|
|
|
🔔 Вечерний #Анализ рынка 4 сентября! 📱 Ютуб 📱 ВК📱 Рутуб 📱 Дзен📱 Телеграм 00:00 - Логика рынка 06:28 - Торговые идеи, Новостной фон 20:08 - S&P500, Nasdaq, Hang seng 20:38 - RGBI, IRUS (Индекс Мосбиржи), RTSI (Индекс РТС) 22:16 - Сбер, Т-банк, ВТБ, Газпром, Газпром нефть, Лукойл, Роснефть, Новатэк, МТС, Мечел, Сегежа, Сургутнефтегаз прив. 24:05 - Юань-рубль, рубль-доллар, фьючерс юаня, прогноз рубля. 25:03 - Фьючерс на газ, Природный газ США 25:55 - Нефть, Фьючерс нефти 26:03 - DXY, US10Y, VIX, Серебро, фьючерс серебро, Золото, фьючерс золото 27:48 - TLT, Биткоин, Apple, Tesla, Китайские акции 29:05 - Итоги по рынку акций 32:29 - PHOR #новости #анализрынка #торговыеидеи #прогнозрынок #bogdanoffinvest
|
|
Магнит представил операционные и финансовые результаты по МСФО за первую половину 2026 года - Темпы открытий новых магазинов заметно снизились: в первом полугодии 2026 года было открыто 212 точек (net) против 933 годом ранее. Замедление темпов роста сети связано с ужесточением требований к доходности торговых точек и фокусом на снижении долговой нагрузки.
- Валовая рентабельность увеличилась на 97 б. п. г/г, до 23,2%, за счет оптимизации промоактивностей и сокращения товарных потерь. По оценкам аналитиков Газпромбанка, динамика валовой прибыли на кв. м у Магнита опережает рынок и составляет 9,1% CAGR за последние два года.
- Рентабельность по EBITDA осталась на уровне первого полугодия минувшего года и составила 5,1% — давление на маржинальность оказал заметный рост операционных расходов. При этом по показателю EBITDA на кв. м компания также удерживает лидерство среди публичных ритейлеров с двухлетним CAGR на уровне 6,6%.
- Чистые процентные расходы выросли на 65% г/г, до 48,1 млрд рублей, на фоне увеличения валового долга на 83% г/г, до 922 млрд рублей. При этом средневзвешенная стоимость заимствований снизилась на 332 б. п. г/г, до 16,0%.
- Показатель «чистый долг / EBITDA» сохранился на уровне 2,9x благодаря увеличению EBITDA. Капитальные затраты без учета M&A сократились на 46,1% г/г, до 36,8 млрд рублей, что позволило компании сгенерировать положительный свободный денежный поток (FCF) в размере 14,5 млрд рублей против отрицательного значения 139,8 млрд рублей в первой половине минувшего года.
Взгляд аналитиков Газпромбанка В условиях высокой стоимости фондирования Магнит переориентировался на повышение операционной эффективности и укрепление финансовой устойчивости через жесткую финансовую дисциплину и повышение требований к доходности проектов. В текущей макроэкономической среде такой подход выглядит полностью оправданным. В краткосрочной перспективе данная стратегия должна способствовать повышению отдачи на вложенный капитал, а также выходу чистой прибыли в положительную зону благодаря росту операционной прибыли и снижению процентных расходов. Чтобы инвестировать в акции на Мосбирже, вы можете открыть счет в сервисе Газпромбанк Инвестиции. Читайте последние новости и обзоры компаний в нашем телеграм-канале — Газпромбанк Инвестиции Дисклеймер Данный справочный и аналитический материал подготовлен исключительно в информационных целях. Оценки, прогнозы в отношении финансовых инструментов, изменения их стоимости являются выражением мнения, сформированного в результате аналитических исследований, не являются и не могут толковаться в качестве гарантий или обещаний получения дохода от инвестирования в упомянутые финансовые инструменты. Не является рекламой ценных бумаг. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией и предложением финансовых инструментов.
|
|
 ☺️ Индекс в нуле! Нефть -2%, юань -1,12%! Рынок отлично держится!
