Индекс RTS Standard вчера на вечерней сессии снизился на 0,27% до 9182,42 пункта, на основной сессии он снизился на 0,11% к предыдущему закрытию, до уровня 9207,41 пункта.
По итогам очередного полугодового пересмотра индекса MSCI Russia Standard в нем повысился вес акций «Роснефти», «ИНТЕР РАО ЕЭС» и «Группы ЛСР», в то время как вес акций «Ростелекома», напротив, снизился. Обыкновенные и привилегированные акции ОАО «Ростелеком» вчера подешевели на 0,5% и 1,3%. Акции «Группы ЛСР» выросли под влиянием данного сообщения на 4,1%.
Акции «Распадской» снизились на 4%. Они довольно активно отыграли решение совета директоров рекомендовать годовому собранию акционеров, которое запланировано на 29 июня, не распределять прибыль компании по результатам 2011 г. Исключение составит прибыль, распределенная в качестве дивидендов по результатам первого полугодия 2011 г. Вероятно, сказывается фактор сегодняшнего закрытия реестра для ГОСА. В то же время, вторничные данные о сокращении убытка компании в I кв. 2012 г. в 2,2 раза и опубликованное в начале мая сообщение о запуске нового добывающего подразделения с общими промышленными запасами в размере 2,54 млн тонн угля способны поддержать спрос на эти сильно подешевевшие за последнее время бумаги.
Чистая прибыль компании «Мобильные Телесистемы» в I кв. 2012 г по РСБУ выросла в 1,7 раза по сравнению с аналогичным периодом 2011 г., до 22,434 млрд руб. Акции «МТС», игравшие в последние несколько недель роль «защитных» инвестиций, выросли на 0,7%.
Инфляция в еврозоне заметно сократила в апреле помесячные темпы роста, сохранив значение год к году на уровне 1,6%. Данные торгового баланса зоны евро за март заметно превзошли прогнозы рынка.
Американский индекс промышленного производства в апреле ускорился до 1,1% (м/м), правда, вероятно, во многом за счёт пересмотра с понижением своего мартовского значения с 0,0% до -0,6% (м/м). Однако информация в целом позитивна, поскольку поддерживает будущие оценки динамики ВВП США II квартала 2012 г.
Индекс строительства новых домов в Америке возобновил повышение после спада в феврале и марте.
Информация макроэкономики поддержала спрос, началось повышение цен акций в Европе, но вчера вечером вышло сообщение, что акционеры JPMorgan подали на компанию судебный иск, утверждая, что их убытки вызваны «неправильной стратегией хеджирования». На фоне усилившейся неопределенности американские индексы рынка акций закрыли сессию неоднородным изменением.
Под влиянием информации о крупном убытке JPMorgan на рынке деривативов Палата Представителей США отложила голосование по вопросу принятия поправок к финансовому регулированию в рамках закона Додда-Франка в целях дополнительного анализа поступившей информации. Но ранее указанные поправки, принятие которых лоббируется, в частности, JPMorgan, Goldman Sachs Group Inc. и Morgan Stanley, были подготовлены к одобрению обеими ведущими фракциями парламента. Поправки смягчают ряд требований по регулированию торговой деятельности американских банков и, что особенно важно, выводят из-под действия системы законодательных актов Додда-Франка зарубежные подразделения американских финансово-кредитных учреждений. По мнению представителей финансовой индустрии, в противном случае американские банки проигрывали бы в конкуренции иностранным кредитно-инвестиционным корпорациям.
Повышение шансов переноса на более поздний срок, по сравнению с планируемой датой – 16 июля 2012 г., момента ввода финансового регулирования в рамках законов Додда-Франка может несколько снизить в краткосрочном периоде напряжение на рынке. На июль-сентябрь 2012 г. было запланировано введение нового регулирования отчетности и поддержания позиций для рынка кредитных свопов. Через 90 дней после введения этих норм новые правила регулирования должны заработать для валютного, товарного и фондового сегмента деятельности банков. Не исключено, что неопределенность в связи с введением крупного пакета мер регулирования торговой деятельности является важной дополнительной причиной тех активных процессов ослабления спроса на рынке «рисковых» инвестиций, которые наблюдались в мае.
Банк Японии вчера объявил, что по итогам последнего аукциона по выкупу с рынка краткосрочных государственных облигаций сумел найти продавцов лишь на 80% своей заявки на покупку. Это произошло впервые с начала программы выкупа облигаций BoJ в октябре 2010 г. и отражает крайнюю консервативность инвесторов. Данная информация усилила на рынке ожидания «ответных мер» японского ЦБ в рамках денежно-кредитной политики и, возможно, скажется на динамике сессии в Азии благоприятно. В условиях, когда рост экономики, по оценкам большинства опрошенных СМИ аналитиков, достиг высоких, пиковых для среднесрочного периода 3,5% (г/г), экономика Японии нуждается в обеспечении дополнительной поддержки, тем более что кабинет министров сейчас стремится убедить законодателей увеличить вдвое, в целях поддержки бюджета, налог с продаж с нынешнего минимального для развитых стран уровня в 5%. Закрытие 50 японских АЭС также эквивалентно повышению налогов при устойчивом росте цен на энергоресурсы.
Сегодня лидеры ведущих европейских стран проведут видеоконференцию в преддверии воскресного саммита «Большой Восьмерки». Подобные акции организуются не часто, конференция организована в период, когда на рынке наблюдается неопределенность, и отсутствие достаточной для принятия решений информации является практически ключевым фактором ослабления инвестиционного спроса.
Азиатские рынки акций сегодня росли, повысились цены на «легкую» нефть и металлы, подешевела нефть Brent. Российский рынок акций, возможно, сегодня вновь попытается восстановить часть позиций, оставленных «быками» в последние дни.
Другая аналитика
