Официальные курсы Банк России, на сегодня 21 ноября, установил на уровне 59,27 рублей за единицу американской валюты и 69,66 рублей за единицу европейской валюты. По отношению ко вчерашнему дню позиции валют снизились на 0,6% и 1% соответственно.
Основные потери по итогам понедельника понесла единая европейская валюта, которая пала жертвой неудачи Ангелы Меркель и выступления Марио Драги.
Если реакция на Меркель оказалась краткосрочной, то вот отсутствие намеков на ужесточение политики в Eврозоне и необходимость «достаточного» денежно-кредитного стимулирования вновь вернуло пару EURUSD к снижению.
Однако стоит отметить, что в паре с российской валютой евро по-прежнему сохраняет шансы на рост, так как нефтяные цены вчера вновь стали союзниками продавцов. Стоимость марки Brent снизилась в понедельник до уровня 62,15 $ за баррель.
Ниже минимальной отметки прошлой недели - ниже уровня 61,08$ за баррель, возрастет риск более существенного снижения котировок, а ближайшими целями отката в этом случае станут зоны 59,50-60$ и 57$ за баррель, где проходит линия поддержки пятимесячного тренда на повышение и горизонтальный рубеж, соответствующий январским пикам.
Для дальнейшего роста курса EURRUB минимальным условием является удержание уровня 69,30 рублей, однако возврат евро выше зоны 70,30-70,40 рублей привлечет новых покупателей.
Американской валюте вчера удалось справится с задачей минимум. Уровень поддержки в районе 58,90-59 рублей выстоял, через который проходит линия поддержки полуторамесячного тренда на повышение, а значит шансы на возврат курса в район 60,30 рублей по-прежнему сохраняются.
Анастасия Игнатенко, ведущий аналитик ГК Телетрейд
На торгах понедельника рубль показал разнонаправленную динамику, уступив доллару и символически укрепившись в паре с евро, но только лишь благодаря повсеместному снижению единой валюты. По итогам сессии пара доллар/рубль, которая поднималась в зону 59,50 руб., подросла в пределах 0,5%.
Российская валюта вернулась к снижению после восстановления во второй половине прошлой недели. И ситуация на рынке нефти говорит в пользу дальнейшего ослабления рубля. Brentподешевела в понедельник, причем на фоне подозрений участников рынка в том, что продление соглашения ОПЕК+ в конце ноября – дело отнюдь не решенное, и прежде всего из-за невнятной позиции России, а точнее, российских нефтяников. Так что на рынке энергоносителей в связи с этими сомнениями может назреть более глубокая коррекция, которая еще сильнее подорвет силы уязвимого рубля.
Между тем дополнительное давление может прийти со стороны потенциального укрепления доллара. Сегодня состоится выступление главы ФРС Йеллен, которая накануне подтвердила, что после истечения срока своих полномочий покинет пост. И теперь, ощущая меньшую ответственность, г-жа Йеллен «под занавес» может перейти к более агрессивной риторике. Это потенциальный «козырь в рукаве» доллара, как и заявленный на среду протокол заседания Федрезерва, от которого игроки ждут подтверждения намерения повысить ставку в следующем месяце. Так, в ближайшие дни не исключены попытки возвращения доллара за пределы отметки 60 руб.
До судьбоносного заседания ОПЕК+ в Вене осталось чуть больше недели, и предвкушение этого события уже заставляет игроков нервничать. По итогам минувшей недели Brent подешевела после пяти недель роста кряду, и накануне новую торговую пятидневку актив начал с просадки на фоне частичной фиксации прибыли.
Цены консолидировались в относительно тесном диапазоне и в конечном итоге обосновались на уровне 62, хотя в моменте опускались в район 61,30. В последние дни динамика котировок выглядит все менее уверенной, что в определенной степени связано с возобновлением наращивания активности на сланцевых месторождениях США. Но этот фактор на время может утратить свою важность (если, конечно, на этой неделе мы не получим шокирующие цифры от Минэнерго), уступив место широко ожидаемому заседанию ОПЕК.
До недавнего времени именно ожидания продления соглашения об ограничении добычи толкали цены вверх. Так, игроки уже заложили в цену положительный вердикт экспортеров. Но сейчас на сырьевых площадках повеяло сомнениями – часть игроков начала задумываться над тем, что в свете недавнего удорожания черного золота некоторые производители могут сослаться на отсутствие необходимости в дополнительных мерах, ибо процесс восстановления баланса уже запущен.
Главным камнем преткновения является Россия, которая не обозначает четкую позицию по данному вопросу. На прошлой неделе глава Минэнерго РФ Александр Новак провел консультации с российскими нефтяными корпорациями и по итогам встречи не сказал ничего внятного. Сегодня состоится еще одна такая встреча, и участники рынка с особенным вниманием будут следить за поступлением комментариев с этого фронта. Если появятся сигналы о том, что компании открыто не готовы к продолжению участия в сделке, Brent может оказаться под угрозой масштабной просадки.
Михаил Мащенко, аналитик социальной сети для инвесторов eToro в России и СНГ
Уже который день подряд британский фунт укрепляется относительно своих основных конкурентов – доллара США и евро. «Британец» давно не чувствовал себя так уверенно. Даже несмотря на неутешительную статистику, которая явно указывает на замедление экономического роста и снижение уровня жизни рядовых англичан, фунт продолжает расти в цене. В чем причина такой аномалии? Да просто немного отступили риски, связанные с выходом Великобритании из ЕС, а доллар и евро сейчас не в лучшей форме.
Мировое сообщество почти поверило, что переговоры о Brexit закончатся благополучно для Туманного Альбиона, и экономика страны не пострадает из-за развода с ЕС. Стороны уже начали договариваться о торговых условиях, что явно свидетельствует о готовности Брюсселя вести диалог. Ведь раньше Евросоюз придерживался более жесткой позиции.