Новостной фон: ❗️ Кобяков (советник президента): ©️ ТОЧКА НЕВОЗВРАТА В КОНФЛИКТЕ НА УКРАИНЕ ПРОЙДЕНА ©️ПЛАН ТРАМПА ПО УРЕГУЛИРОВАНИЮ УКРАИНСКОГО КОНФЛИКТА ТРУДНОПОНИМАЕМЫМ И ТРУДНОРЕАЛИЗУЕМЫМ ❗️ Уиткофф и Кушнер: ©️ИСТОЧНИК ТАСС ПОДТВЕРДИЛ, ЧТО УИТТКОФФ И КУШНЕР В БЛИЖАЙШИЕ ДНИ НАМЕРЕНЫ ПРИЕХАТЬ В КИЕВ И МОСКВУ. ©️Уиткофф и Кушнер в ближайшие дни намерены приехать в Москву и Киев, — СМИ. ©️ Уиткофф и Кушнер посетят сначала Москву, затем Киев 5-6 сентября, — СМИ. ©️ Уиткофф и Кушнер на выходных отправятся в Москву и Киев для переговоров о прекращении войны, — журналист Axios Барак Равид. ©️ УИТКОФФ И КУШНЕР МОГУТ ПРИБЫТЬ В КИЕВ В ВОСКРЕСЕНЬЕ, 6 СЕНТЯБРЯ — УКРАИНСИЕ СМИ ©️ УИТКОФФ И КУШНЕР ПОСЕТЯТ СНАЧАЛА МОСКВУ, ЗАТЕМ КИЕВ 5-6 СЕНТЯБРЯ — ИСТОЧНИК ТАСС ❗️ Места дислокации дальнобойных систем в Германии станут законными целями, — посольство РФ в Берлине. ❗️ Песков: ©️ Нельзя исключать, что удастся выйти в режим мирного урегулирования украинского кризиса, но пока конкретных предпосылок нет ©️ Кремль проинформирует о контактах с Уиткоффом и Кушнером, когда они состоятся ©️ Позиция России по условиям урегулирования с Украиной, озвученная Путиным два года назад в МИД, остается незыблемой ©️ Любые объекты по производству западных вооружений на территории Украине станут законными целями для российских войск 🏠 Нарышкин: ©️ Западные спецслужбы изобрели для себя новую «ось зла» в составе РФ, Китая, Ирана и КНДР ©️ Европейские элиты «просто сточили» о Россию некогда процветавшую Украину ©️ Риск возникновения масштабного конфликта на всем пространстве Евразии вполне реален, это вызывает серьезные опасения ❗️ Условия для прекращения огня будут не раньше весны 2027 года, — глава ОП Украины Буданов*. * Включён в список террористов и экстремистов в РФ. ❗️ Россия ударила по зданию СБУ в центре Киева, пишет Украинская Правда. Дрон прилетел прямо в кабинет главы СБУ Поклада — Зеленский ❗️ Частные инвесторы в августе в 3,6 раза увеличили вложения в акции на Московской бирже -- биржа ❗️ Биржевые цены на Аи-95 снизились на 2,78%, на Аи-92 - на 2,48% за неделю — ИФ 🏠 Крипторынок резко обвалился — Bitcoin потерял $1900 всего за 15 минут. За это время ликвидации длинных позиций достигли $200 млн, а общая капитализация крипторынка сократилась примерно на $60 млрд. 🏠 Россия категорически отвергла выпущенные Украиной уведомления о небезопасности российского воздушного пространства, — МИД РФ. #новости #рынок #россия #экономика #bogdanoffinvest
|
|
 🔤 Юань-Рубль: лихорадка закончилась
🟢на хаях нарисовали три вершины, которые можно условно оформить в виде канала, из которого сейчас выпадаем. 🟢 На всех тайм-фреймах есть перекупленность, есть дивергенции. Причины падения не только технические, но и фундаментальные - ЦБ и Минфин теперь будут покупать меньше валюты чем раньше. 🚗 Ожидаю коррекцию весь ближайший месяц. На отскоках можно будет спекулировать. Отскоки будут и на наклонных линиях и на горизонтальных поддержках. Не исключаю сильное укрепление рубля в будущем при активизации мирного трека. #юаньрубль #юань #прогнозрубля #рубльдоллар #cnyrub #cnyrubf #bogdanoffinvest $CRU6 $CRZ6 $CNYRUB $CNYRUBF
|
|
 😏 Боты творят чудеса. Еще в среду бот открыл лонговую позицию по серебру, и закрыл ее только сейчас с профитом в +3,33%. позиция была закрыта по трейлинг-стопу.
🏆Результат отличный! 🚗 Я же закрывал свою позицию в среду с профитом 1,13%, о чем писал тут: https://t.me/bogdanoffinvest/12479. Откусил и убежал в норку, а мог заработать в 3 раза больше! Расширенная аналитика: https://t.me/Bogdanoffinvestbot При подключении к ней у Вас будет доступ и к каналу с торговыми ботами.
|
|
 🏆 Закрываю интрадейный лонг газа, который открывал в день хаоса.
