Золото ЮКОСа: кто претендует на оставшиеся от компании деньги
РБК выяснил, кто стоял за загадочной фирмой «Промнефтьстрой», которая с 2007 года пытается добраться до зарубежных активов ЮКОСа. Это были структуры основателей «Ренессанс Капитала» Стивена Дженнингса и Ричарда Дитца
15 августа 2007 года состоялся предпоследний аукцион по продаже имущества обанкроченной компании ЮКОС – неизвестная компания «Промнефтьстрой» заплатила 7,8 млрд рублей ($307 млн) за голландскую Yukos Finance, бенефициара основных зарубежных активов банкрота. Крупнейшими из них были контрольный пакет литовского НПЗ Mazeikiu nafta и почти половина словацкой трубопроводной компании Transpetrol. Только их продажа в итоге принесла Yukos Finance около $1,8 млрд. На эти деньги и рассчитывали загадочные владельцы «Промнефтьстроя».
Что было известно о владельцах «Промнефтьстроя»?
Учредителем этой компании, по данным СПАРК, была одна из структур «Роснефти», которая скупила большую часть активов ЮКОСа. Но как только торги по продаже Yukos Finance были завершены, журналистам объявили, что накануне аукциона «Промнефтьстрой» был продан компании «Монте-Валле». Учредителем и владельцем этой фирмы назвал себя гражданин США Стивен Патрик Линч, не замеченный ранее ни в каких крупных сделках в России.
Кто стоял за Линчем и почему он заинтересовался активами ЮКОСа – до сих пор доподлинно не было известно. Сообщалось лишь, что он профинансировал покупку Yukos Finance за счет заемных средств.
Предприимчивые инвестбанкиры
Как выяснил РБК, спустя всего две недели после аукциона по продаже Yukos Finance у «Промнефтьстроя» появился новый владелец – люксембургская компания Kirwan Offices S.a.r.l. Из ее отчетности следует, что за 100% «Промнефтьстроя» она заплатила «Монте-Валле» $389,1.
Откуда «Промнефтьстрой» взял деньги на покупку Yukos Finance
29 августа 2007 года Kirwan Offices предоставила «Промнефтьстрою» кредитную линию с возможностью финансирования до $250 млн, причем $247,5 млн были отданы сразу по ставке LIBOR+2%. Уже 7 сентября кредитор и заемщик договорились об обнулении кредитной ставки. Финансирование Kirwan Offices обеспечили ее акционеры.
Из этого же документа следует, что на момент покупки «Промнефтьстроя» Kirwan на 60% принадлежала структуре, подконтрольной головной компании группы «Ренессанс Капитал» – Renaissance Holdings Management Limited. Еще 40% Kirwan было у фирмы инвестбанкира Ричарда Дитца, и только одна акция принадлежала Линчу. Также в отчетности сказано, что в числе директоров Kirwan Offices в 2007 году было трое тогдашних сотрудников «Ренессанса» – Роберт Рейд, Роберт Форесман и Ричард Олферт.
Сама группа «Ренессанс Капитал» на момент описываемых событий еще была подконтрольна ее основателю Стивену Дженнингсу и его партнерам.
Дитц – бывший сотрудник инвестбанка Credit Suisse First Boston. Он приехал в Москву в начале 1990-х, а в 1995 году вместе с Дженнингсом и Борисом Йорданом организовал инвестиционную компанию «Ренессанс Капитал». После кризиса 1998 года Дитц продал свою долю в «Ренессансе» и основал собственную группу VR Capital Group, инвестирующую в рынки развивающихся стран. «Этот человек – ходячий компьютер», – характеризовал Дитца журнал Forbes.
В июле 2009 года, в разгар финансового кризиса, Дженнингс продал 50% минус 1/2 акции инвестиционной группы «Ренессанс Капитала» ОНЭКСИМу Михаила Прохорова. А в ноябре 2012 года ОНЭКСИМ объявил, что выкупит у «Ренессанса» большую часть проектов, в частности, инвестбанк «Ренессанс Капитал» и коммерческий банк «Ренессанс Кредит». Сумма сделки составила всего $8. После ее завершения у ОНЭКСИМа остался инвестиционно-банковский бизнес, а у Дженнингса – девелоперские проекты на развивающихся рынках – Rendevour и «Ренессанс недвижимость».
