Экс-жена Дерипаски задумалась о продаже доли в En+ арабскому фонду
Экс-супруга основателя холдинга En+ Олега Дерипаски Полина Юмашева может продать свою долю в компании фонду из ОАЭ Mubadala, сообщает Bloomberg. Предполагаемая сумма сделки — $200 млн
Полина Юмашева, бывшая жена миллиардера Олега Дерипаски, основателя и совладельца холдинга En+ (контролирует металлургическую компанию UC Rusal), ведет переговоры с фондом Mubadala из Объединенных Арабских Эмиратов, сообщает Bloomberg со ссылкой на осведомленные источники.
По словам собеседников агентства, за долю Юмашевой в компании фонд готов заплатить $200 млн. Исходя из текущей капитализации En+ в $7,5 млрд, $200 млн — это цена 2,6% предприятия.
На момент выхода En+ на IPO в Лондоне в 2017 году доля Полины Юмашевой составляла 5,8%, доля ее отца, экс-главы администрации Бориса Ельцина Валентина Юмашева — 1,75%. В апреле 2018 года En+, как и другие бизнесы Дерипаски и он сам, попала под американские санкции, и в рамках сделки с Минфином США по выводу компании из-под ограничительных мер было принято решение, что голосами Юмашевых, а также голосами детей Полины Юмашевой и Олега Дерипаски Петра и Марии, которым в сумме принадлежит 3,42%, будут распоряжаться независимые трасти. Согласно отчету En+ за 2020 год, Полине и Валентину Юмашевым в сумме принадлежит 6,75% компании.
Ну, че фонды начали закупаться акциями амбициозной EN+... Фонды любят дивиденды... Вообщем что-то конкретное Лорд пообещал арабскому фонду...
Mubadala Investment Company (араб. شركة مبادلة للاستثمار) (Mubadala) — эмиратская государственная холдинговая компания, которую можно отнести к фондам национального благосостояния. Она была создана в январе 2017 года в результате объединения Mubadala Development Company и International Petroleum Investment Company[2], и полностью принадлежит правительству Абу-Даби в Объединённых Арабских Эмиратах.
Задача Mubadala заключается в содействии диверсификации экономики Абу-Даби. Основное внимание уделяется управлению долгосрочными инвестициями, направленными на обеспечение высокой финансовой отдачи и ощутимых социальных благ для эмирата[3][4][5].
История В 1984 году правительством Абу-Даби была основан первый суверенный фонд International Petroleum Investment Company (IPIC) для вложения средств от добычи нефти в инвестиции, которые смогут обеспечить будущее жителей эмирата, когда нефтяные запасы закончатся. Фонд специализировался на энергетической отрасли[6].
В 2002 году был создан второй суверенный фонд Mubadala Development Company. Если IPIC изначально предназначался для управления нефтяными активами эмирата за рубежом, то Mubadala Development Company был создан для вложения в новые отрасли и диверсификации экономики эмирата[7].
В 2016 году эмиратом Абу-Даби было принято решение об объединении IPIC и Mubadala Development Company[8]. В январе 2017 года объединение было завершено, и под управлением нового фонда оказались активы стоимостью 125 млрд долларов, что поставило его на 14-ю строчку крупнейших суверенных фондов мира на тот момент[9].
По итогам 2019 года активы фонда превысили 232 млрд долларов США, годовая прибыль превысила 14 млрд долларов США, а портфель инвестиций был представлен компаниями в 50 странах мира.
Номер RNS: 8940C ПАО EN + Group Intnl 23 июня 2021 г.
Продажа акций акционером
23 июня 2021 г. - ИПК EN + GROUP (далее « Компания », « EN + » или « Группа ») (LSE: ENPL; MOEX: ENPG) объявляет о продаже акций г-жой Полиной Юмашевой, представляющей 2,6% выпущенных акций Компании. столица.
Полина Юмашева проинформировала Компанию о том, что она продала 16 641 700 обыкновенных акций Компании, что составляет 2,6% выпущенного акционерного капитала. Покупателем акций является Mubadala Investment Company, суверенный инвестор из Абу-Даби. Глобальный портфель Mubadala стоимостью 243 миллиарда долларов охватывает шесть континентов с интересами в нескольких секторах и классах активов. В его портфель входят Masdar, мировой лидер в области возобновляемых источников энергии, и Emirates Global Aluminium, ведущий производитель алюминия.
После продажи доля г-жи Юмашевой в EN + уменьшилась с ок. От 5,19% до 2,58% выпущенного акционерного капитала Компании, в то время как доля Компании в свободном обращении увеличилась до 12,3%.
