На среду ожидается встреча FOMC в 2 часа по Нью-Йорку и в 10.30 данные по нефти крудам.
SPY в данный момент показывает слабость, но может удержаться до среды, когда произойдет встреча FOMC. Интересно смотреть и торговать вместе с волатильностью.
Шорт с риском за предыдущие хаи.
7 октября в пятницу, Wainwright выпустила апгрейд на покупку LPCN и с целью в 25 долларов. На продолжение и покупку LPCN. Шортисты с пятницы, коих много, могут начать в спешке крыть позиции и двинуть акцию еще выше.
Стань проп-трейдером или торгуй на свой рисковый депозит arbitragetrades.ru
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
Не ожидается важной макроэкономической статистики.
EUR/USD:
Опубликованный в пятницу отчет по рынку труда преподнес сюрприз: несмотря на значительный рост индекса ISM занятости сектора услуг Non-Farm не дотянул до прогнозных значений и вышел на уровне 156 тыс. Темп роста среднего заработка ускорился до 2,6% г/г. Поскольку занятость в несельскохозяйственном секторе разочаровала инвесторов, то доллар ослаб против своих основных конкурентов. Что теперь ожидает доллар в свете негативных данных? ФРС не будет повышать ставки? Такие вопросы сейчас волнуют многих трейдеров валютного рынка. В этой связи, я рекомендую обратиться к выступлениям представителей FOMC сразу после отчета по занятости. Президент ФРС Канзас-Сити Джордж: отчет по рынку труда США воодушевляет и указывает на сохранение позитивного импульса. Ей вторит и Вице-председатель ФРС Фишер: рост рабочих мест "полностью соответствует" дальнейшему снижению безработицы. В чем же здесь подвох и есть ли он? Никого подвоха тут нет: когда уровень безработицы опускается на 5% и ниже, то в экономике США не может создаваться очень много новых рабочих мест, поскольку она (экономика) приближается к состоянию полной занятости. Это самое состояние позволяет монетарным властям (ФРС) повышать учетную ставку, поскольку высокая занятость будет усиливать инфляционные ожидания. С учетом сокращения дифференциала доходности 10-летних государственных облигаций США и Германии сегодня можно ожидать умеренного роста пары, однако, на фоне отсутствия важной макроэкономической статистики в приоритете сегодня боковой тренд. На этом фоне, в течение дня следует ожидать флэта в рамках диапазона 1,1150-1,1240.
GBP/USD:
В пятницу 7 октября фунт напугал всех трейдеров своими резкими движениями в азиатскую торговую сессию. Агентство Bloomberg опросило трейдеров крупнейших азиатских банков и выдвинуло ряд версий случившегося:
1) ошибка трейдера одного из сингапурских банков, который вместо Buy нажал Sell крупным ордером и поскольку рынок был низколиквидный это вызвало сильное падение фунта
2) высокая активность торговых роботов, которые используют хедж-фонды зарегистрированный в Сингапуре и Гонконге
3) Опасение инвесторов, что еврозона не будет предоставлять Великобритании определенные льготы из-за Brexit, что негативно скажется на ВВП Соединенного Королевства.
На мой взгляд, в ближайшее время мы не узнаем, что же случилось на самом деле, а возможно не узнаем никогда. Банк Англии попросил комитет Банка международных расчетов наблюдать за изменениями курса фунта и сообщать обо всех странных операциях вокруг стерлинга. В первый торговый день недели следует ожидать роста котировок на фоне мощного тренда на кредитных рынках. Доходность 10-летних государственных облигаций Великобритании в минувшую пятницу выросла по отношению к своим аналогам из США и Германии на 0,137% и 0,093% соответственно, что увеличивает привлекательность инвестиций в британские активы и тем самым положительно отразится на стоимости фунта. На этом фоне, в течение дня следует открывать позиции Buy на снижение котировок в область 1,2390/1,2350 и фиксировать прибыль на отметке 1,2460.
