На вечерней субботней сессии индекс RTS Standard вырос на 0,01% до 9184,41 пункта, на основной сессии он вырос на 0,46% до 9183,11 пункта.
Цены акций ряда генерирующих и сетевых компаний, как и в пятницу, оказались в числе лидеров повышения. Влияние предстоящего повышения тарифов в июле, информация о консолидации в отрасли, улучшение динамики рынков акций в целом и технические факторы поддержали спрос. Для сравнения, за месяц и с начала 2012 года индекс «РТС Электроэнергетика» снизился на 14% и 16%, индекс РТС для широкого рынка снизился заметно меньше, на 11% и 6% соответственно.
Впрочем, бумаги «ОГК-1», «ОГК-3» и «Интер РАО ЕЭС» выглядели несколько хуже рынка на фоне сообщения о том, что Совет директоров ОАО «Интер РАО ЕЭС» 22 июня рассмотрит вопрос о дополнительном выпуске акций, размещаемых путем конвертации бумаг «ОГК-1», «ОГК-3», «Башэнергоактив», «Интер РАО-Энергия», «Интер РАО-Энергоактив» при присоединении. Внеочередные собрания акционеров ОАО «ОГК-1» и ОАО «ОГК-3», на которых будут рассмотрены вопросы реорганизации компаний, состоятся 14 июня.
Розничные продажи в КНР замедлили в мае помесячный прирост, но несущественно, до 0,84% против 1,13% (м/м) в апреле. Прирост промышленного производства в мае ускорился до 0,89% (м/м) против 0,35% в предыдущем месяце.
Торговый баланс Китая вырос в мае до $18,7 млрд против $18,4 млрд в апреле и – $31,5 млрд в январе-феврале 2012 г. Прирост экспорта и импорта КНР оказался равен 15,3% и 12,7% (г/г) против среднего прогноза в 7,1% и 5,5% (г/г) и повышения данных показателей в предшествовавшие два месяца в среднем на 7% и 2,7% (г/г) соответственно.
ИПЦ Китая снизился в мае до 3% (г/г) против 3,4% (г/г) в среднем в феврале-апреле, ППЦ Китая составил в мае -1,4% (г/г) против -0,3% (г/г) в среднем в предшествовавшие 3 месяца.
Согласно данным стресс-тестов МВФ, банкам Испании для выполнения требований достаточности капитала, core Tier 1 ratio, необходима докапитализация в размере 40 млрд евро. Стресс-тесты делались на основе предположения сокращения ВВП Испании на 4,1% в 2012 г. и 1,6 в 2013 г, а также падения цен на недвижимость на 24%. В то же время, МВФ сообщает, что, исходя из других аналогичных исследований, в целях нормализации ситуации в испанских финансах необходимо, чтобы итоговая сумма увеличения капитала банков страны в 1,5-2 раза превышала расчетный показатель, полученный в проведенном стресс-тесте.
Глава МВФ К. Лагард на состоявшемся в субботу выступлении вновь активно призывала европейских политиков усилить свои действия по поддержке экономики.
Совет министров финансов еврозоны, Еврогруппа, принял 9 июня решение предоставить Испании сумму до 100 млрд евро для рекапитализации национальной банковской системы.
Испания согласилась принять данные средства, согласно заявлению Минфина этой страны. Окончательный расчет размера финансовой помощи будет представлен до 21 июня после проведения аудита испанских банков двумя независимыми консультационными агентствами Oliver Wyman и Roland Berger. Источником средств первоначально, скорее всего, выступит временный фонд стабильности EFSF. Затем средства, предоставленные Испании, будут переведены под контроль постоянного фонда ESM, но на условиях, при которых юридический статус действующих кредиторов испанского правительства не снизится.
