Акции со скидкой. Топ-7 самых дешёвых - Альфа-банк
Интер РАО
Наиболее сильный и при этом недорогой бизнес в секторе электроэнергетики. Интер РАО стоит всего 0,2 размера годовой выручки (по P/S). У ближайшего аналога — компании РусГидро — ценник втрое выше.
Другие мультипликаторы у Интер РАО тоже занижены: P/E = 2,2 против 4–9 у остальных компаний сектора, P/B = 0,3 против 0,5–0,6 у других компаний. EV/EBITDA — отрицательный, что опять же позитивно: у компании нет долга, и она зарабатывает на процентах от размещения свободных средств.
На этом фоне акции Интер РАО — практически единственные во всём секторе, которые имеют стабильно высокие таргеты от аналитиков. Трое из пяти рекомендуют покупку. Средняя целевая цена — 4,95 руб. (+30%).
Акции со скидкой. Топ-7 самых дешёвых - Альфа-банк
Интер РАО
Наиболее сильный и при этом недорогой бизнес в секторе электроэнергетики. Интер РАО стоит всего 0,2 размера годовой выручки (по P/S). У ближайшего аналога — компании РусГидро — ценник втрое выше.
Другие мультипликаторы у Интер РАО тоже занижены: P/E = 2,2 против 4–9 у остальных компаний сектора, P/B = 0,3 против 0,5–0,6 у других компаний. EV/EBITDA — отрицательный, что опять же позитивно: у компании нет долга, и она зарабатывает на процентах от размещения свободных средств.
На этом фоне акции Интер РАО — практически единственные во всём секторе, которые имеют стабильно высокие таргеты от аналитиков. Трое из пяти рекомендуют покупку. Средняя целевая цена — 4,95 руб. (+30%).
https://mfd.ru/blogs/posts/view/?id=221636 🐹ИнтерРао. 🥜Рынок сегодня мутный или Хомяк мутный, пока не очень понятно!) Но вот эта компания достаточно успешно справляется с тяготами коррекции, а основное движение вниз, это фикс перед дивом и дивгэп соответственно! 🥜Сейчас бумага закрепилась сформировав локальную поддержку и спокойно попиливает! 🥜Локально можно рассчитывать на спекуль с дохой +-4%. 🥜Если брать с горизонтом сезон и учитывая крепкое финансовое положение и запас кэша у компании, то можно рассчитывать приход цены к хаям, что от текущих в районе 22%.
🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Инвестиционная идея: 57% годовых на акциях компании Интер РАО
Торговый план • Покупка: акции Интер РАО по цене не выше 3,74 руб. • Срок: 3 месяца • Цель: 4,27 руб. за акцию • Потенциальная доходность: 14,2% (56,7% годовых)
Почему акции могут вырасти Устойчивый рост. Прибыль компании стабильно увеличивается. За последние 5 лет среднегодовой темп роста (CAGR) составил 13,7%. Компания регулярно выплачивает 25% прибыли на дивиденды, ещё часть инвестирует в развитие, и значительную долю складывает на депозиты.
Бенефициар высоких ставок. Интер РАО входит в период высоких ставок с большим объёмом денег. Чистая денежная позиция на 30 марта 2024 оценивается в 508 млрд руб. По текущим ставкам процентный доход от неё может составить свыше 80 млрд руб. или 77 копеек на акцию. Это пятая часть от капитализации компании.
Дивиденды могут быть выше прогнозов. Консенсус-прогноз аналитиков ждёт дивиденд не более 38 копеек на акцию за 2024 год. Но с учётом процентного дохода дивиденд может оказаться больше и превысить 45 копеек на акцию, или около 12% доходности. Этот фактор ещё не учтён в цене.
Низкие мультипликаторы. По мультипликатору P/E акции оцениваются всего в 2,7х. При этом объём кэша на счетах на треть превышает капитализацию всей компании. Также до 2022 года на счёте дочерней компании «Интер РАО Капитал» был казначейский пакет около 30%, который может сохраняться и сегодня.
Таким образом, акции Интер РАО очень дешёвые, и выглядят интересно не только сейчас, в условиях высоких ставок, но и на долгосрочную перспективу.
Риски • Изменение дивидендной политики в пользу снижения выплат. • Форс-мажоры на производстве. • Общерыночные распродажи.
Что ждать от отчета Интер РАО за II квартал 2024. Взгляд БКС
ожидаем рост прибыли благодаря процентным доходам и снижение EBITDA, как и в I квартале 2024 г. Процентные доходы становятся явным позитивным фактором на фоне высоких процентных ставок. Также будем следить за уровнем чистой денежной позиции на балансе, которая составляла 421 млрд руб. на конец I квартала 2024 г. с учетом долгосрочных обязательств по аренде (без них — 508 млрд руб.).
https://mfd.ru/blogs/posts/view/?id=221714 🐹ИнтерРао. 🥜Ну что Друзья, медленно, но верно бумага приковыляла в пункт назначения! 🥜Дальше что делать решайте сами! Фиксить/Фиксить часть, а часть оставить на пробой/Всё оставить на пробой и поставить на кон часть накопленной прибыли! Вариантов уйма, а решение должно быть одно!
🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Сегодня Интер РАО отчиталась за I полугодие по МСФО. Выручка выросла на 10,7%, до 728 млрд руб. EBITDA снизилась на 9,8%, до 79,7 млрд.
