Российский рынок
Российские рынки в четверг продолжают снижаться. Индекс МосБиржи теряет 0,88%, а РТС – 0,45%.
Распродажи на рынке сохраняются на фоне снижения нефтяных котировок, а также из-за локального укрепления рубля. Кроме того, снова появился на повестке риск усиления санкционного давления. ЕС готовится к обсуждению очередного пакета санкций в отношении России. Новый пакет может вступить в силу в октябре. Помимо этого, высокие доходности на облигационном рынке продолжают перетягивать интерес и денежные потоки инвесторов с рынка акций.
Индекс МосБиржи на текущем этапе перешел от роста к усилению консолидации в широком боковом тренде 3000 – 3300 пунктов. Торгуется вблизи его нижней границы.
Однако по-прежнему перспективы восстановления роста индекса сохраняются. Выплаты промежуточных дивидендов российских компаний, которые подтвердили намерение это сделать, могут составить более 900 млрд рублей до конца года: возврат даже части этих денег на рынок может поддержать котировки акций.
Лучше рынка сегодня смотрятся финансовый и электроэнергетический сектора. Индексы MOEXFN и MOEXEU снижаются всего на 0,35%. В лидерах снижения – потребительский сектор. Индекс MOEXCN теряет более 1%.
На долговом рынке наблюдается коррекция после вчерашнего снижения. Индекс гособлигаций RGBI прибавляет около 0,1%. Долговой рынок остается под давлением возможного дальнейшего повышения процентной ставки на фоне сохраняющейся высокой инфляции.
Среди важных новостей стоит отметить объявление вторичного размещения обыкновенных акций ТМК (SPO) на Московской бирже.
Размещение акций позволит укрепить позиции ТМК на фондовом рынке за счет увеличения объема акций в свободном обращении. Это также повлияет благоприятно на ликвидность бумаг.
Глобальные рынки
Фьючерсы на американские индексы сегодня снижаются. Фьючерс на индекс S&P500 теряет около 0,55%. Доходность эталонной десятилетней облигации поднялась выше 4,4%.
ФРС США по итогам заседания, как и ожидалось, сохранила базовую процентную ставку на прежнем уровне 5,25-5,5%.
Однако комментарий регулятора оказался более жестким, чем ожидалось. Глава ФРС Джером Пауэлл заявил, что до конца года ставка может быть повышена вновь. Это говорит о сохранении тренда на ужесточение денежно-кредитной политики. Одновременно с этим также не были обозначены сроки, когда регулятор перейдет к смене монетарной политики, что несколько разочаровало рынки.
Также регулятор повторился, что дальнейшие действия в отношении ставки будут приниматься, исходя из текущей экономической конъюнктуры.
При этом, если посмотреть на фьючерсы на изменения процентной ставки, то инвесторы пока сохраняют надежду на сохранение ставки на текущем уровне до конца года, а ее снижение ожидается во второй половине 2024 года.
Нефть
Нефть Brent торгуется в районе отметки $91,5 за баррель. Теряет около 0,5%.
На рынке усилилась локальная негативная динамика на фоне вчерашнего комментария ФРС, а также возможного дальнейшего повышения ставки.
Повышение ставки будет сдерживать экономическую активность в крупнейшей экономике мира, соответственно, будет оказывать влияние на устойчивость спроса на энергоносители.
Одновременно с этим ОПЕК+, судя по предыдущим мерам, будет стараться поддерживать высокие цены на нефть, в том числе продолжением добровольного ограничения добычи, создавая дефицит предложения на рынке энергоносителей.
Рубль
Российская валюта сегодня укрепляется на 0,12% по отношению к доллару США, торгуется в районе 96 в рамках широкого диапазона 94,5 – 98,5.
Спрос на национальную валюту поддерживается со стороны российских экспортеров, которые реализуют часть валютной выручки в преддверии погашения налоговых обязательств, а также Банком России, увеличившим продажу валюты в сентябре в 9,3 раза. Объем продаж составит 21,4 млрд рублей в день вместо 2,3 млрд рублей, обозначенных ранее, а общий объем достигнет 150 млрд рублей.
Другая аналитика
