У ВУШа дичь какая-то происходит. Расходы на оплату труда за год выросли в 2,6 раза. При росте бизнеса удельные расходы на ФОТ наоборот должны снижаться.
У ВУШа дичь какая-то происходит. Расходы на оплату труда за год выросли в 2,6 раза. При росте бизнеса удельные расходы на ФОТ наоборот должны снижаться.
на оплату труда у всех выросли в 1.5-2 раза. удельный у них, как раз, не может снижаться. их бизнес в этом году практически не растёт, а вот зарплаты сотрудникам хочешь-не хочешь повышать надо. такой рынок труда в России
я даже облиги ВУШ опасаюсь брать, а ведь я их держал ещё в 2021м
У ВУШа дичь какая-то происходит. Расходы на оплату труда за год выросли в 2,6 раза. При росте бизнеса удельные расходы на ФОТ наоборот должны снижаться.
У ВУШа дичь какая-то происходит. Расходы на оплату труда за год выросли в 2,6 раза. При росте бизнеса удельные расходы на ФОТ наоборот должны снижаться.
Посмотрел структуру акционеров. Оказалось, все основные акционеры являются топ-менеджерами компании. Тогда вопросов к увеличению ФОТ нет, все прозрачно... жаль, думал, что нормальная компания.
У ВУШа дичь какая-то происходит. Расходы на оплату труда за год выросли в 2,6 раза. При росте бизнеса удельные расходы на ФОТ наоборот должны снижаться.
Посмотрел структуру акционеров. Оказалось, все основные акционеры являются топ-менеджерами компании. Тогда вопросов к увеличению ФОТ нет, все прозрачно... жаль, думал, что нормальная компания.
нормальная - по-вашему - это какая? где 50% у государства?! т.е. ни у кого
как раз, состав акционеров у ВУШ шикарный - все бизнесмены из S7, конкретные люди с опытом и амбициями.
Давление операционных затрат и финансовых расходов сказалось на прибыли
Компании ВУШ Холдинг раскрыла консолидированную финансовую отчетность по МСФО за 1 п/г 2024 г. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/pao_vush_holding_wush/it... Совокупная выручка компании выросла на 41,9%, составив 6,3 млрд руб. При этом доходы основного операционного направления - шеринга - выросли на 41,0% до 6,0 млрд руб. на фоне роста парка СИМ (средств индивидуальной мобильности) до 200,0 тыс. и средней выручки на активного пользователя на 22,0% до 1,4 тыс. руб. Также выручка компании от страхования поездок выросла на 61,7% до 323 млн руб. Отметим, что компания получает указанный вид доходов от продажи клиентам страховых полисов, выступая в качестве агента. Кроме прочего компания в отчетном периоде реализовала товары (самокаты и сменные батареи) на символическую сумму 1,6 млн руб. Себестоимость продаж выросла более внушительными темпами (+44,0%) до 4,0 млрд руб., главным образом, на фоне увеличения амортизационных отчислений на 59,3% до 1,2 млрд руб. Помимо этого, более чем двукратный рост показали расходы на оплату труда, составившие 847,0 млн руб. Схожую динамику показали и коммерческие расходы, выросшие с 389,6 млн руб. до 769,7 млн руб. В итоге операционная прибыль выросла на 20,4%, составив 1,5 млрд руб. В то же время показатель EBITDA показал рост на 36,0%, составив 2,8 млрд руб., при этом маржинальность по EBITDA сократилась до 44% (-2,0 п.п.). Чистые финансовые расходы составили 1,1 млрд руб. (против символических доходов годом ранее), прежде всего, на фоне увеличения процентных расходов по облигациям с 250 млн руб. до 480,6 млн руб. Помимо этого, компания отразила отрицательные курсовые разницы в объеме 357,5 млн руб. В итоге чистая прибыль испытала существенное снижение, составив всего 259 млн руб. В среднесрочной перспективе компания планирует увеличить парк своего флота до 753 тыс. шт, из которых свыше 300 тыс. должно прийтись на новый рынок - Латинскую Америку. Помимо этого увеличению парка будут способствовать рост проникновения в уже существующих локациях, а также выход в новые города России и стран СНГ.
По итогам ознакомления с результатами компании в отчетном периоде мы понизили прогноз финансовых показателей компании на текущий год, отразив опережающий рост операционных затрат и финансовых расходов. Прогнозы на последующие годы были повышены за счет ожидания более стремительного увеличения парка средств индивидуальной мобильности. В итоге потенциальная доходность акций компании несколько возросла. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/pao_vush_holding_wush/it... В настоящий момент акции компании торгуются исходя из P/E 2024 около 12,8 и P/BV 2024 около 3,5 и не входят в число наших приоритетов. ___________________________________________ Телеграм канал: https://t.me/arsageranews
Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании»: http://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/knig...
https://mfd.ru/blogs/posts/view/?id=222342 🐹ВУШ. Облигации. 🥜Друзья, давайте чутка консерватизма добавим в повестку!) 🥜Покупал вчера в семейный фонд эту чудесную бумагу! Цена пришла на локальные минимумы и даёт отличную доходность в моменте! 🥜Погашение через 9 месяцев. Купон 13,5%, +6,5% на момент погашения. Итого 20% вы забираете за 9 месяцев или 24,3% годовых! 🥜И зачем нужен депозит, когда такие возможности дают облигации крепких компаний, которым что бы уйти на дефолт за такое короткое время даже не знаю, что должно произойти при долговой нагрузке по линейке облигаций в 13+% и растущей выручке! К тому же всегда можно выйти, если приспичит. Проценты в облигациях не сгорают, в отличае от депозита!!! 🥜К тому же есть вариант увеличения доходности, если ценник ещё снизится и добрать. А так же при приближении к дате погашения, цена будет стремится к номиналу и есть вариант чутка не досидеть, если на тот момент появятся более интересные варианты! 🥜Так например я вчера здал облигации ЛСР за 22 дня до погашения. Покупал по 379р. закрыл по 397р. (400р. номинал) с крайнего купона забрав 6р. из 8 возможных. Да чутка не дополучил, но практически всё что можно выбрал и переложился в более интересное и доходное, в том числе и ВУШ и эти 22 дня в новых инструментах дадут больше дохи!!!
🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
https://mfd.ru/blogs/posts/view/?id=222695 🐹ВУШ. 🥜Просили посмотреть! Посмотрел! 🥜Друзья, надо понимать, что есть такие моменты на рынке, когда большинство бумаг технически смотрятся +- одинаково! Как правило это моменты ключевых экстремумов по рынку в целом! Сейчас один из таких моментов! По этому по нескольким идеям можно легко сориентироваться в ситуации и перенести их на другие бумаги! 🥜Конкретно по ВУШу! Он мне нравился и нравится и бумага находится в топе Хомяка на этот торговый сезон! 🥜Сейчас образовалась ростовая тенденция и структура в виде возодящего торгового канала! 🥜Минимумы и максимумы внутри тенденции перебивают предыдущие! И в рамках локального восходящего тренда вход осуществляется на переломе низходящей волны при формировании дневной ростовой свечи! Собственно говоря сейчас это и работает и на это надо смотреть и об этом я писал неоднократно! Если бы меня лично интересовала покупка, я бы уже зашёл в диапазоне 203-204р. 🥜То есть такие тенденции надо держать на карандаше и ждать слома, как сегодня, вплоть до предыдущего минимума! Ниже уже не интересно в рамках этой тенденции, но интересно для других целей и задач! 🥜А на что можно расчитывать тут спекулятивно и имея повышенную вероятность на успех, так это обновление прошлого максимума или приход цены в верхнюю часть структуры! 🥜Купить и забыть, надеясь на тенденцию нельзя! Спекулятивно позицию всегда нужно контролировать, ведь на рынке нет постоянства!!! 🥜Я сижу среднесрочно, по этому не контролирую, в ежедневном внимании нет необходимости!
🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Whoosh публикует операционные результаты за 9 месяцев 2024 года
9 октября 2024 г. ПАО «ВУШ Холдинг» (далее «Компания») (MOEX: WUSH) — компания-разработчик решений для микромобильности и ведущий оператор краткосрочной аренды электросамокатов в России — объявляет операционные показатели группы Whoosh за 9 месяцев 2024 года:
• Количество поездок за этот период составило 126,8 млн, показав рост на 42% по сравнению с аналогичным периодом 2023 года. • У сервиса Whoosh около 26,6 млн зарегистрированных аккаунтов, по сравнению с 19,6 млн год назад, рост на 36%. • Количество локаций присутствия сервиса на конец сентября 2024 года составило 60 городов против 53 год назад. • Среднее количество поездок на активного пользователя за 9 месяцев 2024 года выросло на 35% по сравнению с аналогичным периодом 2023 года и составило 18,5 поездки. http://news.whoosh-bike.ru/whoosh_publikuet_ope...
Сейчас ключевое: когда сезон закончится, это тупо от погоды зависит. Я тут каждый год писал когда он начинался/заканчивался очередной сезон. Обычно, ноябрь. Когда +3 ещё можно кататься, но руки без перчаток ппц мёрзнут
https://mfd.ru/blogs/posts/view/?id=222923 🐹ВУШ. 🥜Одна из немногих бумаг, которая пришла тестить локальное донышко и эта судьба может ждать и другие бумаги, вот почему я и желаю пилу! Тест донышка, это всё же дело скользкое! 🥜Однако к таким ситуациям следует уделять внимание! Это интересно и отработку двойного донышка никто не отменял! 🥜Для среднесрока цена интересная. А в компаниях, которые растут, как компании, а этим не многие могут похвастаться, вдвойне интересно! Недавно принял решение разбавить консервативный семейный фонд акциями, штучек 5, не более. РЭСК, ТГК-14 уже начал собирать под значительный памп или под летний дивидендный сезон, без дерготни и мелких спекуляций, вот и ВУШ отправится туда же! Смотрю за реакцией! Любая положительная устроит. Собирать буду - закуп и два добора, если рынок даст их реализовать! 🥜Если смотреть всю структуру снижения в бумаге, то вы видите, что движение не прямолинейное и оно состоит из волн роста! Сами волны роста достаточно приятные, более 10, 15 и даже 20%. По этой причине и спекулятивно есть смысл пасти и ловить волну роста, ставя на кон небольшой риск! Логику поведения описывал выше в Астре! 🥜И да, наверняка у кого-то возникнуть мысли, что тут надо шортить по тренду! Всё верно, тренд всегда в помощь! Но есть правило, покупай на лоях - продавай на хаях! И как бы продавать на лоях не лучшая идея, пусть мы и не знаем где он в итоге будет, но мы точно знаем хаи, на которых и вблизи которых и следовало это делать и это не 183р.! Согласитесь? Ну а коль вы не искали точку для продажи 👆там, ну и не надо пытаться залетать в давно уехавший поезд, ждите другой. Ищите другие идеи для шорта!
🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
