Российско-китайская торговая платформа «Кифа» уже летом может провести IPO
Платформа цифровой торговли между Россией и Китаем в сегменте b2b «Кифа» может провести первичное публичное предложение акций (IPO) на Московской бирже уже летом. Об этом в интервью «Ведомостям» рассказал основатель и председатель компании Сунь Тяньшу.
Компания изучает все возможности финансирования, которые российский рынок в данный момент предлагает и наблюдает за бумом IPO, сказал топ-менеджер. По его словам, компания находится в диалоге с участниками рынка и инвестиционными банкирами. «Если рыночная конъюнктура будет способствовать воплощению планов по IPO – мы ими воспользуемся», – добавил Тяньшу.
Он сообщил, что компания учитывает, что российский рынок подвержен большим рискам. В частности, Тяньшу акцентировал на том, что российский рынок «страдает от геополитического давления и абсорбирует все новости по санкционным пакетам», поэтому его «периодически лихорадит».
У IPO две цели, добавил Тяньшу. Это повысить узнаваемость платформы и зафиксировать оценку компании. У компании также есть планы по дальнейшему усилению онлайн-платформы и IT-команды, развитию оффлайн-инфраструктуры логистической цепочки и повышению узнаваемости и маркетинговой составляющей. «Все это, конечно, требует дополнительного финансирования», – резюмировал Тяньшу.
Ранее «Ведомости» со ссылкой на источники, близкие к сделке, писали, что «Кифа» может выйти на IPO в 2024 г. Собеседники говорили, что объем привлеченных средств может составить от 1,5 млрд до 2 млрд руб., что соответствует капитализации на уровне примерно 6–7 млрд руб. Компания планирует разместить 25–30% акций.
«Кифа» вышла на российский фондовый рынок в 2023 г. Компания выпустила в июне дебютные облигации на 200 млн руб. Спрос превысил предложение в 2,5 раза. Размещение облигаций на Мосбирже стало первым для компании китайского происхождения, писали «Ведомости». В ноябре 2022 г. НРА повысило рейтинг «Кифы» до уровня ВB+(RU) со стабильным прогнозом, в 2023 г. – до BBB-(RU).
В конце июня 2023 г. «Кифа» утвердила дивидендную политику: компания планирует выплачивать дивиденды с 2027 г. в объеме до 50% от чистой прибыли по международному стандарту финансовой отчетности (МСФО) за предшествующий выплате год. Старт выплат дивидендов прогнозируется после погашения облигационного займа.
Выручка «Кифы» за I квартал 2024 г. по МСФО на 54% год к году до 1,3 млрд руб., торговый оборот (GMV) – на 54% до 1,5 млрд руб. Чистая прибыль достигла 4 млн руб. по сравнению с убытком в 4 млн руб. за аналогичный период 2023 г. EBITDA составила 5,6 млн руб. по сравнению с отрицательным показателем (–2 млн руб.) по итогам I квартала 2023 г.
10 июля 2024 года, Москва. Акционерное общество «КИФА» (бренд – «КИФА», «B2B-платформа КИФА», далее - «Компания» или «КИФА»), лидер цифровизации торговли между Россией и Китаем, объявляет о намерении провести первичное публичное предложение (далее – IPO или «Предложение») обыкновенных акций (далее – «Акции») с листингом на Московской Бирже.
КИФА — лидирующая B2B-платформа цифровой торговли для осуществления сделок между поставщиками и покупателями из России и Китая. Компания предоставляет экосистемные услуги, позволяющие клиентам практически полностью проводить все трансграничные операции на одной платформе. КИФА обеспечивает максимальный охват всех этапов цепей поставок , комплексный сервис с фокусом на ВЭД, включая финансовые платежи, специализируясь на рынках РФ и КНР. По итогам 2023 года выручка Компании увеличилась на 75% г/г, достигнув уровня 5,7 млрд руб. при рентабельности по EBITDA 1,5%. Наибольший вклад в структуру выручки Компании вносит выручка от реализации товаров народного потребления - обуви и одежды. КИФА имеет высокую степень автоматизации процессов благодаря использованию IT-решений собственной разработки. Эффективной работе КИФА также способствует интегрированность с межгосударственными торговыми структурами, обеспечивающая высокую скорость поиска и доставки товаров. Китайское происхождение и положительная деловая репутация КИФА в КНР позволяют Компании предлагать пользователям оптимальное решение любых вопросов, связанных с поставками товара как из Китая в Россию, так и в обратном направлении.
Основные параметры будущего предложения
Тип Предложения — 100% cash-in. В рамках IPO Компания предложит инвесторам Акции дополнительного выпуска. Структура размещения будет более детально описана в объявлении об открытии книги заявок. У КИФА есть активная инвестиционная программа в размере 1,7 млрд рублей, и Компания намерена направить все привлеченные в ходе IPO средства на ее финансирование. Компания ожидает включения Акций во Второй котировальный уровень Списка ценных бумаг, допущенных к торгам ПАО «Московская Биржа». Планируется, что торги Акциями на Московской Бирже начнутся до конца лета 2024 года. Минимальная величина заявки для инвесторов — 10 тыс. рублей. Локап-период для Компании и ее основного акционера составит 180 дней с даты начала размещения Акций.
Справка о КИФА КИФА - B2B-платформа цифровой торговли для осуществления сделок между поставщиками и покупателями из России и Китая. Интерфейс и функционал платформы доступны на языке пользователя, а расчеты осуществляются и отображаются в соответствующих национальных валютах: для пользователей из КНР – в юанях, для пользователей из РФ – в рублях.
КИФА – больше, чем оптовый маркетплейс, торговая площадка или торговый агент. Платформа обеспечивает полное сопровождение трансграничных сделок от поиска поставщика, выкупа товара, логистики, таможенного оформления, сертификации и маркировки до комплекса послепродажного обслуживания.
