По итогам торгов среды индекс ММВБ снизился на 0,39% до уровня в 1 334,66 пунктов, индекс РТС потерял 0,79% до уровня в 1 385,81 пунктов. Объем торгов акциями на ММВБ составил 39,7 млрд. руб., общий объем торгов на рынках РТС достиг 141,5 млрд. руб., из которых объем торгов акциями в RTS Standard - 13,7 млрд. руб.
Торги в среду на российском рынке стартовали с активных попыток откупить наверх на фоне ожидания оптимистичной макроэкономической статистики из США и надежды на то, что американские индексы во время снижения во вторник достигли своего локального "дна". Правда, покупки продолжались недолго, поскольку индекс ММВБ сумел очень недолго продержаться выше уровня в 1350 пунктов по мере того, как снова снижаться котировки нефти на фоне роста курса доллара. И, наконец, "добила" рынок слабая макроэкономическая статистика по заказам на товары длительного пользования и объему продаж новых домов в США.
На нефтяных рынках цены на нефть продолжили снижаться, причем впервые почти за два месяца они опустились ниже уровня в $72 за баррель после выхода очередных данных макроэкономической статистики, которые показали, что дела на рынке жилья США обстоят значительно хуже, чем предполагал рынок. Крайне важным сигналом для рынка стал тот факт, что спрос никак не отреагировал на резкое снижение процентных ставок по ипотеке, которое в других условиях наверняка повлекло бы за собой некий рост активности на жилищном рынке. Сейчас же отсутствие этой активности довольно уверенно говорит о реальном замедлении экономики. Негативные перспективы экономики США еще больше усилили беспокойство участников рынка нефти в отношении спроса на сырье. Цены продолжают падать на фоне опасений по поводу спроса, тогда как на рынке наблюдается избыток предложения, особенно бензина. Дополнительное влияние на рынок нефти вчера оказало снижение фондовых индексов, тоже потерявших на фоне выхода негативной статистики. Вообще, в последнее время между биржами акций и нефти наблюдается сильная корреляция.
На американском рынке торги который уже раз стартовали со снижения биржевых индексов после выхода данных макроэкономической статистики, опубликованных Министерством торговли США. В первую очередь, речь идет о данных по заказам на товары длительного пользования, объем которых в июле вырос по сравнению с предшествовавшим месяцем на 0,3%, тогда как рынок рассчитывал на 3%-й рост. Июльский результат лучше июньского, но стоит отметить, что прирост показателя произошел за счет резкого роста заказов на транспортные средства, связанного с началом нового финансового года у многих корпораций и утверждением бюджетов на приобретения.
Ну и, конечно, нельзя не сказать и о просто катастрофических данных по продажам домов на вторичном рынке жилья за июль, которые упали на 27,2%, но рынок сохранял оптимистичные ожидания относительно ожидавшихся данных по продажам новостроек. Ничего удивительного, что и эти ожидания оправданы не были: объем продаж новых домов в США в июле снизился на 12,4% по сравнению с показателем за июнь. Теперь стало ясно, что снижение спроса на жилье приведет к снижению цен, что может стать очередной эскалацией ипотечного кризиса. Рынок пока продолжают 'держать' надежды на жесткую государственную поддержку рынка жилья и активные покупки просевших бумаг.
Разнонаправленную динамику показывали металлургические компании, где просадка могла быть и более существенной, поскольку снижение цен на металлы не прекращается и даже не замедляется. Вряд ли после сообщения о приросте коммерческих запасов сырой нефти в США на минувшей неделе на 4,11 млн., что в 20 раз выше прогноза, нефтяные бумаги будут пользоваться большим спросом. Поэтому немного подросли бумаги 'альтернативные': Southern Copper (+1,11%) и Alcoa (+0,5%), подешевели акции United States Steel (-1,63%), Freeport-McMoRan Copper & Gold (-0,58%) и AK Steel Holding (-0,08%), а также Arcelor Mittal (-0,77%).
Лучше рынка смотрелись бумаги американских банков в связи с ожиданием роста спроса на кредиты со стороны населения, но не все финансовые бумаги завершили сессию ростом; подросли JPMorgan Chase (+0,06%), The Goldman Sachs (+0,51%) и Bank of America (+0,16%). Хуже рынка смотрелись Wells Fargo (-0,17%), Citigroup (-0,81%) и U.S. (-0,42%).
По итогам торгов индекс Dow Jones вырос на 0,2% до уровня в 10 060,06 пунктов, индекс NASDAQ вырос на 0,84% до уровня в 2 141,54 пунктов, индекс S&P вырос на 0,33% до уровня в 1 055,33 пунктов.
Теперь к российскому рынку акций:
1. В металлургическом секторе бумаги смотрелись хуже рынка. Инвесторы продолжают активно выходить из бумаг этой отрасли в ожидании существенного ухудшения конъюнктуры рынка металлов. Бумаги НЛМК вчера подешевели на 2,35%, ММК - на 1,24%, ТМК - на 3,18%, Северсталь - на 1,47%, Мечел - на 3,13%, Распадская - на 1,98%. Чуть лучше рынка смотрелись Норильский никель, котировки которого снизились только на 0,98%, поскольку покупатели пока не хотят пускать их ниже уровня в 5000 руб.
2. В банковском секторе бумаги не пользовались спросом российские банки после выхода отчета Сбербанка за II квартал по МСФО, согласно которому за указанный период банк заработал около 20 млрд. руб., что почти вдвое меньше, чем в I квартале текущего года. Также у Сбербанка существенно выросла доля просроченной задолженности - до 9,1% по итогам I полугодия 2010-го года с 8,5% в начале 2010-го года. Котировки Сбербанка снизились на 1,99%, ВТБ - на 2,67%, Банк Москвы - на 1,32%, Росбанк - на 0,22%.
3. В телекоммуникационном секторе бумаги пользовались неплохим спросом в связи с приближением дат закрытий реестров на получение промежуточных дивидендов за девять месяцев 2010-го по всем МРК. Акции Уралсвязьинформа подорожали на 0,3%, Сибирьтелекома - на 0,58%, Северо-Западного Телекома - на 0,85%, Волгателекома - на 0,92%, Дальсвязи - на 0,92%, ЮТК - на 0,27%, Центртелекома - на 0,38%. Комстар-ОТС (-0,35%) снизился, несмотря на сообщение о росте чистой прибыли по US GAAP во II квартале 2010-го года на 63% относительно аналогичного показателя прошлого года. Если сравнивать с I кварталом текущего года, то чистая прибыль компании сократилась почти на 19%. Ростелеком, который вчера принял решение направить на выкуп акций у миноритариев, не согласных с реорганизацией, 7,3 млрд. руб., вчера просел на 0,95%.
ПРОГНОЗ: Рост объемов торгов может дать возможность несколько уменьшить шансы на разворот нисходящей коррекционной тенденции, поскольку технические индикаторы указывают на перепроданность. До достижения уровня в 1320 пунктов по индексу ММВБ, от которого существует реальная возможность отскочить, рынку осталось всего 1,1%. Отдельно советуем следить за 'префами' МРК, под реестр которых сейчас идут хорошие покупки.
Другая аналитика
