ООО «КИСТОЧКИ Финанс» отчиталось о финансовых итогах второго квартала. Компания зафиксировала отрицательный финансовый результат, на улучшение годовых показателей значительное влияние окажет расширение сети салонов.

Бухгалтерская выручка компаний, работающих под брендом KISTOCHKI, по итогам полугодия составила 96,4 млн рублей, средняя месячная посещаемость студий — 22 тыс. человек. Непосредственно выручка эмитента — ООО «Кисточки Финанс» — составила 13,5 млн рублей.

ООО «Кисточки Финанс» является правообладателем товарного знака и получает платежи от всех 22 студий KISTOCHKI в Санкт-Петербурге и Москве. Очередная студия в столице должна открыться в августе на средства, привлеченные в рамках размещенного облигационного займа. Еще 3 студии находятся в стадии строительства в Санкт-Петербурге и пригородах.

На показатели эмитента оказало влияние, во-первых, приостановление реализации инвестиционной программы, связанной с прохождением дополнительных процедур при регистрации выпуска облигаций на Московской бирже. Во-вторых, эмитент единовременно отразил в отчетности затраты на регистрацию выпуска. Напомним, что компания «Кисточки Финанс» была выделена в качестве центрального юридического лица и владельца бренда только в начале 2019 года. Эмитент не имел накопленной прибыли для покрытия возникшего убытка, в результате чистые активы по данным бухгалтерского баланса имеют отрицательную величину.

«Кисточки Финанс» разместили выпуск биржевых облигаций объемом 40 млн рублей 18 июня (RU000A100FZ0). Несмотря на небольшой размер займа, объем торгов бумагами по итогам июля составил 11,3 млн рублей. Средневзвешенная цена на момент публикации отчетности — 100,89%.

В соответствии с операционной моделью работы ООО «Кисточки Финанс» на полученные средства от облигационного займа открывает новые студии, которые передает на выкуп операционным компаниям. Денежные платежи по роялти и выкупу покрывают обязательства компании по облигационному займу и формируют фонд прибыли для развития агрегатора, средняя окупаемость салона составляет около двух лет.

Подробный обзор эмитента будет скоро подготовлен в рамках аналитического покрытия.

Организатор выпуска обращает внимание инвесторов, что тикер облигаций ООО «Транс-Миссия» (сервис «ТаксовичкоФ») изменился. Теперь бумаги компании легко найти по имени бренда, сокращенное наименование — ТаксФ БП1, полное наименование — ТаксовичкоФ БО-П01. Остальные идентификаторы выпуска остались без изменений: регистрационный номер 4B02-01-00447-R-001P от 27.05.2019, ISIN RU000A100E70.

Ранее бумаги компании были представлены в торговых платформах под тикером «Транс-М», то есть по наименованию эмитента — ООО «Транс-Миссия». Выпуск облигаций на сумму 150 млн рублей был размещен в июне 2019 года на период 3 года, с ежемесячной выплатой купона исходя из ставки 15% годовых.

Ожидаемый итог незавершенной процедуры реорганизации: компания нарушила один из финансовых ковенантов первого выпуска.

В первом полугодии 2019 г. выручка ООО «ГрузовичкоФ-Центр» выросла на 19% по отношению к аналогичному периоду прошлого года, до 185,3 млн рублей. EBIT составила 12 млн рублей, что в 2,5 раза больше показателя января-июня 2018 г. Чистая прибыль выросла почти в 2 раза.

Вместе с тем, во втором квартале эмитент получил убыток по чистой прибыли в сумме 3,3 млн руб. из-за роста доли себестоимости в выручке с 43% до 65%. В результате накопленная чистая прибыль за полугодие составила 2,8 млн руб. На снижении рентабельности сказались также расходы по организации третьего выпуска облигаций, который был размещен в июне.

Отношение долга к выручке ООО «ГрузовичкоФ-Центр» составило на 30 июня 2019 г. 0,76x при максимально допустимом условиями выпуска значении 0,4x. В связи с нарушением данного ковенанта компания объявила 6 августа внеочередную оферту по первому выпуску облигаций. В случае поступления заявок на досрочное погашение от держателей облигаций эмитент осуществит их выкуп в течение 7 рабочих дней.

Добавим, что выполнение данного ковенанта представлялось возможным в случае присоединения ООО «ГрузовичкоФ-Центр» к ООО «Круиз» — компании, на которой сосредоточена часть выручки сервиса «ГрузовичкоФ». Однако в июне компания не успела завершить процедуру реорганизации.

Общая выручка сервиса «ГрузовичкоФ» по итогам полугодия составила 1,65 млрд рублей, прирост — 23%. Объем заказов вырос на 14% и составил 541 тыс. ед. Количество автомобилей, работающих под брендом сервиса внутригородских перевозок, составило 1717 ед.

Выручка эмитента - ООО «Транс-Миссия» - на 30 июня 2019 г. достигла 71 млн рублей, EBIT — 2 млн рублей. Показатели рентабельности снизились.