АО «КИФА» основано в 2013 году предпринимателем Сунь Тяньшу, имеющим многолетний опыт и обширную экспертизу по управлению проектами в области российско-китайских торгово-экономических отношений. Офис АО «КИФА» находится в Москве, а офис китайской материнской компании – в Пекине.
Продажи импортированных из Китая товаров ведутся на всей территории России и в Республике Беларусь. В 2024 году запущен экспорт российских товаров в Китай - товарооборот на платформе стал двусторонним.
По итогам 2023 года на платформе представлены товары в более чем 10 категориях из Китая: обувь, одежда, строительные материалы, детские товары, кожгалантерея, упаковочные материалы, оборудование, техника и запчасти, электроника и бытовая техника, текстиль, прочее. КИФА постоянно развивает ассортиментный перечень товаров, применяя стратегию горизонтальной диверсификации.
Компания разместила дебютный выпуск биржевых облигаций в июне 2023 года на сумму 200 млн рублей на срок 3 года. В ноябре 2021 года Национальное рейтинговое агентство (НРА) впервые присвоило кредитный рейтинг АО «КИФА» на уровне «ВB|ru|», прогноз по рейтингу «Стабильный». С тех пор кредитный рейтинг «КИФА» стабильно улучшался: в ноябре 2022 года он был повышен до уровня «ВB+|ru|», в ноябре 2023 года - до уровня «ВВВ-|ru|», а в мае 2024 года - до уровня «BBB|ru|».
АО «КИФА» является 100% дочерней компанией ООО «Научно-техническое развитие КИФА СЫЛУ (Пекин)» (КНР). Бенефициарный владелец Компании – ее основатель Сунь Тяньшу.
На российско-китайской B2B-платформе цифровой торговли КИФА зарегистрирован 100-й российский поставщик для экспорта российских товаров в Китай. Им стал торговый дом «Муковозов», специализирующийся на дистрибуции зерновых и масличных культур.
В перспективе до конца 2024 года компания рассчитывает увеличить обороты экспортных поставок, разместить более 1500 товарных позиций и зарегистрировать не менее 150 российских производителей. Планируется, что в дальнейшем на платформе КИФА будут представлены не менее 500 российских поставщиков.
КИФА запустила экспортное направление в 2024 году и в рамках стратегии регионального развития начала внедрение поставок с северо-востока Китая – провинции Ляонин. На сегодняшний день КИФА располагает офлайн-шоурумом в г. Шэньян, является стратегическим партнером Российского экспортного центра (РЭЦ), входит в число участников Московского экспортного центра (МЭЦ), запустила мобильное приложение для онлайн-трансляций и приобретения товаров в китайском мессенджере WeChat, а также неоднократно выступала в качестве соорганизатора ярмарок-выставок «Сделано в России» в г. Шэньян и г. Далянь, Харбин Экспо.
При поддержке КИФА свои товары на китайском рынке представили именитые российские производители: «Карельское лето», агрохолдинг «Степь», «Торговый Дом Шоколада», «Сибирская белочка», «Злаки на завтрак», а также «Объединение Гжель» и многие другие.
«КИФА изучает потребности рынка и предлагает эффективные варианты решений, ориентируясь, в первую очередь, на спрос со стороны бизнеса. В октябре нынешнего года мы запускаем новый формат взаимодействия между российскими производителями и китайскими оптовыми покупателями - КИФА открывает торгово-выставочный центр в формате Cash&Carry* в г. Шэньян общей площадью 5 000 кв. метров. Мы отберем около 40 российских поставщиков, товары которых, как показывает наш опыт, пользуется наибольшей популярностью у китайских потребителей, включая кондитерские изделия, мед, шоколад, подсолнечное масло, мука, сухое молоко, вода и напитки, мороженое и др. Такой формат работы позволит существенно оптимизировать логистический цикл и осуществлять поставки товаров в кратчайшие сроки», - прокомментировал Сунь Тяньшу, Основатель платформы и Председатель Совета директоров ПАО «КИФА».
Реализуемый платформой КИФА формат Cash&Carry ориентирован как на покупателей, предпочитающих небольшие заказы, так и на клиентов, заинтересованных в приобретении крупных партий товаров. Планируется, что каждый поставщик будет располагать собственной презентационной зоной для более эффективного взаимодействия с потенциальными заказчиками.
Продвижение российских товаров на китайском рынке является неотъемлемой частью стратегии компании по развитию КИФА в качестве двустороннего цифрового торгового моста между Россией и Китаем. В рамках инвестиционной программы в ближайшей перспективе доля экспорта платформы будет занимать не менее 10 млрд рублей.
Ранее ПАО «КИФА» объявило ценовой диапазон и открыло книгу заявок, принять участие может любой желающий в срок до 7 августа 2024 года, до 15:00 по московскому времени.
*Cash&Carry (с англ. - «Заплати и уноси») - формат мелкооптовой торговли, где количество отпускаемого товара превышает розничное, но ниже оптового.
«Яндекс Маркет» запускает проект по оптовой доставке товаров из Китая. Маркетплейс будет отвечать за логистику, таможенное оформление и доставку до предпринимателей в России. Это позволит бизнесу снизить затраты на посредников и упростить оплату.
Идея возникла на фоне проблем с трансграничными платежами после ужесточения санкций США и усложнения работы с китайскими банками. Для малого и среднего бизнеса комиссии посредников могут достигать 5,5% от транзакции, что делает сервис «Яндекс Маркета» актуальным.
Конкуренция на рынке уже велика, но эксперты считают, что проект может быть успешным за счет интеграции с маркетплейсом и оптовыми закупками.
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
