Последние записи в блогах

Спайдер протестировал на премаркете минимум 149.50, установленный вчера.

SPY: Ближайшая поддержка – 149.50 .Ближайшее сопротивление 150.00-150.25. При закреплении выше 150.00 возможно дальнейшее продолжение роста.

Премаркет NYSE, NASDAQ и AMEX:

Гэпап: PLXT +9.8%, VLO +6.0%, MSPD +4.4%, GLW +3.9%, YHOO +2.9%, WRB +2.4% (ticking higher), PHG +2.4%, DHI +2.3%, PCL +2.1%, STLD +1.3% (light volume), LLY +1.3% (light volume), CTS +1.1%, ZION +0.5% (also announces plans to auction $200 million of non-cumulative perpetual preferred stock through Zions Direct).

Гэпдаун VMW -14.6%, SANM -8.1%, BMC -7.1%, RCII -6.3%, EDU -6.1%, KLIC -5.4%, STX -4.8%, EMC -4.4%, LXK -4.3% (ticking lower), PII -3.2%, WERN -2.7% (light volume), IDTI -2.2%, BZH -2.1%, BTU -1.8%, IP -1.5% (light volume), IP -1.5%, F -1.3%, ILMN -1% (light volume) RBS -5% (Royal Bank of Scotland is near a GBP 500 mln LIBOR settlement with US and UK, according to reports), LYG -2.4%, BCS -1.9%, DB -1.4%, SAN -1.4%.

Важные экономические новости по США:

9:00 S&P Case-Shiller HPI

10:00 Consumer Confidence

Идеи на утро от GT Capital:

VMW – при удержании офферов ниже 80.00 шорт. Если цена удержит уровень, то возможен лонг на закрытие гэпа.

STX – шорт ниже 35.00 и лонг выше 35.50

EMC – при удержании цены ниже 24.00 – шорт.

BMC – шорт ниже 41.00

EDU – возможна хорошая волатильность на открытии.

Бесплатный новостной фильтр для всех!

Выберите лучшие новостные акции бесплатно.

Министерство финансов Японии обнародовало план выпуска государственного долга на 2013 год.

Здесь есть одна хитрость. Для рефинансирования госдолга будет использован «государственный фонд консолидации госдолга» (Government Debt Consolidation Fund (GDCF)) – фонд, из которого правительство могло финансировать свои нужды в экстренных случаях.

Теперь правительство планирует занимать деньги у Банка Японии.

Таким образом, общий объем заимствования получается меньше, чем в прошлом году, хотя объем выпуска JGB больше, чем в прошлом году (но несущественно).

Мне трудно оценить эти цифры и их влияние на JPY. Мне думается, что влияние скорее положительное для JPY, чем отрицательное.

Правительство не проявило намерения безудержно тратить деньги.

Настоящую реакцию на эти цифры, думаю, увидим ночью, во время азиатской сессии.

Контраст продолжается: EURUSD закрыл прошедшую неделю на 11-месячном максимуме, в то же время как Dow Jones FXCM Dollar (равно взвешенный индекс доллара США относительно корзины из 4 наиболее ликвидных валют – евро, британский фунт, японская йена и австралийский доллар) закрылся на 6-месячном максимуме. И в понедельник индекс закрылся четвёртым подряд повышением. Позитивная корреляция между наиболее ликвидной валютой в мире и самой популярной парой экстраординарна. Но «странности» на рынке долго не продолжаются. Вопрос теперь: кто первым сдастся – сила доллара или поразительное ралли EURUSD.

Такое отклонение может разрешиться , если внезапно развернутся аппетиты к риску. И уже появляются первые признаки «разрушения» оптимизма у инвесторов. И хотя индекс S&P 500 завершил неделю 8-дневным ралли (первым с 2004г.) на 5-летних максимумах, а любимые в кэри-трейд кроссы йены взмыли на многолетние максимумы, и индексы волатильности снизились к 5-летним минимумам, появились первые «ложки дёгтя». Во-первых, объёмы торговли на фондовом рынке были минимальными (кроме недель в праздниками) более чем за десятилетие. Кэти-трейд в других парах, кроме йеновых, (например AUDUSD) был вялым. И главное, соотношение между рыночной доходностью и риском (риск/прибыль, об этом в отдельной статье) явно показывает, что капитал в нынешних условиях не работает. Если коротко, обычная «гонка за доходностью» (читай аппетиты к риску) ослабла, замещённая конкурирующими попытками стимулирования («валютные войны» пока не шумят). Но как только рынки сбалансируют страх и жадность, корреляции примут знакомый вид.

