Купил ТГК-1 на 30% от депо.. средняя получилась 0,00507.. заложился на 2-х% падение но ни как не ожидал что проколом пойдет на -5%... Думаю весь расклад вверх или вниз с бумагой будет после див выплат по всем энергетикам в июле августе.. тогда как раз и отчет за 1-пол подойдет...
По традиции делюсь после сделки, что меня надоумило на такой поступок:
1. Компания прибыльна много лет (как по РСБУ так и по МФСО). По итогам 2015 компания показала рост на 40%: Прибыль МФСО: 2014 - 4,15 млрд. руб. 2015 - 5,83 млрд. руб.
2. По итогам 1-го кв 2016 компания показала рост: Прибыль МФСО: 1-й кв. 2015 - 3,3 млрд. руб. 1-й кв. 2016 - 4,39 млрд. руб. (рост на 33%) Прибыль РСБУ: 1-й кв. 2015 - 2,44 млрд. руб. 1-й кв. 2016 - 3,25 млрд. руб. (также рост на 33%) http://www.tgc1.ru/ir/reports/ При этом важно что прирост за счет увеличения выручки на 14,5% и соответственно EBITDA +20%.. http://bf.arsagera.ru/tgk1/itogi_1_kv_2016_g_do...
3. Мой ключевой коэффициент ("а скока крова дает молока..") цена компании по текущим котировкам/прибыль (P/E) 3,3.. это если брать прибыль по МФСО за 2015, а если взять прибыль по полным последним кварталам (2, 3, 4 кв. 2015 и 1 кв. 2016) то (P/E) 2,8
4. Коэффициент EV/EBITDA = (Цена компании + Долгосрочные обязательства + Краткосрочные обязательства) / Прибыль без учета налогов, процентов и амортизации = 2,4 сравните с другими компаниями в обзоре: http://investcafe.ru/blogs/68178650/posts/69208
5. Нераспределенной прибыли прошлых лет по состоянию на 31.03.2016 на балансе (естественно по РСБУ) числится 14,642 млрд и если это поделить на общее кол-во акций 3 854 341 416 571 то это составит 0,003799 руб. на акцию.. (для сравнения а в россетях непокрытый убыток -250 млрд. руб)
Из минусов: относительно невысокое дивиденды по итогам 2015 4,9% высокий чистый долг 24,2 млрд (NetDebt/EBITDA = 1,3) низкая ликвидность = средний оборот в день 5 млн. руб.. (со всеми вытекающими последствиями...)
не жадные продали по 0.0055 а боязливые льют ниже 0.005 тупаны сольются на 0.004 а мы закупимся и продадим снова по 0.0055 через год
А жадные будут ждать 0.0045 и ничего не купят... ))) Мося выросла вчера не 2 процента. Ликвидность в Мосе чуть повыше... Похоже кто-то перекладывался, возможно даже из ТГК-1 в Мосю. По мне, так вчера был чистой воды спекулятивный прокол перед выносом в ближайшее время.
По итогам 2015 года ОАО «ТГК-1» заняло первое место рейтинга «Генерирующие компании: выполнение инвестиционных программ по ДПМ (договоров поставки мощности)», публикуемого некоммерческим партнерством «Совет рынка». При оценке инвестиционной деятельности эксперты отрасли приняли во внимание масштабное обновление генерирующих мощностей в регионах присутствия «ТГК-1». Среди крупнейших реализованных проектов компании в Петербурге и Ленинградской области — реконструкция Каскада Вуоксинских ГЭС, ввод в эксплуатацию новых энергоблоков Первомайской, Южной и Правобережной ТЭЦ.
По традиции делюсь после сделки, что меня надоумило на такой поступок:
1. Компания прибыльна много лет (как по РСБУ так и по МФСО). По итогам 2015 компания показала рост на 40%: Прибыль МФСО: 2014 - 4,15 млрд. руб. 2015 - 5,83 млрд. руб.
2. По итогам 1-го кв 2016 компания показала рост: Прибыль МФСО: 1-й кв. 2015 - 3,3 млрд. руб. 1-й кв. 2016 - 4,39 млрд. руб. (рост на 33%) Прибыль РСБУ: 1-й кв. 2015 - 2,44 млрд. руб. 1-й кв. 2016 - 3,25 млрд. руб. (также рост на 33%) http://www.tgc1.ru/ir/reports/ При этом важно что прирост за счет увеличения выручки на 14,5% и соответственно EBITDA +20%.. http://bf.arsagera.ru/tgk1/itogi_1_kv_2016_g_do...
3. Мой ключевой коэффициент ("а скока крова дает молока..") цена компании по текущим котировкам/прибыль (P/E) 3,3.. это если брать прибыль по МФСО за 2015, а если взять прибыль по полным последним кварталам (2, 3, 4 кв. 2015 и 1 кв. 2016) то (P/E) 2,8
4. Коэффициент EV/EBITDA = (Цена компании + Долгосрочные обязательства + Краткосрочные обязательства) / Прибыль без учета налогов, процентов и амортизации = 2,4 сравните с другими компаниями в обзоре: http://investcafe.ru/blogs/68178650/posts/69208
5. Нераспределенной прибыли прошлых лет по состоянию на 31.03.2016 на балансе (естественно по РСБУ) числится 14,642 млрд и если это поделить на общее кол-во акций 3 854 341 416 571 то это составит 0,003799 руб. на акцию.. (для сравнения а в россетях непокрытый убыток -250 млрд. руб)
Из минусов: относительно невысокое дивиденды по итогам 2015 4,9% высокий чистый долг 24,2 млрд (NetDebt/EBITDA = 1,3) низкая ликвидность = средний оборот в день 5 млн. руб.. (со всеми вытекающими последствиями...)
хорошо расписал )))
я только дополню пункт "а сколько корова дает молока"
самое злое на нашем рынке - это грабительские допки взять последнюю допку россетей - госы забрали ее по 1 рублю, причем огромным объемом, незадолго до этого скупив маааленькую допочку по 4, маленькую по 3 и маленькую по 2.
так что ценник по которому там сидит мажор - ну 1,5 максимум.
а вот если финны или гэх захотят хотя бы выйти в ноль по своим вложениям - пускай вспомнят как докупались по 0,035. и текущие дивиденты в 4% для мажоров на тот пакет выглядят как 0,57%.
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
