Фундаментальный анализ, обзор по Определению Потенциала Тренда, анализ по уровням Мюррея, Волновой анализ, анализ по Биллу Вильямсу, анализ по Ишимоку, Квантовый анализ
Вторую неделю подряд золото (XAU/USD) завершает в “зеленой зоне”. Главным фактором укрепления “желтого металла” стала американская валюта. Индекс долларовой корзины (USDX) в течение недели находился под давлением на фоне фиксации прибыли по длинным позициям после установления свежего 5-летнего максимума. Инфляционные ожидания во вторую неделю декабря снизились на фоне продолжения “медвежьего ралли” по нефти, однако трейдеры проигнорировали этот фактор и сфокусировались на динамике валютного рынка. По итогам недели драгоценный металл потяжелел на %, завершив торги на отметке 1222.30$/унция.
Металлы платиновой группы в течение недели в течение недели пользовались спросом: платина (XPT/USD) потяжелела на 0.50%, а палладий (XPD/USD) на 1.47%. Трейдеры воспользовались коррекцией американского доллара на рынке Forex и стали открывать длинные позиции, вспомнив про рост объема продаж автомобилей в Соединенных Штатах в ноябре. Поскольку порядка 70% палладия используется для производства автомобильных катализаторов - именно этот металл пользовался уверенным спросом в течение все недели. В итоге, торговая неделя по XPT/USD завершилась на отметке 1228.43, по XPD/USD на отметке 814.55.
Семь торговых недель подряд американский фондовый индекс S&P500 штурмовал новые вершины и на прошедшей неделе мы наблюдали техническую коррекцию. Макроэкономическая статистика на прошедшей неделе была позитивная – релизы по розничным продажам и потребительской уверенности превзошли ожидания участников рынка. Тем не менее, трейдеры проигнорировали сильные данные и закрывали длинные позиции, что привело к массивным распродажам на фондовом рынке. На этом негативном фоне фондовый индекс S&P500 по итогам недели похудел 3.56%, завершив торги на отметке 2004.
Прогноз на неделю 15 –19 декабря:
XAU/USD:
На грядущей неделе инвесторы будут избавляться от драгоценного металла, который сейчас находится на достаточно высоких уровнях. Во-первых, инфляционные ожидания в мире вновь значительно снизились на фоне усиление “медвежьего ралли” на рынке нефти. Доходность американских 10-летних трежерис опустилась на минимальный уровень за последние 2 месяца, при этом золото завершило минувшую торговую неделю на максимальных значения за последние 1.5 месяца. Во-вторых, в среду 17 декабря Соединенные Штаты опубликуют релиз по инфляции, который согласно консенсус-прогнозу продемонстрирует снижение до уровня 1.5% в годовом исчислении и с этим прогнозом можно согласиться. В-третьих, в тот же день, в среду 17 декабря, состоится главное событие торговой недели – будут оглашены итоги двухдневного заседания ФРС. После последнего заседания монетарного регулятора, которое состоялось 31 октября, мы не наблюдаем драйверов для изменения тональности комментарий в отношении денежно-кредитной политики. Инфляционные ожидания в краткосрочной перспективе по-прежнему снижаются, при этом мы наблюдаем увеличение занятости. От Федрезерва в целом можно ожидать повторения ключевых комментариев, которые были сделаны на последнем заседании. Если обратиться к истории, то тогда 31 октября золото находилось во власти медведей и похудело на 2.15% за один торговый день. В это связи следует использовать краткосрочный рост котировок XAU/USD в область 1230/1245 для открытия коротких позиций с таргетом 1200.
XPT/USD и XPD/USD:
Металлы платиновой группы на грядущей неделе будут находиться под давлением на фоне усиление медвежьего тренда на сырьевых площадках. Товарный индекс CRB завершил прошедшую неделю на минимальных уровнях с июля 2009 года. Стоит отметить, что палладий будет себя чувствовать более уверенно на фоне увеличения спроса со стороны автомобильной промышленности в Соединенных Штатах. Именно мировой автопром предъявляет основный спрос на палладий. На этом умеренно негативном фоне платина (XPT/USD) в течение недели может протестировать отметку 1205, палладий (XPD/USD) уровень 800.