Фарис Сохаил Аль Мазруи, руководитель инвестиционной программы Mubadala в России и странах СНГ, сказал: «EN + добилась значительного прогресса в последние годы и имеет хорошие возможности для создания устойчивой ценности для заинтересованных сторон. Компания является лидером на рынке экологически чистой энергии и алюминия. , и является долгожданным дополнением к растущему и успешному портфелю Mubadala в России ».
Лорд Баркер Бэттл, исполнительный председатель En + Group, сказал: «Мы рады, что Mubadala увеличила свою долю в EN +. Это явное подтверждение силы истории компании с акционерным капиталом для привлечения такого ведущего глобального инвестора. Мубадала, который нацелен на инвестиции с положительным и долгосрочным воздействием, обеспечивает еще один вотум доверия к амбициозной стратегии Группы по выведению нашего сектора к низкоуглеродной экономике ».
« OFAC было должным образом уведомлено о продаже, что полностью соответствует условиям плана Баркера».
Москва. 23 июня. ИНТЕРФАКС - Экс-супруга Олега Дерипаски Полина Юмашева продала около 2,6% акций En+ (MOEX: ENPG) Group суверенному фонду ОАЭ Mubadala, следует из раскрытия En+.
Доля Юмашевой в результате сделки снизилась с 5,19% до 2,58%. Free float компании вырастет до 12,3%.
Американский регулятор OFAC был уведомлен о продаже, что полностью соответствует условиям плана Баркера, прокомментировал сделку лорд Баркер, цитата которого приведена в сообщении.
Исходя из текущей капитализации En+, пакет в 2,6% акций может оцениваться в сумму около $200 млн.
По данным En+, бывшие члены семьи Дерипаски контролировали 6,75% акций En+ по состоянию на конец прошлого года.
Отец Полины Валентин Юмашев, который также искал покупателя на свою долю, не продавал акции.
В глобальный портфель Mubadala стоимостью $243 млрд входят Masdar, мировой лидер в области возобновляемых источников энергии, и крупный производитель алюминия Emirates Global Aluminium.
У En+ нет контролирующего акционера: Олег Дерипаска в рамках плана по выводу En+ из-под санкций сократил свой пакет до 44,95% (голосует не более 35%). Квазиказначейский пакет составляет 21,4% (выкуплен у ВТБ (MOEX: VTBR) за $1,58 млрд), у Glencore 10,55% акций. Free float En+ составляет около 9,5%.
--------- По данным Bloomberg, за часть доли Полины Юмашевой фонд готов был заплатить $200 млн.
арабский фонд будет скупать акции в стакане... Ну, а че цели известные по акции 1600 рублей за 1 лист... + дивы, + акции AL+... Не жизнь, а малина... ___________________________________________ Управляющий директор рейтингового агентства НКР Дмитрий Орехов полагает, что Mubadala в будущем может увеличить долю в En+, «особенно если арабский фонд увидит перспективы роста капитализации компании». С начала года акции En+ на Мосбирже выросли на 15,6%, до 890 руб. за бумагу.
Покупка акций РУСАЛа по цене в районе 55,5 руб. с потенциалом роста в район 65 руб. на горизонте 8 месяцев. Потенциальная доходность 17,1%. Стоп-лосс для ограничения убытка в случае неудачи инвестор может выставить самостоятельно, исходя из своего риск-профиля.
Факторы за
Высокие цены на алюминий. В I квартале 2021 г. средняя цена реализации алюминия РУСАЛом составила $2116 за тонну (премия $176 к цене на бирже металлов LME). Средняя цена на LME с 31 марта по 22 июня составила $2405,5 (+24% к I кв.). В рублях за этот же период тонна алюминия в среднем стоила 178,3 тыс. руб. (+14% к I кв.), что близко к историческому рекорду. Во II полугодии 2021 г. высокие цены на металл могут сохраниться, что будет поддерживать выручку и EBITDA алюминиевой компании. Предъявление к выкупу части акций ГМК Норникель обеспечит компании дополнительное поступление денежных средств, которые могут составить около $1 млрд. Эти средства могут быть частично направлены на погашение долга компании, который на 31 декабря 2020 г. составлял $5,5 млрд. Перспектива разделения компании на «зеленый» Al+ и отдельную группу высокоуглеродных активов может повлиять на оценку рынком компании в свете трендов на внедрение практик ESG. Более экологичный профиль Al+ может привести к тому, что компания будет оцениваться с более высокими мультипликаторами, а ее продукция будет продаваться с более высокой премией к эталону. После коррекции апсайд от текущих уровней к максимумам составляет более 6,5%, которые могут обеспечить дополнительный доход за счет восстановления котировок в случае реализации идеи.
