|
|
|
В пятницу цены на золото снижались после роста в район 1485,00. Рост перед данными по США случился на ожиданиях слабых данных. Однако вопреки ожиданиям данные по рынку труда в США оказались лучше прогнозов и, соответственно, цены пошли вниз. Число новых рабочих мест вне с/х в апреле в США выросло на 165 000, тогда как ожидался рост до 148 000. Плюс к этому уровень безработицы сократился до 7,5% с 7,6%. Однако рост доллара омрачили данные ISM, индекс менеджеров по снабжению для непроизводственной сферы США в апреле понизился до 53,1 с 54,4 в марте. Ожидалось более скромное снижение индекса, всего до 54,0. 
Замедление роста в сфере услуг США является хорошим признаком для роста цен на золото и, возможно, на этой неделе возобновится рост в сторону отметки 1525,00. На этой неделе выходит немного статистики, способной повлиять на драгметаллы, поэтому участники рынка будут опираться на пятничные результаты по США. Сегодня из важной статистики для драгметаллов ничего не ожидается. Тактика на сегодня следующая: Вне рынка. 
Итоги торгов: Вечерний фиксинг в Лондоне по золоту: $1476.50 против $1469.25 на предыдущей сессии. Вечерний фиксинг в Лондоне по серебру: $24.25 против $23.69 на предыдущей сессии. Вечерний фиксинг в Лондоне по платине: $1501.00 против $1487.00 на предыдущей сессии. Вечерний фиксинг в Лондоне по палладию: $694.00 против $688.00 на предыдущей сессии. Аналитика компании My Trade Markets При повторном использовании материалов, взятых с сайта компании MyTrade Markets, ссылка на первоисточник (www.mytrademarkets.com) обязательна!
|
|
В покупке по стоп-лимит заявкам акции: Роснефть, Ростел-ао, Уркалий-ао фьючерсы: EDM3, SiM3 В продаже по стоп-лимит заявкам акции: ВТБ, ГАЗПРОМ ао, ИнтерРАОао, Новатэк ао, ПолюсЗолот, Роснефть, РусГидро, Сбербанк, Сбербанк-п, СевСт-ао, ФСК ЕЭС, ХолМРСК ао фьючерсы: EDM3, GDM3, SiM3, GMM3, GZM3, RNM3 Вне рынка акции: ГМКНорНик, НЛМК ао, ЛУКОЙЛ, Сургнфгз, Сургнфгз-п, Татнфт 3ао фьючерсы: EuM3, RiM3, LKM3, SRM3, VBM3
|
|
Акционеры группы компаний Роллман, одного из лидеров в России в области производства автомобильных фильтров, фильтровальных материалов и автохимии, приняли решение о дополнительной эмиссии привилегированных акций, сообщает пресс-служба холдинга. Всего будет выпущено 999 тыс. кумулятивных привилегированных акций типа «А». Их номинальная стоимость — 100 руб. каждая. По ним будут выплачиваться фиксированные дивиденды в размере 14,2% от номинальной стоимости, или 14,2 руб. на одну акцию. Выплаты будут производиться раз в полгода. Срок обращения не ограничен. Размещение акций планируется путем открытой подписки с 1 июля текущего года. В настоящее время среди существующих акционеров уже имеются потенциальные инвесторы. Компания также надеется привлечь и других инвесторов, которые заинтересовались бы в стабильных пассивных доходах. Между тем эти акции будут обращаться на бирже, и это дает возможность всегда выйти из данной ценной бумаги будущим инвесторам. По словам финансового директора холдинга Ольги Кривошеиной, этот инструмент будет интересен и востребован игроками рынка, особенно в связи с ожиданием падения ставки и снижения инфляции.