Газ сегодня в накоплении, может ходить за стопами на перелой дня или на перехай дня. Поэтому я закрыл позу по мере жадности при перехае дня. Газ кормит! Итог: +0,96% Поздравляю всех кто участвовал! 🚗 В канал "Расширенная аналитика" Вы можете вступить через бота: https://t.me/Bogdanoffinvestbot #газ #ng1 #американскийгаз #фьючерсгаза #naturalgas #bogdanoffinvest $NGU6 $NRU6 $NGV6 $NRV6
|
|
Компания «ФосАгро» раскрыла операционные и финансовые показатели за 1 п/г 2026 г. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/fosagro/itogi-1-pg-2026-... Совокупная выручка компании сократилась на 5,8%, составив 281,4 млрд руб. на фоне снижения объемов продаж агрохимической продукции. При этом во 2 кв. выручка выросла на 7,7% год к году до 149,9 млрд руб за счет роста как долларовых так и рублевых цен на продукцию. Общий объем продаж фосфоросодержащей продукции вырос на 2,7%, а азотосодержащей продукции снизился на 19,3%. В целом продажи агрохимической продукции компании снизились на 2,3%, составив 6,0 млн тонн, в основном за счет сокращения поставок азотосодержащей продукции. Несмотря на сохранение прочных позиций на ключевых экспортных рынках и высокой эффективности сбытовой сети, первое полугодие оказалось слабее аналогичного периода прошлого года по объемам реализации. Операционные расходы выросли на 8,8%, составив 243,5 млрд руб. В итоге операционная прибыль снизилась на 49,4% до 37,9 млрд руб. Основное негативное влияние на показатель оказал рост себестоимости, которая увеличилась до 194,6 млрд руб. (+22,4%), в том числе на фоне значительного роста затрат на серу и серную кислоту. Во 2 кв. расходы на серу и серную кислоту примерно удвоились год к году, что стало одним из основных факторов давления на рентабельность компании. В блоке финансовых статей отметим отражение отрицательных курсовых разниц по финансовой деятельности в размере 2,0 млрд руб. против положительных курсовых разниц в размере 34,5 млрд руб. годом ранее, что связано с динамикой валютных курсов и переоценкой валютного долга компании. Финансовые расходы составили 12,3 млрд руб. против 13,5 млрд руб. Общий долг компании на конец отчетного периода составил 326,1 млрд руб., снизившись на 7,1% по сравнению с концом 1 п/г 2025 года. В итоге чистая прибыль отчетного периода составила лишь 18,7 млрд руб., снизившись на 75,3%. При этом компания продолжает реализацию инвестиционной программы, включая проекты по расширению и модернизации производственных мощностей в Балакове, Череповце и Волхове. Напомним, что Балаковский производственный комплекс проходит финальную стадию модернизации, после завершения которой планируется нарастить производство минеральных удобрений почти на 1 млн тонн – до 3,5 млн тонн в год. В апреле-июне 2026 года в Балакове уже начат выпуск минеральных удобрений в рамках третьего этапа развития комплекса в режиме опытно-промышленных испытаний. По результатам вышедшей отчетности мы повысили прогноз финансовых показателей на текущий год в основном за счет корректировки цен на продукцию. В результате потенциальная доходность акций ФосАгро выросла. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/fosagro/itogi-1-pg-2026-... Акции ФосАгро обращаются с P/BV 2026 около 2,8 и не входят в число наших приоритетов. ___________________________________________ Телеграм канал: https://t.me/arsageranews Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании»: http://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/knig... Полный курс лекций об инвестициях в свободном доступе по ссылке: https://www.youtube.com/playlist?list=PL_-BehZh...
|
|
 ⛽️ Газпром: подходим к ключевому уровню!
🟢 Тут такая же логика, как и в индексе, с небольшими нюансами. Такая же нисходящая наклонная линия, которую пробить сможем только на уверенных позитивных новостях. Сейчас подошли к ней в упор. В желтом прямоугольнике есть участники рынка, которые месяц сидели в просадке, и теперь, пользясь отскоком, будут стараться выпрыгнуть из позиции, сняв накопившийся стресс, тем самым на акции будет оказываться давление и со стороны застрявших лонгустов, и со стороны шортистов, которых в нашем рынке очень много. 🚗 Ожидания мои такие же, как и по индексу - либо пробой и полет вверх на шортах, либо отбой от наклонки, но со вторым заходом на пробой вверх. Пока что остаюсь супербыком, но понимаю, что откат может быть от линии. #газпром #gazp #gazpf #bogdanoffinvest $GAZP $GZZ6 $GZU6 $GAZPF
|
|
 🏦 Индекс Мосбиржи: подходим к ключевому уровню!
