ОФЗ (и др бумаги Минфина)

вспоминая торговлю разнонаправленными заявками....(лето 2010года), Форекс, счета в оффшорах, торговля через Питерскую кухню, уже и не припомню название. Товарищ писал роботы, торговали через платформу Метатрейдер-4, (удобная и информативная вещь), естественно проблем не было одовременно покупать/продавать, на Метатрейдер позволяет это делать, (не обнуляя актив....(1 минус 1 вовсе не ноль, а висят плюсовая и минусовая сделки). Стратегия такая....(для кругозора, не более). название "локовые сделки", от англ. Замок. Робот исполняет сразу две заявки, - покупка и продажа, торговали англ.фунт/доллар....Плечо 1/500....естественно, ценник лота 1 к 10 000, если не ошибаюсь. Т.е. крайне спекулятивно, крайне рискованно и интересно. После покупки в Мета-4 появляются две сделки, -естественно, одна в плюсе, другая в минусе....Цена куда то движется, через определенный шаг программа фиксирует, (в одно случ. убыток, в другом профит), сразу же открываются очередные две позиции....И так, в какой то момент рынок разворачивается и убыточная позиция начинается сдуваться. Машина рачитывает "equity " и закрывает все позиции. И алгоритм повторяется, профит капал днем и ночью.....Так мы торговали успешно до августа 2010.....Потом допишу, пойду заявки ставить.....флуд удалю

1. Вы как раз придумали очередную отмазку, уход от "единственной цели экономии на налогах", о которой тут кричат, что это законно. за мелочью никто гонятся не будет.
2. Даже если не одновременно, а последовательно. Естественно, глупость, о чем и речь. Но ведь доказывают, что "законно"! Напомню, что началось с того, что Кастор, у которого большие пакеты, стал призывать воспользоваться рекомендациями "законной налоговой оптимизации" на основе устных рекомендаций какого-то цб-шника (который к налогам отношения не имеет) и БКС, которые тоже ответственности не несут и заинтересованы в увеличении оборотов по сделкам, ради комиссий. И да, Дмитрий правильно тут напомнил, что при фиксации убытков надо не забывать, что при этом теряется льгота по длительному хранению.

одна из причин - многие ушли в телегу. Там иллюзия конфиденциальности, закрытости, ламповости, "избранности".
Другая - многие просто ушли с биржи.

Брокерня активно развивает свои "болталки" для инвесторов. Пульс у тинька, "Профит" у БКС. Плюс много каналов в телеге с котрытым общением.

Заводили к брокеру прямо с вебмани?
Да, к сожалению, цб давно их прихлопнул. Хотя INDX живет и торгует.

Думаю, что уход с биржи был в начале 2022 года.
В начале 2024, наоборот, должны были уже прийти новички

А вы не добрая и не подскажите?

Длинные, ну хоть процента на 3 спуститесь, упорные вы мои.
Нужна мне 26240, а лишние 270 000 не хочу платить.
А лучше на 5, а лучше к июльскому дну))

Вы рассказываете про разное, точнее каждый про свое.

Есть устоявшейся практика, в том числе и судебная по "необоснованной налоговой выгоде". Согласно которой сделки единственная цель которых получение налоговой выгоды являются правонарушением. Каким (административным или уголовным) правонарушением зависит от суммы и других обстоятельств.

Продажа и последующая покупка одного и того же актива с целью фиксации налогового убытка является получением "необоснованной налоговой выгоды".

Это не значит, что так нельзя делать, но подходить к этому нужно аккуратно и что самое главное, осознавать возможные последствия, а не отрицать их. Именно про это Фрекен и пытается тут рассказать.

При таких наездах я не добрая

Девять индикаторов разворота инфляции

Как оценка инфляции помогает прогнозировать разворот ключевой ставки

Главный антагонист инвесторов — инфляция. Она обесценивает их вложения. Если инфляция растёт, Банк России вынужден проводить жёсткую денежно-кредитную политику, что негативно влияет на рынок акций. Рассказываем, с помощью каких индикаторов следить за инфляцией и её потенциальным разворотом, чтобы прогнозировать дальнейшие действия ЦБ и планировать свои инвестиции.

