Итоги торгов. Европейские и американские индексы завершили торги обвальным падением. Причины? Плохие данные по безработице в США. Последствия? Доходности по 2-летним облигациям Германии ушли в отрицательную зону -0.005%. Цель покупки подобных бумаг? Сохранение капитала в связи с недоверием к банковской системе.
Валюты. Доллар к евро скорректировался до 1.243. Рубль продолжил обвальное падение к доллару до 34.14. От дальнейшего снижения рубль защитили активные интервенции ЦБ РФ. Было продано порядка $200 млн. Сможет ли ЦБ удержать рубль на текущем уровне при дальнейшем падении нефти? Нет. Просто падение будет более медленным. Так же не исключено расширение границ валютного коридора. До какого уровня может вырасти доллар к рублю? При цене нефти Brent $90, исходя из наших моделей, цена за доллар может составить 38 руб.
Сырье. Нефть Brent не смогла удержать ключевой уровень поддержки в $100 и продолжила падение до $96.36.
Золото, как мы и прогнозировали, выросло до $1624.
Основные события мировых рынков
США. Количество новых рабочих мест в несельскохозяйственном секторе в мае составило всего 69 тыс. (150тыс. прогноз) против 115 тыс. в апреле. Общий уровень безработицы в мае вырос до 8.2% (8.1% прогноз) против 8.1% в апреле. Негативно.
Расходы на строительство в апреле выросли на 0.3% (0.4% прогноз) в дополнение к росту на 0.1% в марте. Позитивно.
Индекс экономических условий (ISM) в производственной сфере в мае снизился до 53.5 (53.9 прогноз) против 54.8 в апреле. Негативно.
Еврозона. Уровень безработицы в апреле вырос до 11% (11% прогноз) против 10.9% в марте. Негативно.
Италия. Уровень безработицы в апреле вырос до 10.2% (9.9% прогноз) против 9.8% в марте. Негативно.
Великобритания. Индекс деловой активности в промышленности в мае упал до 45.9 (49.8 прогноз) против 50.5 в апреле. Негативно.
Германия может достичь целевого показателя по сокращению дефицита бюджета в 0.35% ВВП на два года ранее запланированного срока. Благодаря чему? Урезанию социальных расходов и более низких процентных расходов. Позитивно.
Вывод. Краткосрочно: японский рынок продолжил снижение (-1.7%). Китайский Hang Seng -2.58%. Ситуация на рынке ликвидности немного улучшилась. Ставки овернайт снизились до 5.9% (MosPrime). Остатки на корсчетах банков выросли до 642.6 млрд. руб. против 595.6 млрд. руб. в пятницу.
Новостной фон негативный. Сегодня будет опубликована статистика по заказам на товары длительного пользования в США (18:00 МСК). Так же сегодня казначейство США разместит 3-6 месячные векселя в общей сложности на $57 млрд. Это может негативно отразиться на ликвидности фондовых площадок.
Среднесрочно. С 17 по 20 июня произойдут события, которые могут во многом определить перспективы мировой экономики до конца года. 17 июня выборы в Греции, 18-19 июня Саммит G20, 19-20 июня заседание ФРС. Причем от голосования в Греции может зависеть объявит ли ФРС о новом количественном смягчении. Каковы прогнозы по результатам голосования?
Опрос общественного мнения показал снижение поддержки Сириза (24.3%). При этом, партию Новая демократия поддерживают 26%, а ПАСОК 12.5%. Причины? Большинство граждан хотят, чтобы страна осталась в еврозоне, а Новая демократия и Пасок согласны с условиями международной помощи. При такой расстановке сил эти две партии могли бы обеспечить себе парламентское большинство и создать коалиционное правительство. Однако 17 июня в результат выборов может существенно отличаться от общественных опросов. Основания? Партия Сиризиа проводит очень грамотную стратегию: страна не выйдет из еврозоны и при этом откажется от выполнения текущего плана сокращения расходов.
Другая аналитика