|
|
Оголодавшие и съевшие всех, кого можно, волки в лесу знают, что в полях еще много овечек, которые в дебри не идут. Они (волки, естественно), снаряжают бригаду самых симпатичных из своих и, призвав на помощь пару-тройку лис, идут в поля. Всем доверчивым овцам объясняется, что они могут есть траву в другом месте. Травы там больше, она сочнее и зеленее. Бывает и капуста для гурманов. Лето там тоже вечное. Надо только пройти через Лес. Иначе никак. На резонный вопрос «А нас там не съедят?» им убедительно – с графиками и цифрами – доказывают, что нет, конечно же. Потому что овечек научат те самые опытные волки, которые – вон там – в пиджаках и галстуках. Причем расскажут все бесплатно, т.к. пекутся в общем. Про троки потаенные, про то, где войти, а где выскочить, про деревья и бурелом, про водопои опять же. Тех, что заслушались – это про овечек уже – под белы ножки медленно подвигают к лесу. Учат, как зайти незаметно, показывают маршрут... То, что в лес лучше не ходить, ИБО возвращаются оттуда только единицы... процентов, никто не говорит. Иначе – есть-то что? Все (это опять уже волки и лисы) знают, но никто не говорит. Зато рассказывают, что пара баранов, как только лес прошли – зажили счастливой жизнью: и травы у них завались, и капусты. Надеюсь, примерно понятно. Вернемся к мотивации, которую формируют обучающие центры крупнейших брокерских компаний. Цитаты (без указания источника, что не принципиально, т.к. отличий минимальное количество) Брокер А Секреты прибыльного инвестирования Узнайте подробнее о скидках Хотите купить акции, но не знаете, как это сделать? Нет опыта работы на рынке? На бесплатном базовом семинаре "Секреты прибыльного инвестирования" наши профессионалы ответят на все ваши вопросы! Прослушав данный семинар, вы узнаете: - Что такое процесс инвестирования и для чего необходимо инвестировать;
- Какие возможности открываются для инвестора на фондовом рынке и как ими правильно воспользоваться;
- Какие инструменты обращаются на фондовом рынке, на какую доходность можно рассчитывать при их покупке и какие риски связаны с их применением;
- Как самостоятельно определить для себя цели инвестирования и сформировать в соответствии с ними свою модель поведения на фондовом рынке (торговую стратегию);
- Как можно зарабатывать на фондовом рынке.
По окончании семинара наши специалисты помогут вам выработать наиболее разумную инвестиционную стратегию, а также подскажут дальнейшие шаги, которые вам необходимо сделать, чтобы добиться успеха на фондовом рынке. Брокер Б Курс «Начинающий» рынок РФ – это уникальное сочетание практических занятий и всех необходимых знаний о фондовом рынке. Вы получите все, что необходимо для успешного старта на фондовом рынке! Ключевые знания о том, какими ценными бумагами можно торговать и какие события влияют на движение биржевых цен. - Практические навыки торговли на рынке акций!
- Опыт торговли через торговые платформы интернет трейдинга – путь от установки программы на компьютер до свободной торговли.
- Навыки совершения сделок. Научитесь умело извлекать прибыль из вашей торговой системы!
- Методы применения технического и фундаментального анализа.
- Правила построения собственной торговой стратегии.
- Эксклюзивные сервисы .... для эффективных инвестиций.