Основные индикаторы для анализа инфляции
Индекс потребительских цен (ИПЦ)

•
Описание: ИПЦ измеряет средний уровень цен на потребительские товары и услуги, приобретённые домохозяйствами.

•
Пример: если ИПЦ начинает замедлять рост или снижается в течение нескольких месяцев подряд, это может свидетельствовать о торможении инфляции. Например, если ИПЦ в России снизился с 8% до 6% за три месяца, это может сигнализировать о развороте инфляционного тренда.

•
Как следить: данные по инфляции еженедельно публикует Росстат.

Инфляционные ожидания

•
Описание: если население и компании ждут роста инфляции, это может стимулировать текущий спрос и приводить к повышению цен на продукцию и услуги — то есть фактически ускорить инфляцию.

•
Пример: если инфляционные ожидания растут, значит, цены на рынке начинают расти. Это приводит к покупкам сейчас, пока цены не выросли, и в итоге — к росту инфляции.

•
Как следить: данные публикует ЦБ.

Индекс деловой активности (PMI)

•
Описание: PMI измеряет активность в производственном и сервисном секторах экономики. Значения выше 50 указывают на рост, ниже 50 — на сокращение.

•
Пример: если значения PMI остаются ниже 50 в течение нескольких месяцев, это может указывать на сокращение экономической активности, что часто приводит к снижению инфляционного давления. Важно также следить не только за нахождением индикатора (выше или ниже 50), но и за динамикой от месяца к месяцу. PMI бывает двух видов: в производстве и в сфере услуг.

•
Как следить: данные публикует S&P Global, по производству можно посмотреть здесь, по услугам — здесь.

Индекс бизнес-климата (ИБК)

•
Описание: ИБК характеризует текущие оценки условий для функционирования бизнеса и их перспективы. Это один из ключевых опережающих индикаторов, формируемых по данным мониторинга предприятий. Высокие значения указывают на оптимизм и возможное расширение производства и спроса, низкие — на пессимизм и сокращение экономической активности.

•
Пример: если индекс бизнес-климата падает, это может свидетельствовать о снижении деловой активности и инфляционного давления.

•
Как следить: данные по ИБК ежемесячно публикует ЦБ РФ.

Уровень безработицы

•
Описание: высокий уровень безработицы может сократить потребительский спрос, что снижает инфляционное давление.

•
Пример: если уровень безработицы в России повысился, это может указывать на уменьшение потребительского спроса и инфляции. Сейчас ситуация иная, безработица — на историческом минимуме на уровне 2,4%. В связи с этим растут зарплаты и увеличивается потребительский спрос, что провоцирует инфляцию.

•
Как следить: данные по занятости публикуют Росстат или ФСГС.

Кредиты и денежная масса (M2)

•
Описание: увеличение денежной массы и объёмов кредитования может привести к росту инфляции, и наоборот.

•
Пример: если объёмы кредитования и денежная масса (M2) начинают сокращаться, это может сигнализировать о предстоящем снижении инфляции. Например, если рост денежной массы в России замедлился, это может предвещать снижение инфляционного давления. Аналогичная ситуация и с кредитами — чем недоступнее они становятся, тем меньше люди тратят средства.

•
Как следить: данные по денежной массе и по кредитованию есть у ЦБ.

Депозиты

•
Описание: при высокой ключевой ставке население предпочитает сбережения, это наращивает денежную массу на депозитах, вместо увеличения трат и, следовательно, инфляции.

•
Пример: текущая ключевая ставка 18%. Безадресная льготная ипотека была отменена, а стоимость кредитов выросла. В такой обстановке деньги могут уйти, например, на депозиты, что снижает потребительский аппетит. При этом, когда население будет забирать деньги из депозитов, часть средств может пойти на потребительские нужды — это, напротив, увеличит инфляцию.