По итогам первого полугодия 2019 г. агрегатор такси выполнил поставленный перед размещением облигаций план по наращиванию выручки — показатель вырос на 186% по отношению к первому кварталу и составил 71 млн рублей. Выручка ООО «Транс-Миссия» формируется как агентский доход за привлечение заказов в сервис такси «Таксовичкоф», исполнением которых занимаются привлеченные автомобильные парки партнеров сервиса в Санкт-Петербурге и Москве.

Показатели рентабельности во втором квартале 2019 г. существенно снизились из-за дополнительных расходов, которые понес агрегатор при регистрации дебютного выпуска облигаций. EBIT эмитента составила 2 млн рублей. Детальный обзор финансовых показателей будет подготовлен и представлен вниманию инвесторов в течение августа.

Выручка всех компаний, работающих под брендом «ТаксовичкоФ», в первом полугодии составила 1,7 млрд рублей, операционная прибыль — 45 млн рублей. Сервис активно растет на московском рынке, где количество заказов удвоилось с начала года. Также отметим удачный запуск в июне в столице Казахстана — Нур-Султане. За первый месяц работы на линию было выведено 450 автомобилей, которые выполнили чуть более 40 тыс. заказов.

Напомним, ООО «Транс-Миссия» разместило в июне трехлетний выпуск облигаций объемом 150 млн рублей с погашением в мае 2022 г. Номинал ценной бумаги — 10 тыс. рублей. Предусмотрен ежемесячный купон. В августе компания выплатила второй купон, выплата следующего назначена на 2 сентября. Ставка на весь период обращения выпуска составляет 15% годовых. Амортизация предполагает погашение по 12,5% от номинальной стоимости облигаций раз в квартал, начиная с 15-го купонного периода.

Эффективная доходность бондов ООО «Транс-Миссия» к погашению составила на конец июля 15,98% при средневзвешенной цене 100,1%. Средний объем вторичных торгов на Мосбирже составляет 2,68 млн рублей в день (268 облигаций).

Выплата купонного дохода по биржевым облигациям топливной компании в размере, превышающем 1,3 млн рублей, состоялась сегодня.

Инвесторам выплачено по 110,96 рубля на одну ценную бумагу серии БО-01 (RU000A100303).

Привлеченные 120 млн рублей позволили увеличить оборотный капитал частного нефтетрейдера: в первом квартале 2019 г. была закуплена сырая нефть, дизельное топливо и мазут. Благодаря увеличенному объему поставок, выручка «Нафтатранс плюс» к концу марта выросла на 155 млн рублей. Активы увеличились на 111 млн рублей за счет роста дебиторской задолженности (+107 млн).

Напомним, 12 тыс. облигаций «Нафтатранс плюс» номиналом 10 тыс. рублей каждая находятся в обращении полгода, с февраля 2019 г. Ставка на первые 2 года обращения выпуска составляет 13,5% годовых. Выпуск будет погашен через 4,5 года, в 1800-й день с даты начала размещения. Поручителем выступила новосибирская «АЗС-Люкс».

На привлеченные с помощью выпуска биржевых облигаций 120 млн рублей компания закупила сырую нефть (66,3 млн), дизельное топливо (48,7 млн) и мазут (5 млн).

Нефтепродукты реализованы крупным металлургическим компаниям «Русал», «Евраз» и «Мечел». Благодаря увеличению объема поставок, выручка «Нафтатранс плюс» в первом квартале выросла на 11,8% по сравнению с четвертым кварталом 2018 г. (+155 млн руб., что сопоставимо с одним оборотом ГСМ, которые были закуплены на средства облигационного займа). Активы компании увеличились на 111 млн рублей за счет роста дебиторской задолженности (+107 млн).

В рамках действующих контрактов инвестиции позволили увеличить оборотный капитал «Нафтатранс плюс». Его рентабельность составляет 2,5-3%, т.е. не менее 20% за год, что позволяет обслуживать долг и получать достаточную прибыль (более 15% от привлеченного капитала до оферты). За период обращения облигаций «Нафтатранс плюс» сформирует чистую прибыль на привлеченный капитал на уровне 30% и выше.

Напомним, биржевые облигации 1-й серии компания разместила в феврале (RU000A100303). Номинал ценной бумаги составляет 10 тыс. рублей. Срок обращения выпуска — 5 лет, купон выплачивается ежемесячно, на январь 2021 г. запланирована оферта. В июле «Нафтатранс плюс» выплатил 5-й купон по ставке 13,5% годовых. При этом доходность к оферте составляет 14%. Объем вторичных торгов облигациями составил в июне без малого 20 млн руб., средневзвешенная цена — 100,63%.

В начале 2019 г. компания погасила выпуск коммерческих облигаций объемом 50 млн рублей. Инвестиции были направлены на покупку спецтехники и пополнение оборотного капитала.

В запуск очередной студии маникюра и педикюра в Москве вложены инвестиции от облигационного займа.