Риски
Ухудшение конъюнктуры на алюминиевом рынке Рост CAPEX Системный риск, связанный с возможным ухудшением сентимента на мировом и/или российском рынке.
Металлургам выставили счет на 160 миллиардов: Правительство вводит пошлины на экспорт черных и цветных металлов
Правительство России вводит пошлины на экспорт черных и цветных металлов, объявил в четверг глава Минэкономразвития Максим Решетников.
По его словам, экспорт крупнейших металлургических компаний растет быстрыми темпами, отрасль получает сверхприбыли, а предпосылок, что рост цен на мировых рынках остановится, не наблюдается.
В результате металл стремительно дорожает внутри России, и по швам начинают трещать бюджеты инфраструктурных строке.
Пошлины начнут действовать с 1 августа и останутся в силе как минимум до 31 декабря, что принесет в бюджет в сумме 160 млрд рублей, сообщил Решетников.
Ставка для плоского проката составит не менее 115 долларов за тонну, для окатышей - не менее 54 долларов за тонну, для холодного проката и проволоки не менее 133 долларов за тонну.
Базовая ставка экспортной пошлины составит 15%, плюс будет дополнительная «специфическая составляющая» - 1226 долларов за тонну меди, 2321 доллар за тонну никеля и 254 доллара за тонну алюминия, сообщил Решетников.
Он добавил, что решение обложить пошлинами весь экспорт - «самая щадящая для отрасли» мера.
Вице-премьер Андрей Белоусов, годами лоббирующий повышение налогов для металлургов, заявил, что экспортные пошлины - это «временная мера», которая позволит изъять только четверть сверхприбылей, полученных отраслью в этом году.
«С 2022 года нужно принять системные меры в части налообложения для защиты внутреннего рынка от всплесков» глобальных цен.
Акции металлургических компаний отреагировали обвалом на Московской бирже.
На 12.57 мск «Северсталь» падает на 5,8%, НЛМК - на 5,2%, «Норникель» - на 4,7%, «Мечел» - на 5,1%, ММК - на 3,8%.
Русал наиболее пострадает от введения экспортных пошлин на металлы, Норникель и сталевары - в меньшей степени - BCS
Москва. 24 июня. ИНТЕРФАКС - "Русал" (MOEX: RUAL) наиболее пострадает от введения временных экспортных пошлин на металлы, менее всего пострадает "Норникель" (MOEX: GMKN), говорится в обзоре BCS GM.
"Русалу" эта инициатива будет стоить 12% от чистой прибыли, производителям стали - 6%, "Норникелю" - 4%.
В случае с "Норникелем" это объясняется тем, что пошлинами затронуты только никель и медь (на них приходится суммарно 42% продаж ГМК), в то время как занимающие около 45% в структуре выручки платиноиды, которые практически не потребляются на внутреннем рынке, не упомянуты.
Высокая чувствительность также объясняется большой долговой нагрузкой "Русала".
Инициатива не выглядит критическим изменением правил игры, скорее это цена легализации прибыли компаний индустрии, полагает BCS. Все худшее уже заложено в ценах компаний и новость о введении пошлин может даже успокоить рынок, так как гарантирует легализацию высоких прибылей компаний, считает BCS.
Ключевой вопрос - будут ли пошлины действительно временными или постоянными.
"Мы считаем, что экспортная пошлина сохранится только в том случае, если прибыли отрасли останутся высокими благодаря длительному суперциклу. Такой вариант можно считать позитивным, потому что высокие прибыли, даже облагаемые более высоким налогом, принесут больше пользы акционерам. Наш базовый сценарий заключается в том, что цены на сырьевые товары будут снижаться, а экспортная пошлина будет заменена долгосрочными контрактами", - полагает BCS.
Правительство РФ готовится ввести временные пошлины на черные и цветные металлы сроком действия с 1 августа до 31 декабря, чтобы компенсировать допрасходы государственных заказчиков на фоне стремительного роста цен. Базовая ставка пошлины составит 15%, плюс к ним будет специфическая составляющая для каждого металла. По оценке Минэкономразвития, предприятия черной металлургии заплатят в бюджет посредством экспортной пошлины порядка 110-115 млрд руб., цветмета - 50 млрд руб.
1. Пошлины введут только с 1 августа и только до 31 декабря 2. У Русала модернизация и экология с одобрения правительства и лично Сами Знаете Кого. 3. Еще не известно что будет по факту 4. Сам русал уже высказался "не критично, но не приятно если все будет без изменений" (с)
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