Однако радоваться пока рано. Пусть Тереза Мэй уговорила правительство в два раза увеличить сумму отступных с 22,5 до 45 млрд евро. Достаточно ли этого будет для ЕС? Помнится, Брюссель еще недавно требовал от Великобритании 60 млрд евро. К тому же, британские парламентарии позволили Мэй удвоить выкуп при условии, что Евросоюз пойдет на уступки и согласится, чтобы обе стороны продолжали торговать на текущих условиях, то есть, без взимания пошлин на импортные товары.
Если бы переговоры о Brexit действительно шли так гладко, как кажется на первый взгляд, стал бы Дэвид Дэвис заявлять, что у правительства Великобритании есть план на случай, если сделка с ЕС не состоится? Возможно, Евросоюз слишком многого требует от англичан и действительно хочет залатать дыры в своем бюджете за их счет?
Риски, связанные с Brexit, не исчезли, а лишь на время отступили. И к середине декабря, когда саммит, на котором пройдет очередной этапа переговоров, приблизится максимально близко, они снова вернутся и заставят фунт отступать.
Подробнее о том, как торговать валютными парами, Вы можете узнать из моих курсов по трейдингу на финансовых рынках. Зарегистрироваться на обучение Вы можете здесь: https://boris-fedotov.com/
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
13.00 мск. Великобритания: Парламентские слушания по вопросам инфляции.
EUR/USD:
Продаем пару по двум причинам. Во-первых, на кредитных рынках наблюдается снижение спрэда доходности 10-летних государственных облигаций Германии и США, что будет оказывать давление на евро, ввиду сильной корреляции двух инструментов. Спрэд доходности впервые за последние три недели достиг уровня 2%. Негативная динамика наблюдается на фоне политического кризиса в Германии. Во-вторых, в мире наблюдается спрос на рисковые активы, что также негативно для евро, как валюты фондирования. Инвесторы активно покупают акции в Северной Америке и Европе, что оказывает давление на такие инструменты, как золото, евро и йена. В понедельник три данных инструмента были в числе аутсайдеров дня. Торговая рекомендация: Sell1,1740/1,1768 и takeprofit 1,1685.
GBP/USD:
На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать распродаж британской валюты на фоне негативной динамики кредитных рынков. Доходность 10-летних государственных облигаций Великобритании снижается по отношению к своим аналогам из США и Германии, что будет оказывать давление на фунт. С другой стороны, в самый разгар европейской торговой сессии мы получи квартальный отчет Банка Англии по инфляции, который может развернуть тренд на180 градусов, если регулятор отменит сохранение высоких инфляционных ожиданий в экономике. Инфляция – это новость №1 для валютного рынка и инвесторы сегодня будут внимательно следить за пресс-релизом британского регулятора. Торговая рекомендация: флэт 1,3200-1,3280.
USD/JPY:
Покупаем пару в расчете на продолжения роста котировок, который наблюдался в понедельник. Первая причина для роста – это позитивная динамика ведущим мировых фондовых площадок. Индексы “страха” в Соединенных штатах и Европе снижаются, что сигнализирует нам о новом этапе роста котировок акций. Инвесторы готовы рисковать, и избавляются от безопасных активов, к которым традиционно относится японская йена. Йена тесно коререлирует с золотом, которое накануне похудело на 1,3%, что также подтверждает “бычий” настрой рынка. Вторая причина для роста - это расширение дифференциала доходности 10-летних государственных облигаций США и Японии. Торговая рекомендация: Buy112,55/112,30 и takeprofit 113,15.
ФСК ЕЭС сегодня неожиданно опубликовала отчётность за 3 квартал. У компании наблюдается улучшение ситуации на операционном уровне, но в то время ухудшение динамики свободного денежного потока вследствие роста инвестиций. Не очень хорошая тенденция.
Важный момент, вызвавший сегодня рост акций, связан с судебными разбирательствами вокруг ОАО “Нурэнерго”. Напомню, что во втором квартале прошлого года ОАО “Нурэнерго”, дочернее общество ФСК ЕЭС было признано банкротом. В результате Группа прекратила признание активов и обязательств ОАО “Нурэнерго” и начислила 11 812 млн. рублей дохода. В начале же этого года ситуация была отыграна обратно. 27 января 2017 года суд отменил решение о банкротстве и направил дело на новое рассмотрение. В результате ФСК ЕЭС была вынуждена признать активы и обязательства ОАО “Нурэнерго” и отразила убыток в размере 12 327 млн. рублей. Понятно, что это всё бумажные операции, но они могли негативно повлиять на размер дивидендов по итогам года. В опубликованном сегодня отчёте ФСК ЕЭС сообщила, что «27 октября 2017 года Арбитражный суд Чеченской республики признал ОАО «Нурэнерго» банкротом. Группа отразит утрату контроля над ОАО «Нурэнерго» в своей годовой консолидированной финансовой отчетности за 2017 год». Это значит, что бумажный убыток, отражённый в первом квартале, будет закрыт, и компания покажет по году рост прибыли. По итогам 9 месяцев скорректированная прибыль (без учёта упомянутых операций) выросла на 11.1% в сравнении с аналогичным периодом прошлого года. Это даёт основания надеяться, что дивиденды за этот год будут, как минимум, не ниже прошлогодних, а, скорее всего, даже выше. За прошлый год компания заплатила 0.01538 рубля на акцию, что составляет более 9% к текущей цене акций.
Акции ФСК ЕЭС подешевели с начала года почти что на 17%, став одним из аутсайдеров рынка. Теперь эти бумаги имеют шанс завершить год на позитивной ноте.
Оставить комментарий