При этом чистая прибыль повысилась на 17,3%, до 79,5 млрд руб. Причиной такого роста стал скачок процентных доходов от депозитов. За полугодие они выросли более чем вдвое, достигнув 40 млрд рублей.
Размер дивидендов компании за I полугодие мог бы составить 19 копеек. Однако Интер РАО платит дивиденды по итогам всего года. Соответственно, размер потенциального годового дивиденда: 38 копеек, что дает доходность в 10% годовых. Ожидаем, что компания останется бенефициаром высокой ключевой ставки.
Интер РАО. Лучший результат на рынке среди компонентов индекса. Корпорация отчиталась за I полугодие 2024 г.: темп роста чистой прибыли выше темпа роста выручки — позитивно; отрицательный чистый долг снижается на фоне роста инвестпрограммы — не критично. Технически курс остается в летнем боковике с размытыми границами 3,6–4 руб. Сейчас, при цене чуть ниже 3,9 руб., больше вероятности движения на верхнее сопротивление. Бумаги не сильно ликвидные, что сдерживает активных трейдеров. Скорее, это инструмент для долгосрочных инвесторов — потенциал стоимости почти +50% и расчетные 5,8 руб.
Группа "Интер РАО" завершила сделку по приобретению 98,4% акций НПО "Элсиб", говорится в сообщении энергокомпании. "Приобретение позволит группе "Интер РАО" в рамках среднесрочной стратегии сформировать полностью интегрированный энергомашиностроительный бизнес с лидирующими позициями в сегменте энергоблоков средней мощности и тем самым укрепить положение в отрасли", - отмечает компания. НПО "Элсиб" ПАО - энергомашиностроительное предприятие, основная деятельность которого - проектирование и производство генераторов в комплекте с системами возбуждения, производство крупных электрических машин для ТЭЦ, ТЭС, ГРЭС, ГЭС и АЭС, а также услуги в сфере капитального ремонта и послепродажного сервиса. В 2019 году сообщалось, что Сибирская генерирующая компания (СГК) купила 70% акций НПО "Элсиб", доведя принадлежащий ей пакет до 95% уставного капитала... https://tass.ru/ekonomika/21621225
Тикер: #IRAO Идея: Long ⬆️ Срок идеи: 4-6 недель Цель: 4,1 руб. Потенциал идеи: 6.4% Объем входа: 8% Стоп-приказ: 3,7655 руб.
Технический анализ Котировки преодолели линию сопротивления июля-августа 2024 года на дневном тайм-фрейме. При объеме позиции 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 3,7655 риск на портфель составит 0,18%. Соотношение прибыль/риск 2,96.
Фундаментальный фактор ПАО «Интер РАО» — российская энергетическая компания, в сферу деятельности которой входит производство и сбыт электрической и тепловой энергии, международная энергетическая торговля, инженерные услуги, проектирование и строительство энергообъектов. Компания является потенциальным бенефициаром периода повышенных ставок в экономике, обладая большим объемом свободных денежных средств и их эквивалентов.
Russia sees electric power exports flat until 2030, operator says
MOSCOW, Aug 21 (Reuters) - Russia plans to export about 12 billion kilowatt-hours (kWh) of eletric power each year until 2030, power grid firm System Operator said on Wednesday, citing data from InterRAO, the company that handles power exports and imports.
After 2030, the operator expects annual exports to fall to 10.6 billion kWh, it said. Kazakhstan and China will be the main markets for Russian power exports.
Last year, Russian power exports dropped to 10.7 billion kWh from 13.6 kWh a year earlier as the European Union halted purchases due to anti-Russian sanctions.
Чистая прибыль Интер РАО по итогам 2024 года может достичь 157 млрд руб. - Альфа-банк
Целевая цена подразумевает дивидендную доходность за 2024–2026 годы на уровне 7%
Мы ожидаем чистую прибыль на уровне 157 млрд руб. в 2024 году и 143-150 млрд руб. в 2025-2027 годы с последующим ростом в 2028 году, после запуска Новоленской ТЭС. Компания традиционно направляет на дивиденды 25% чистой прибыли, что подразумевает размер выплат 0,35–0,38 руб. на акцию и доходность в диапазоне 9-10% за 2024-2026 годы.
Что бы купил Грэм в России. Советы разумному инвестору
На рынке всегда есть акции с невысоким P/B (стоимость / балансовые активы), но нечасто встречаются такие, у которых этот показатель не просто ниже среднего по рынку, но и ниже, чем он был несколько лет подряд.
Сейчас, например, такая ситуация у Газпрома: P/B = 0,24 против средних 0,36 за последние пять лет (компания подешевела более чем на треть). В похожем положении (подешевели): Интер РАО, ММК, АЛРОСА, РУСАЛ и др.
https://mfd.ru/blogs/posts/view/?id=221911 🐹ИнтерРао. 🥜Итак Друзья, прошлая спекуляция прошла гладко и вот от верхней границы бумага уже приближается к нижней! 🥜Тут нет чётких очертаний канала внизу, есть лишь уровень локального двойного донышка, которое пересекать нельзя, если мы говорим о спекуляциях! 🥜В диапазоне от текущих до поддержки смотрим реакцию! Без положительной реакции входить, это поиграть в казино! Будет реакция, шансы на повторный заход наверх возрастут!
🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
