О том, как проводить фундаментальный анализ крупных сделок и какую пользу из них может извлечь трейдер, рассказал 16 января в ходе вебинара старший трейдер и партнер GT Capital Group Антон Андреев.
Изучить содержание вебинара вы можете в записи
Обратите внимание и на другие бесплатные вебинары GT Capital:
Спайдер незначительно изменяется после вчерашнего обновления максимума.
SPY: Ближайшее сопротивление – 148.40 .Ближайшая поддержка – 147.80. Возможно тестирование максимума 148.40 с последующим разворотом вниз.
Премаркет NYSE, NASDAQ и AMEX:
Гэпап: MS +7.5%, PH +2.3%, STI +1.5% (light volume), GE +1.4%, WIT +1%, XLNX +0.5% PATH +42% (NuPathe's Zecuity approved by the FDA for the acute treatment of migraine), SNE +6.2% (announces sale of 550 Madison Avenue Building; expects to realize a gain on the sale of ~$685 mln to be recorded as operating income), LIFE +5.5% (retained Deutsche Bank Securities Inc. and Moelis & Company LLC to assist in its annual strategic review), RAD +2.5% (Moody's changes Rite Aid's outlook to positive), CCL +2.1% (cruise IPO today), RIO +1.8% (higher following FT story highlighting Chairman comments), CLNY +0.5% ( S.A.C. Capital Advisors discloses 5.2% passive stake in 13G filing out last night).
Гэпдаун COF -6.3%, INTC -4.8%, JCI -3%, FHN -1.7%, T -1.2% (AT&T discloses it expects to record non-cash, pre-tax charge of ~$10 bln in Q4; sees near term pressure on operating income, margins, and EPS ), AXP -0.4% TSRX -10.1% ( prices underwritten public offering of 6.3 mln shares of its common stock at $4.75 per share), AMD -3.6% and NOK -2.9% (following INTC results), ARNA -3.3% (still checking), AGO -2.1% (Moody's downgrades Assured Guaranty; lead insurer to A2).
Важные экономические новости по США:
9:55 Consumer Sentiment
Идеи на утро от GT Capital:
COF– лонг выше 58.00, ниже уровеней премаркета смотрим акцию в шорт.
LIFE– возможны хорошие сетапы в лонг после открытия.
INTC– шорт ниже уровней премаркета.
RIMM– лонг выше 16.00, ниже 15.60 – шорт.
XLNX– выше 37.00 – лонг, ниже 36.50 смотрим акцию в шорт.
EUROCHF зашел несколько дальше, чем я ожидал. Но сегодня, после максимального с мая 2011 года значения 1,2567, EUROCHF прошел сегодня вниз уже 150 пунктов.
Это достаточно много, чтобы говорить о начавшемся развороте.
Кстати, еще на прошлой неделе Национальному Банку Швейцарии приходилось покупать иностранную валюту и эмитировать франки. Притом по гораздо более высокому курсу франка.
В октябре снижение показателя пересмотрено до 1% в месячном выражении и на 3,3% в годовом. Ранее говорилось о падении на 1,4% и на 3,6% соответственно.
Результат оказался значительно хуже, чем ожидали эксперты. Экономисты, опрошенные Dow Jones Newswires, ожидали роста объемов промпроизводства на 0,2% по сравнению с октябрем и снижения на 3,2% в годовом выражении.
Слабость ключевых секторов усиливает ожидания того, что объемы экономики в IV квартале снизились третий квартал подряд. В ноябре по сравнению с октябрем был зафиксирован спад производства в Ирландии, Греции, Испании, Италии и Португалии. Германия сообщила о том, что рост показателя составил 0,1%, а во Франции он вырос на 0,5%.
Годовой спад тем временем связан со слабостью производства промежуточных и капитальных товаров, которое сильно снижается с 2009 г.
Как мы видим, падение производства капитального строительства и товаров длительного пользования очень сильное.
Кризис и меры бюджетной строгости дают себя знать.
Предположу, что без мер стимулирования экономики еврозоне не обойтись.
Коррекции на рынках неизбежно происходят, по времени и в ценах. Другими словами, вполне возможно что цены выстраиваются в треугольник, а именно в терминах волнового анализа сейчас идёт достройка заключительной волны с. Цели могут располагаться на уровнях 118,50 и 117,50. Наблюдайте на уровнями ",50" - 116,50 (минимум недели 116,46), 117,50 (позавчерашнее закрытие 117,46) и 118,50 (вчерашний пивот). Это уровни принятия решений.