S&P500:
Все ключевые фундаментальные факторы указывают на продолжение восходящей динамики на американском фондовом рынке. Снижение инфляционных ожиданий является бычьей средой для рынка акций, поскольку монетарные власти в этих условиях придерживаются консервативных взглядов. Особенно это актуально в период заседания ФРС США, которое и состоится на грядущей неделе. В текущем году в 5 из 7 случаях американский фондовый рынок позитивно реагировал на консервативные взгляды представителей FOMC, что является хорошим наглядным примером. Макроэкономическая статистика из Соединенных Штатов продолжает радовать участников рынка позитивными данными. Сильный релиз университета Мичигана по индексу настроения потребителей за декабрь указывает на увеличение личного потребление в последний месяц года. Этот фактор также сигнализирует о высоких темпах экономического роста в четвертом квартале. Фондовый индекс S&P500 приближается к психологическому уровню 2000, где можно ожидать возвращения быков на рынок акций. На этом позитивном фоне следует открывать длинные позиции на снижении котировок в область 2000/1985 с таргетом 2050.
Месячный график: пока всё идет по "нашему" сценарию - рост к 1212.1. С высокой вероятностью в указанной зоне начнут формироваться разворотные сигналы вниз, т.к. ADX уже снижается при растущем осцилляторе. Бычья поддержка - средняя Боллинджера (1801.8)
Недельный график: сохранено бычье давление, поэтому ждем доработку 1212.1.
Дневной график: локальные уровни поддержки и сопротивления - 2051.1 и 2086.9. После прорыва выше индекс получит динамику к 2121.1
Вывод: итак, ждем рост к 2121.1. Возможна предварительная локальная проторговка в коридоре 2051-2086.
Нефть "Brent"
Месячный график: итак, ключевая поддержка 67.45. Если она не удержит нефть - то цена упадет к 51.87, а затем и к 35.00 (красная стрелка).
Если же поддержка оправдает себя наличием спроса - то будет возможным откат в зону 90.00, откуда, тем не менее, все равно случится дальнейшее падение.
Учитывая агрессию от ADX, основным сценарием является вариант с прямым падением.
Недельный график: идентичная ситуация. Два сценария (прямое снижение, либо откат в зону 90.00)
Дневной график: бычья конвергения осциллятора повышает и вероятность отката вверх.
Вывод: основной сценарий - продоллжение снижения к 51.87.
Альтернатива - начало отката вверх, к 90.00
Золото
Месячный график: оправдывает себя поддержка 1155.54, поэтому возможен рост цены на золото в район 1331 доллар за унцию.
Недельный график: бычья дивергенция так же за рост в зону 1331.19. Однако есть сопртивление на 1236.94
Дневной график: еще более локализованное сопротивление 1221.88. Поддержка - 1154.96. Есть высокая вероятность касания данной поддержки для покупок.
Вывод: итак, ждем касание 1155.00 и рост к 1221.88, с угрозой прорыва и начала среднесрочного роста к 1331.
Пара USD/MXN впервые возглавила список лидеров роста. Сильные данные по рынку труда в Соединенных Штатах усилили бычье ралли доллара в паре с мексиканской валютой. Трейдеры FreshForex торгуя 5 лотами могли заработать на этом мощном движении 15434$. Немного отстало от лидера серебро (XAG/USD) +14136$ при позиции всего лишь 3.07 лота. В понедельник 1 декабря драгоценный металл достиг 5-ти летнего минимума, что побудило медведей закрыть часть коротких позиций. На этом фоне мы наблюдали всплеск волатильности и рост котировок. Акция бонус 101% на высоковолатильных инструментах позволяет извлечь максимум выгоды. Валюта Мексики, как и наш отечественный рубль, очень чувствительна к снижению нефтяных котировок. Рынок “черного золота” по-прежнему находится под давлением и открыв позицию Buy на 3.21 лота в кросс-курсе GBP/MXN за неделю можно было заработать 13498$. Американский доллар на минувшей неделе громил своих конкурентов по всем фронтам – таких сильных данных по Non-Farm участники валютного рынка не видели с мая 2010 года. Пять лотов по кросс-курсу USD/ZAR смогли бы вас обогатить на 11408$. Замыкает пятерку лидеров валютная пара CAD/JPY - Японская экономика находится в технической рецессии, что привело к значительной девальвации национальной валюты. Лонги по этому кросс-курсу в размере 5.72 лота увеличили бы ваш депозит на 11198$.
