Raiffeisenbank начал анализ ОГК-2 с рекомендацией "покупать" для ее акций
Москва. 22 февраля. ИНТЕРФАКС - Raiffeisenbank начал аналитическое освещение ПАО "ОГК-2" (MOEX: OGKB), сообщается в обзоре аналитика банка Сергея Гарамиты. Прогнозная стоимость акций компании, рассчитанная экспертом, составляет 1 рубль за штуку, рекомендация для этих бумаг была дана "покупать". Как говорится в обзоре банка, в 2021-2024 годах за счет повышенных платежей ДПМ в последние годы совокупный свободный денежный поток ОГК-2 составит порядка 100 млрд рублей (больше текущей рыночной капитализации), около 40% которого может пойти на дивиденды с дивидендной доходностью выше 10% в год. "Дивдоходность акций ОГК-2 за 2020 год может достичь около 7-8% против средней доходности российского рынка ниже 6%, но будет зависеть от списаний в четвертом квартале. С учетом текущего дисконта к российским компаниям-аналогам (до 35%) и MSCI Russia (до 50%) по мультипликатору "EV/EBITDA на 2021 год" мы полагаем, что основные риски, включая сокращение платежей ДПМ после 2024 года, возможный рост фактических инвестиций на модернизацию и недавнюю аварию на Череповецкой ГРЭС, уже учтены в текущей цене бумаг компании", - пишет аналитик. Эксперт видит возможность повышения коэффициента дивидендных выплат вплоть до размера свободного денежного потока (с доходностью до 8%) после 2024 года для нивелирования негативного эффекта от завершения ДПМ платежей. По данным информационно-аналитического терминала "ЭФИР-Интерфакс", в настоящее время консенсус-прогноз цены акций ОГК-2, основанный на оценках аналитиков 5 инвестиционных банков, составляет 0,9 рубля за штуку, консенсус-рекомендация - "покупать".
Raiffeisenbank начал анализ ОГК-2 с рекомендацией "покупать" для ее акций
Москва. 22 февраля. ИНТЕРФАКС - Raiffeisenbank начал аналитическое освещение ПАО "ОГК-2" (MOEX: OGKB), сообщается в обзоре аналитика банка Сергея Гарамиты. Прогнозная стоимость акций компании, рассчитанная экспертом, составляет 1 рубль за штуку, рекомендация для этих бумаг была дана "покупать". Как говорится в обзоре банка, в 2021-2024 годах ...".
Если допустить, что играют вчистую и несвязанность Рисёч и Трэйдинга в RBI AG и то, что пока Raiffeisen Capital в "списке" не был замечен, то =Прогнозная стоимость ... 1 рубль за штуку= может быть самоисполняющимся прогнозом. Конечно если купят сайз МИО в ТРИСТА как напр. у Просперити сейчас или 1 ярд, как было на начало ноября.))
Неожиданно высокой дивидендная доходность может быть в секторе энергетики. Сектор не очень существенно подвержен кризисным явлениям, а цены акций заметно отстают от рынка. В результате мы можем увидеть около 8% по ФСК (MCX:FEES) и около 7% от РусГидро (MCX:HYDR) и ОГК-2 (MCX:OGKB). Да, не удивляйтесь. 7-8% по итогам 2020 года – это будут высокие дивиденды сейчас. Время массовых двузначных выплат прошло. Экономическая ситуация не располагает. Да и низкие процентные ставки также стимулируют рост выплат.
Всех с прошедшими праздниками! Ценник не просто удивляет - шокирует. Ликвидность нулевая. Инфляция на необходимую еду только за 2020 год в районе 50%, тарифы на электроэнергию тоже вырастут. Интересно, за 10 лет на сколько выросли тарифы?.. 11 лет назад ОГК была 2 рубля, а вы 1 рубль обсуждаете. Переставить ценник в данном неликвиде и точно так же "котировать" на нулевом объеме - вопрос смешной. Другой вопрос не смешной: почему этого не делается до сих пор?
Интересно, за 10 лет на сколько выросли тарифы?.. 11 лет назад ОГК была 2 рубля, а вы 1 рубль обсуждаете.
Так энергетика в РФ вся разворована. В каждом втором сбыте схематозы, вывод кэша через все что угодно кроме дивидендов. В генерации - помимо схематозов еще и жуткий износ мощностей, в которые "бенефициары" практически не вкладывались за последнее десятилетие. И все это конечно же отображается на графиках, где цены были 10 лет назад и где сейчас.
Всех с прошедшими праздниками! Ценник не просто удивляет - шокирует. Ликвидность нулевая. Инфляция на необходимую еду только за 2020 год в районе 50%, тарифы на электроэнергию тоже вырастут. Интересно, за 10 лет на сколько выросли тарифы?.. 11 лет назад ОГК была 2 рубля, а вы 1 рубль обсуждаете. Переставить ценник в данном неликвиде и точно так же "котировать" на нулевом объеме - вопрос смешной. Другой вопрос не смешной: почему этого не делается до сих пор?