USD/JPY:
В азиатскую торговую сессию можно ожидать умеренного снижения котировок на фоне коррекции на фондовых площадках. Американский рынок акций завершил торги в пятницу в “красной зоне”, а индекс “страха” VIX вырос на 4,9%. На мой взгляд, этот снижение необходимо использовать для открытия позиций Buy. До пятницы 7 октября пара росла без остановок 8 торговых дней подряд, и коррекция назревала каждый день, но случилась она только в пятницу. Как было отмечено ранее, члены комитета по операциям на открытом рынке ФРС США отреагировали позитивно на отчет по занятости за сентябрь, несмотря на то, что Non-Farm не дотянул до прогнозных значений. Фьючерс на ставку FED на 14 декабря указывает 60% вероятность повышения, при этом до релиза по занятости был уровень 55,1%. Таким образом, инвесторы надеются на то, что монетарный регулятор США повысит процентные ставки, что в свою очередь поможет окрепнуть доллару. На этом фоне, в течение дня следует открывать позиции Buy на снижение котировок в область 102,95/102.60 и фиксировать прибыль на отметке 103,45.
Из опубликованной на минувшей неделе отчетности за 3-й квартал 2016 финансового года следует, что выручка PepsiCo снизилась почти на 2% г/г, до $16,03 млрд. Отчетный период стал восьмым подряд кварталом, ознаменованным сокращением доходов компании в годовом выражении. И, конечно, позитива это не добавляет. На сей раз определенное давление на результат оказал высокий уровень инфляции в Аргентине и особенно в Венесуэле, где она исчисляется уже трехзначными величинами. Неблагоприятными для компании были и валютные курсы в ряде регионов мира.
Ведущее для PepsiCo североамериканское подразделение по производству напитков увеличило выручку примерно на 3%, до $5,52 млрд. Это стало возможно благодаря 2%-му повышению объемов реализации на фоне небольшого роста цен на продукцию. Аналогичную динамику продемонстрировал и второй по значимости североамериканский дивизион Frito-Lay, который производит и продает различные снеки. Его доходы в отчетном периоде выросли на 3%, до $3,68 млрд, что обусловлено повышением цен и продаж Cheetos, SmartFood и Doritos. Напомню, что на этот ключевой для компании регион в 2015 году пришлось около 60% всей выручки.
Компания постоянно работает над повышением производительности, на что в отчетности указывает снижение себестоимости реализованной продукции на 3%, до $7,28 млрд. По большому счету, снижение затрат можно назвать вынужденной мерой для PepsiCo, учитывая глобальный прогноз товарного рынка о подорожании сырья в обозримом будущем. Так или иначе, валовая прибыль компании с июня по август именно благодаря сокращению издержек снизилась всего на 1%, до $8,74 млрд.
При этом рост операционной прибыли PepsiCo с $1,42 до $2,82 млрд был обусловлен разовым фактором — прошлогодним обесценением активов в Венесуэле на сумму $1,36 млрд. Без его учета результат остался практически неизменным. PepsiCo играет на руку сохраняющаяся мода на перекусы, поскольку в производстве снеков компания — безусловный лидер. Отмечу, что за последние несколько лет операционная прибыль сегмента Frito-Lay увеличилась на 30%, став локомотивом бизнеса PepsiCo.
В результате чистая прибыль, относящаяся к акционерам PepsiCo, по итогам отчетного периода вплотную приблизилась к $2 млрд, или порядка $1,37 на акцию. Исключая отдельные статьи расходов, прибыль оценивается на уровне $1,40 на акцию, что несколько выше консенсуса, предполагавшего значение $1,32. Аналитики с Уолл-Стрит ожидали выручку компании на уровне $15,83 млрд, тогда как показатель превысил $16 млрд. В этой связи вполне понятна положительная реакция участников рынка на отчетность.
PepsiCo повысила прогноз по скорректированной прибыли на текущий год с $4,71 до $4,78 на акцию, что для инвесторов стало еще одной хорошей новостью. Ведь это автоматически означает шанс на рост дивидендов, которые компания исправно увеличивает в течение последних 44 лет. Последний раз выплаты были повышены в мае текущего года, когда квартальные дивиденды были объявлены в размере $0,7525 за акцию (+7,1% г/г). Помимо выплаты дивидендов компания продолжает реализовать обширную программу buy back, на которую планируется потратить в общей сложности $3 млрд, нацеленную на повышение стоимости акций,.