Рейтинг аутсайдеров недели возглавил австралийский доллар – открыв позицию Sell в парах AUD/USD и AUD/CAD на 6.01 лота по итогам недели можно было заработать 9381$ и 9309$ соответственно. Виной всему слабые данные по темпам экономического роста на Зеленом континенте. В третьем квартале ВВП вырос всего на 0.3%, однако трейдеры ожидали более сильных данных. QE в Еврозоне состоится в начале 2015 года! Об этом нам сообщил глава ЕЦБ Марио Драги 4 декабря, что вызвало волну распродаж единой европейской валюты. Однако клиенты FreshForex могут зарабатывать и на падении рынка. Шорт по кросс-курсу EUR/HKD объемом 4.07 лота позволил бы получить доходность 7153$. Большие медведи валютного рынка живут не только в Австралии, но и в Новой Зеландии: открыв короткую позицию на 6.48 лота в начале недели по NZD/USD и NZD/CAD на выходные можно было уйти с доходностью 6808$ и 6806$ соответственно. Позитивная макроэкономическая статистика из США заставила участников рынка избавляться от новозеландского доллара.
Наибольший торговый оборот клиенты компании FreshForex совершили на AUD/USD, USD/CAD, USD/RUB, EUR/JPY, а также #BRENT. В 7 раз сумма прибыльных сделок превысила сумму убыточных сделок клиентов по GBP/CHF, DJI30 и NIKKEI в 6 раз, USD/ZAR в 4 раза и XPT/USD в 3 раза.
* Позиции были открыты строго в начале и закрыты строго в конце выбранного в фильтре периода (например, «текущий месяц» предполагает открытие сделки в начале месяца и ее удержание в рынке по настоящий день);
Направление сделки соответствует направлению изменения цены за выбранный период (если цена росла, то предполагается, что сделка была открыта на buy; если цена снижалась — sell);
Объем сделки в лотах рассчитан так, что залог по ней составит около $1 000 при кредитном плече на счете 1:500.
С информацией о доходности финансовых инструментов Вы можете ознакомиться на сайте компании.
В первую неделю декабря по золоту (XAU/USD) наблюдалась высокая волатильность. Референдум в Швейцарии по увеличению резервов в “желтом металле” провалился и торги в понедельник открылись с гэпом 0.7%, на отметке 1159.50. Однако затем быки смогли восстановить утраченные позиции и котировки вернулись в область психологического уровня 1200 на фоне закрытия “шортов”. Однако по мере поступления позитивной макроэкономической статистики из Соединенных Штатов мы наблюдали прорыв индексом доллара (USDX) 4-х летнего максимума, что приободрило медведей на открытие коротких позиций и в итоге, торговая неделя завершилась на отметке 1190.80$/унция.
Металлы платиновой группы в течение недели вновь показали разнонаправленную динамику: платина (XPT/USD) потяжелела на 1.90%, при этом палладий (XPD/USD) похудел на 1%. Оба металла по-прежнему являются недооцененными с фундаментальной точки зрения – объем продаж автомобилей в США и Китае показывает восходящую динамику и сильные макроэкономические релизы из Соединенных Штатов позволяют рассчитывать на продолжение сильного спроса. Однако негативная ситуация на товарном рынке оказывает давление на металлы платиновой группы – индекс сырьевых активов CRB завершил торговую неделю на минимальных уровнях с июля 2010 года. В этой связи инвесторы отказываются наращивать “лонги” и ищут другие высокодоходные активы для покупок. В итоге, торговая неделя по XPT/USD завершилась на отметке 1222.28, по XPD/USD на отметке 800.65.
Бычье ралли на американском фондовом рынке в самом разгаре - фондовый индекс S&P500 на прошедшей неделе вновь установил свежий исторический максимум, на этот раз на отметке 2081.1. Соединенные Штаты порадовали трейдеров позитивными макроэкономическими релиза – индексы ISD в сфере услуг и производственном секторе вышли лучше медианы прогнозов, что указывает на мощный экономический рост в начале 4 квартала текущего года. Отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе за ноябрь продемонстрировал максимальные уровни с мая 2010 года, что подтверждает силу экономики США. На этом позитивном фоне уже 7 торговая неделя подряд завершается в положительной области – на этот раз фондовый индекс S&P500 потяжелел на 0.48%, завершив торги на отметке 2076.4.
