Последние записи в блогах

Американская валюта продолжает укреплять свои позиции против большинства соперников. Давлению со стороны доллара пытается противостоять фунт, возрадовавшийся приличным данным по рынку труда Великобритании, где уровень безработицы снизился с 5,0% до 4,9%, а заявки на пособия по безработице резко обвалились до 0,4 тыс. против 12,2 тыс. в мае. Благоприятные сигналы из сектора занятости страны способствуют ослаблению беспокойства по поводу последствий «брекзита» и некоторому улучшению настроений в отношении британской валюты.

Что касается пары EURUSD, вчера уровень 1.10 выдержал напор «медведей», а в ходе сегодняшних торгов цена прощупывает почву под психологической отметкой. С технической точки зрения сегодняшнее закрытие ниже этой некогда сильной поддержки послужит негативным сигналом и откроет дорогу к новым трехнедельным минимумам в районе 1.0970. Утрата этого уровня сулит движение к минимуму 1.0910, сформированному после оглашения итогов британского референдума.

Давление на единую валюту, прежде всего, оказывают ожидания, связанные с завтрашним заседанием ЕЦБ. Принятия дополнительных мер стимулирования на данном этапе не ожидается, тогда как потенциальная риторика вызывает вопросы. Судя по продажам евро, большинство участников рынка полагает, что тон сопроводительного заявления М. Драги будет носить «голубиный» характер с акцентом на «брекзит» и его последствия для европейского региона.

Кроме того, общему укреплению позиций доллара способствуют разговоры о возможном пересмотре сроков повышения ставки ФРС в свете позитивной статистики. Вчерашние сильные данные по рынку жилья спровоцировали волну покупок американской валюты и спекуляции на тему того, что Федрезерв все же решится на повышение стоимости кредитования в текущем году. На данный момент фьючерсы на федеральные фонды указывают на 40%-ную вероятность повышения ставки в декабре.

Павел Салас, генеральный директор eToro в РФ и СНГ

Фондовые рынки полны интересных и удивительных историй. Давайте сегодня немного развлечемся и познакомимся с некоторыми из них.

1. Когда Джил Амелио руководил компанией Apple, ее акции резко упали и достигли 12-летних минимумов в 1997 году. Отчасти это было спровоцировано крупной продажей 1.5 миллионов акций анонимным продавцом. Позже выяснилось, что это было дело рук Стива Джобса. После чего он склонил совет директоров устроить небольшой переворот и уволить Джила. В итоге Джобс снова встал у руля компании.

2. 21-летний японский трейдер Такаши Котегава превратил $13600 в $156 млн за 8 лет. Все это время он питался практически только лапшой быстрого приготовления ("дошираком"). По его словам она позволяет не только экономить время, но и оберегает от больших трапез и переедания, которое вгоняет его в сон.

3. В 2005 году молодой трейдер в одном японском банке хотел продать одну акцию компании J-Com за 640 тысяч йен. Вместо этого он случайно продал 640 тысяч акций за 1 йену каждая. Акции общей стоимостью около $3 млрд были проданы примерно за $5000. О дальнейшей судьбе трейдера не сообщается.

4. В 2009 году после того, как акции компании Domino's Pizza упали до минимальных значений, руководство приняло решение поменять основной рецепт пиццы. После этого всего лишь за год акции выросли на 233%.

5. В 1999 году 15-летний Джонатан Лебед из Нью-Джерси зарабатывал до $74 тысяч в день на фондовом рынке, используя электронные доски объявлений для манипулирования ценами. В итоге его взяли правительственные службы, но он сумел сохранить почти полмиллиона полученной прибыли.

6. В Сомали существует "пиратская биржа", на которой местные граждане могут инвестировать в банды пиратов, планирующие нападения.

7. В 2002 году президент компании Sega пожертвовал все принадлежавшие ему акции компании общей стоимостью $695 млн, чтобы спасти компанию от банкротства после выпуска провальной Sega Dreamcast. Вскоре после этого он умер.

8. Уолт Дисней дарил своей экономке на праздники акции Disney. К концу жизни она была мультимиллионером.