В начале 2013 года, уже после объявления о сделки с ОНЭКСИМом, структура «Ренессанс Капитала» продала свою долю в Kirwan Offices. Покупателем с высокой степенью вероятности стал Дитц
Билет на войну
Купив Yukos Capital, выходцы из «Ренессанс Капитала» приобрели билет на войну, которая тянется уже восемь лет. Бывшие иностранные топ-менеджеры ЮКОСа во главе с экс-президентом компании Стивеном Тиди не собиралась просто так отдавать деньги, вырученные от продажи зарубежных активов банкрота. Сразу после аукциона они оспорили законность продажи Yukos Finance «Промнефтьстрою». А для защиты средств реализовали следующую схему: активы и обязательства Yukos Finance были переведены в ее «дочку» – Yukos International. Акции «дочки» в свою очередь перешли в специально созданный штихтинг (форма голландского траста), расписки которого получила Yukos Finance. В результате сложилась патовая ситуация – «Промнефтьстрой», как владелец Yukos Finance, мог рассчитывать на получение средств компании, но распределять их или нет – решали управляющие траста, назначенные бывшими топ-менеджерами ЮКОСа. В итоге – добраться до денег до сих пор не может ни одна, ни другая сторона. Судебные процессы вокруг Yukos Capital продолжаются до сих пор.
На что может рассчитывать Дитц?
В отчетности Kirwan Offices говорится, что компания поддерживает «Промнефтьстрой» в судебных разбирательствах. С 2007 по 2011 год (тогда был опубликован последний финансовый отчет) Kirwan потратила на юристов почти $22 млн. Тем не менее бывшим топ-менеджерам ЮКОСа удалось выиграть большую часть исков.
Например, в октябре 2010 года Апелляционный суд Амстердама постановил, что «Промнефтьстрой» не является акционером Yukos Finance, но при этом отложил вынесение окончательного решения о том, что делать с компанией, на более поздний срок. В январе 2011 года, по решению Верховного суда Нидерландов, счета Yukos Finance были разморожены, хотя ранее «Промнефтьстрой» добился их ареста. А в феврале 2015 года Окружной суд Амстердама постановил, что «Промнефтьстрой» должен выплатить Yukos Finance компенсацию за упущенную выгоду из-за ареста счетов (ее размер пока не определен).
Шанс все-таки разрешить дело в свою пользу у «Промнефтьстроя» появился в сентябре 2013 года, когда Верховный суд Нидерландов постановил, что у конкурсного управляющего ЮКОСа Эдуарда Ребгуна не было юридических препятствий распоряжаться иностранными активами ЮКОСа во время российской процедуры банкротства.
Это решение означало, что у владельцев «Промнефтьстроя» появилась надежда доказать незаконность всей схемы с голландскими штихтингами, говорит бывший начальник правового управления ЮКОСа Дмитрий Гололобов.
О перспективах дальнейших разбирательствах вокруг Yukos Capital, по его мнению, судить сложно. После того, как бывшие иностранные управляющие ЮКОСа пошли на мировую с «Роснефтью», с высокой степенью вероятностью можно ждать, что они попытаются договориться об окончании разбирательств и с «Промнефтьстроем», полагает Гололобов. О заключении мирового соглашения и отзыве всех взаимных претензий компании группы Yukos и «Роснефть» объявили 1 апреля.
Представитель компаний группы Yukos Клэр Дэвидсон заявила РБК, что на текущий момент разбирательства с «Промнефтьстроем» продолжаются. По ее данным, в числе основных инвесторов этой фирмы есть VR Capital Дитца и структуры Renaissance Capital.
Представитель ИК «Ренессанс Капитал» заявил РБК, что компания не владеет акциями или долями «Промнефтьстроя». Связаться с Дитцем и Линчем РБК не удалось. Управляющий директор VR Capital Андрей Павличенков на просьбу ответить на вопросы, касающиеся Yukos Finance и Kirwan, одним из директоров которой он также является, ответил, что не общается с прессой. Дженнингс передал через своего представителя, что «в настоящее время у него нет акций «Промнефтьстроя».
Согласно данным кипрского регистра, Mascini Holdings Limited на тот момент принадлежала фирме Renaissance Direct Investment Ltd (RDIL), зарегистрированной на Бермудах и входившей в группу «Ренессанс Капитал».
1 млн бумаг класса B (40% капитала) оказался у фирмы с Каймановых островов Lapidem Limited. Еще 1 акция класса C оказалась у генерального директора «Промнефтьстроя» Стивена Линча. Согласно первоначальным документам Kirwan Offices, именно Дитц контролирует ее акционера – Lapidem Limited, и как следствие 40% капитала владельца «Промнефтьстроя». В октябре 2007 года акции класса B Kirwan Offices перешли под контроль связанных с Дитцем компаний VR Capital Group Ltd и VR Global Partners LP.