Фундаментальной точке зрения это конструкция не противоречит: нервозность высокая. все ждут 22 января, поэтому кроссами будут двигать слухи, высказывания, и торговаться они будут в диапазонах. Зарубежные фонды и банки завели в Японию свои капиталы в ликвидной форме и ждут окончания драмы (возможно она только начинается).
Ралли EURUSD может также состоять из трёх волн a-b-c коррекционной формы. Возможная цель волны с - 1,2350
При расчете ставки дисконтирования по акциям мы используем кумулятивную модель. Ставка дисконтирования складывается из базовой ставки, страновой и отраслевой премии, премии за ликвидность и премии, учитывающей качество корпоративного управления.
Базовые ставки определяются кредитным качеством эмитентов и изменяются в двух случаях: при выходе отчетности или при фактическом снижении стоимости долгового финансирования для эмитентов. Текущий пересчет базовых ставок связан с фронтальным снижением доходности государственных и корпоративных облигаций примерно на 13% (относительное изменение) за последние 2 месяца (мы в своих расчетах отталкиваемся от корзины пятилетних облигаций). Тенденция снижения доходности государственных облигаций наблюдается с 2009 года. Снижение доходности корпоративных облигаций идет с небольшим временным лагом и поэтому сейчас происходит с более высоким темпом.
Данная тенденция связана с избытком наличности у инвесторов (в первую очередь НПФ и инвест.фонды) и действием арбитражного механизма, направленного на сокращение спреда в доходности между российскими валютными облигациями и облигациями других стран. Арбитражные механизмы также оказывают влияние и на снижение доходности рублевых облигаций. Дополнительный импульс этой тенденции в рублевых облигациях дают ожидания по упрощению доступа к торговле ими через Евроклир.
Эта же тенденция является причиной снижения страновой премии – составляющей ставки дисконтирования, учитывающей страновые риски, связанные с ведением бизнеса. Данная составляющая уменьшилась на 9% (относительное изменение) за последние 2 месяца и приближается к своим докризисным значениям.
Данный пересмотр ставок не привел к изменениям в хит-параде, так как оказал примерно одинаковое влияние на рост потенциальной доходности. По сути, это снижение доходности облигаций означает еще больший разрыв в доходности долговых и долевых инструментов, который и до этого был аномально большим.
Угольная компания Распадская в понедельник перед закрытием торговой сессии опубликовала операционные результаты, которые оказались лучше ожиданий рынка, что спровоцировало рост акций компании. В целом, позитивная операционная отчетность улучшает ожидания по годовым финансовым результатам компании и увеличивает инвестиционную привлекательность акций.
В четвертом квартале Распадская показала неожиданно сильные результаты, несмотря на то, что конъюнктура рынка, как внешнего, так и внутреннего, продолжала оставляться негативной. Компании удалось нарастить добычу угля на 59% по отношению к третьему кварталу, и достичь показателя 2,1 млн тонн, в результате чего общий объем добычи составил 7 млн тонн. Помимо объемов добычи выросли объемы производства и реализации концентрата, так на внутреннем рынке было продано 1,08 млн тонн концентрата, что на 39% больше, чем в прошлом квартале, а экспортные продажи выросли на 45%. Стоит отметить, что возросла доля АТР в структуре экспорта, и это говорит о том, что Распадская планирует восстановить контракты с партнерами в регионе. Напомню, экспортные поставки были прекращены после аварии на шахте.
Однако цена на концентрат продолжила снижаться, что не позволит существенно увеличить выручку. В целом, годовые результаты оказались хуже плановых показателей, которые компания объявила в конце прошлого года, однако лучше, чем ожидали эксперты во втором полугодии, что позволит компании показать сильные финансовые результаты во втором полугодии, однако в целом прогноз по финансовым показателям за год остается на прежнем уровне. Выручка ожидается в размере $641 млн, что ниже показателя 2011 года из-за сокращения цен реализации. EBITDA ожидается на уровне $206,4 млн.
В начале 2013 года я ожидаю некоторого оживления на рынке металлургического сырья, что будет связано, во-первых, с подготовкой к строительному сезону, а во-вторых, с запуском программы стимулирования внутренней экономики Китая. В совокупности эти факторы придадут импульс росту производственных мощностей, а, следовательно, и объемам импорта металлургического угля. Также благоприятным для российских металлургов станет рост автомобильного рынка. Вероятнее всего, конъюнктура рынка в первой половине года будет более благоприятной, нежели в аналогичном периоде прошлого года, что позволит компании выполнить план.
