то есть вы вложили свои средства в акции в ожидании манипулятивного роста? какие вообще отчёты сейчас, кому они интересны? смотрите на 3-5 лет вперёд, в акциях только так. Ожиданиями торгуем
Москва. 27 июля. ИНТЕРФАКС - Консолидированная выручка группы "Яндекс" по US GAAP во II квартале увеличилась на 55% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составила 182,5 млрд рублей, говорится в сообщении компании. Скорректированная EBITDA в отчетном периоде снизилась на 4%, до 24,7 млрд рублей. Рентабельность по показателю составила 13,6% против 21,8% годом ранее. Показатели выручки и скорректированной EBITDA оказались лучше консенсус-прогноза "Интерфакса": опрошенные аналитики ожидали общую выручку "Яндекса" в отчетном периоде на уровне 172,5 млрд рублей, скорректированную EBITDA - 16,8 млрд рублей. Скорректированная чистая прибыль во II квартале снизилась на 27%, до 9,65 млрд рублей. Остаток денежных средств на конец II квартала составил 71,9 млрд рублей ($825,9 млн). Бизнес-группа "Поиск и портал" в отчетном периоде получила выручку в размере 78,4 млрд рублей, увеличив ее в 1,53 раза. Другая крупная бизнес-группа "E-commerce, райдтех и доставка" нарастила выручку в 1,7 раза, до 94,95 млрд рублей. GMV (оборот) сегмента "Райдтех" (включает такси-сервисы, каршеринг и аренду самокатов) в отчетном периоде увеличился на 42% год к году, сервисов e-commerce - в 1,9 раза, "Яндекс Доставки" и доставки еды из еды из ресторанов - в 2,4 раза. Так, во II квартале количество поездок "Райдтеха" увеличилось на 18%. MAU (ежемесячные активные пользователи) "Яндекс Go" составило 42,3 млн пользователей (рост на 18% год к году). Доля поездок на международных рынках в отчетном периоде составляет 33% против 27% во II квартале 2022 года. Ассортимент "Яндекс Маркета" в отчетном периоде вырос на 33%, до 53,2 млн SKU (товарные позиции). Количество активных покупателей на маркетплейсе составило 16,5 млн, увеличившись на 45% г/г. Отрицательная скорр. EBITDA всего бизнес-юнита, включающего e-commerce, райдтех и доставку, составила 6,12 млрд рублей против положительной скорр. EBITDA годом ранее. Отрицательный показатель компания связывает с ростом операционных расходов, масштаба бизнесов e-commerce и "Доставки", а также инвестиции в привлечение водителей. Число подписчиков сервиса "Яндекс.Плюс" выросло в годовом выражении в 1,7 раза и достигло 23,5 млн. Общая поисковая доля "Яндекса" на российском рынке во II квартале повысилась до 63,6% с 62,1% годом ранее (по данным "Яндекс.Радар"). Поисковая доля на Android увеличилась до 63,4% с 61,9%, на iOS - до 49,7% с 48,4%. Выручка "Яндекса" по сегментам во II квартале 2023 г., млн руб.
Итоги 1 п/г 2023 года: первая положительная EBITDA направления медиасервисов
Компания Yandex N.V. раскрыла консолидированную финансовую отчетность по МСФО за 1 п/г 2023 года. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/yandex_nv_yndx/itogi_1_p... Совокупная выручка компании выросла на 54,5% до 345,8 млрд руб. Доходы одного из ключевых сегментов – Поиск и портал – выросли на 53,5% до 146 млрд руб. на фоне увеличения доли компании на российском поисковом рынке с 62,1% до 63,6% в годовом выражении. Такой рост выручки сегмента в основном связан с развитием рекламных продуктов и технологий в сфере малого и среднего бизнеса, а также с увеличением доходов поискового бизнеса. Скорректированная EBITDA сегмента прибавила 61,6%, составив 75,7 млрд руб. При этом отношение скорректированного показателя EBITDA к выручке составило 51,9% по сравнению с 49,3% годом ранее. Такая динамика была обусловлена в основном оптимизацией операционных расходов, а также положительным эффектом операционного рычага, обусловленным ростом рекламной выручки. Выручка сегмента Электронная коммерция, Райдтех и Доставка составила 183,4 млрд руб., прибавив 64,7%, в основном за счет развития сервисов Электронной коммерции (где наибольший вклад в рост выручки внесли Яндекс Маркет и Яндекс Лавка), сервисов Райдтеха (главным образом, по причине устойчивого роста количества поездок и показателя GMV в райдшеринге) и направления Доставки (в том числе на фоне приобретения у VK Company сервиса доставки готовой еды и продуктов Delivery Club). Убыток сегмента по скорректированному показателю EBITDA увеличился почти в 3 раза до 16,9 млрд руб. Такое изменение объясняется в основном ростом масштаба бизнесов Электронной коммерции и Доставки, а также консолидацией сервиса Delivery Club. При этом маржинальность по скорректированной EBITDA продолжает улучшаться Дивизион Плюс и развлекательные сервисы (Медиасервисы) нарастил доходы более чем в 2 раза до 28,9 млрд руб. вследствие увеличения базы платных подписчиков на три четверти и роста средней выручки на подписчика на 40,4%. На рост выручки также повлияла хорошая динамика доходов от рекламы, продажи лицензий и доходов Яндекс Афиши. Скорректированный показатель EBITDA сегмента впервые стал положительным и составил 1,6 млрд руб., Это объясняется эффектом положительного операционного рычага на фоне двукратного роста выручки от продажи подписок. Сегмент Сервисы объявлений также показал более чем двукратный рост выручки до 10 млрд руб., что объясняется неплохими результатами сервиса Авто.