По отчёту. По прежнему всё плохо. Убыток всё равно большой и главное невероятно огромные долги по отношению к активам компании. Прибыль мизерная.
Самое важно по допке пишу из отчёта:
в августе 2023 года было получено письмо от Банка "ТРАСТ" (ПАО) подтверждающее, что, кредитор не собирается требовать досрочное погашение суммы кредитов, по которым были нарушены ковенанты, а также о том, что основной кредитор Группы рассмотрит различные варианты урегулирования задолженности, включая дальнейшую реструктуризацию долга, либо частичное погашение долга из средств, полученных Группой в рамках планируемой дополнительной эмиссии акций
То есть, допка делается только для того, чтобы отдать ТРАСТу долг. Что из этого следует?
По облигациям дефолтным:
Группа исключила из состава своих обязательств задолженность по облигациям в сумме 30 782 млн рублей. Одновременно с этим Группа отразила обязательства по полученному займу от ООО "ОВК Финанс". По состоянию на 30 июня 2023 года номинальная сумма долга по займу составила 31 659 млн рублей.
По сути что это означает. Что НПК ОВК признала за собой долг по отношению к ООО "ОВК Финанс", по отношению к которой НПК ОВК потеряла контроль.
По сути это повесило огромное 31,6 миллиардное ярмо на шею НПК ОВК.
НПК ОВК не отказалась, а признало по сути обязательства перед ООО "ОВК Финанс", что по сути даёт право держателям облигаций требовать субсодиарной ответственности и выполнения требований по возврату долга облигационерам. Подтверждение представлено в пункте 22 Кредиты и Займы. Где чёрным по белому написано, что долг НПК ОВК перед ООО "ОВК Финанс" составляет 18 017 и 12 440 миллионов рублей, итого 30 457 миллионов
Вот что написано по этому поводу в отчёте:
По оценкам руководства Группы вопрос погашения в судебном порядке обязательств по указанным выше судебным делам не может быть реализован в течение ближайших 12 месяцев в силу того, что арбитраж будет проходить в иностранных юрисдикциях (КИПР/БВО) и фактический перевод денежных средств из иностранных юрисдикций в РФ пока невозможен из-за действующих санкций.
В отчёте имеется запись, что в залоге по кредитам находится главный актив (плюс ещё разные мелкие активы) 100% АО Тихвинский вагоностроительный завод (то есть если НПК ОВК не сможет отдать, то ТРАСТ отожмёт Тихвинский завод и прочие активы)
На странице 31 показан график погашения по кредитам и займам: в 2023 году 59 629 миллионов рублей в 2024 году 13 672 миллиона рублей Итого 73 291 миллион рублей
На странице 32 показано, что долг НПК ОВК перед ТРАСТ 41 060 миллионов, долг перед ООО "ОВК Финанс" (по сути ей уже чужой, та как контроль потерян) 31 875 миллионов.
Где взять такие сумасшедшие деньги? Только из намеченной допки. Уже ясно, что она будет на сумму как минимум 80 миллиардов рублей.
Если одобрят выпуст 12,5 миллиардов штук акций, то цена одной акции по допке составит порядка 6 рублей за акцию.
Важно и то, что ТРАСТ никакие акции не получит, а получит только деньги, полученные НПК ОВК от допки.
О чём это говорит? Что ТРАСТу не важна текущая стоимость котировок. Ну раз никакие акции не получит ТРАСТ.
Что в итоге. ТРАСТ тупо
1) продаст неизвестному новому владельцу свой пакет акций по любой договорной цене, причём у нового лица не возникнет никакого права делать офферту, Так как процент проданного составит всего лишь порядка 27%, что не дотягивает до необходимого для офферты по закону 30%
2) получит по кредиту денежные средства от самой НПК ОВК после продажи допки
3) получит от ОВК Финанс денежные средства по дефолтным облигациям, деньги которой их передаст НПК ОВК, которая как мы видим признала за собой этот долг.
Только объемы продаж в штуках упадут, а фиксированные расходы никуда не денутся. Как вы себе представляете чистую прибыль, когда у вас EBITDA 3,5 млрд и вам еще нужно обслуживать в будущем долг на 60 млрд. Даже если ставка по долгу будет 10%, вы на проценты будете тратить 6 млрд. только. О какой чистой прибыли вы говорите?
Всë так и есть. Именно поэтому первоочередная задача -- реструктуризация долгов. Если это будет сделано (схема пока не понятна) в течение ограниченного времени (полгода-год-полтора), то это будет уже совсем другая ОВК, с заманчивыми показателями. Вся интрига именно в этом. Пока у значительной части инвесторов, особенно средне-долгосрочных, насколько я понимаю, сложилось мнение, что это возможно. Посмотрим.
Судя по проливу отчёт кому-то очень сильно не понравился?
Да нет, это просто чтобы Иван Будько закупился.
(Было общее падение ММВБ на 1%, а мы на 11% шпилькой вниз, стопы у некоторых пали и т. д. Это те самые провокации, о которых тут на ветке уже упоминалось, чтобы мы аккуратны были)
Судя по проливу отчёт кому-то очень сильно не понравился?
Да нет, это просто чтобы Иван Будько закупился.