9. В 2001 году Ким "Дотком" купил акции почти обанкротившейся компании на сумму в 375 тысяч евро и анонсировал, что он планирует инвестировать в нее 50 млн евро. На таких новостях акции выросли почти на 300%. Несколькими днями позже он продал свои бумаги за 1 млн 568 тысяч евро. У него никогда не было 50 миллионов для инвестирования.

10. Сразу после взрыва шаттла "Челленджер" акции всех компаний, связанных с программой шаттлов, сильно упали. Но уже к концу дня они почти полностью восстановились, все кроме компании Morton Thiokol. Только через несколько месяцев официальное расследование выяснило, что именно эта компания была ответственна за трагедию.

11. Термины "медведи" и "быки" на фондовом рынке берут начало от калифорнийских кабальеро, которые устраивали бои между гризли и быками. Они обратили внимание, что медведи чаще всего атаковали когтистой лапой сверху вниз, а быки поднимали на рога снизу вверх, что и привело к аналогии. В результате этих развлечений в Калифорнии вымерли все гризли.

12. В 2011 году рэпер 50 Cent заработал $8.7 млн с помощью твиттера, убеждая людей инвестировать в падающую акцию малой компании.

13. Рональд Уэйн был третим сооснователем компании Apple вместе со Стивом Возняком и Стивом Джобсом. В 1976 году он продал свою долю в 10% акций компании за $800. Сегодня его 10% стоили бы $54 млрд.

14. В апреле 2013 кто-то взломал твиттер новостного агенства Associated Press и опубликовал запись, что две бомбы взорвались в Белом доме. Фондовый рынок упал за несколько секунд. Позже в тот же день он восстановился, когда выяснилось, что это был обман.

15. Готовясь к роли в фильме "Уолл-стрит: Деньги не спят", Шайа Лабаф много работал с трейдерами и аналитиками из мира экономики и финансов. Он даже инвестировал 20 тыс долларов, которые в итоге превратились в 400 тысяч. Несколько людей, обучавших его, позже были арестованы за незаконные торговые операции.

16. Голландская ост-индская компания, созданная в 1602 году, была первой международной корпорацией. Она же первой выпустила акции и стала прабабушкой всех современных корпораций.

17. Microsoft спасла Apple от дальнейшего падения в 1997 году, купив 150 млн неголосующих акций, чтобы не становиться монополистом на рынке.

18. В 1954 году экономист Армен Алчиан смог выяснить, какие секретные ингридиенты использовались в только что разработанной водородной бомбе, просто наблюдая за ценами на акции химических компаний-поставщиков.

19. Норвегия владеет фондом размером $870 млрд, который держит более 1% от всех торгуемых в мире акций.

20. В 2006 году треть всех акций на биржах США и ЕС покупались и продавались компьютерными алгоритмами без участия человека. Сегодня эта цифра достигает уже 70%, а на некоторых биржах доходит до 80%.

Если вам интересен фондовый рынок, и вы бы хотели познакомиться с его основами, а также сравнить акции с такими инструментами как недвижимость и банковские вклады, то приходите на наш бесплатный вебинар 21 июля в 19:30 по Москве. Подробная информация и регистрация по этой ссылке.

Вторник получился весьма напряженным и трудовым.

Сделало его таким обилие важной квартальной отчетности. Причем, как обычно это бывает, отчетности неоднозначной. Сначала всех участников рынка порадовала компания Johnson & Johnson (JNJ), чья отчетность оказалась гораздо лучше прогнозов аналитиков по всем показателям. Ее акции тут же ушли вверх и закрылись к концу торгов на очередных исторических максимумах, прибавив в общей сложности еще 1,71%. Все ожидали хороших данных от Goldman Sacks (GS), но... здесь случилась заминка. Прибыль на акцию оказалась чуть хуже прогнозов и требовательные инвесторы не смогли выдержать такого «унижения» и чуток подвалили GS. Но именно чуток - всего на 1%, а в общем, судя по всему, участники рынка остаются довольными выходящей банковской отчетностью и финансовый сектор чувствовал вчера лучше других экономических секторов.

