Прогноз на неделю 24-28 августа:
#SP500:
Баланс Федерального Резерва на минувшей неделе увеличился на $53.36 млрд., что практически в 6 раз больше, чем неделей ранее. ФРС продолжает активно покупать ипотечные и казначейские облигации. Сейчас баланс составляет $7.01 трлн., доля казначейских облигаций составляет 62%. В протоколе последнего заседания ФРС указано, что регулятор продолжит покупать облигации в прежнем темпе, а учетная ставка будет находиться на текущем уровне до 2024 года. Таким образом, нас ожидает период увеличения баланса, что положительно отразится на динамике фондового рынка, поскольку между балансом ФРС и индексом S&P500 исторически существует прямая зависимость.
Торговая рекомендация: Buy 3394/3378 и take profit 3425.
#BRENT:
Российские нефтяные компании фиксируют рост спроса на нефть и нефтепродукты в этом месяце. Топ-менеджмент Роснефти и Газпром нефти заявляют о том, что спрос на углеводороды сейчас 10% меньше, чем до начала пандемии COVID-19. Нефтяные компании ожидают роста потребления нефти в ближайшие месяцы, при этом сейчас действует соглашение ОПЕК+ и текущий уровень добычи нефти в мире будет ниже, чем спрос. На этом фоне, многим странам придется восполнять дефицит предложения за счет своих запасов, которые были сделаны в начале этого года. Сокращение запасов нефти положительно отразится на котировках черного золота.
Торговая рекомендация: Buy 44.60/43.70 и take profit 46.40
XAUUSD:
Для рынка золото формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать роста котировок на фоне увеличения денежной массы в Соединенных Штатах. После трехнедельного снижения показатель М2 вырос на $144 млрд., обновив тем самым исторический максимум. В годовом выражении темп роста сейчас составляет 23,3% - показатель находится вблизи максимального уровня за поседением 40 лет! Для золота это позитивный сигнал, поскольку существенно увеличение денежной массы в этом году вызвало хорошее ралли “желтого металла”. С другой стороны, я ожидаю продолжения бычьего ралли на американском фондовом рынке, что может охладить пыл спекулянтов, поскольку золото и S&P500 исторически торгуются в разных направлениях.
Торговая рекомендация: флэт 1911 -1955.