Сильные производственные результаты положительно отразятся на стоимости акций компании в краткосрочной перспективе. Следующим катализатором роста может стать выход годовой отчетности, который традиционно произойдет в начале второго квартала. В целом акции компании сохраняют высокий долгосрочный потенциал роста. Текущая расчетная цель по бумагам Распадской составляет 92,3 руб. за обыкновенную акцию.
Пять сессий подряд американский фондовый индекс закрывался на уровне 1472 или 1473, рисуя полку, и вот, наконец, последовал пробой вверх и индекс обновил 5-летние максимумы.
VIX просто «приклеился» к полу, демонстрируя ненормально низкий уровень страха среди участников рынка.
Это может еще продолжиться какое-то время. Вполне возможно, что все-таки S&P500 дойдет до 1495-1500 пунктов. Уже очень близко осталось.
Здравствуйте, уважаемый читатели. О влиянии быстрых и массовых источниках информации скорей всего знал не понаслышке Муаммар Каддафи. Когда у Муаммара Каддафи в подчинении оставался лишь его родной город Сирт, он продолжал заявлять о том, что войне окончиться скоро его победой и что полномасштабные военные действия развернуться во Франции. Когда было объявлено, что столицу Ливии Триполи полностью захватили повстанцы, то этим же вечером появлялось видео опровержение, в котором сын господина Каддафи Сейф аль – Ислам на бронированной автомашине свободно ездил по улицам города. Видимо такие тактики информационной войны Муаммар Каддафи ещё разрабатывал в далёком 1969 году во время устроенной им революции в Ливии. Эта тактика дала возможность войскам господина Кадаффи с антиправительственных демонстраций 15 февраля 2011 года переросших в войну, продержаться до октября этого года воюя не только против граждан, но против всего западного мира и частично восточного мира в лице НАТО (14 стран), Швеции, арабских собратьев: Катар, ОАЭ, Египет, Иордания и других племён.
Когда боец смешанных единоборств Расул Мирзаев сделал убийство по неосторожности, в СМИ появлялись такие заголовки электронных и печатных изданий: «Удар Чёрного тигра озадачил Замоскворецкий суд» (www.ntv.ru/novosti/321000), «Чёрный тигр Расул Мирзаев задержан следствием» (izvestia.ru/news/497922), «Чёрный тигр Мирзаев поджимает хвост» и другие. Когда я увидел видео освещение по ряду российских телеканалов, то мне представилась ужасающая картина. Расула Мирзаева не только называли зверем из-за его прозвища, но даже в сводках новостей, который, на мой взгляд, должны быть объективно-нейтральными использовали видео и фото фрагменты его жестоких и кровавых боев, с его прыжками и уничтожение противника. Но согласитесь такие же прыжки, и удары применяют другие бойцы. Возможно, такое освещение событий явилось одной из причин националистических демонстраций. Хотя и до судебно-криминалистического расследования картина уже, во всяком случае, для меня уже сложилась исходя свидетельских показаний его друзей (http://www.newsru.com/crime/19aug2011/mirzaev.h... Студент, не хочу называть его имени, что бы обижать его родителей, которые не виноваты в его ошибках первым полез в драку пристав к девушке неумным предложением прокатить её на игрушечной машине. Господин Мирзаев только грубо предупредил: что следует в начале прокатить его. Если бы хотел убить студента трёхкратный чемпион мира по смешанным единоборствам то неужели он не стал бы душить, добивать или ломать студенту шею, а он всего 1 раз ударил его. Я не оправдываю убийство, но за справедливость. Из-за распространения СМИ информации и «хорошего» освещения в итоге опять начались расистские и националистические демонстрации в других городах.
Можно ещё привести наиболее существенные случаи «хороших» новостей. После наводнения на Кубани произошедшего 7 июля 2012 года (ria.ru/incidents/20120707/693856247.html) президент РФ Владимир Путин даже предложил ввести законопроект, который предполагал бы ответственность за распространение несуществующих слухов. Во время ПРИРОДНОЙ трагедии некоторые жители Краснодарского края распространяли слухи о том, что были открыты водохранилища. Можно подумать, что РФ активировало программу самоуничтожения государства. Может кубанцы боялись не дожить до конца света.
