ОЧЕНЬ СИЛЬНАЯ СТАТИСТИКА ПО РЫНКУ ТРУДА США! Цифры по рынку труда за ноябрь оказались существенно лучше прогнозов – количество новых рабочих мест, созданных за месяц, составило 266К (ожидалось 180К), цифры за предыдущий месяц были пересмотрены со 128К до 156К. Безработица составила 3.5% (ожидалось 3.6%). Рост зарплат составил 3.1% гг (ожидалось 3.0% гг). Эти цифры показывают, что скорая рецессия экономике США не грозит. Ожидания длительной паузы в цикле снижения ставки ФРС усиливаются. Ещё пара месяцев такой статистики, и заговорят о повышении ставки...
Тикер LNTA Рекомендация BUY Дата выхода идеи 05.12.2019 Сроки, дней 30 Цена входа 202 Целевая цена 215 Доходность, % годовых 78 Stop loss 191
Комментарий аналитика:
1. Начало активного развития экспресс-доставки продуктов. Розничная сеть «Лента» сообщила о начале развития экспресс-доставку продуктов — сервис «Ленточка». Экспресс-доставку тестируют как продовольственные ретейлеры, такие как «Пятерочка» и «Перекресток», которые принадлежат X5 Retail Group, так и крупные мультикатегорийные онлайн-компании, например, Ozon. Однако временной интервал в 15–30 минут предоставляют только специализированные сервисы и интернет-компании — «Самокат» и «Яндекс.Лавка».
2. Попытка выйти в сегмент доставки в премиум-сегменте и в среднем сегменте. Ассортимент Лента формировала, используя собственные данные и опыт сервиса «Утконос», но отобрав популярные товары в среднем и премиум ценовых сегментах. В основе ассортимента фрукты и овощи, молочные продукты, бакалея, мясо, рыба, готовая еда, детские товары, бытовая химия и прочее.
Рекомендация BUY Дата выхода идеи 06.12.2019 Сроки, дней 30 Цена входа 879,6 Целевая цена 905 Доходность, % годовых 35 Stop loss 867
Комментарий аналитика:
1. Перспективы роста потребления стального проката. К 2030 г. потребление стального проката строительной отраслью в России может вырасти до 39 млн. т., что на 30% выше уровня 2018 г., В 2018 г. продажи «Северстали» продукции для строительной отрасли в России составили 4,2 млн. т, по прогнозам компании, в 2019 г. они вырастут на 14%, а к 2023 г. – еще на 4% до 5 млн. т,.
2. Увеличение объемов ввода жилья. Потенциал роста потребления стали в строительном комплексе связан с увеличением объемов ввода жилья и доли жилых зданий на металлическом каркасе (в первую очередь в строительстве высотных объектов), кроме того, активно наращивается строительство основных логистических объектов, что будет увеличивать темпы потребления стали в строительном комплексе в ближайшие годы.
В чем уникальность IPO Saudi Aramco. В среду 11 декабря акции Saudi Aramco начнут торговаться на Саудовской фондовой бирже Tadawui. Мы подготовили краткий текст, который за 3 минуты поможет разобраться в основных моментах.
Наш телеграм: @hs_public
Часто откладываемое IPO Saudi Aramco наконец было завершено, хотя и в меньшем варианте чем первоначально планировал наследный принц Саудовской Аравии Мухаммед ибн Салман Аль Сауд.
У нефтяного гиганта не будет торжественного открытия на Лондонской или Нью-Йоркской бирже и торговля будет ограничена Саудовской биржей. Акции продавались узкому кругу лиц и инвесторы смогли приобрести всего 1,5% самой прибыльной компании в мире и это примерно вдвое меньше, чем планировалось ранее. Тем не менее, это крупнейшее IPO в истории.
1. Почему IPO было сокращено? Главная причина — международные инвесторы не согласились с оценкой. IPO является ключевым элементом политики принца Мухаммеда, чтобы отучить экономику Королевства зависимости от нефти. Он вызвал шок в 2016 году, когда объявил IPO с оценкой в $2 трлн. Это сделало бы Aramco почти вдвое больше Apple крупнейшей в мире компании по капитализации.
Несмотря на то что оценка снизилась до $1,7 трлн, многие крупные управляющие все еще считают, что это слишком высоко. Один из опросов показал, что справедливый диапазон от $1,2 трлн до $1,5 трлн.
2. Так кто же инвестировал? Саудовская Аравия опиралась на своих союзников и подданных — и даже к своим священнослужителям. Некоторые богатые семьи королевства, которые два года назад были обвинены в коррупции получили сигнал к участию в инвестировании. В качестве поощрения саудовские инвесторы имеют право получить 1 акцию на каждые 10, если они продержат их в течение 180 дней с даты листинга в Эр-Рияде.
3. Был ли это мировой рекорд? Да, IPO привлекло $25,6 млрд — побив рекорд в $25 млрд, привлеченных Alibaba Group в Нью-Йорке в 2014 году. Акции начнут торговаться 11 декабря.