Главным катализатором станет начавшееся заседание FOMC. О нём уже завтра, сегодня учитывая близость серьёзным событий (ещё ВВП США в IV’Q) серьёзные движения маловероятны. Пару слов об индексе S&P 500: как видно из графика сравнительной динамики индекса по годам, в прошлом, и особенно в 2011г, в конце января проходили коррекции, но они были быстрыми и неглубокими. Да и в прошлых годах не было таких потоков кэша от Федрезерва.

Удачной торговли.

Я часто задаюсь вопросом: что может стать драйвером для разворота в паре USDJPY вниз?

Вот некоторые из возможных причин для разворота

.

• Прекращение массовой конвертации японской йены клиентами японских банков в другие валюты. Этот фактор, о котором нигде никто не упоминал, является, на мой взгляд, решающим фактором роста USDJPY. В Японии существовала невероятно сильная концентрация депозитов в японской валюте. К сожалению, нет никаких способов как-то наблюдать за этим процессом, кроме как ежеквартально.
• Разворот в EUROUSD. Судя по аукционам US Treasuries, они в последние пару месяцев мало интересуют нерезидентов. Единственным очень крупным сегментом привлекательных активов являлись EURO-активы. Но, как я писал, во второй половине этой недели ситуация здесь может измениться.
• Плохие данные по экономике США. Они станут поводом для ожидания смягчения монетарной политики Федрезервом и приведут к ослаблению USDJPY.
• Голубиный тон прессрелизов и комментариев официальных лиц Федрезерва. Воздействие то же, что и в предыдущем пункте.
• Когда высказывания официальных лиц японского правительства о том, что USDJPY=100 – это нормально, перестанут оказывать влияние на рынок. Меня, честно говоря, удивляет, что высказывания японских чиновников до сих пор оказывают столь сильное влияние на USDJPY, при том, что нет никаких подтверждений, что эти слова будут подкреплены какими-то реальными действиями.
• Большой приток капитала в JPY-активы ( я отслеживаю этот показатель по недельному отчету по иностранным операциям Министерства финансов Японии).

Мой прогноз по JPY остается прежним: USDJPY будет оставаться долгое время в коридоре 87-91.

Сегодня мало событий, имеющих для рынка существенное значение.

На мой взгляд, самое важное их них – это объявление размера MRO и 3-хмесячных LTRO, которое сегодня последует примерно в 14.00 по Москве.

По нему будут судить, насколько благополучно обстоит дело в европейской банковской системе.

Если сумма кредитов будет велика, то рынки это воспримут как негативный сигнал, и последует коррекция в EURO и как следствие RISK OFF.

Происходящее на этой неделе я достаточно подробно описал во вчерашнем обзоре.

Появились некоторые признаки, что описанный в статье сценарий стал осуществляться.

• Коррекция европейских фондовых рынков и рост доходности итальянских и испанских бумаг при стабильном EUROUSD.
• Поведение EUROCHF
• Признаки разворота в EUROAUD

Коррекция в USDJPY, которая достаточно сильно сейчас коррелирует с EUROUSD, пока не может служить подтверждением. USDJPY последние две недели движется по одному сценарию: коррекция в понедельник-среду и затем бурный рост в четверг-пятницу с обновлением максимумов.

Предположу, что денежные потоки капитала из JPY в EURO двигают эту пару.

Если произойдет разворот в доходности периферийных облигациях, а, возможно, что разворот уже начался, то это драйвер роста USDJPY пропадет.

Сегодня еще возможно одно или несколько микроралли в EUROUSD, поскольку сегодня последний день для банков, когда им необходимо накапливать EURO-валюту для завтрашнего возврата LTRO.

Тем не менее не думаю, что за счет этого у EUROUSD большие шансы преодолеть сильный технический уровень сопротивления 1,348 и опционный барьер на 1,35.

Уже завтра EURO уже не будут так нужны, зато появится много свободных от залога периферийных долговых бумаг.

В среду-четверг высвободится из-под залога огромное количество облигации европейских периферийных стран.

По моей оценке, только облигаций Италии и Испании может освободиться из-под залога на сумму порядка 80-100 млрд. евро.

Я предположил, что это событие может привести к развороту тренда по этим облигациям в сторону роста доходности.

Что-то мне подсказывает, что в четверг-пятницу может быть очень сильный рост доходности периферийного госдолга за счет такого расширения фрифлоута.

Уж больно заманчиво сразу зафиксировать приличный профит. Ведь покупались они значительно дешевле.

