Соскучившийся по росту российский рынок акций продемонстрировал бодрый
подъем под влиянием позитивной динамики западных фондовых индикаторов и
укрепления российской валюты. Индекс ММВБ, подсчитываемый в рублях, вчера
прибавил за основную торговую сессию 2,6%. Это стало максимальным
однодневным приростом индекса ММВБ с апреля текущего года, которым он начал
тогда повышение примерно с такого же уровня в 1350 пунктов, завершив его
через месяц возле своей 200-дневной скользящей средней.
В свою очередь, долларовый индекс РТС подскочил вчера на 3,7% благодаря
укреплению позиций рубля по отношению к доллару США. Это стало максимальным
однодневным приростом индекса РТС с сентября 2012 года, когда этот
индикатор отреагировал резким взлетом на решение ФРС США о запуске третьего
раунда программы "количественного смягчения" (QE3). Однако рост индекса РТС
в сентябре прошлого года своего развития не получил. Впоследствии этот
прекрасный порыв был "задушен" фондовыми "медведями", под давлением продаж
которых индекс РТС в следующие два месяца потерял около 14%.
Акции Сбербанка вчера оказались фаворитами роста среди отечественных
"голубых фишек" и прибавили за торговую сессию 4,8% на фоне повышенного
внимания инвесторов к финансовому сектору в связи с озвученными намерениями
ФРС продолжать удерживать ставки на низком уровне. Интригой сегодняшнего
дня, помимо заседания Банка России по вопросам денежно-кредитной политики,
станет публикация финансовых результатов крупнейших американских банков
JPMorgan Chase в 15-00 мск и Wells Fargo в 16-00 мск, которые могут оказать
существенное влияние на поведение котировок акций Сбербанка. В текущем
моменте котировки акций Сбербанка находятся в краткосрочном растущем канале
и двигаются по направлению к своей 200-дневной скользящей средней,
проходящей сейчас в районе отметки 97 руб.
Удерживающиеся выше отметки в $107 за баррель цены на нефть марки Brent на
фоне валютных интервенций ЦБ РФ и приближающегося периода налоговых
платежей, в который традиционно растет спрос на российскую валюту, вчера
способствовали укреплению рубля к доллару США и бивалюной корзине. Значимое
влияние на поведение рубля сегодня окажут решения Совета директоров Банка
России, который впервые пройдет под председательством Эльвиры Набиуллиной.
В случае если российский ЦБ последует примеру крупнейших мировых
Центробанков и заявит о смягчении своей монетарной политики, нельзя
исключать некоторого ослабления позиций российской валюты.
Ведущие фондовые индексы Европы и США в четверг существенно прибавили:
британский FTSE-100 (+0,58%), немецкий DAX (+1,15%), французский CAC
(+0,75%), американские Dow (+1,11%), S&P500 (+1,35%), Nasdaq Сomposite
(+1,63%) фоне прозвучавших обещаний мировых монетарных властей
придерживаться мягкой денежно-кредитной политики.
В опубликованном вчера ежемесячном бюллетене Европейского Центробанка (ЕЦБ)
было заявлено намерение удерживать процентные ставки на текущем или более
низком уровне в течение длительного периода времени, не имеющего заранее
определенную дату окончания, которая зависит от фундаментальных
экономических показателей.
В свою очередь, глава ФРС США Бен Бернанке выступил в четверг защиту
проводимой американским Центробанком мягкой политики и заявил о
необходимости её сохранения в ближайшее время. Кроме того, Центробанк
Японии в четверг подтвердил намерение увеличить денежную базу на 60-70
трлн. иен в течение года, чтобы затем удвоить её за два года.
В русле обнадеживающих заявлений монетарных властей индексы американских
"голубых фишек" Dow и "широкого рынка" S&P500 вчера обновили свои
исторические максимумы по состоянию на момент закрытия торгового дня. При
этом фаворитами роста на западных фондовых площадках вчера оказались акции
технологических компаний таких, как Intel (+3,1%), Microsoft (+2,8%) и AMD
(+11,8%), а также компаний из сектора "Материалы".
Фьючерсы на фондовые индексы США сегодня утром меняются мало. Азиатские
фондовые индикаторы демонстрируют разнонаправленную динамику. Открытие
европейских фондовых площадок мы ждем с небольшим изменением ведущих
индексов. Цены на нефть марки Brent слегка снизились, но удерживаются выше
уровня в $107 за баррель.
Таким образом, внешний фон и влияние основных факторов на рынок акций РФ
сегодня утром, по нашим оценкам, складывается близким к нейтральному. В
сформировавшихся условиях мы ожидаем сегодня увидеть в начале дня
преимущественное повышение котировок по спектру наиболее ликвидных
российских ценных бумаг и подъем индекса ММВБ ориентировочно на 0,2%
относительно закрытия предыдущего торгового дня. При этом на динамику рынка
акций РФ в перспективе продолжат оказывать влияние глобальные события,
развитие ситуации на мировых финансовых и сырьевых рынках, корпоративные
новости, а также данные макроэкономической статистики. Из числа последних
внимание привлекут промышленное производство в еврозоне в 13-00 мск, индекс
цен производителей в США в 16-30 мск и Мичиганский индекс потребительского
доверия в США в 17-55 мск
Другая аналитика