(Было общее падение ММВБ на 1%, а мы на 11% шпилькой вниз, стопы у некоторых пали и т. д. Это те самые провокации, о которых тут на ветке уже упоминалось, чтобы мы аккуратны были)
Я не взял. С утра сначала поставил заявку на 267. Когда вышел отчёт, убрал. Но там основные объёмы прошли 279,1- 281,3 Пока без бумаги
А никто так и не ознакомился с материалами собрания акционеров? Там не раскрываются данные по объему эмиссии и цене? Дата окончания приема эмитентом бюллетеней для голосования (дата проведения собрания): 12.09.2023 года. Повестка дня Собрания: 1. О внесении изменений в Устав Общества; 2. Об увеличении уставного капитала Общества путём размещения дополнительных акций. С информацией (материалами), подлежащей предоставлению акционерам, имеющим право на участие во внеочередном общем собрании акционеров, при подготовке к проведению внеочередного общего собрания акционеров, можно ознакомиться в течение 20 дней до даты проведения собрания ежедневно (кроме выходных и праздничных дней) с 9 часов 00 минут до 18 часов 00 минут местного времени по адресу: Российская Федерация, г. Москва, ул. Арбат, д. 10, этаж 4, каб. 528. Указанная информация (материалы) будет доступна лицам, принимающим участие в внеочередном общем собрании акционеров, во время его проведения. В случае, если зарегистрированным в реестре акционеров Общества лицом является номинальный держатель акций, информация (материалы) к внеочередному общему собранию акционеров Общества направляется в электронной форме (в форме электронных документов, подписанных электронной подписью) номинальному держателю акций. Дата, на которую определяются (фиксируются) лица, имеющие право на участие в Собрании: 22.08.2023 года.
Какая у траста средняя по акциям? Сколько млрд потрачено на покупку акций? На сколько млрд облигов?
Могет пожертвуют акциями чтобы получить по облигам? Типа « реструктуризация». Списать 25% денег акциями чтоб получить 75% гарантированно за облиги. Ну из затраченнвх на все 100% денег имею ввиду. Инвестор выкупит на 100 млрд по рублю. Долги по облигам закроются. Предприятие спасено. Ведь суть цб спасти предприятие и по возможности вернуть государству затраченные деньги.
Ну это так просто в голову пришло. Не считал. Могет акций на большую сумму чем облигов. Могет хрень в голову пришла
Ветка сдохла, все вышли, напишу свои мысли, поскольку еще в позиции.
Про сегодня: примерно в 12:35 был очень странный пролив по многим бумагам. овк на 100млн.р., газик на 700млн.р. и т.д. толи фонд выходил, толи ошибка торговой системы банка, как будто закрыли позиции по всему рынку. наш маркетмейкер выкупил обьем. Про рынок: по всему рынку идеи выкупов и допок. Думаю есть указание двигать рынок наверх и куклы как могут так и крутятся. Наш вот через репо выкупает. Далее я жду период слияний и поглощений. на фоне цап царапов западных компаний.
По ОВК: сигналов к выходу нет, кроме одного сумасшедшего продавца сегодня, а после были системные попытки продавать по 27к, но котировку кукл удержал. Обычно после того как кто-то жирный выходит, видимо лимиты по скупке закрывают, везут выше. На нашем рынке в целом и в ОВК будет пузырь, потому что деньги больше девать некуда. Чиновники только повышают расходные статьи, а деньги нужно куда-то парковать! Кандидаты для разгона выбираются из соображений престижа, ликвидности и степени укатывания до этого. Пузырь в ОВК думаю будет знатный!
Доброго! Картинки нет, сегодня не был вечером у компьютера. Сейчас найду ссылку на диск с установочным файлом. Кому интересно ставьте и пользуйтесь. Её товарищь в общий доступ выкладывал. Я пока временно из ОВК вышел, пару бумаг нашёл в них поработаю. Но на ветке буду.
Ветка сдохла, все вышли, напишу свои мысли, поскольку еще в позиции.
Про сегодня: примерно в 12:35 был очень странный пролив по многим бумагам. овк на 100млн.р., газик на 700млн.р. и т.д. толи фонд выходил, толи ошибка торговой системы банка, как будто закрыли позиции по всему рынку. наш маркетмейкер выкупил обьем. Про рынок: по всему рынку идеи выкупов и допок. Думаю есть указание двигать рынок наверх и куклы как могут так и крутятся. Наш вот через репо выкупает. Далее я жду период слияний и поглощений. на фоне цап царапов западных компаний.
По ОВК: сигналов к выходу нет, кроме одного сумасшедшего продавца сегодня, а после были системные попытки продавать по 27к, но котировку кукл удержал. Обычно после того как кто-то жирный выходит, видимо лимиты по скупке закрывают, везут выше. На нашем рынке в целом и в ОВК будет пузырь, потому что деньги больше девать некуда. Чиновники только повышают расходные статьи, а деньги нужно куда-то парковать! Кандидаты для разгона выбираются из соображений престижа, ликвидности и степени укатывания до этого. Пузырь в ОВК думаю будет знатный!
Газик вроде должен огк-2 на 32 ярда допки купить
Там ещё пару бумаг через госпредприятия скупка. Но и слух идёт что ЦБ ставку будет поднимать.
Причина удаления:
Перемещённое сообщение не будет удалено, только эта копия.
Используйте эту форму для отправки жалобы на выбранное сообщение (например, «спам» или «оскорбление»).
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