По-прежнему очень силен спрос в крупных промышленных компаниях. Именно поэтому промышленный индекс DJIA-30 выдает беспрецендентную серию роста – 8 дней подряд! Последний раз нечто аналогичное наблюдалось лишь в марте 2013 года, когда DOW показывал рост на протяжении 10 торговых сессий.

Естественно, главным неудачников вчерашнего дня оказался NETFLIX (NFLX), который плохо отчитался накануне вечером. Итог для этой компании весьма печальный – минус 13,13%. Хотя такой результат многие аналитики уже посчитали «переборов» и тут же вдогонку последовали рекомендации покупать резко подешевевшие акции. Может быть аналитики и правы, но не получится ли это ловлей «падающих ножей»? А с этой стратегией шутки, как известно плохи.

Еще один глобальный промах допустили вчера участники рынка в акциях Microsoft (MSFT). Уже по окончании торгов должна была появится квартальная отчетность этой компании. Прогнозы аналитиков были весьма позитивны. Многие специалисты отмечали, что Microsoft идет в фарватете современных облачных технологий и именно это должно стать ключевым моментом в выходящей финансовой отчетности. Однако, судя по котировкам, участники рынка отнеслесись к этим прогнозам весьма скептически и течение всей торговой сессии продавливали котировки MSFT все ниже и ниже. И в итоге день акции MSFT закрыли фактически на минимумах, потеряв 1,61%. А дальше... выход отчетности и 4-х процентный гэп наверх. И это стало явно неожиданностью, причем очень даже приятной. Ну, а пессимисты, заранее похоронившие Microsoft с ее «недопродажами» операционки Windows 10, были публично посрамлены.

McDonald’s пытается приручить покемонов

Хотелось бы отвлечься от нового обвала котировок Netflix Inc. (NFLX), продолжающих отыгрывать (-13,13%, oh, this shit again!) разочарование инвесторов в слабой корпоративной отчетности интернет-кинотеатра и поговорить о вкусном. Акции McDonald's Corporation (MCD) во вторник подросли на более чем 2% и были явно лучше рынка. Уверенный рост лидера «мирового общепита» во многом был вызван тем, что участники торгов прознали, что японский филиал McDonald's примет участие в запуске игры Pokemon Go в Стране восходящего солнца и сделает свои рестораны главными местами для игроков. Таким образом, McDonald's еще раз доказывает, что он держит руку на пульсе времени и не собирается покоиться на лаврах. Ну, действительно, почему бы не использовать нынешнее покемонное сумасшествие в своих собственных целях и еще большем увеличении продаж?!

После достижения своих исторических максимумов в начале мая этого года в районе $132, акции MCD немного скорректировались и в начале июня вновь пошли вверх. Так что вчерашний рост вполне укладывается в текущий повышательный тренд, который вполне возможно является подготовкой к выходу очередной квартальной отчетности. Ее выход намечен на 26 июля.

Можно не сомневаться в хороших перспективах акций McDonald's. Совершенно другая картина вырисовывается сейчас в акциях Nintendo – компании разработчика «Pokemon Go». Сумасшествие, как это обычно бывает, захватило не только ловцов покемонов, но и финансовых игроков. После того как акции Nintendo за считанные дни взлетели на 120%, вчера они испытали сильнейшее падение за последние 16 лет и рухнули на 13%. Теперь остается только выяснить – это начало технической корррекции или же начинает сдуваться очередной «мыльный пузырь»?

Ну а выиграет от всего этого безумия конечно же McDonald's, который будет счастлив предоставить возможность всем клиентам половить в своих ресторанах покемонов и заодно накормить всех оголодавших в этой дикой борьбе охотников своими бигмаками и чизбургерами.

Ожидания рынка 20 июля

Выход хорошей отчетности от MICROSOFT на фоне достаточно четкого скептицизма участников торгов по этим акциям сослужил хорошую службу и явно добавил оптимизма всему рынку в целом. И поэтому общая обстановка в первой половине дня в среду очень даже обнадеживающая.