Одновременно был принят новый устав Kirwan Offices, где отдельно обговаривалась судьба активов Yukos Finance. Например, к исключительной компетенции квалифицированного большинства акционеров Kirwan Offices (собрания с обязательным присутствием всех владельцев акций класса A и B) были отнесены вопросы продажи активов Yukos Finance на сумму свыше $5 млн или приобретения имущества на сумму более $2,5 млн.
В 2013 году (спустя несколько месяцев после анонса сделки о покупке финансовых активов «Ренессанса» группой ОНЭКСИМ) структура «Ренессанс Капитала» вышла из капитала Mascini Holdings. Ее доля, как следует из данных кипрского регистра компаний, перешла к Araza Holdings Limited, зарегистрированной на Каймановых островах по тому же адресу, что и Lapidem Limited, аффилированная с Дитцем.
В ноябре 2013 года собрание акционеров Kirwan Offices зафиксировало изменения в структуре акционеров. Люди из группы «Ренессанс Капитал» (Renaissance Holdings Management Limited ) ушли с позиций директоров (причем некоторые еще в марте 2013 года). Новый совет Kirwan сформировали пятеро директоров, трое из них связаны с VR Capital Group (это сам Дитц, Андрей Павличенков и Эмиль дю Тойт, указанный как директор от акционера A – Mascini Holdings) плюс вездесущий Линч и представитель компании – провайдера финансовых услуг.
Я ставлю на паузу в 10 лет перед "началом выплат".
Формальный предлог - расчёт по всем вкладам в голландский стихтинг. Да вот только вкладчика будет "ну никак не найти". И , соответственно, денег ему не отдать. Ну не хочет, какой -там офшор из белиза приходить за вкладом ... а пока с ним не рассчитаться, нельзя минорам -терпилам платить ...
В реальности - бабло то у них. полежит, там, в их проектах как бесплатные деньги. А ещё за 10 лет бумаги доказательные поистлеют, да и акционеров кокоса поменьше станет естественным путём.
И вообще, зачем платить , если можно НЕ платить ????
ненавижу это слово. лучше бы мне его не слышать никогда.
Да давно я такого пароноика не встречал....сколько у меня друзей и знакомых в этой теме и с приличными пакетами и разными финансовым положением и печальным и очень печальным и терпимым и никто не паронует....Хорош слезы лить...всем нелегко...все будет Волшебно...поверь мне но до реального кэша я думаю год from here... В оптимистичном сценарии до конца года календарного но у меня лично оптимизм тоже заканчивается. Увидищь.
исходя из логики Гололобова, соглашение между Юкосом и РФ должно состояться в ближайшие 2 месяца -до представления Россией плана выплат по Страсбургу.
до 15 июня
Ну вот видишь и ты уже стал мозги включать которые еще есть.......Гололобов придурок полный..........а на счет Гааги думаю выкупят за 35-40 млрд Путин и Ко и перевесят на бюджет. Везде все договорено. Увидищь.
с кем я тут диалоги веду...походу, со школотой без мозгов.
Чувачок ты с выраженьецами будь поосторожней......когда у тебя еще пиписька не стояла я этот фондовый рынок поднимал в начале 90-х так что закрой свой вонючий ротик а то смотри что-нибудь залетит туда невкусное.......))) А если у тебя логика не включается то останься со своими проблемами наедине и не порть эфир........ну а если она у тебя имеется дам тебе небольшую задачку напоследок посмотрю на твою адэкватность: Есть два иска Г. и Ст. имеющие одну и ту же цель только поданы разными акционерами.....первый это коммерческий хочу заметить может торговаться, по нему выписывается 50....второй платится только и только из Бюджета он не продаваем и непереуступаем....Вопрос: только сильно напрягись ПОЧЕМУ НЕ НАОБОРОТ? И не хами в следующий раз. Увидищь.
....попросила представителя двух голландских организаций YUKOS Stichting Клэр ДЭВИДСОН объяснить суть соглашения между ЮКОСом и «Роснефтью».
— Почему ЮКОС и «Роснефть» решили прекратить судебные разбирательства, которые длились девять лет, именно сейчас? Кто предложил перемирие? Чем это было вызвано?
— Условия соглашения являются конфиденциальными. Кто был инициатором, в данном случае не является существенным. Договариваясь о мировой с «Роснефтью», компании группы Yukos оценивали возможный успех в будущих судебных процессах, предстоящие юридические расходы и время, которое потребовалось бы на завершение всех разбирательств. В любом случае результат очень важен для акционеров ЮКОСа. Они могут быть уверены, что голландским организациям Stichting ЮКОСа гарантировали владение важными структурами и активами (в основном наличными на сумму свыше 400 млн долл.). Также они могут быть уверены, что теперь «Роснефть» не сможет претендовать на владение и добиваться проведения еще каких-либо судебных разбирательств в любой существующей или будущей юрисдикции. Конечная цель stichitings является выплата средств 100% акционеров, включая 55 тыс. миноритариев. Тем не менее пока все юридические споры не будут разрешены с другими компаниями и частными лицами, которые стремятся доказать, что они имеют гарантированное право на другие зарубежные активы группы ЮКОС, распределение средств не начнется. И, что важно: данное соглашение не распространяется на любые действия или судебные разбирательства ЮКОСа против Российской Федерации или Promneftstroy.
