Чистая прибыль банка «Возрождение» по МСФО по итогам 2016 года составила 2,1 млрд руб. по сравнению с убытком 3,8 млрд руб. в 2015 году, сообщает кредитная организация.
Чистый процентный доход банка составил 10,4 млрд руб., что на 3% больше, чем годом ранее. Чистый комиссионный доход банка увеличился по сравнению с прошлым годом на 14% — до 4,3 млрд руб.
За 2016 год кредитный портфель банка до вычета резервов вырос на 10% — до 190 млрд руб. — «благодаря расширению розничного кредитования на 21% — до 64 млрд руб. — и портфеля кредитов юридическим лицам на 5% — до 126 млрд руб.», отмечают в банке.
Средства физических лиц с начала 2016 года выросли на 8% — до 138 млрд руб. Объем срочных розничных депозитов увеличился на 10% и составил на отчетную дату 120 млрд руб.
Активы банка за год увеличились на 7% и на 31 декабря 2016 года составили 239 млрд руб.
Чистые процентные доходы банка возросли на 3,2% до 10,4 млрд. рублей. В отчетном периода процентные доходы и процентные расходы увеличились на 3% до 24,4 и на 2,8% до 14,1 млрд рублей соответственно. Рост процентных доходов был обусловлен расширением в составе кредитного портфеля доли более маржинального розничного кредитования.
Чистая процентная маржа снизилась на 0.1 п.п. из-за более низких ставок по выданным кредитам.
Чистый комиссионный доход банка составил 4,3 млрд рублей (+13,6%) вследствие увеличения расчетных операций, а также расширения линейки банковских продуктов. В 2016 году на чистый комиссионный доход пришлось 27% всего операционного дохода банка до вычета резервов (25% в 2015 году). Операции с иностранной валютой и курсовые разницы совокупно принесли доходы около 378 млн рублей против 443 млн рублей годом ранее. В итоге операционные доходы увеличились на 6,9% до 16,1 млрд. руб.
В отчетном периоде банк снизил отчисления в резервы более чем в 2 раза – до 4,1 млрд рублей, стоимость риска упала до 2,3 п.п. на фоне стабилизации качества кредитного портфеля.
Операционные расходы снизились на 3,3%, вследствие сокращения расходов на персонал, содержания основных средств и аренду. Коэффициент отношения затрат к доходам до вычета резервов снизился на 5,8 п.п. и составил 55,1%, что соответствует среднесрочной цели банка 50%.
В итоге банк показал чистую прибыль в размере 2,1 млрд рублей.
По линии балансовых показателей отметим рост клиентских средств на 18,4% до 200,9 млрд рублей, в составе которых опережающий рост продемонстрировали средства корпоративных клиентов.
После внесения данных вышедшей отчетности мы повысили прогноз финансовых показателей банка на 2017 и последующие годы в части роста чистого процентного дохода и комиссионных доходов.
В целом отчетность эмитента вышла несколько лучше наших ожиданий, что в значительной степени было обусловлено ростом операционных доходов и контролем над кредитным риском. Обыкновенные акции обращаются с P/BV около 0,7, а привилегированные - около 0,2. Мы продолжаем оставаться владельцами привилегированных акций Банка Возрождение, которые входят в наши диверсифицированные портфели акций «второго эшелона».
___________________________________________ Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании» http://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/knig...
Активы банка за 2016 год выросли на 6,7%. На отчетную дату общий объем активов составил 238 893 млн рублей.
Заметно вырос (+41,1%) объем инвестиционных ценных бумаг в наличии для продажи. Связано это с покупкой федеральных и муниципальных ценных бумаг на 1 505 млн рублей, в то же время банк сократил долю корпоративных акций на 67,7%.
Также банк увеличил объем долгосрочных активов предназначенных для продажи с 365 млн рублей на 31.12.2015 года до 1 136 млн рублей на 31.12.2016 год. Заметно сократился объем торговых ценных бумаг и прочих финансовых активов, на 68,8% и 20,1% соответственно. Доля процентных активов составило 92,9%.
Кредитный портфель до создания резерва составил 190 109 млн рублей, за год он увеличился на 16 730 млн рублей. Доля корпоративных кредитов в общем объеме портфеля составило 66,4%, доля частных лиц — 33,6%. Если рассматривать портфель в динамике то объем кредитов корпоративным клиентам увечились на 4,5%, частным лицам — 21,3%. Заметно сократился резерв под обесценение на фоне увеличения объемов кредитного портфеля. Резервы на отчетную дату составили 15 031 млн рублей, что на 5,6% меньше прошлого года.
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