Брокер В Фондовая биржа: трудные легкие деньги Бесплатный Ознакомительный семинар для начинающих инвесторов Продолжительность 1 день/3 ак.часа Этот семинар адресован тем, кто хотел бы начать делать первые шаги в биржевой торговле на российском фондовом рынке. Задача семинара дать представление о колоссальных возможностях рынка акций и, в то же время, предостеречь от традиционных ошибок, которые совершают начинающие участники торговли. На семинаре рассматриваются типичные мифы и заблуждения, которыми окутан биржевой трейдинг и дается истинная, реалистичная картина того, как все обстоит на самом деле. Что же, так все нагло врут? Нет. Никакой лжи. Просто не говорят, не акцентируют внимание на том, что новичок должен знать в первую очередь: с вероятностью 90% он потеряет часть или все деньги, с которыми он пришел на рынок. Опытный сейлз все это знает, и понимает, что большинство его клиентов денег не заработают. Но он им про это никогда не скажет. Иначе на что он будет жить? Из приведенных выше описаний курсов только Брокер В в какой-то мере пытается показать неоднозначность процесса биржевой торговли. И то, это скорее маневр для того, что бы вселить уверенность в то, что «традиционных» ошибок можно избежать. В остальном мотивация похожа: секреты прибыльного инвестирования, на какую доходность можно рассчитывать, колоссальные возможности рынка, эффективные инвестиции, извлекать прибыль, добиться успеха, зарабатывать... Как объяснял мне один директор по маркетингу и розничным продажам Брокера, допустим, Ж: надо вызвать интерес, вовлечь в торговлю, а потом вызвать потребность в совершении сделок ... Вот так. Ни больше, ни меньше. И поэтому после вводных курсов те же брокеры проводят отбитых от стада овечек по дебрям премудростей торговли акциями: виды анализа, стратегии, управление рисками и т.п. Создается иллюзия « Я МОГУ». Но это не больше, чем иллюзия. Мотивация «заработать деньги», подкрепленная «знаниями», ущербна, т.к. первый же опыт участия в биржевых торгах ее опрокидывает. Если повезет, то второй... Потеря денег ведет к личностным проблемам. Отсюда апатия и негативный опыт, передаваемый дальше. Конечно, новые овечки постоянно подрастают, но стричь себя дают неохотно, а в лес ходят и того реже: все, кто из того леса вернулись живыми таких страхов порассказали, что потеря нескольких конечностей воспринимается как жуткое везение. Что делать? Можно ли от этого уйти? Как сделать торговлю менее травматичной для кошелька и личности? Ответ лежит на поверхности. Нужно говорить правду о рынке. О том, что успешная торговля на фондовом рынке – это сложная и тяжелая работа, требующая значительного времени, множества специальных знаний, железных нервов и дисциплины. О том, что по своему социальному и психологическому статусу торговля акциями большинству людей противопоказана. О том, что рынки настолько сложны, что даже самые опытные инвесторы никогда не уверены до конца в положительном результате своих операций. О том, что индустрия профессиональных участников рынка работает против клиента, превращая активную торговлю в игру с отрицательным средним результатом, и, что больше половины новичков в первый год торговли теряют деньги. О том, что современные способы доступа к биржевым торгам работают против новичка: не дают ему времени думать, вовлекают в торговлю-игру, которая зачастую переходит в зависимость, дают иллюзию того, что «процесс под контролем». О том, что результативность прогнозов даже у самого лучшего аналитика близка к результативности подбрасывания монетки. Показательно признание одного ведущего цикла семинаров о том, что движения акций прогнозировать невозможно. Наконец, о том, что современный рынок, глобализованный, нервный, подверженный манипуляциям и заблуждениям, для начинающих будет больше похож на рулетку, чем на место, где можно стабильно зарабатывать деньги. Тогда ожидания новых клиентов будут адекватны их возможностям, а мотивация участия будет совершенно другой: либо поиграть на лишние деньги, либо попытаться стать профессионалом, если позволяет время и возможности. На месте ФСФР я бы выпустил нормативный акт, который бы: - Запретил новым клиентам в течение первого года: - Заводить на брокерский счет сумму, превышающую ежемесячный доход по основному месту работы.
- Использовать для торговли любую систему, обеспечивающую самостоятельный доступ к торгам. Т.е. разрешить выставлять заявки только по телефону.
- Использовать кредитное плечо.
- Открывать брокерский счет для торговли производными финансовыми инструментами.
