Селигдар (SELG)

«Селигдар» объявляет операционные результаты 1 полугодия 2025 года
https://seligdar.ru/media/news/seligdar-obyavly...

Лензолото сливают, по UGLD нет плечей и shorтов.

Думаю в ближайшую неделю-две будут перекладываться в SELG.

Совсем не плохо... Повторили результат прошлого, 1 полугодия 2024 года... А за прошлое полугодие дивы были...

Воот.

Скорректированный прогноз по акциям Селигдар с учётом отчёта за первое полугодие 2025 года

Ключевые операционные результаты за 1П 2025

Выручка:
Суммарная выручка от продажи металлов: 28,4 млрд руб. (+40% г/г).
Золото: 23,9 млрд руб. (+42% г/г) за счет:
Роста объема реализации на 6% (до 2 821 кг);
Роста средней цены на 34%.
Полиметаллы (олово, медь, вольфрам): 4,5 млрд ₽ (+36% г/г) благодаря росту цен на 17% и объема продаж на 18%.

Производство:
Золото: 2 780 кг (±0% г/г).
Олово: 1 721 т (+41% г/г).
Медь: 1 229 т (+29% г/г).
Вольфрам: 64 т (+149% г/г).

Текущая цена акций: 43,13 ₽ (+6,89% за день).

Скорректированный прогноз цены с учётом драйверов и рисков

Краткосрочные факторы (1-4 недели)

Позитив:
Рост выручки на фоне высоких цен на золото ($3 370/унция).
Ускорение производства олова и вольфрама диверсифицирует доходы.

Негатив:
Зависимость от цен на золото: коррекция ниже $3 200/унцию может снизить цену акции до 35-38 ₽.
Высокий долг (65,1 млрд ₽ по прошлым данным) ограничивает инвестиционные возможности.

Прогноз: 42-48 ₽ (волатильность из-за спекуляций).

Среднесрочные факторы (1-2 квартала)

Драйверы роста:
План по увеличению добычи золота до 20 т/год к 2030 г.
Инвестиции в геологоразведку в Якутии (915 млн ₽).

Риски:
Закредитованность (D/E ratio >1.5) и отрицательная EBITDA (-7,3 млрд ₽).
Политические риски санкций и экспортных ограничений.

Прогноз: 55-60 ₽ к концу 2025 г. (+25% от текущей цены).

Долгосрочные факторы (6+ месяцев)

Оптимистичный сценарий:
Рост цен на золото до $3 500/унцию подтолкнет акции к 65-75 ₽.
Успешная диверсификация: доля полиметаллов в выручке может достичь 25% (сейчас 16%).

Пессимистичный сценарий:
Падение золота ниже $2 800/унцию и замедление спроса на олово обрушат котировки до 35-38 ₽.

Прогноз: 60-70 ₽ к середине 2026 г.

Суммируем итоги

Краткосрочные инвесторы:
- покупать на коррекциях ниже 40 руб. с целью 47-50 (технический резерв + новостной драйвер).

Среднесрочные инвесторы:
- держать до анонса дивидендов (прогнозная доходность 14,7% при выплате 7,72 р/акция).

Долгосрочные инвесторы:
- накопление позиций при цене <45 руб. для игры на росте добычи полиметаллов.

Мониторить:
Динамику цен на золото и олово (LME);
Отчеты по долговой нагрузке (следующая публикация — август 2025 г.).

Таблица: Сравнение с аналогами
Компания / Цена, ₽ / P/E (РСБУ*) / Див. доходность
SELG / 43,13 / -5,65 / 14,7% (прогноз)
PLZL / 1758,6 / 3,17 / 8.95% (прогноз)
UGLD / 0,52 / -26,1 / 0%

*1 кв. 2025 г.

SELG выглядит недооцененной на фоне фаворита, но и существующие риски выше.

Резюме

Прогноз улучшен до умеренно-позитивного:
Сильные стороны - рост выручки на 40%, прорыв в производстве полиметаллов, поддержка золота.
Слабые стороны - долговая нагрузка, зависимость от сырьевых цен.

Целевые уровни:
- 1-3 месяца - 42-48
- 1-2 квартала - 55-60
- >6 месяцев - 60-70.

Не является ИИР, исходные данные взяты из открытых источников.

з.ы. - если где то ошибся при использовании исходных данных, не стесняйтесь ткнуть меня носом.

на лоях умудряются лить. тупаны.
гоняют копейки буквально по кругу.


на 51 рубле гэп не реально что когда нибудь закроют.
стадо зажато в границах 10 рублей. и все боятся что их будут бить

«Русолово» увеличило производство олова в концентрате в 1 полугодии на 41%
Finam.ru
Finam.ru
Акции Русолово 0,5274₽ 4,52%
Купить на демосчет

«Русолово» увеличило производство олова в концентрате в 1 полугодии 2025 года на 41% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, до 1 721 тонны. Об этом говорится в пресс-релизе компании.

«Русолово» связывает увеличение производства олова с начала 2025 года с ростом объемов переработки руды.

Производство меди в концентрате выросло за 6 месяцев на 29%, до 1 229 тонн, за счет расширения флотационного фронта.

Производства вольфрама в концентрате увеличилось на 149%, до 64 тонны. В компании добавили, что показатель практически достиг годового уровня 2024 года в 68 тонн.

Завтра с утра ожидаю продолжение роста, а вот днем могут и слить.

Надо будет завтра смотреть за объёмами и настроением участников: может многие из UGLD сюда перекладываются, кто-то из Лензолота прибежал.

настроение у всех должно быть на :
увеличить капитализацию компании для выживании на рынке при текущих ставках - это раз.
и заработать денег в начале недели чтоб в конце было на что жрать - это ДВА.
НЕ ТРУСИТЬ И НЕ МЕШАТЬ КУКЛАМ РАБОТАТЬ.
А ЗНАЧИТ НЕ СЛИВАТЬСЯ ПРИ МАЛЕЙШЕМ ПУКЕ И ОТКАТЕ .

КТО СИЛЬНО БОИТСЯ И ЧАСТО ПУКАЕТ, ПРОСТО ОТКРОЙТЕ ФОРТОЧКУ И ПАМПЕРС НАДЕВАЙТЕ НА ТОРГИ.
Я НЕ издеваюсь и не шучу. все такими были.

о! да тут самый трусливый оказался маркет мейкер что ли?
не я селигдаром командую. я бы давно засудила биржу. за сливной бачок.

показатели те же - ничего нового !

по прежнему вниз

давайте уже про Ленку - это интереснее

сейчас идёт онлайн-конференция

https://my.mts-link.ru/j/9430747/99309599/strea...

«Селигдар» в 2025 году намерен получить на фабрике на месторождении Хвойное в Якутии 250 кг золота. Об этом в ходе дня инвестора сообщил президент холдинга Александр Хрущ.

я думал 2 тонны. а тут 250 кг всего

дивидендов нет из-за капекса — конф-звонок, Селигдар

капекс - капзатраты

250 кг маловато - но ожидаемо - ибо, только запускаются
намолотят больше - подкорректируют планы

2,5т будет в 2026 году.
В этом лишь прогон-проверка технологической цепочки

Фига ты резкий. Быстро только кошки родяться.

Неуд привет!!...

Между прочим, 250 кг золота стоит больше 2-х ярдов руб... Не так, уж, и мало...))))))

Воот.