Дополнительных требований по ужесточению фискальной политики к Испании, по условиям плана рекапитализации, выставлено не будет. Средства кредитной поддержки будут предоставлены не напрямую испанскому правительству, а созданному им фонду рекапитализации FROB. Данная схема снижает риски для инвестиционных рейтингов Испании и для рынка испанского госдолга, хотя министры финансов ЕС и отметили в своем заявлении в субботу, что испанское правительство «сохраняет полную ответственность в отношении данной финансовой помощи».
Президент Еврокомиссии Ж.М. Баррозо, член Совета ЕЦБ К. Нойер и министр финансов Франции П. Московичи во вторник сделали заявления о необходимости быстрых мер по созданию банковского союза. Ж.М. Баррозо, в частности, указал на то, что такая структура, созданная для надзора за финансовыми организациями, обладающая страховым фондом и предоставляющая гарантии для депозитов, может быть создана в 2013 г. без изменений в базовых документах ЕС.
В преддверии парламентских выборов в Греции и второго тура выборов в Нацсобрание Франции и ряда других важных политико-финансовых событий спрос на «риск» носил неоднородный характер. На котировках долга «периферийных» стран негативно отразились вызвавшие критику со стороны руководства ЕС заявления министра финансов Австрии М. Фектер о том, что Италии также может потребоваться финансовая помощь Евросоюза.
Тем не менее, фондовые рынки в последние дни отыгрывали преимущественно усиление финансовой поддержки европейским финансовым рынкам и ослабление популярности консервативных идей в экономической политике.
Социалистическая партия Франции и союзные ей партии в первом туре выборов в Национальное собрание получили 46% голосов, консервативный альянс бывшего президента Н. Саркози оказался вторым с результатом в 34% голосов. Данные результат свидетельствует о том, что по итогам второго тура выборов социалисты и их союзники могут получить абсолютное большинство в парламенте. Учитывая преобладание социалистов в Сенате и победу Ф. Олланда на выборах, антикризисная политика Франции будет, после выборов 17 июня, избавлена от рисков значимых внутриполитических конфликтов и ориентирована на меры усиления инвестиций.
Член Совета ЕЦБ Й. Макуш заявил вчера, что допускает сокращение депозитной ставки ЕЦБ до 0%, на прошлой неделе схожее заявление сделал другой представитель руководства Европейского Центрального Банка, Э. Новотны.
Комиссия по Ценным Бумагам и Биржам США, SEC, опубликовала «дорожную карту» введения финальных правил регулирования в рамках реформы Додда-Франка 2010 г.
Конкретных сроков принятия и исполнения предполагаемых законов Комиссия не указала, ее Председатель М. Шапиро в данной связи заявил, что SEC предлагает ознакомиться с планом внедрения нормативов регулирования рынка деривативов на базе ценных бумаг в целях обмена мнениями с общественностью и во избежание напряженности и сбоев в работе участников рынка. Планируется постепенное принятие данных законодательных норм. Ранее Комиссия по торговле товарными фьючерсами, Commodity Futures Trading Commission, обозначила 31 декабря 2012 г. как предварительный срок введения организуемого ею комплекса мер регулирования, касающегося рынка деривативов.
21 июня CFTC, возможно, примет основополагающий документ регулирования деятельности американских банков на зарубежных рынках кредитных свопов. Это последний пакет законов, необходимый для внедрения законодательства Додда-Франка в сегменте кредитных деривативов. При этом, по последним данным СМИ, планируется одобрить именно «руководящие принципы» регулирования рынка свопов, а не конкретные правила управления торговлей. CFTC, таким образом, планирует проводить эластичную политику в данной сфере своей деятельности. Ранее руководство крупнейших банков США заявляло, что принятие строгих норм в области допустимого уровня маржинального обеспечения и одобрение ряда других предполагавшихся законов снизит конкурентоспособность американских банков за рубежом.
Азиатские фондовые индексы сегодня утром сегодня утром в основном росли, снизились цены на нефть. Цены на металлы в основном снижались после повышения в конце прошлой и начале нынешней недели. Российский рынок акций сохраняет возможность повышения в ближайшей перспективе.
Другая аналитика