- Обязал брокеров публиковать сводную ежеквартальную статистику по финансовому результату клиентов: сколько в плюсе, а сколько в минусе. Я сейчас представляю, какой негатив это вызовет у брокеров и тех компаний, которые поняли, что проведение семинаров дело прибыльное и менее затратное, чем оказание услуг по доступу к биржевым торгам. Аргументы их понятны, прогнозируемы, как и выгода от этого «обучающего» бизнеса. Но не пора ли подумать об ином качестве инвестиционной инфраструктуры? И расскажите честно, от чего зависит цена акции, и можно ли на основании вашего ответа корректно прогнозировать ее изменение? Тут сама собой напрашивается тема коллективных инвестиций. Так что продолжение следует... P.S. Интересно, есть ли среди брокеров лидеры, которые готовы сказать правду? Есть идеи...
|
|
От решений, принятых Европейским центральным банком сегодня днем, будет зависеть краткосрочный тренд в основной валютной паре. Понижение уровня процентной ставки спровоцирует логичную продажу EUR/USD, однако вряд ли она будет длительной: действия регулятора направлены на улучшение экономических условий, а значит, и на улучшение ситуации и для евро. Итак, одно из двух ключевых заседаний Центробанков на этой неделе состоялось, и впереди еще одно. Возможно, именно сегодня евро/доллар получит заряд энергии на ближайшие несколько дней. Федеральная резервная система накануне не была оригинальной и оставила процентную ставку в США в привычном диапазоне 0-0,25% годовых. Однако прозвучавшие формулировки ФРС оказались неоднозначными. Во-первых, американский регулятор впервые за долгое время озвучил вероятность расширения программы выкупа активов в зависимости от изменения ситуации на рынке труда в стране. Естественно, что наряду с возможностью увеличения объемов QE3 прозвучала и возможность сокращения этой программы, но рынок зацепил именно первый компонент. Это может означать, что Федрезерв, несмотря на внешнюю браваду, прекрасно видит, что картина в секторе занятости на глубинном уровне не меняется, и это тревожный сигнал. Во-вторых, инфляционная составляющая в США дает едва ли не больше вопросов, чем ответов. ФРС обычно опирается на индекс PCE в принятии монетарных решений, и в 1-м квартале показатель составил всего 1,2% г/г. При этом ФРС продолжает говорить о том, что инфляция в стране лишь немного ниже целей. Сам таргет ФРС, напомню, находится на отметке в 2%. Сегодня Европа представит комплекс данных по деловой активности в сфере промышленности за апрель. Здесь будет на что посмотреть, но с места эти цифры евро/доллар сдвинут едва ли — впереди заседание ЕЦБ. Его итоги станут известны уже в 15:45 мск, и есть достаточно веские основания ожидать, что уровни процентной ставки все же будут пересмотрены. Коллеги из TeleTrade, например, говорят, что высокий уровень безработицы в еврозоне (12,1%) наряду с умеренной инфляцией может стать сигналом для ЕЦБ, чтобы понизить основную процентную ставку уже на этой неделе. Помимо прочего, уже и Еврокомиссия, и МВФ неоднократно упоминали о том, что у европейского регулятора еще есть возможность для понижения. Это как раз и понятно: пауза в смягчениях ЕЦБ явно затянулась, тут надо ставить или точку, или запятую, потому что многоточие никак не поможет еврозоне в дальнейшем восстановлении. В этом свете при объявлении пониженной ставки ЕЦБ пара евро/доллар может отступить в моменте весьма солидно, через 1,31 к цели на 1,308, но вскоре восстановится так же быстро, как и продавалась, потому что новый виток монетарных смягчений пойдет Старому свету только на пользу.