Видимо никому это не нужно... Да нет вообще такого, чтобы бумага должна была сколько то стоить. Нынешняя цена отражает всю известную, общедоступную информацию на сегодняшний момент. И стоит она ровно столько - сколько за неё дают. Будут новости хорошие, будет покупка на объёмах, соответственно порастём. Или наоборот... Тут никаких гарантий. Прибыль пока не видно, чтобы росла. Дивиденды на уровне прошлогодний, т.е. дивдоходность около 6%. С чего расти? Может за первый квартал, что то изменится в лучшую сторону, нужно смотреть... ИМХО - оценена справедливо на данный момент.
Нынешняя цена отражает всю известную, общедоступную информацию на сегодняшний момент.
Она отражает то, что кто-то до сих пор не собрал пакет нужного объема, поэтому она постоянно отбивается от уровня 0.8-0.81. Пытаются давить, но не особо получается, глубоко не уходит т.к. дураков нет продавать по таким ценам.
Нынешняя цена отражает всю известную, общедоступную информацию на сегодняшний момент.
Она отражает то, что кто-то до сих пор не собрал пакет нужного объема, поэтому она постоянно отбивается от уровня 0.8-0.81. Пытаются давить, но не особо получается, глубоко не уходит т.к. дураков нет продавать по таким ценам.
Это да. С другой стороны, глядя на вчерашние объёмы, и из покупателей очередь не стоит
В генерации - помимо схематозов еще и жуткий износ мощностей, в которые "бенефициары" практически не вкладывались за последнее десятилетие. И все это конечно же отображается на графиках, где цены были 10 лет назад и где сейчас.
Ну вы не правы. В разы бизнес вырос. Причем с привлечением огромных заемных средств. 10 лет назад и дивов не было. А биржевой ценник мы прекрасно знаем, как рисуется. Тут вообще неликвид, цена может быть ЛЮБОЙ, но есть объективная балансовая стоимость, которая повыше рубля-то и каждый год растет на прибыли. Вспомните, как райка летала, в десять раз ценники менялись… хотя если посмотреть на ужасные лои ОГК2 в 2014 году, то рост в 10 раз будет как раз на 1 р.20 коп... Однако с текущих цен удвоение цены было бы вполне обоснованным. И довольно скромно. Вот 12 копеек - было не скромно)))))
Ну вы не правы. В разы бизнес вырос. Причем с привлечением огромных заемных средств. 10 лет назад и дивов не было.
Я говорил в целом про отрасль, а не конкретно про ОГК-2. В ОГК-2 дела еще норм, тут по крайней мере есть тренд, очень медленный, но тренд. Графики всех ТГКашек намного хуже, Энел - вот где самая жесть
Нынешняя цена отражает всю известную, общедоступную информацию на сегодняшний момент.
Она отражает то, что кто-то до сих пор не собрал пакет нужного объема, поэтому она постоянно отбивается от уровня 0.8-0.81. Пытаются давить, но не особо получается, глубоко не уходит т.к. дураков нет продавать по таким ценам.
Не думаю, что кто-то собирает пакет здесь. В 24-году кончатся ДПМы и вместе с ними обнулится прибыль. Плюс угольная генерация нынче обьявлена злом. Собирать пакет при таком раскладе-это рисковать остаться через несколько лет с никому не нужной бумагой без всяких перспектив.
Она отражает то, что кто-то до сих пор не собрал пакет нужного объема, поэтому она постоянно отбивается от уровня 0.8-0.81. Пытаются давить, но не особо получается, глубоко не уходит т.к. дураков нет продавать по таким ценам.
Не думаю, что кто-то собирает пакет здесь. В 24-году кончатся ДПМы и вместе с ними обнулится прибыль. Плюс угольная генерация нынче обьявлена злом. Собирать пакет при таком раскладе-это рисковать остаться через несколько лет с никому не нужной бумагой без всяких перспектив.
Ну думать всегда ценнее чем не думать )) - «Свобода лучше, чем несвобода» Дм Медведев.
Всего в обращении 110 441 160 870 Юридические лица 109 407 142 883 ГЭХ (+ЦЭХ) 85 117 002 683 - оценочно Мосэнерго 4 295 819 438 В торговом обороте 21 028 338 749 - оценочно Среднедневной объём шт 70 млн «на глаз», не захотел считать Плюс "Процветанию" на месте не сидится, то возьмут ярд на "А", то отдадут (или нет, пока не знаю) Или я не понял смысла фразы "собирать пакет"?
Да, здесь скорее кто-то продаёт большой пакет на одном и том же уровне. Хотя рановато, 3 года до падения прибыли ещё. Да причин может быть миллион, в том числе личные у продавца.
Да прибыль то, по хорошему, ещё не росла. Я понимаю была бы 23-25 ярдов, а бумага стоила бы 1,5-2 руб. Тогда да, может после выплат ДПМ и происходило бы всё вышеописанное. Но ту прибыль и тот ценник, которые сейчас, я думаю, мы увидим и после завершения платежей ДПМ. ИМХО Даже дороже будет: Эх, как начнём прибыль с вложений в турбины получать.
Причина удаления:
Перемещённое сообщение не будет удалено, только эта копия.
Используйте эту форму для отправки жалобы на выбранное сообщение (например, «спам» или «оскорбление»).
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