🟢 Сегодня индекс пришел на линию сопротивления 2255, но впереди у него две наклонки, которые пробить вверх сможем только на реальных новостях, а не "дырявых". Сверху проходит нисходящая трендовая, и линия основания шеи у ПГИП. И все это сходится в одной точке - на 2280 примерно. 🚗 В случае пробоя этих наклонных линий могут начаться настоящие шорт-сквизы, но прорвем ли? пока не известно! Если прорыв состоится, то полет будет на высоту ПГИП. #индекс #индексмосбиржи #ммвб #irus #mxi #mix #imoexf #bogdanoffinvest $MXU6 $MXZ6 $MMU6 $MMZ6 $IMOEXF
|
|
Аэрофлот раскрыл консолидированную финансовую отчетность по МСФО за 1 п/г 2026 г. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/transport/aeroflot/itogi... В отчетном периоде выручка компании выросла на 3,6%, до 429,8 млрд руб. Пассажирооборот увеличился на 5,0%, до 74,7 млрд пкм, при практически неизменном пассажиропотоке, а занятость кресел выросла на 1,8 п.п., до 90,9%. При этом выручка с одного пассажиро-километра сократилась на 1,5%. Выручка от пассажирских перевозок выросла на 3,6%, до 404,6 млрд руб. Доходы от грузовых перевозок снизились на 1,9%, до 14,8 млрд руб., тогда как прочая выручка увеличилась на 13,3%, до 10,3 млрд руб. Операционные расходы выросли на 21,6%, до 403,8 млрд руб. Существенное влияние оказало сокращение прочих операционных доходов до 45,5 млрд руб. против 77,2 млрд руб. годом ранее. В аналогичном периоде прошлого года их поддерживал разовый доход 42,9 млрд руб. от страхового урегулирования отношений с иностранными арендодателями, тогда как в отчетном периоде основным источником прочих операционных доходов стали выплаты по топливному демпферу в размере 36,4 млрд руб. Расходы на авиационное топливо увеличились на 13,0%, до 162,6 млрд руб. Среди нетопливных статей расходы на обслуживание воздушных судов и пассажиров выросли на 9,4%, до 92,4 млрд руб., расходы на оплату труда — на 16,1%, до 67,4 млрд руб., а затраты на техническое обслуживание воздушных судов — на 9,7%, до 34,7 млрд руб. Рост расходов на техническое обслуживание компания связывает с удорожанием комплектующих и увеличением объема ремонта собственных компонентов. Амортизация, напротив, сократилась на 4,4%, до 56,3 млрд руб. На этом фоне операционная прибыль снизилась на 68,6%, до 26,0 млрд руб. Скорректированная EBITDA при этом осталась практически на уровне прошлого года и составила 83,1 млрд руб., а ее рентабельность сократилась с 20,0% до 19,3%. В блоке финансовых статей положительное сальдо 17,7 млрд руб. годом ранее сменилось отрицательным в 24,5 млрд руб. Основным фактором стала динамика курсовых разниц: прибыль 34,2 млрд руб. сменилась убытком 0,5 млрд руб. Кроме того, сократились процентные доходы и выросли процентные расходы по долговым обязательствам. При этом процентные расходы по аренде снизились на 34,0%, до 10,1 млрд руб. с 15,3 млрд руб. годом ранее. В результате чистый убыток, приходящийся на акционеров компании, составил 0,4 млрд руб. против прибыли 73,1 млрд руб. годом ранее. Скорректированная чистая прибыль Аэрофлота сократилась до 0,5 млрд руб. против 4,3 млрд руб. за аналогичный период прошлого года. Капитал, приходящийся на акционеров компании, на конец отчетного периода составил 44,9 млрд руб. против 66,5 млрд руб. на начало года. Основное влияние на его снижение оказало распределение прибыли на выплату дивидендов. Общий долг сократился на 5,7%, до 574,8 млрд руб. Объем кредитов и займов снизился на 3,9%, до 175,2 млрд руб., обязательства по аренде — на 6,4%, до 399,0 млрд руб. По итогам вышедшей отчетности мы несколько повысили прогноз выручки с учетом более высокой динамики пассажирооборота. Одновременно были увеличены прогнозы операционных расходов с учетом фактической динамики затрат на авиатопливо, обслуживание воздушных судов и пассажиров, а также техническое обслуживание и ремонт. В финансовом блоке был снижен прогноз процентных доходов на фоне снижения ставок и сокращения объема краткосрочных финансовых вложений, а прогноз процентных расходов повышен с учетом возросшей стоимости обслуживания долговых обязательств после привлечения облигационного финансирования. В результате потенциальная доходность акций сократилась. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/transport/aeroflot/itogi... В настоящий момент акции «Аэрофлота» торгуются с P/BV 2026 около 2,1 и не входят в число наших приоритетов. ___________________________________________ Телеграм канал: https://t.me/arsageranews Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании»: http://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/knig... Полный курс лекций об инвестициях в свободном доступе по ссылке: https://www.youtube.com/playlist?list=PL_-BehZh...
|
|
|
|
Оставить комментарий