Привет! Вот и наступила зима. Станет ли она классикой и даст коррекцию по рынку во второй половине или же ковид поломал все денежные циклы и нужно забить на прошлую статистику? Посмотрим, а позже и проверим.
В этих мыслях я хочу разобрать психологический аспект толпы на бирже, на примере акций Сбербанка. Как он влияет на движение актива, а так же попытаться предсказать дальнейшее развитие ситуации.
После значительного роста и непродолжительного набора в районе 370р. Сбер резко пошел вниз. Это может говорить о сработавших маржин колах по хаям, ведь рынку нужен объем для разворота и находит он его или в боковике или в маржин колах. Так как долго наверху не стояли, можно предположить именно МК.
Важный момент, прошлое накопление в районе 330р. не стало поддержкой, более того, даже не запнулась цена. То есть покупателей так много, что ММ пришлось уходить ниже уровня по старшему ТФ так далеко.
На текущий момент падение приостановилось, это логично. Пробиты крупные уровни, за месяц от хая цена упала на 20%. Но главный вопрос, это конец падения, снова в рост на обновление ист. хаев?
Сейчас начинается ярко выраженный боковик.
4 часа, на картинке разбор элементов:
выше текущего набора потенциально залоченные лонги, на сносе верхней границе боковика имеет смысл поискать шорты. Ожидаю там же оживление настроение "фух, выкупились, теперь на перехай!". Что конечно на руку шортам.
Кстати интересно, примерно в этом же месте проходит уровень Фибоначчи 38%:
Я не фанат и приверженец этого типа анализа, но совпадение имеет место быть. Возможно это как-то связано с маржой и объемом депозита у людей, а так же сломе психологии в связи с потерей денег. Объясню мысль на абстрактном примере. У нас есть миллион, купили на второе плечо по 370р., докупили еще одно на 355р., потом еще на 340р., соответственно на 310р. при таких плечах у нас уже будет паника и даже если мы докупим на еще одно плечо на условном дне, то сдерняя как раз таки будет около 340р. - уровень по Фибо 38%. Другими словами цена может позволить себе отскочить на 38% падения оставив залоченными в убытке тех кто усреднялся. Думаю смысл уровней Фибоначчи зарыт именно в таком контексте, а не в срабатывании волшебных уровней и волн самих по себе потому что "закон природы". На рынке один закон - деньги и кто их теряет.
Теперь про психологию:
Дневной график http://joxi.ru/krDQ1doigNlv6m
Во время формирования указанного боковика мало кто верил в последующий рост, так как уже выросли с низов аж на 46%, без коррекции пойдет ниже? Конечно нет! - ничего не напоминает?
Применяя аналогию в нашей ситуации, да была небольшая паника, но всё еще много верующих в перехай, в безоткатный рост, добавим сюда уже залоченные лонги выше 340р. зададим себе вопрос. На ком расти? Кто хотел уже купил, усреднился. Новых шортистов размотает боковиком.
Поэтому делаю вывод, это не конец падения, глобально не сменили сантимент, не взращено еще зерно отчаяния в головах держателей лонгов.
Средний таймнг таких боковиков (исходя из истории) у Сбера от 50 до 170 дней. Это говорит о том что текйщий боковик продлится как минимум до конца декабря. В дальнейшем стоит ждать еще одно перелоя - выхода из этого боковика, по классике, на размер самого боковика, то есть программа минимум 270р. в следующем году до див. отсечки.
Дальше предсказания совсем туманны и могут быть интересны только инвесторам, так как рассматриваются самые старшие таймфреймы.
Недавний рост, это выход из трех летнего боковика на его высоту, значит в районе 270р. будет формироваться нижняя граница нового, огромного боковика на года.
Дневки http://joxi.ru/xAeoNPWUbQDJOm
Но это уже совсем другая история и далекая идея сделки мечты.
