Среди позитивных моментов: конкретика с дивидендами, отсутствие кредитов на балансе, возможное участие в программе модернизации мощностей. Ввод аварийного блока Березовской ГРЭС окажет положительное влияние на FCF "Юнипро" и может увеличить дивидендную доходность до двузначных чисел. Мы подтверждаем нашу рекомендацию "ПОКУПАТЬ" с целевой ценой 2,99 руб., TSR (совокупная доходность акционеров в течение следующего года) составит 19,6%. https://www.finam.ru/analysis/marketnews/vvod-a...
Выручка компании уменьшилась на 2,2% - до 54,8 млрд руб. Основным фактором снижения явилось сокращение объема генерации на Сургутской ГРЭС-2 и Березовской ГРЭС в результате простоя генерирующего оборудования в холодном резерве по команде Системного оператора. При этом негативный эффект от снижения выработки был частично компенсирован доходом от реализации мощности по договорам ДПМ для энергоблоков ПГУ Сургутской ГРЭС-2.
Операционные расходы уменьшились на 0,4% - до 41,6 млрд руб., в том числе, за счет снижения расходов по ремонтно-восстановительным работам на энергоблоке №3 Березовской ГРЭС.
Прочие операционные расходы испытали драматическое снижение в связи с получением в прошлом году финальной части страхового возмещения за аварию на третьем энергоблоке Березовской ГРЭС в размере 20,4 млрд рублей. В результате операционная прибыль компании сократилась почти на две трети, составив 13,6 млрд руб.
Чистые финансовые доходы сократились более чем наполовину, что связано с сокращением объема финансовых вложений. В итоге чистая прибыль Юнипро составила 11,2 млрд руб.
По итогам вышедшей отчетности мы не стали вносить серьезных изменений в модель компании.
Акции компании обращаются с P/E 2018 – 11 и P/BV 2018 - 1,5 и в число наших приоритетов не входят.
___________________________________________ Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании» https://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/kni...
ВЗГЛЯД: Raiffeisenbank снизил оценку акций Юнипро на 1%, подтвердив рейтинг "покупать" Москва. 20 ноября. ИНТЕРФАКС - Raiffeisenbank понизил прогнозную стоимость акций "Юнипро" (MOEX: UPRO) с 3,19 рубля до 3,17 рубля за штуку, сообщается в обзоре аналитика инвестбанка Сергея Гарамиты. В то же время рекомендация "покупать" для этих бумаг была подтверждена. "Юнипро" является привлекательной дивидендной историей с доходностью выше средней по сектору на уровне 8% в 2018-2019 годах, которая может даже удвоиться в 2020 году в результате запуска отремонтированного третьего блока Березовской станции, при условия привязки дивидендов к свободного денежному потоку в новой дивидендной политике. Даже включая дополнительные капзатраты на модернизацию и возможное погашение будущего долга за счет свободного денежного потока, мы прогнозируем дивидендную доходность не ниже 13% в 2020 году", - говорится в обзоре. По данным информационно-аналитического терминала "ЭФИР-Интерфакс", в настоящее время консенсус-прогноз цены акций "Юнипро", основанный на оценках аналитиков 5 инвестиционных банков, составляет 3,08 рубля за штуку, консенсус-рекомендация - "покупать". Текущая стоимость этих бумаг составляет порядка 2,75 рубля за штуку.
удивительно что в этой копрофишечке стока изб сидит. за какие-то позорные дивы в 10-20 коп на лист а то и меньше https://www.conomy.ru/emitent/unipro/eonr-div так еще и рекомендации выдают по 3 руб и выше и зазывают. бред бумага - низкодоходная облигация. перспективы ноль. ликвидность швах
Формулировка принятого решения по первому вопросу: 1. Выплатить дивиденды по обыкновенным акциям ПАО «Юнипро» по результатам девяти месяцев 2018 года из чистой прибыли ПАО «Юнипро» по результатам девяти месяцев 2018 года в размере 0,1110252759795 рубля на одну обыкновенную акцию (далее – дивиденды). Дивиденды выплатить в денежной форме. Сумма начисленных дивидендов в расчете на одного акционера определяется с точностью до одной копейки. Округление цифр при расчете производится по правилам математического округления. 2. Утвердить 18 декабря 2018 года в качестве даты, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов. http://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?Ev...
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