Несомненно, PepsiCo заслуживает самого пристального внимания со стороны консервативных инвесторов, рассчитывающих на стабильный рост курсовой стоимости бумаг и дивидендных выплат. По мультипликатору P/E акции компании недооценены, а потому их покупка даже на текущих уровнях представляется более чем оправданной.
Инвестировать в акции американских компаний можно через приобретение бумаг специализированного ETF, торгуемого на Московской бирже.
1. Личный финансовый консультант заботится о вас и ваших деньгах больше, чем кто-либо, не являющийся членом вашей семьи.
2. Направляет ваши мысли на те сферы вашей финансовой жизни, которые вы могли не рассматривать.
3. Формализует ваши цели и представляет их в письменной форме.
4. Помогает вам расставить приоритеты в ваших финансовых возможностях.
5. Помогает определить реальные цели.
6. Изучает возможные альтернативы, которые могут помочь достижению ваших целей.
7. Готовит финансовый план и/или инвестиционную программу для вас.
8. Предлагает креативные альтернативы, которые вы могли не рассматривать.
9. Анализирует и рекомендует полисы страхования жизни для защиты вашей семьи.
10. Помогает в организации накопления средств на пенсию.
11. Оказывает помощь в подготовке схемы распределения наследуемого имущества.
12. Проводит мониторинг счетов, открываемых вами для ваших детей, и планов накоплений на их будущее образование.
13. Помогает определить ваши минимальные требуемые выплаты по пенсионному счету.
14. Своевременно напоминает о ключевых аспектах финансового планирования.
15. Проводит с вами проверку для выявления любых возникших в последний момент потребностей в финансовом планировании.
16. Раскроет вам возможности финансирования расходов на свое здоровье в пенсионном периоде.
ИНВЕСТИЦИИ
17. Независимый финансовый консультант предлагает варианты распределения активов для вас для достижения лучшей ставки доходности при заданном уровне терпимости к риску.
18. Находится в курсе изменений в инвестиционном мире.
19. Проводит мониторинг ваших инвестиций.
20. Анализирует ваши инвестиции в корпоративные пенсионные планы.
21. Проводит мониторинг существующих пенсионных счетов.
22. Помогает конвертировать ваши инвестиции в доходы в течение всей вашей жизни.
23. Направляет вас в банковские учреждения для получения кредитов или альтернативных способов заимствования.
24. Предлагает варианты для увеличения вашего дохода после выхода на пенсию.
25. Фиксирует и анализирует ваши затраты на ценные бумаги.
26. Подготовит для вас беспристрастный инвестиционный анализ.
27. Осуществляет для вас персональный инвестиционный анализ.
28. Определяет уровень риска вашего существующего портфеля.
29. Помогает консолидировать и упростить ваши инвестиции.
30. Может предоставить вам технический, фундаментальный и количественный анализ рисков инвестиций.
31. Подготовит для вас вводный курс для самостоятельного управления вашими деньгами.
32. Покажет, как получить доступ к вашей отчетности и иной информации в Интернете.
НАЛОГИ
33. Опытный финансовый консультант предлагает варианты для снижения налогов в течение пенсионного периода.
34. Анализирует ваши налоговые декларации с прицелом на возможную экономию в будущем.
35. Пребывает в курсе изменений налогового законодательства.
36. Помогает снизить ваши налоги.
37. Перераспределяет инвестиции, чтобы можно было в полной мере воспользоваться преимуществами налогового законодательства.
38. Работает с вашими налоговым и юридическим консультантами, чтобы помочь в достижении ваших финансовых целей.
ЛИЧНОЕ ОБЩЕНИЕ И ПОМОЩЬ
39. Персональный финансовый консультант проводит мониторинг изменений в вашей жизни и семейном положении.
40. Активно поддерживает связь с вами.
41. Служит в качестве своеобразного человеческого словаря для пояснения финансовых терминов, таких как бета, коэффициент P/E, коэффициент Шарпа и других.
42. Направляет вас в случае необходимости к другим специалистам, например, бухгалтерам и юристам.
