Российский рынок спасается «Газпромом» от падения, пока остальные рынки реагируют на китайскую статистику. Рискованные активы остаются под давлением.
К 15:30 мск индекс ММВБ вырос на +0,39% до 1507,55, а RTS на +0,21% до 1623,64. Накануне произошло закрытие реестра по акциям «Сбербанка». Однако в пятницу 13 числа стало известно, что менеджмент «Газпрома» предлагает направить на дивидендные выплаты до 212 млрд рублей, или увеличить их в 2,3 раза по сравнению с дивидендами за 2010 год. Акции «Газпрома» вышли в лидеры по обороту и смотрелись лучше рынка. 77% участников народного IPO «ВТБ» решили принять участие в обратном выкупе. В остальном, фон корпоративных новостей был скудным. «Голубые фишки» смотрелись лучше рынка, исключая банковский сектор: «Газпром» +1,25%, «Роснефть» +0,95%, «ЛУКОЙЛ» +0,25%, ГМК «Норникель» +0,67%, «Сбербанк» -0,81%, «ВТБ» +0,51%, «Русгидро» +1,44%, «ИРАО» +1,8%. Из прочих историй можно отметить: «КамАЗ» +6,19%, НЛМК +3,55%, «Аэрофлот» +3, 27%, а также привилегированные «Сбербанк» -3%. Из технических моментов можно отметить то, что индекс ММВБ преимущественно торговался выше 1500 отметки на средних объемах торгов.
Рубль незначительно слабел к доллару, что объясняется небольшой перекупленностью в последнее время. Впрочем, были и негативные новости. По данным EPFR, на неделе, завершившейся 11 апреля, фонды, инвестирующие в активы РФ и СНГ, испытали отток средств в размере $40 млн против $16 притока неделей ранее. Таким образом, полоса притока в 10 недель была прервана. С другой стороны, дефицит ликвидности сохраняется. Однодневная ставка MosPrime выросла на 23 базисных пункта до 5,66%. Ситуация с ликвидностью частично объясняется дефицитом федерального бюджета. Хотя в марте бюджет страны был профицитным. Тем не менее, по итогам трех месяцев дефицит составил 121,32 млрд рублей. Отсутствие излишних доходов у правительства не дает Минфину возможности размещать свободные средства на депозитах в банках. К 15:30 мск доллар укреплялся к рублю на +0,09% до 29,47, а евро на +0,02% до 38,797.
Европейский STOXX 600 Index рискует завершить четвертую подряд неделю в минусе, чего не случалось с ним с августа 2011 года. Главной идеей давления на фондовые активы остаются долговые проблемы ряда европейских стран. Однако в пятницу 13 апреля к собственным заботам прибавился китайский ВВП, который вырос в I квартале всего на 8,1%. Однако и долговые проблемы европейцев пока никуда не исчезли. Доходность по германским 10-летним облигациям упала до 1,75%. Напротив, по аналогичным испанским она выросла до 5,91%, а по итальянским до 5,45%. Стимулом к покупкам германских бондов также стали данные по инфляции, которая в Германии упала до 2,3% по сравнению с 2,5% в феврале. На этом фоне особенно активно продавали акции итальянских и испанских банков. Впрочем, объемы торгов были заметно ниже среднего значения за последний месяц. К 15:25 мск FTSE 100 -0,09%, DAX 30 -0,56%.
Сырьевой рынок наиболее активно отреагировал на китайскую статистику. Показательно, что наибольшая просадка наблюдалась по меди. Однако аналитики от Азии до Европы спокойно восприняли слабость роста ВВП КНР, так как эти данные лишь усилили ожидания по новым стимулам. Незначительное смягчение норм обязательного резервирования в I квартале уже привело к тому, что объем выданных кредитов в марте превысил 1 трлн юаней, что является максимальным значением с января 2011 года. Стоит также вспомнить о риске, который связан с нефтью и переговорами Ирана с постоянными членами Совбеза ООН и Германии, которые состоятся в эти выходные в Стамбуле. В случае ослабления напряженности вокруг ядерной программы Ирана можно ожидать резкого сокращения военной премии в Brent. К 15:30 мск июньский Brent +0,03% $121,56, WTI -0,06% $104,03, медь -1,05%, никель -0,4%, золото -0,25%, платина -0,18%, серебро -0,45%.
Дополнительную информацию по товарным рынкам можно найти в наших тематических обзорах.
Фьючерс на индекс доллара подрастал на +0,2% до 79,62. Сырьевые валюты первыми оправились от шока после китайского ВВП. Доллар Австралии еще слабел на -0,2% к USD, но новозеландский уже укреплялся на +0,4%. Японская иена, как индикатор аппетитов к риску, также слабела к доллару США. К 15:30 мск EUR-JPY без изменений, EUR-USD -0,15% $1,317.
На вечер остаются американские данные: в 16:30 мск данные по потребительской инфляции в США, в 17:55 мск Индекс потребительской уверенности Университета Мичигана. Внешний фон остается негативным: нефть в легком минусе, металлы снижаются, но сырьевые валюты ликвидировали часть потерь, да и европейские индексы ушли от минимальных значений дня. Вероятно, что к американской сессии рынки вновь могут выйти в плюс, так как главные лица ФРС продолжают поддерживать мягкую политику, а вкупе с легким позитивом от индекса потребительской уверенности Университета Мичигана и замедлению инфляции в США это играет в пользу покупок. С другой стороны, два дня активного роста на американских биржах могут завершиться небольшим откатом. Фьючерс на SNP 500 снижался в пределах -0,2%.
Другая аналитика