Но факт остаётся фактом, из дезинформации начались, слава Богу, незначительная паника при эвакуации граждан.
Сила информации действительна колоссальна.
Смешно подумать несколько лет назад я был безработным и подумать не мог, что стану журналистом, буду писать заявления официальным лица, которых видел по телевизору и стану немного влиять в мире. Интернет большое достижение для человечества, которое почти стирает временные и пространственные грани. Я не считаю себя серым кардиналом, который управляет миром, но скорее человеком, которого голос слышат. Когда человека слушают, ему хочется говорить. Как я уже говорил прежде, я стал обнаруживать, что некоторые престижные российские печатные издания и некоторые телевизионные компании не только читать меня, но и использовать мои методики составления новостей и аналитических обзоров. Сказать честно я постоянную связь с одним питерским каналом, а некоторые государственными органами Узбекистана, с которыми я тоже держу связь, распространяют мои идеи во многие печатные и некоторые электронные СМИ республики. Не буду называть имена некоторых СМИ РФ, но могу сказать, что они начали включать в свои репортажи и новости определения, историю, фактическое и цифровое сравнение, заключение и даже для художественной эстетики – Библию, что крайне меня радует. Я не это не называют мои управления миром, но помощью миру. Я не просил у государственных органов себе «Бентли», но вносил свой человеческий кирпич в общий дом – мир. Когда я написал и отправил свой электронный план спасения экономики ЕС, то мне вежливо ответил с обращение господин, что мне следует обращаться конкретные органы. Могу сказать, что буду помогать с Божьей силой дальше тем, кому нужен и кто прислушивается мне. В частности сотрудничаю с РФ и США, и призываю каждого сотрудничать с местными и международными организациями. Если бы каждый устанавливал по кирпичу, то здание было бы построено быстро. Оутсорсинг и краудсорсинг действительные революционные тенденции современного времени, когда каждый человек сможет принести свою пользу себе и всему человечеству (гуманизм – человечность).
Хотя президент США Барак Обамы призвал исследовать причинно-следственную связь между компьютерными играми и ростом преступности США не независимых международных экспертов в отличие от господина Путина, но всё равно я попробую сделать маленький анализ и найти решение проблемы.
Господин Обамы прав. Окружение формирует человека. Когда в семье ребёнка больше матерятся, чем говорят на иностранных языках, ребёнок начнёт быстрее материться, чем говорить на других языках и со временем это воспитание передаст друзьям и своим детям.
1 из хитов прошлых лет в кибер мире компьютерная игра «Армия» созданная США была продано более чем миллионным тиражом. Недавняя хит продаж видеоигра в стиле RPS Planetary Annihilation — A Next Generation RTS выручила от своих продаж $2,229,344. Я не думаю, что стоит сравнивать продажи компьютерных игр с дисками энциклопедий и словарей. По данным в 2012 году население США составляет 314 895 000. Из числа населения США стоит убрать подростков, в США их называют тинэйджерами и молодых людей до 40 лет эта сумма, и будет количество людей, которые уже увязли в стрелялках и бродилках.
По данным доклада экспертов женевского Института высших международных исследований, граждане США имеют 270 000 000 единиц огнестрельного оружия. Следовательно, около 80 процентов граждан США (кроме детей ясельного возраста) есть огнестрельное оружие. Если бы американцы восстали на своё правительство, то я думаю больше сопротивлялись, бы ливийцы. Даже в США создавать народную армию. Итог моего заключения отнюдь не смешной: в США за 2012 год произошло 14 612 убийств. Зачем столько оружия американцам? 1 дело, когда дело касается самозащиты от нападения собак в округе или животных. Но для этого достаточно спортивного ружья или пневматического пистолета.
Ещё 1 фактор, на мой взгляд, это как я писал в моих прошлых постах это перегруженность населения больших городов. В Мексике за 2012 год произошло свыше 25757, а в Индии 40752 преступлений.
Заключение здесь 1. Как писал Иисус «от избытка сердца говорят наши уста» (http://allbible.info/bible/sinodal/mt/12/). Жаль, что иногда СМИ, ТВ и интернет не осознают ответственности за освещённую и за стиль освещённой ситуации и события наполняя наши разумы только болью и ужасом и получая взамен такое же общество.
Как известно мысль, которые формируется из внешних факторов (аудио и видео), материализуются.
Оставить комментарий