Азиатские рынки хоть и закрылись в красной зоне, но снижение цен совершенно не критическое. Европейские рынки уверенно торгуются в зеленой зоне. Нефтяные котировки также к счастью падать не желают.

На таком фоне американские фьючерсы на все основные индексы также уверенно плюсуют до полупроцента. Сегодня, как вчера, выходит достаточно много корпоративной отчетности. Еще до начала торгов мы увидим отчетность последнего из банковских грандов – Morgan Stanley (MS). Аналитики чуда от этой отчетности не ждут, но все же надеются, что и неприятных сюрпризов здесь быть не должно.

После торгов появится отчетность от Intel (INTL) и героя нынешнего года – золотодобывающей компании Newmont Mining (NEM). Если в хороших результатах Intel аналитики единодушны, то от последней можно ждать всякого – причем как в плюс, так и в минус.

Кроме этого нельзя забывать, что сегодня среда и значит в 17-30 мск появятся данные о запасах сырой нефти. Аналитики конечно в очередной раз ждут снижения этого показателя, но... в очередной раз реалии могут оказаться немного иными и поэтому можно ждать высокой волатильности в нефтяных котировках, что может негативно сказаться на фондовом рынке в целом.

Аналитика

Размах движений цен на нефтяном рынке уменьшается. Напоминает это колебания маятника, с силой запущенного год назад вниз с уровня $69/барр. по смеси Brent, до $27. В обратном движении, уже более слабом, как и полагается маятнику, дошёл он до $53. И затухание продолжилось. Рынок-максималист, прощупав крайние точки, во многом спекулятивные, приходит теперь постепенно к равновесию. На него больше действуют не эмоциональные, а экономические факторы. А они сейчас не в пользу быков по нефти. Накопленные запасы, повышение производства в ОПЕК, приближающийся сезонный спад из-за профилактического закрытия многих НПЗ - всё это давит на котировки. Однако сильно упасть им не дают, поскольку неплохие данные по США, Китаю - основным потребителям нефти - могут говорить о потенциальном повышении потребности в будущем. Вот и колеблется этот маятник. Его движения в последние дни в техническом анализе описываются фигурой «треугольник», когда не обновляются ни верха, ни низы. Направлен он всё же вниз, идёт давление на поддержку $46/барр. В случае её пробития цена может свалиться уже к $44. Но пока держится диапазон 46-48, в его пределах возможно движение до появления новых драйверов. Ими могут стать сегодняшние данные по запасам и добыче в США.

В целом же на среднесрочную перспективу предполагаем снижение котировок в ближайшие месяцы к $41-44 из-за давления предложения. Затем, при восстановлении спроса, вновь выход выше $50.

Отслеживают динамику нефти и движения российской валюты. Но они - как будто колебания меньшего маятника внутри большого. Повторяют «упражнения» нефти, но с более низкой амплитудой, не с таким размахом, зависимость ослабла. Причин этого несколько. Основные таковы. Политика ЦБ, сдерживающего спрос на валюту в борьбе с инфляцией. Приток капитала в российские активы с высокой доходностью с других рынков, где процент низок из-за мягкой политики мировых Центробанков, либо сохраняются риски (последний пример - турецкие активы). Локально влияют дивидендные выплаты экспортёров и налоговый период. И всё же фактор нефти остаётся основным. Поэтому при прогнозируемом её снижении рубль подвержен ослаблению Сейчас пара доллар/рубль тестирует снизу вверх уровень 63,6, который долго был нижней границей диапазона и мощнейшей поддержкой, а теперь стал сильным верхним сопротивлением. Пока нефть на уровне $46,5-47, для рубля актуален диапазон 63-64 руб/дол. При предполагаемом уходе Brent к 46 и ниже, наша пара может подняться к 64-65 и выше.

Ну а фондовый индекс ММВБ может опуститься к 1900 п.