43. Делится опытом десятков или сотен своих клиентов, которые сталкиваются с обстоятельствами, подобными вашим.
44. Помогает в реализации преемственности финансового плана в вашей семье через поколения.
45. Содействует переводу инвестиций от отдельных лиц в трасты или от собственников к бенефициарам.
46. Поддерживает вас на выбранном пути.
47. Определяет недостаточность определенных ваших сбережений.
48. Разрабатывает и контролирует реализацию стратегии сокращения долга.
49. Выступает в роли мудрого резонатора для идей, которые вы рассматриваете.
Очередная неделя не принесла особых изменений на наш рынок. Только некоторые активы показали хорошие движения. Но обо всем по порядку. Начну свой очередной обзор самых ликвидных фьючерсов срочного рынка Фортс с фьючерса на индекс РТС — RIZ6. Всю неделю, уже очередную, цена на фьючерс стояла в боковике, колеблясь в диапазоне 2400 пунктов. Боковик с границами 98300-100700 пунктов так и не был преодолен. Такое стояние на месте продолжается уже две недели. Но стоянием на месте это можно назвать несколько условно. Общий повышательный тренд присутствует в контракте как бы с начала августа, и на этой неделе зафиксирован рост 1,3%. Совсем понемногу растет каждую неделю фьючерс, но все таки растет, что не может не радовать. Для дальнейшего хорошего роста цене необходимо преодолеть уровни 100700 и 101300 пунктов. И не просто преодолеть а закрепиться выше этих значений. По теории Доу все происходит правильно — максимумы пробиваются, при коррекциях цена не уходит ниже минимумов. С 20 сентября прослеживается хороший, четкий тренд вверх. Если цена пробьет вниз уровень 99000, то вероятность упасть до цифры 94500 пунктов повысится, так как по теханализу, цена при пробое треугольника уйдет на его высоту. Отложенная высота данного образовавшегося треугольника при проекции его на возможный уровень пробоя указывает именно эту цифру. Этот треугольник хорошо виден на часовых графиках, в данном формате я их не рассматриваю, а просто рассуждаю. Вот примерно при таких позициях нужно входить в торговлю, если у Вас еще нет позиции в этом инструменте.
На конец сентября бразильская служба сельскохозяйственных исследований Embrapa зарегистрировала 26 случаев соевой ржавчины в стране. Соевая ржавчина может вызвать потери от 10% до 90% урожая, если не остановить распространение этой болезни. Подробнее ...
В этом ролике продолжаю показывать нюансы опционов декабря, марта, мая, июля. Особый упор на ближайший к экспирации фьючерс на пшеницу. Биржевой клиринг после торговли.
В следующем ролике начнем 7-дневный обзор по рынку валют- риски, возможности, резкие движения фьючерсов (британский фунт, доллар, евро, австралийский доллар). Подписывайтесь на мой канал, чтобы быть в курсе информации и не упустить момент!
не торгую ни по индюкам, ни по ТА. Их использую только для определения более оптимального времени и уровня входа, когда уже выбрал бумагу. А главное фундаментал и новости.
И ещё надо цель ставить. Это пожалуй отдельное искусство...
Когда приходишь на биржу с целью увеличить депоз на реальную ставку инфляции + 5%, то по идее такие цели по бумаге и надо ставить. Но если твой актив растёт на 50, потом на 100%, то ты теряешься и хочется зафиксить каждый день. А почему? Потому что не умеешь определять цели или использовать правила движения цены
Про шорты в акциях не говорю. Это отдельная история
Бразильский урожай сои сезона 2016/17 высажен на 5% по сравнению с 3% в прошлом году и 4% в среднем. Бразильская кукуруза полного сезона 2016/17 высажена на 40% по сравнению с 33% в прошлом году и 26% в среднем. Фермеры Аргентины посадили 21.5% от предполагаемого урожая кукурузы по состоянию на конец прошлой недели в соответствии с данными биржей Буэнос-Айрес. О посадках соевых бобов в Аргентине не поступало никаких сообщений, так как соя в Аргентине до сих пор не была посажена.
Оставить комментарий
ФИНАНСОВОЕ ПЛАНИРОВАНИЕ