Фирма «Промнефтьстрой», которая в 2007 г. неожиданно приняла участие в банкротстве ЮКОСа, на протяжении нескольких лет пытается добраться до запрятанных в голландский штихтинг денег, вырученных бывшими управляющими ЮКОСа от продажи зарубежных активов — акций литовского НПЗ Mazeikiu Nafta и доли в словацкой Transpetrol (были проданы примерно за 1,8 млрд долл.).
— То есть мировое соглашение не распространяется ни на прошлогоднее решение Европейского суда по правам человека, который обязал Россию выплатить ЮКОСу 1,86 млрд евро, ни на решение Гаагского арбитража, который оценил потери бывших владельцев ЮКОСа в 50 млрд долларов*?
— Да, данное соглашение было заключено только с «Роснефтью». Постановление ЕСПЧ от июля 2014 г. этим не затронуто, и Российская Федерация должна опубликовать свой план по выплате денег 15 июня 2015 г. для Комитета министров Европарламента. Также претензии к Российской Феде-рации, представленные в прошлом году акционерами ЮКОСа (не группой GML) в Постоянную палату третейского суда в Гааге в соответствии с договором к Энергетической хартии, до сих пор являются действительными. ЮКОС, напомню, был признан экспроприированным в этом суде, и миноритарные акционеры добиваются разбирательств, опираясь на договор к Энергетической хартии.
— Во сколько ЮКОСу за эти девять лет обошлись издержки на судебные процессы с «Роснефтью»?
— Сумма не так важна («Роснефть» эти расходы также не раскрывает. — В. Ч.). Руководители голландских организаций Stichintg убеждены, что инвестиции, которые они вложили, были полезными и целесообразными. И если бы они не добивались судебных разбирательств и не боролись, то не было бы соглашения, достигнутого на прошлой неделе, «Роснефти» бы не пришлось вести переговоры и, что важно, — не удалось бы обеспечить гарантию владения важных структур и активов. Это соглашение для акционеров ЮКОСа значительно.
*Гаага постановила, что в деле ЮКОСа Россия нарушила Энергетическую хартию и в 2004 г. де-факто экспроприировала нефтяную компанию у ее законных владельцев. Россия не согласилась с этим решением и оспаривает его в Гаагском окружном суде.
Отвечает президент Союза третейских судов, председатель Арбитражного третейского суда г. Москвы Алексей Кравцов:
«Мировое соглашение с „Роснефтью“ было заключено, потому что обе стороны понимают бесперспективность и затратность этой борьбы. В отношении же России есть два решения суда. Европейский суд по правам человека (ЕСПЧ) постановил, что РФ должна выплатить экс-акционерам „ЮКОСа“ 1,86 млрд евро. Но это решение не носит принудительного характера. Максимум, что грозит стране, если она не исполнит вердикт ЕСПЧ, — исключение из Совета Европы. А вот решение Третейского суда в Гааге, по которому РФ должна выплатить акционерам „ЮКОСа“ 50 млрд долл., подлежит принудительному исполнению на той территории, где находится имущество должника. Предположим, некий бывший акционер „ЮКОСа“ узнал, что во французский порт зашёл российский корабль. Он идёт с решением Третейского суда в парижский суд и требует исполнительный лист. А потом бежит в порт и забирает корабль... Эти 50 млрд долларов они могут собирать понемногу по всему миру».
Впрочем, пока Москва пытается избежать таких последствий и оспорить решение Третейского суда, апелляция в Гааге уже рассматривается.
...Нельзя, разумеется, исключать, что акционеры ЮКОСа захотят их создать за счет своих средств. Но, как показывает практика, включая «мировую» ЮКОСа и «Роснефти», в каком-то обозримом будущем нас ждет новое мировое соглашение — на $50 млрд, которые «простят» России за 3–5% от номинала. Потому что так будет выгоднее. Ненависть и месть в мире современной капиталистической юриспруденции — лишь дополнительный пунктик в переговорах. Это соглашение и положит, скорее всего, конец эпохе «сверхнаездов» на Россию в западных судах. Процессы, разумеется, не прекратятся, но это будет уже сплошная коммерция — без политики.
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