Марк Гойхман, аналитик ТелеТрейд

Вчера турецкий регулятор принял решение о снижении базовой процентной ставки на 25 б.п. до 8,75%. Эта мера ослабит приток капитала в страну (15,8 млрд долл. за первые 5 месяцев 2016 года), имеющей дефицит текущего счета платежного баланса на уровне 4,5% от ВВП и дефицит бюджета на уровне 1,2% от ВВП. В то же время РФ имеет положительное сальдо платежного баланса (15,9 млрд долл. за первое полугодие 2016 года), но более высокий дефицит бюджета, который в этом году может составить 4% от ВВП. Для поддержания конкурентоспособности своих экономик национальные регуляторы допустят ослабление лиры и рубля. По нашим оценкам, к концу 2016 года пары доллар/лира и доллар/рубль соответственно достигнут уровней 3,24 и 68.

Краткосрочные перспективы рубля ухудшились после вчерашней встречи В. Путина с Дм. Медведевым. Президент РФ отметил, что «рубль укрепляется, несмотря на известную ценовую волатильность на сырьевых рынках, и в этой связи нам, конечно, нужно подумать, как и что мы будем делать в ближайшее время в связи с этими факторами». В.Путин, видимо, намекнул на нежелательность укрепления рубля, который фактически отвязался от самого главного фактора – нефтяного. С технической точки зрения, уверенное закрепление доллара выше уровня в 63,4 рубля будет означать, что недавний пробой им этого уровня сверху-вниз оказался «ложным». Укрепление доллара на международном валютном рынке создает предпосылки к тестированию им уровня в 64 рубля сегодня.

20.07.2016

Больше аналитики от Exness.

Вышедшие вчера данные по запасам нефти от API не оказали большого влияния на нефтяные цены. Запасы нефти за минувшую неделю сократились на 2.3 млн. барр., но запасы бензина при этом выросли на 0.8 млн. барр. Сегодня мы получим очередные данные от Минэнерго США, в которых основной акцент, вероятно, будет делаться на динамике добычи нефти и запасах нефтепродуктов.

По фьючерсу на Brent на данный момент сформированы две поддержки - район 46.60 долл/барр. (локальная поддержка вчерашнего дня) и район 46 долл/барр. (минимальные с середины мая уровни). Пока фьючерс остается выше 46 долл/барр., техническая картина для нефтяных цен скорее нейтральна. Если же этот рубеж будет взят, следующей целью может стать район 43 долл/барр. (подобный сценарий может стать негативом и для российского рубля, и для всего российского рынка в целом).

Сегодня с утра большинство индексов азиатско-тихоокеанского региона корректируются. Экономический календарь на сегодняшний день (за исключением опять же данных от Минэнерго США) относительно не богат на события.

На валютном рынке стоит выделить преодоление индексом доллара локальных максимумов в районе 97 б.п. Слабость конкурентов доллара на фоне ожидания новых стимулов от Банка Англии, Банка Японии, ЕЦБ и постепенный рост вероятности в глазах инвесторов повышения ставки в этом году со стороны ФРС поддерживают доллар. На данный момент, согласно фьючерсам на ставку, рынок не сомневается в том, что на июльском заседании не будет поднятия ставки, однако вероятность такого события в сентябре оценивается в 18% (и может дальше быстро расти в случае сохранения позитивного фона статистики), а в декабре уже 46.5%. После того, как индекс доллара обновил локальные максимумы, следующей целью по индексу может стать район 98-98.50 б.п.

Пара доллар/рубль последние четыре дня консолидируется в диапазоне 62.80-63.70 руб/долл. С технической точки зрения есть предпосылки сходить в район 61 руб/долл., однако для этого крайне желательно увидеть восстановление нефтяных котировок хотя бы к 50 долл/барр. по смеси марки Brent. Рублевый эквивалент Brent торгуется на данный момент в районе 2970 руб/барр., что создает сложности в дальнейшем укреплении национальной валюты в отрыве от нефтяных цен. Для среднесрочных покупок доллара (с горизонтом до конца года) текущие уровни смотрятся уже неплохо.

Михаил Поддубский, аналитик ТелеТрейд

Рынок нефти продолжает испытывать дефицит катализаторов. Котировки североморской Brent нащупали краткосрочную зону комфорта вблизи отметки $47/барр., где поджидает драйверов, способных протолкнуть цены в том или ином направлении. В роли локальной поддержки сейчас выступает уровень $46,50, тогда как рост ограничивается зоной $47,50.

