Торги 3 декабря завершились снижением основных индексов на фоне оттока капитала из ликвидных акций. Поддержку «медведям» оказал негативный внешний фон. Так, несмотря на позитивные макроэкономические данные, европейские индексы в течение дня опустились в среднем на 0,94. По итогам торгового дня индекс ММВБ просел на 1,66%, до 1448,84 пункта, долларовый РТС опустился на 1,88%, до 1372,44 пункта.
В среду, 4 декабря, после публикации важных макрэкономических показателей на мировые фондовые площадки может вернуться рост. Однако его будут сдерживать ожидания результатов грядущих заседаний ЕЦБ и Банка Англии, а также пятничной статистики по рынку труда в США, поэтому «быкам» вряд ли полностью удастся отыграть вчерашнее падение.
Среди публикуемой сегодня статистики стоит отметить PMI еврозоны в непроизводственной сфере за ноябрь (консенсус: 50,9 пункта). Аналогичный показатель выйдет и в Великобритании (консенсус: снижение до 62 пунктов). Кроме того, выйдут данные по динамике розничных продаж в еврозоне за октябрь. Прогнозируется нулевая динамика после снижения на 0,6% в сентябре. Сильное влияние на ход торгов может оказать окончательный релиз по динамике ВВП еврозоны за 3-й квартал. Ожидается, что рост показателя сохранится на уровне 0,1%. Во второй половине дня в США будут обнародованы данные по продажам новых домов в октябре (консенсус: рост до 0,428 млн). Также выйдет ноябрьский ISM PMI в сфере услуг (консенсус: снижение до 55 пунктов). После окончания торгов на Московской бирже будут опубликованы данные по динамике запасов нефти в США (консенсус: рост на 0,317 млн баррелей).
Рынки АТР торгуются разнонаправленно. Японский Nikkei 225 теряет более 2% на фоне укрепляющейся иены, китайские индексы показывают рост в пределах 1,5%. Позитивная динамика наблюдается и на австралийских площадках. Из-за замедления фактических темпов роста экономики в Австралии ожидается очередное сокращение ставок. Влияние динамики на биржах АТР на ход российских торгов, скорее всего, будет минимальным.
Сырьевые площадки в плюсе. Нефть марки Brent продолжает расти, уже достигнув $112,35 за баррель, и это может поддержать интерес к российским активам. Поднимаются также цены на алюминий и никель ― в среднем по 0,5%. Основная валютная пара торгуется в диапазоне от 1,3585 до 1,3595, однако я не исключаю, что в преддверии заседания ЕЦБ волатильность может возрасти.
Из внутренних новостей стоит отметить начало выплаты средств АСВ вкладчикам Мастер-банка. Большая часть их сбережений может перейти к банкам-агентам ― Сбербанку и ВТБ 24. Во-первых, исторически сложилось, что часть клиентов, получающих страховые возмещения, оставляет свои сбережения именно на счету банка-агента, не желая снова оказаться в трудной ситуации и рассчитывая, что банк-агент устойчивее, чем лопнувшая кредитная организация. Во-вторых, именно крупнейшие банки, такие как Сбербанк и ВТБ 24, в глазах населения выглядят наиболее надежными в силу своей репутации, размера и связи с государством. По данным АСВ, за страховыми выплатами по указанному случаю могут обратиться около 144,5 тыс. клиентов, а общая сумма компенсации равняется порядка 31,2 млрд руб. Целевая цена по бумагам Сбербанка ― 111,95 руб., цель по акциям ВТБ ― 0,07326 руб.
В целом на фоне растущей нефти инвесторы могут проявить интерес к подешевевшим российским активам, что поддержит «быков». В то же время из-за продолжающегося оттока капитала и опасений инвесторов относительно грядущих событий, я не думаю, что нашим индексам удастся вернуться к уровням начала недели. Индикатор настроения рынка Инвесткафе находится на нейтральной отметке 4,8 балла.