|
|
Как я уже неоднократно писал, валютными рынками гораздо труднее манипулировать, чем фондовыми рынками или рынком золота. Потому что, здесь есть очень крупные независимые участники рынка, преследующие свои собственные интересы, с которыми трудно, а иногда невозможно «договориться». Одним из таких крупных участников рынка, с которым невозможно «договориться», является родной нам Центральный Банк России. Для тех, кто занимается долгосрочным прогнозированием основных валютных курсов, просто необходимо следить за действиями таких крупных участников рынка, как Центральный Банк России. Среди документов на сайте ЦБ России есть такой: Обзор деятельности Банка России по управлению валютными активами Документ выходит не так часто: в 2012 году было всего три обзора. Вы удивитесь, но этот документ является достаточно информативным для трейдера валютного рынка. Давайте его исследуем. Что является главным фактором изменения валютных резервов ЦБ России? Главным фактором изменения валютных резервов является соотношение между EURO и USD. Как видно из следующего рисунка, на котором дано влияние различных факторов на изменение валютных резервов России. 
На следующем рисунке дано распределение валютных резервов по валютам 
Так для сравнения выглядит распределение валютных активов Швейцарии 
Доллар США у ЦБ России составляет 46% валютных резервов - это 212,5 млрд. долларов. Из них официально в казначейских облигациях США на тот момент находилось 163 млрд. долларов. 
Таким образом, доля US Treasuries в валютных активах России составляла 163/461,2=35,7% Продолжение следует.
|
|
Изрядно потрепанные, но не сдающиеся быки отыграли ко дню трудящихся уровень 1400 по индексу ММВБ. Однако, глядя на недельные чарты я бы сказал, что продавать уже поздно, а покупать пока рано. Коллективный прогноз на неделю в целом положительный, но вот закрытие видится прогнозистам даже чуть ниже текущих уровней. Коллективный прогноз недельного максимума 1429,1 (прошлое значение максимума индекса 1409,4) Коллективный прогноз недельного минимума 1380,1 (прошлое значение минимума индекса 1360,6) Коллективный прогноз недельного закрытия 1409,1 (прошлое значение 1409,4) Коллективный прогноз недельного среднего значения 1406,1 (прошлое значение 1391,1) Графически это выглядит так: 
Посмотреть прогнозы по остальным инструментам как обычно можно в системе: Дистрибутив системы можно выкачать здесь: news.kalpa.ru/p/download_6.html (ссылка Платформа Windows x86_32) Инструкция по настройке и работе с системой здесь: kalpa.ru/download/Kalpa.StockPrognozManual.pdf Описание системы здесь: http://xn--c1aimgdcbchc1a5i.xn--p1ai/o-prognoze/ Недельный барометр пока так же по большей части красный, но не настолько, чтобы можно было говорить о возможности покупок против тренда: 
Сигналы таблицы основаны на значении фрактального индекса силы рынка. Описание индикатора здесь: www.dartstrade.ru/blog/gurilka/384.html Положительное значение индекса означает преобладание на текущий момент покупателей в данной бумаге, отрицательное – преобладание продавцов. Изменение знака индикатора означает переход преимущества от покупателей к продавцам или наоборот и является сигналом для изменения позиции. Если Знак меняется с отрицательного на положительный то появляется сигнал на покупку (в таблице появляется строка ОТКРЫТЬ лонг), наоборот – сигнал на открытие короткой позиции (в таблице появляется строка ОТКРЫТЬ шорт). Если бумагу нельзя открыть в короткую позицию, то появление сигнала «ОТКРЫТЬ шорт» означает закрытие позиции и выход в деньги. Другие способы применения фрактального барометра здесь: www.dartstrade.ru/blog/gurilka/395.html
|
|
Газпром выпустил отчетность по МСФО за 2012. Выручка компании составила 4,8 трлн рублей, увеличившись на 2,7% по итогам года вопреки нашим ожиданиям, что она останется на прежнем уровне. При этом себестоимость, как и в предыдущие годы, росла довольно быстрыми темпами (18,3%). В результате доля себестоимости в выручке увеличилась с 63% в 2011 году до 73% по итогам 2012. Основной вклад в опережающий рост себестоимости внесло увеличение налогов и в частности НДПИ. Эта ситуация была прогнозируема и не явилась для нас неожиданностью. Нижние строчки отчета о прибылях и убытках не принесли сюрпризов. В результате чистая прибыль составила 1,2 трлн рублей сократившись на 9,5% по сравнению с 2011 годом. Основной вклад в это сокращение внес эффект ретроактивных платежей. Это снижение было ожидаемым: чистая прибыль Газпрома превысила наш прогноз на 0,9%. На наш взгляд, холодная зима и весна текущего года могут привести к существенному росту прибыли компании в первом квартале, задав базу для увеличения чистой прибыли по итогам 2013 года на 11,4% до более чем 1,3 трлн рублей. Но даже без ожидаемого увеличения прибыли, компания оценена крайне дешево: по текущим котировкам компания торгуется с P/E 2013 года 2,5. Газпром является не только нашим фаворитом в нефтегазовом секторе, но и среди российских голубых фишек. Задать нам вопрос по данному эмитенту вы можете здесь.