Как уже не раз случалось, сейчас на рынке углеводородов действуют противодействующие факторы, сковывающие движения цен. При этом нужно сразу отметить, что преобладают все же пессимистичные настроения. В роли одного из сдерживающих рост факторов вчера выступило повсеместное уклонение от рисков – Bren tне пользовалась спросом как рисковый актив. Также давление на котировки пришлось со стороны укрепляющегося доллара.

В качестве позитивного для сырьевого сегмента известия можно назвать приостановку добычи на нефтяном месторождении Sarir в Ливии по причине закрытия одного из терминалов, работники которого выражают недовольство уровнем оплаты труда. Если в ближайшие дни терминал не откроется, существенно сократится добыча и на месторождении Messla. В этом случае энергоноситель получит небольшую поддержку.

Что же касается традиционных еженедельных данных по запасам, цифры API не произвели впечатления на нефть. Запасы сократились на 2,3 млн барр. против ожидаемых -2,1 млн, однако при этом запасы бензина неожиданно увеличились на 800 тыс. барр. против прогнозируемого сокращения на 500 тыс., что выглядит довольно парадоксально, учитывая пик водительского сезона в Штатах. Не исключено, что сегодняшние показатели от Минэнерго также не смогут порадовать. Возможно, общая картина с учетом всех компонентов отчета будет разочаровывающей, даже если запасы углеводородов сократятся.

Павел Салас, генеральный директор eToro в РФ и СНГ

Официальные курсы Банк России, на сегодня, 20 июля, установил на уровне 62,99 рублей за единицу американской валюты и 69,69 рублей за единицу европейской валюты. По отношению к предыдущему дню курсы валют снизились на 0,20% и 0,11% соответственно.

В ходе вчерашних торгов, как можно судить из курсов, объявленных на сегодня, доллар США и евро вновь обновили локальные минимумы в паре с рублем.

Однако эти обновления настолько символичны, что пока не дают оснований для смены среднесрочных ожиданий. На мой взгляд, дальнейшее укрепление рубля ограничено близостью важных уровней поддержки по иностранным валютам.

Отсечки закончились, и уже в ближайшие дни мы проверим устойчивость национальной валюты к внешним шокам. Среди них стоит назвать данные по запасам. Отчет американского института нефти (API)показал, чтозапасы нефти занеделю до 15 июлясократились на 2,3 млн. баррелей, запасы бензина выросли на 805 тыс.баррелей, а запасы дистиллятов упали на 484тыс.баррелей. Впереди данные от Минэнерго, участники рынка также ожидают очередного снижения запасов топлива в США.

Однако в конце месяца традиционно рублю на помощь приходит налоговый период. Сегодня, 20-го числа, налогоплательщики уплачивают косвенные налоги, налог на игорный бизнес, водный налог, НДС и прочие.

Поэтому сегодняшний день еще может остаться за рублем.

Анастасия Игнатенко, аналитик ТелеТрейд

Всех приветствую.

S&P500 продолжил свой боковик. Баланс лонг, я продолжаю ожидать провокацию на шорт и только затем движение к новым максимумам.

1. RTS

РТС попытался выполнить план вчерашнего дня, но после теста минимума предыдущего дня сил сделать новый максимум не хватило. Закрытие прошло на провокации, которая, пока что, не чуть не мешает продолжению роста. Но, если цена опустится ниже 93, да еще с такой же скоростью как вчерашнее падение, играть в лонг будет опасно. Сегодня жду движения в сторону новых максимумов, если будет удар ниже, ждем подтверждения и только потом ищем точки входа в лонг.

2. EUR/USD:

Евро сходил на цели без всякой провокации. Сейчас нижняя граница боковика, которая вполне вероятно получит нижнее расширение. Играть в шорт можно, но я бы это делал только после небольшого отката.

Полный обзор и видео обзор можно посмотреть здесь>>>

Все открытые позиции буду дублировать в твиттере.

Всем удачных торгов.