В чем уникальность IPO Saudi Aramco. 4. Почему нет продажи за рубеж? Продажа акций на международном рынке может произойти, хотя это чревато последствиями. Листинг в Нью-Йорке ограничен из-за закона США, позволяющего жертвам терроризма подавать в суд на иностранные правительства, что может привести к судебному разбирательству против Aramco. Зарубежный листинг также делает компанию уязвимой для интенсивных и беспрецедентных проверок. Aramco приподняла занавес, выпустив финансовый отчет за полгода и заявила, что заработала $ 68 млрд. за первые девять месяцев этого года.
Одним из преимуществ для правительства, что IPO может помочь бирже стать шлюзом для иностранных инвестиций в Королевство. Aramco станет важной частью индекса MSCI Саудовской Аравии, и глобальные фонды, вероятно, начнут инвестировать в него.
5. Почему сейчас? Saudi Aramco добывает около 10% нефти в мире, при этом цены на нефть упали на 16% за последние 12 месяцев. Многое говорит о том, что они есть риск упасть еще больше.
Атака на крупнейший перерабатывающий завод Aramco в середине сентября на короткое время уничтожила половину производственных мощностей компании, подчеркнув ее уязвимость и повышенную геополитическую напряженность в регионе. Саудовская Аравия возможно считает, что лучше двигаться вперед, если цены на нефть продолжат падать дальше. IPO пролило неприятный свет на замедление роста спроса на нефть, Aramco впервые признала, что пик может быть уже близко.
В чем уникальность IPO Saudi Aramco. 6. Насколько привлекательным было IPO? Власти Саудовской Аравии управляют финансами нефтяной компании и большая часть ее доходов идет на налоги, государственную пошлину и дивиденды. Например, если цена на нефть марки Brent ниже 70 долларов за баррель, то роялти снижаются с 20% до 15%. Базовый дивиденд в 2020 году составит 75 миллиардов долларов — это намного больше, чем платят другие крупные нефтяные компании, но намного меньше с точки зрения доходности. Aramco рассматривает возможность увеличения этой суммы до 80 миллиардов долларов.
В статье использована информация Bloomberg QuickTake.
⚠️🇺🇸🇷🇺#GAZP #северныйпоток2 #сша #санкции BBG: Раскрыты детали готовящихся санкций США против «Северного потока-2». Меры коснутся судов, участвующих в строительстве, а также руководителей связанных с ними компаний. Им может быть отказано в американских визах, а транзакции с их собственностью в США будут заблокированы.
⚠️🇺🇸🇷🇺#россия #санкции #сша #календарь Комитет по иностранным делам Сената Конгресса США 11 декабря обсудит законопроект, который обязывает госсекретаря рассмотреть вопрос о том, является ли Россия страной - спонсором терроризма.
🔥❗️#ОПЕК #нефть ОПЕК+ решено преобразовать в альянс - страны участницы соглашения о сокращении добычи нефти (ОПЕК+) решили оформить свои отношения и собираются создать альянс.
Цель новой организации – содействие диалогу среди стран-участниц и дальнейшее укрепление сотрудничества при формулировании мер, направленных на стимулирование стабильности нефтяного рынка, а также технологическое сотрудничество.
Организация также собирается стимулировать меры, направленные на долгосрочное использование нефти, а также снижение загрязнений при добыче и использовании нефти.
Управлять альянсом планируется через трехсторонний комитет, который будет состоять из председателей предыдущего, текущего и последующих годов. При этом ОПЕК отдается роль поддерживающей организации, он будет обеспечивать техническую, профессиональную и административную поддержку работе альянса.
Вступить в альянс может любая страна, написав письмо, и при отсутствии возражений со стороны других стран-участниц. Выйти из организации можно будет также при уведомлении.
Альянс не будет ограничивать или как-то влиять на права стран на управление своими природными ресурсами, но намерен дважды в год (или чаще) в ходе министерских встреч изучать оценки рынков нефти и обсуждать меры действий – сокращать или увеличивать добычу. Кроме того, альянс планирует не ограничивать меры, предпринимаемые странами-участницами, для собственных планов развития, включая добровольные обязательства в вопросах изменения климата и окружающей среды.
- IFX со ссылкой на проект устава будущей организации
🔥#MAGN #дивиденды Совет директоров ММК рекомендовал выплатить дивиденды за 4 квартал в размере 1,398 рубля на акцию
Всего на дивидендные выплаты направят $239 млн.
Дата годового общего собрания, на котором акционеры проголосуют за выплату дивидендов, будет определена на заседании совета директоров 1 марта 2019 года.
⚠️#ALRS #прогноз За 2019 г. продажа алмазов «Алросы» и De Beers упадет на 25 и 31% соответственно. Это связано с замедлением спроса на крупнейших рынках – Китая и США (более 70% мирового потребления бриллиантовой продукции) – и образованием избыточных запасов ювелирных украшений у ритейлеров -ВТБ капитал
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
