Российский рынок обновляет максимальные значения года, когда на внешних рынках проявляются коррекционные настроения.
По итогам торгов 15 февраля, индекс ММВБ вырос на +1,10% до 1579,38, а RTS на +1,05% до 1661,36 пункта. Российские бумаги показывали более существенный рост, чем на внешних рынках благодаря высоким ценам на нефть и общему позитивному настрою. Однако рост происходил на средних объемах, а по многим бумагам лидеров наблюдалась фиксация прибыли. «Голубые фишки» торговались на уровне рынка: «Газпром» +0,1%, «Роснефть» +1,78%, «ЛУКОЙЛ» +0,8%, ГМК «Норникель» +0,8%, «Северсталь» +1,3%, «Сбербанк» +0,87%, «ВТБ» +1,34%, «Русгидро» +1,88%. Кроме того, можно выделить: «Соллерс» +4,98%, «Уралкалий» +4,19%, ОГК-3 +3,69%, а также продолжается фиксация прибыли в «Полюс золото» -3,47%, «КамАЗ» -3,06%. Технически, индекс ММВБ завершил день выше сопротивления 1570, которое он смог преодолеть с шестой попытки. С одной стороны, это открывает путь к бо лее высоким уровням до сопротивлений 1620-1650, но стоит обратить внимание на характер торгов. После утреннего разрыва вверх рынок преимущественно снижается, что указывает на низкое желание покупать на текущих уровнях.
Торги в США завершились заметным падением индексов. Однако начиналось все гораздо позитивней. Индекс деловой активности ФРБ Нью-Йорка (Empire State) вырос в феврале до 19,53 при ожиданиях 15,0. Промышленное производство за январь осталось неизменным, хотя данные за декабрь были пересмотрены в сторону повышения. Затем на рынке развернулись совсем иные настроения. EUR-USD начала неуклонно снижаться на слухах, что кредит ЕЦБ, ЕК и МВФ может быть заблокирован для Греции, а сами Афины объявят дефолт уже в марте. Министры финансов еврозоны перенесли решение по греческому вопросу на 20 февраля, что заставляет рынки сомневаться. При этом внутренняя ситуация в самой Греции далека от спокойной. В апреле там пройдут выборы и политический ландшафт может значительно поменяться. Затем в последние два часа торгов на рынок оказывал воздействие опубликованный протокол последнего заседания Комитета по операциям на открытом рынке ФРС. Сторонники очередного количественного смягч ения оказались в подавляющем меньшинстве, а основная масса центральных банкиров полагает такие меры необходимыми лишь в случае значительного замедления экономики. Продажу активов с баланса ФРС планируется начать не раньше, чем в 2015 году. Особое мнение высказал Джефри Лэйкер, президент ФРБ Ричмонда. По его словам, может потребоваться повышение ключевой ставки еще до конца 2014 года, чтобы предотвратить разогрев инфляции. Рынок расценил протокол в качестве ликвидатора надежд на количественные смягчения в будущем. В итоге, DJIA -0,75% 12780,95, SNP 500 -0,54% 1343,23 пункта. Дневной график индекса SNP 500 предлагает нам фигуру с двумя вершинами 9 февраля и 13 февраля. На текущий момент эти две вершины просматриваются достаточно четко и вероятный потенциал снижения может составлять 2%-3%. Кроме того, хотелось бы отметить тот факт, что периодические надежды на количественные смягчения от ФРС пока не имеют под собой реальных оснований. Статистика по США вполне позитивная, безраб отица сокращается, доходности по основным казначейским обязательствам низкие, да и политическая направленность сосредоточена в сфере экономии бюджета, а не расширения государственных расходов.
Настроения в Азии также не отличались позитивом. Индекс MSCI Asia-Pacific снижался на -0,8% к середине торгов. Главное место в комментариях аналитиков также занимает греческий кризис. Неопределенность с негативным знаком может сохраниться вплоть до понедельника. При этом начали появляться суждения о том, что, в итоге, кредиторам придется списать не только часть долгов Греции, но и других проблемных стран. За полтора часа до закрытия японский Nikkei 225 снижался на -0,01%, а китайский Shanghai Composite ушел на дневной перерыв с падением на -0,18%.
Нефть удерживается на высоких ценовых уровнях благодаря иранским новостям. Накануне президент Ирана Махмуд Ахмадинижад объявил о строительстве еще четырех реакторов для производства изотопов. Кроме того, существует некоторая путаница с заявлениями о прекращении иранского экспорта нефти в адрес шести стран Евросоюза. МИД Ирана и сам Евросоюз пока не подтвердили информацию. С другой стороны Атлантического океана больше поводов для пессимизма. Согласно отчету Минэнерго США, на неделе, завершившейся 10 февраля, коммерческие запасы нефти в Америке сократились на -0,2 млн бар. до 339,1 млн бар., Запасы бензина увеличились на 0,4 млн бар., а дистиллятов упали на -2,9 млн бар. При этом средний показатель спроса за четыре недели составил: 18,3 млн бар. нефти в сутки, или -4,6% за год, 8,1 млн бар. бензина в сутки, или -6,4% за год, а также 3,7 млн бар. дистиллятов в сутки, или -2,6% за год. Таким образом, регулярные данные указывают на неслучайный, а вполне устойчивый характер падения спроса. Тем не менее, на азиатской сессии нефть незначительно корректировалась, а промышленные металлы находились под более сильным давлением. К 9:15 мск Brent -0,14% $118,76, WTI -0,3% $101,83, медь -1,17%, никель -0,75%, золото -0,25%, платина -0,77%, серебро -0,45%.
Фьючерс на индекс доллара подрастал на 0,2% до 79,95 пункта. NZD, CAD и AUD слабели к американской валюте в пределах -0,1% до -0,5%. Минимум по паре EUR-USD был зафиксирован на уровне $1,3011. К 9:15 мск EUR-JPY -0,37%, EUR-USD -0,37% $1,302.
Из существенной статистики на предстоящий день можно выделить: в 17:30 начатые строительства и разрешения на строительства домов в США за январь, а также первичные обращения за пособиями по безработице за прошлую неделю и цены производителей США за январь, в 19:00 мск индекс деловой активности ФРБ Филадельфии. Внешний фон перед началом торгов в России негативный: нефть в минусе, промышленные металлы в минусе, сырьевые валюты слабеют, как и евро, азиатские индексы в красном. Вероятно, что открытие состоится со снижением -0,5% до -1,5%. При этом можно ожидать сильной негативной динамики российского рубля в паре с долларом, где до сих пор не снята перепроданность. Фьючерс на SNP 500 снижался на -0,5%.
Другая аналитика