Салон будет работать по франчайзинговому договору, который предполагает передачу управляющему партнеру уже открытой студии и выплату роялти и выкупных платежей. Ожидается, что общая величина выплат будет превышать инвестиции в среднем на 60%. Вложения в запуск салона в Москве составляют от 10 млн рублей, срок окупаемости оценивается в 20 месяцев. Роялти от франчайзи компания начнет получать через 2 месяца после открытия студии.

Первая в столице студия KISTOCHKI начала работу в ноябре 2018 г. Остальные расположены в Санкт-Петербурге, где за июль открылось сразу 3 студии — возле станций метро «Девяткино», «Обводный канал» и «Ленинский проспект». Сеть охватывает уже большинство районов города на Неве.

Компания планирует продолжить активную экспансию в двух крупнейших городах России, а также увеличить географию присутствия пригородами Санкт-Петербурга и другими регионами. На средства от облигационного займа откроется следующая студия в Москве.

Напомним, трехлетние облигации ООО «Кисточки Финанс» (RU000A100FZ0) были размещены на Мосбирже месяц назад. Объем эмиссии составил 40 млн рублей. Ставка до годовой оферты — 15%. Предусмотрен ежемесячный купон, выплата первого состоялась 18 июля. Погашение выпуска назначено на июнь 2022 г.

Приобретение облигаций по соглашению с их владельцами производилось по номинальной стоимости. При этом инвесторам выплачен также накопленный купонный доход.

К погашению были предъявлены все 600 облигаций выпуска номинальной стоимостью по 100 тысяч рублей. В результате компания выплатила 60 212 466 рублей.

Напомним, бонды серии КО-П01 были размещены в августе 2017 г. по закрытой подписке в рамках программы коммерческих облигаций. В течение двух лет держатели облигаций «Ламбумиз» получали доход по ставке от 11,5% до 13,25% (ключевая ставка ЦБ РФ + 4,25%). Благодаря привлеченным инвестициям, производитель упаковки для молочной продукции пополнил оборотный капитал и модернизировал оборудование.

Неделю назад компания разместила выпуск биржевых облигаций на 120 млн рублей (RU000A100LE3). Номинал ценной бумаги составляет 10 тыс. рублей. Предусмотрен ежемесячный купон, ставка на 2 года обращения — 13,5% годовых. 16 августа компания должна выплатить первый купон. Оферта, в рамках которой инвесторы смогут предъявить облигации «Ламбумиз-БО-П01» к погашению, состоится в июле 2021 г. Срок обращения выпуска — 5 лет.

Ежемесячный доход за купонный период выплачен сегодня по ставке 15% годовых.

Выплата на одну биржевую облигацию 1-й серии составила 123,29 рубля. Всего начислено 986 320 рублей.

Напомним, в обращении с 1 марта находятся 8 тысяч облигаций «НЗРМ» номиналом 10 тысяч рублей каждая. Погашение назначено на август 2022 г. Через 7 месяцев состоится безотзывная оферта, в рамках которой определится ставка купонов, начиная с 13-го.

Во втором квартале «НЗРМ» продолжил наращивать объем поставок. Предварительная выручка завода за составила 586 млн рублей, увеличившись на 45% по отношению ко второму кварталу 2018 г. Такой рост обусловлен в том числе эксплуатацией оборудования плазменной резки, стартовавшей в марте. Переработанный на новой линии резки металл компания реализовала клиентам в течение 2 месяцев со средней рентабельностью около 5%. Таким образом, завод заработал более 4 млн рублей, а процентные расходы не превысили 2 млн, чистая прибыль за 2 месяца составила 2 млн рублей.

О результатах деятельности «НЗРМ» мы расскажем позже в аналитическом покрытии за второй квартал 2019 г.

Сегодня компания выплатила держателям биржевых облигаций 1-й серии купонный доход в размере более 1,4 млн рублей.

Расчет проводился по ставке 15% годовых, установленной на 13-24 купоны, до мая 2020 года. Размер доходов за 14-й купонный период в расчете на одну ценную бумагу составил 616,44 рубля.

В обращении находится 2328 облигаций ООО «Первый ювелирный — драгоценные металлы» номиналом 50 тыс. рублей каждая. Вторичный оборот бондов составил в июне 5,7 млн рублей (113 бумаг), средневзвешенная цена — 101,08%. Доходность к оферте через год составляет порядка 14,5% с учетом ежемесячной выплаты купона.

Напомним, торги облигациями «ПЮДМ» стартовали на Московской бирже 30 мая 2018 г. ISIN-код: RU000A0ZZ8A2. Срок обращения бумаг — 5 лет. Организатором облигационного займа и представителем владельцев облигаций является «Юнисервис Капитал».

Инвестиционная программа позволяет «Первому ювелирному» динамично развивать трейдинг драгоценными металлами. Оборот трейдера (с учетом полной стоимости продажи продуктов аффинажа) в первом квартале 2019 г. превысил 2 млрд рублей. По сравнению с аналогичным периодом 2018 г. выручка увеличилась в 4 раза. За счет роста оборота аффинируемого золота агентский доход «ПЮДМ» вырос по отношению к первому кварталу 2018 г. на 23%, до 33 млн руб. Подробнее читайте в аналитическом покрытии компании.