ру, которых удалось добиться на фоне низкой базы 2022 года. На рост выручки также повлияли хорошие результаты Яндекс Путешествий в связи с увеличением доли рынка на фоне растущего спроса на услуги сервиса. Скорректированный убыток по EBITDA составил -163 млн руб. против прибыли в размере 818 млн руб. годом ранее. Это объясняется увеличением инвестиций в долгосрочное развитие сервисов Яндекс Путешествия и Яндекс Аренда, а также повышением расходов на персонал в связи с изменением программы компенсаций. Дивизион Прочие бизнесы и инициативы нарастил выручку на две трети до 29,1 млрд руб., что главным образом, было связано с быстрым увеличением доходов направления Устройств и Алисы, сервисов Yandex Cloud и Яндекс Практикум. Отрицательная скорректированная EBITDA составила 23,4 млрд руб., увеличившись более чем в 2 раза на фоне увеличения затрат на разработку беспилотных автомобилей и развития финтех-сектора. Также на результат дивизиона отрицательно повлияла консолидация нераспределенных корпоративных расходов остальных сегментов. В итоге скорректированная EBITDA компании увеличилась на 39,2%, составив 37,5 млрд руб. Отметим рост расходов на амортизацию до 17,6 млрд руб. (+16,1%), и снижение затрат на вознаграждения сотрудников, основанных на акциях, до 3,0 млрд руб. (-76,6%). Чистые финансовые расходы составили 823 млн руб. против доходов 670 млн руб. годом ранее на фоне увеличения процентных расходов одновременно со снижением процентных доходов. Убыток от деятельности совместных предприятий в отчетном периоде составил 241 млн руб. сократившись на 46,6%. В итоге чистая прибыль компании составила 18,5 млрд руб. против убытка в размере 8,7 годом ранее. Скорректированная чистая прибыль компании составила 12,2 млрд руб. против 5,0 млрд руб. годом ранее. В ближайшее время в центре внимания инвесторов продолжат оставаться планы компании по возможному разделению бизнеса на российский и международный сегменты, а также перспективы снятия ограничений на операции с бумагами компании на биржах Nasdaq и Московской бирже. Правление работает, в частности, над потенциальным отказом голландской материнской компании от владения и контроля над рядом основных предприятий, включая все предприятия, базирующиеся в России. Кроме того, совет директоров намерен выделить международные части некоторых бизнесов (а именно бизнесов автономных автомобилей, облачных технологий, образовательных сервисов и платформы по разметке данных) в самостоятельные компании — они будут развиваться независимо от своих российских подразделений. Предложение по реорганизации будет вынесено на собрание акционеров до конца текущего года. По итогам вышедшей отчетности мы повысили прогноз прибыли компании на текущий год, отразив улучшения на операционном уровне в сегментах поискового сервиса и медиасервисах. Прогнозы на последующие годы были также увеличены по причине ожиданий улучшения операционной рентабельности по ключевым сегментам бизнеса. В результате потенциальная доходность расписок компании возросла. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/yandex_nv_yndx/itogi_1_p... Бумаги Yandex торгуются с P/BV 2023 около 2,5 и не входят в число наших приоритетов. ___________________________________________ Телеграм канал: https://t.me/arsageranews
Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании»: http://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/knig...
яндексу нужно две вещи сделать: придумать аналог слова "гуглить" сделать бизнес-класс для поездок с детьми в такси. а то в тарифе "детский" нельзя выставить класс авто
тогда компании хана. государстов еле-еле справляется с нефтегазом, хотя, казалось бы, покупаешь технологию на западе, качаешь жижу, по РЖД катишь на экспорт или по Транснефти... а вот тоже дико неэффективно работают. а уж гос компания из IT, такое у коммунистов в китае есть?
я в глубине души надеюсь, что не зря время тянули и не придётся разделять Яндекс
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