|
|
Для меня не совсем понятно, почему данные по занятости вызвали такую эйфорию на рынке. Да, они были лучше ожиданий, но вышедшие днем раньше первичные обращения уже дали намек на то, что данные по занятости будут позитивными. Индекс S&P500 вышел за пределы верхней ленты Боллинджера, и это указывает на переход в консолидацию, либо коррекцию. 
Put/call – коэффициент равен 0,9, и свидетельствует, что опционные трейдеры хеджируют текущий рост. VIX в нормальном состоянии. Ситуация очень напоминает мне ту, что я описывал 12 апреля. Эта статья продолжает мои прогнозы, и поэтому приведу здесь предыдущие: 1 апреля я писал Good Friday и Easter Monday У меня мало сомнений, что в апреле индекс S&P500 достигнет 1580-1590 пунктов как минимум... Но с учетом исторически значимого для S&P500 цикла роста в 20% ...окончание цикла может быть определено как примерно в диапазоне 1584-1640 пунктов по индексу S&P500. 9 апреля я слегка уточнил свой прогноз: Если попытаться более четко указать диапазон, в котором S&P500 сделает максимум, то ИМХО это, скорее всего, будет 1590-1610 пунктов по индексу S&P500. Здесь очень многое будет зависеть от того, насколько сильно будет происходить передислокация из JPY-активов в USD-активы. 12 апреля я писал: ИМХО индекс S&P500 вошел в зону заключительной консолидации. Зона окончания цикла бывает, как правило, продолжительной: это должно быть не менее 6-7 сессий, а может быть и до 15-18 сессий. Длительность консолидации, кстати, укажет нам на то,- какой продолжительности цикл завершается. Чем дольше продолжительность завершающей консолидации, тем большей продолжительности цикла завершение мы видим. Хотя, разумеется, продолжится ли рост в будущем, зависит не от каких-то статистических закономерностей, о которых я здесь пишу, а от того, какие действия изберут три крупнейших мировых эмиссионных центра... Таким образом, теперь вырисовывается как вероятный сценарий следующий: В ближайшие день-два последует коррекция S&P500 в район 1570-1575 пунктов, и последующая консолидация в диапазоне 1570-1600 пунктов примерно в течение 4-6, а может быть и до 8 торговых сессий. В конце этой консолидации очень вероятен заключительный всплеск в район 1605-1610 пунктов по индексу S&P500, и затем разворот и, как я полагаю, начало медвежьего рынка. После того, как я это написал, S&P500 скорректировался в район 1536 пунктов, и затем последовала очередная волна бычьего ралли. Индекс S&P500 оказался в районе 1620 пунктов. Где мы находимся в долгосрочном плане? Я все больше прихожу к выводу, что американский фондовый рынок начинает формирование пузыря. Для этого есть объективные причины: постоянная накачка экономики дешевыми деньгами и некоторые признаки восстановления экономики. Постоянное вливание ликвидности со стороны Федрезерва неизбежно поднимает цены на активы. Подчеркну, что с моей точки зрения формирование пузыря только в начале процесса. Несмотря на четыре года роста, возможно, что рынок находится только где-то в середине очередного бычьего цикла. Мне вполне вероятным кажется увидеть индекс S&P500 в 2015 году в районе 1800 пунктов, а в 2016 году в районе 2000 пунктов. Сработает ли известное правило «Sell in May and go away»? Последний рост продолжается уже 5,5 месяцев, и составил 20,5% (от 1343,35 до 1618,46). Это типичная продолжительность бычьего цикла и следовательно возникли предпосылки для коррекции. Майская коррекция, как правило, начинается не с середины недели, а с понедельника или со вторника. Прошлая неделя наполовину может быть отнесена к апрелю, а наполовину к маю. Начало этой недели приобретает особое значение. Пока с технической точки зрения ничто не предвещает коррекцию. Тренд выглядит сильным и кажется, что рост может продолжиться. Но в мае активность всегда затухает, и участники рынка начинают разъезжаться. Это тоже будет способствовать фиксации прибыли. Рынок должен сделать передышку и обозначить завершение хотя бы какого-то, пускай достаточно краткосрочного цикла.. Может ли не состояться майская коррекция? Учитывая причины роста, теоретически можно это себе представить, но все-таки шансы малы.
|
|
В пятницу, на вышедших несколько лучше ожиданий данных по non-farm payrolls произошел классический шортосквиз на американском рынке и он обновил свои исторические хаи. 
http://www.zerohedge.com/news/2013-05-03/new-al... Возникает вопрос - что дальше? Есть ли еще у рынка потенциал движения вверх или это финал? На рынок сейчас укрупненно влияет 3 группы факторов: ожидания по прибылям компаний, макрообстановка и некая спекулятивная эйфория. Первые 2 группы поддаются количественной оценке, третью можно пытаться оценить только как то косвенно. В качестве оценки 1 группы факторов можно например использовать последние цифры от Голдман Сакс. 
По их оценкам потенциала роста у рынка больше нет. При этом сами компании постоянно снижают свои оценки будующих прибылей. 
А в прогнозы аналиков заложен рост прибылей на 17% в 3 кв. и 28% в 4 кв. 
http://www.zerohedge.com/news/2013-05-04/goldman-0-upside-sp-500-year-end Откуда возьмется этот рост прибылей при стагнирующей европейской, и замедляющейся американской и китайской экономиках не очень понятно. Теперь посмотрим на 2 группу факторов. Я уже писал в середине апреля большой пост на эту тему. http://walltra.de/#blogs/post/21361/comments%23... http://dartstrade.ru/blog/1379.html Поэтому повторяться не буду. Из новых данных, появившихся после этого, стоит отметить слабые PMI по Китаю, штатам и европе за апрель, а также слабые данные по промышленным заказам в Германии и штатах. Индикаторы Голдманов тоже показывают замедление. 
http://www.zerohedge.com/news/2013-05-01/goldman-confirms-global-slowdown-deepening В последнее время много говорят о восстановлении рынка недвижимости в штатах. Но вот цены на лес об этом похоже не знают :)) 
http://www.zerohedge.com/news/2013-05-02/housing-recovery Что же касается 3 группы факторов, то можно отметить например, что показатель закредитованности на NYSE достиг исторических хаев. Ничем хорошим это раньше не заканчивалось. 
http://www.zerohedge.com/news/2013-05-02/s-t-r-e-t-c-h-e-d В общем непонятно на чем еще может расти рынок, а поводов для падения более чем достаточно. Хотя в этом году сюрпризов было более чем достаточно, скорее всего игра крупняка в штатах сделана. Ждем разворота.
|
|
|
|
Оставить комментарий