Динамика курса рубля и баланс экспорта и импорта (сальдо торгового баланса)

•
Описание: прямое влияние на уровень инфляции оказывает динамика валютного курса, поскольку значимая часть непродовольственных и частично продовольственных товаров импортируется в РФ. Если рубль дешевеет по отношению к иностранным валютам (доллару, евро, юаню), это приводит к росту цен на импортные товары. При этом важно учитывать баланс экспорта и импорта (или сальдо торгового баланса). Если экспортируется товаров больше, чем импортируется (то есть увеличивается сальдо счёта текущих операций), то курс рубля укрепляется, и наоборот.

•
Пример: по данным ЦБ, в II квартале 2024 года экспорт увеличился на 1% г/г в условиях роста цен на нефть, тогда как импорт сократился на 6% г/г на фоне усложнения логистики. В связи с санкциями против Мосбиржи часть импортёров столкнулась с проблемами оплаты товаров. Несмотря на стабильность валютного курса, искусственный дефицит товаров на внутреннем рынке может также привести к росту инфляции.

•
Как следить: официальный курс валют ЦБ, данные по юаню на Московской бирже + кросс-курсы от него. Торговый баланс публикуется на сайте ФТС и в пресс-релизах ЦБ.

Сложности с расчётами за импорт

•
Описание: относительно новое явление для России, при котором высокий спрос не может быть удовлетворён — это приводит к росту цен.

•
Пример: из-за санкций расчёты за иностранные товары стали сложнее, вследствие чего их стоимость растёт на фоне дефицита или недостаточного предложения.

Что всё это даёт
Разворот инфляции связан с изменениями в экономической активности и денежно-кредитной политике. ЦБ, следя за макроэкономическими индикаторами, принимает решение о корректировке ключевой ставки, чтобы стабилизировать экономику и достичь целевых показателей инфляции.

За индикаторами нужно следить в совокупности. Нельзя с уверенностью сказать, что снижение давления на инфляцию по одному-двум показателям будет драйвером к снижению ключевой ставки.

Какая ситуация сейчас
Есть вероятность того, что ключевая ставка выше 18% уже не потребуется. Причины могут быть следующими:

•
Денежно-кредитная политика действует на экономику с лагом, то есть недавнее повышение ставки с 16 до 18% ещё не в полной мере учтено экономикой.

•
Недельная инфляция начала замедляться, и если эта тенденция продолжится в августе, то Банк России может смягчить свою риторику.

•
Индекс PMI снижался в последние месяцы, это может замедлить темпы роста ВВП и потенциально привести к снижению спроса и предложения — и, как следствие, сокращению инфляции.

•
Высокая стоимость кредитования и отмена льготной ипотеки охлаждают потребительский спрос, а высокая ставка, напротив, приводит к росту сбережений.

Если эти тенденции сохранятся в будущем, то в III квартале и далее инфляция может начать снижаться. Необходимость в новом повышении ставки может отпасть.

В начале 2022 была паника и "попавшие" перетекали постепенно в телегу, но жизнь тут еще была. Тем более, что кто-то надеялся, что это краткосрочное ... падение. Если же именно в декабре 2023 произошел отток, то скорее всего, как тут писали, альтернативные чаты появились. Даже тут, многие стали создавать свои "каналы" и "канальцы" и чаты.

нет, по себе сужу, просто с началом сво желание писать пропало, поскольку не стало уверенности в финансовых рынках, а с блокировкой СПб биржи в конце 23 кончились последние оптимисты.
Всех контузило и теперь "отлеживаемся"

Но при этом рост новичков на ФР и денег после СВО не остановился.

ну так старперская ветка типа нашей им не интересна, тут бабла не поднимешь по-быстрому

Эта статья была не по теме ветки, ОФЗ.