ИМХО, в конце недели EUROUSD будет тестировать 1,3270.

В понедельник цены на золото и серебро продолжили нисходящую динамику, так как на этой неделе состоится несколько важных событий по США, что может усилить мнение некоторых участников рынка о начале периода сворачивания программы стимулирования экономики США.

Золото в последние дни снижается на этих опасениях, и его снижение может ускориться, если появятся новые поводы считать, что ужесточение политики ФРС приближается.

Напомню, что на этой неделе ожидается решение по процентной ставке ФРС США. Также поводом для мнения скорого ужесточение политики ФРС могут стать данные по оценке ВВП в США за четвертый квартал, если окажутся лучше ожиданий. Ну и не менее важными станут пятничные данные по новым рабочим местам вне с/х.

Золото на протяжении всей недели будет находиться под давлением.

Сейчас хорошая возможность продать, поэтому ждем целевой отметки и продаем.

Сегодня из значимых данных для драгметаллов ничего нет. Торги будут проходить чисто на технических факторах.

Тактика на сегодня следующая: Sell от 1669.00 со стопом 1675,00. Цель 1653,00.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне по золоту: $1656.50 против $1660.00 на предыдущей сессии.

Вечерний фиксинг в Лондоне по серебру: $30.87 против $31.56 на предыдущей сессии.

Вечерний фиксинг в Лондоне по платине: $1681.00 против $1678.00 на предыдущей сессии.

Вечерний фиксинг в Лондоне по палладию: $742.00 против $725.00 на предыдущей сессии.

Аналитика компании My Trade Markets

При повторном использовании материалов, взятых с сайта компании MyTrade Markets, ссылка на первоисточник (www.mytrademarkets.com) обязательна!

На этой неделе акция «призы любознательным» проводится по материалу «Как мы прогнозируем экономические показатели деятельности компании»

Вопросы к акции:

Какая информация представляет наибольший интерес при прогнозировании цен акций?

• Данные о размере чистой прибыли эмитента
• Информация о чистом денежном потоке, который создает эмитент
• Отчеты биржи об объемах торгов
• Информация об изменении рыночных котировок за последние пять лет

Какой документ лучше других характеризует финансовое и имущественное положение компании на определенный момент времени?

• Пояснительная записка с аудиторским заключением
• Отчет о движении денежных средств
• Отчет о прибылях и убытках
• Бухгалтерский баланс

В каких действиях нет необходимости при прогнозировании экономических показателей деятельности компании?

• Расчет ставки дисконтирования методом WACC
• Изучение ситуации в отрасли
• Изучение качества корпоративного управления
• Анализ финансовой отчетности

Знаете ответы? Тогда участвуйте в акции, отвечайте на эти вопросы в конце статьи и получайте призы.

В покупке по стоп-лимит заявкам

акции: ГМКНорНик, ИнтерРАОао, НЛМК ао, СевСт-ао

фьючерсы: GDH3, SiH3, GZH3, GMH3, VBH3

В продаже по стоп-лимит заявкам

акции: ГАЗПРОМ ао, Новатэк ао, ПолюсЗолот, Ростел-ао, РусГидро, Сбербанк, Сургнфгз, Сургнфгз-п, Татнфт 3ао, Уркалий-ао, ФСК ЕЭС, ХолМРСК ао

фьючерсы: EDH3, EuH3, RiH3, SiH3, LKH3, RNH3, SRH3, VBH3

Вне рынка

акции: ВТБ, ЛУКОЙЛ, Роснефть, Сбербанк-п

фьючерсы: нет

Сохраняю длинную позицию по акциям ВТБ, ГАЗПРОМ ао, ГМКНорНик, ИнтерРАОао, НЛМК ао, Новатэк ао, ПолюсЗолот, Роснефть, Ростел -ао, Русгидро, Сбербанк, Сбербанк-п, СевСт-ао, Сургнфгз, Сургнфгз-п, Татнфт 3ао, ФСКЕЭС, ХолМРСК ао. Сделок на покупку и продажу не запланировано.

Top 10: лидеры стратегий в EasyMANi

Остался уже давно позади 2012 год. Что можно сказать о результатах работы стратегий наших управляющих?

Количественные данные о зарегистрированных участниках:

На сегодняшний день информация по лидерам стратегий следующая:

В будущем, планируется ежемесячное подведение подобных итогов. Более подробную текущую информацию по управляющим и стратегиям системы автоследования EasyMANi можно посмотреть на сайте: http://mfd.ru/tradingsignals/