Прогноз на неделю 8 –12 декабря:
XAU/USD:
Смешанный макроэкономический фон указывает на развитие боковой тенденции по драгоценному металлу. Сильный пятничный релиз по рынку труда в США подстегнул спрос на американскую валюту, что привело к ослаблению позиций золота. Индекс долларовой корзины USDX уверенно завершил торговую неделю выше 4-х летнего максимума. Однако в этом релизе есть и позитивные сигналы для XAU/USD, а именно рост средней почасовой оплаты труда на 0.4%, что способно вызвать увеличение личного потребления и в конечном счете привести к умеренному росту инфляции в последний месяц текущего года. В пятницу мы наблюдали рост доходностей 10-летних государственных облигации Соединенных Штатов, что подтверждает эту тенденцию. Этот фактор может поддержать умеренный спрос на “желтый металл”. На этом фоне можно ожидать развития боковой тенденции в рамках диапазона 1160-1210.
XPT/USD и XPD/USD:
В новую пятидневку металлы платиновой группы продолжат торговаться в боковом тренде. Основные сырьевые активы сейчас находятся на достаточно низких уровнях и в этой связи трейдеры не будут наращивать короткие позиции. Мощный рост экономики Соединенных Штатов в последние 9 месяцев указывает на наличие устойчивого спроса на оба металла. На будущей неделе не ожидается публикации важной макроэкономической статистики, способной вызвать сильные изменения на товарном рынке. В этой связи следует ожидать развития боковой тенденции в следующих диапазонах: по платине (XPT/USD) 1190-1240, по палладию (XPD/USD) 790- 815.
S&P500:
Грядущая неделя будет не столь богата на важную макроэкономическую статистику, как прошедшая пятидневка. Основные макроэкономические индикаторы, опубликованные на прошедшей неделе, продемонстрировали позитивную динамику, что закладывает хороший фундамент на последние недели уходящего года. Сильные данные от ISM сферы услуг и производственного сектора, в совокупности с высокой занятостью в частном секторе сформировали хороший задел на “рождественское ралли”. В четверг 11 декабря мы получим релиз по розничным продажам. Стоит отметить, что в ноябре мы традиционно наблюдаем увеличение объема продаж в ритейл-секторе, особенно в период уик-энда на День Благодарения. В знаменитую “черную пятницу” американцы сметают практически все товары с полок супермаркетов. На этом позитивном фоне следует открывать длинные позиции на снижении котировок в область 2065/2045 с таргетом 2110.
Четырехчасовой график EURUSD. Пара не дошла всего несколько пунктов до разворотного уровня (1/8). Тем не менее разворотный сигнал был отработан. От уровня (1/8) пара скорректировалась к главному уровню поддержки/сопротивления от которого цена достаточно быстро отскочила вниз. На текущий момент ближайшая поддержка находится на отметке (2/8). От нее можно ожидать возобновления восходящего движения. Альтернативный вариант, пробой уровня (2/8) сверху-вниз и снижение цены к главному уровню поддержки (0/8).
Доллар как и ожидалось продолжил укрпеляться, взяв очередную высотуи обновив максимум этого года.
Однако, думается что это еще не все, а значит мы увидим новые более высокие значения стоимости доллара относительно йены.
Обусловлено это тем, что в данный момент, педположительно формируется волна 5 of [5], в которой на микроуровне во всю развивается третья импульсная волна.
Таким образом, в ближайшее время нас ожидает дальнейший рост и новый ценовой максимум.
Месячный график: верхняя полоса Боллинджера расположена на 2121.1, где расположен потенциальный максимум индекса, на котором могут начать формировать существенные сигналы к продажам, т.к. связка ADX/RSI находится в классическом для потенциального разворота положении (противоход на растущем осцилляторе).
Недельный график: сохранено бычье давление, что соответствует необходимости доработки вверх, к 2121.1
Дневной график: существует некоторая необходимость в предварительной коррекции. Две поддержки, от которых, вероятно, быки доработают отметку 2121,1 - это средняя полоса Боллинджера (2042.1, синяя стрелка) и нижняя (1998.3, малиновая стрелка).
Вывод: основной сценарий - снижение к 2042.1, затем рост к 2121.1 и начало разворота вниз.
Альтернатива - тот же сценарий, но с более глубоким снижением к 1998.3.
Нефть "Brent"
Месячный график: продолжается технически обоснованное падение нефти. ADX настроен на брутальное продолжение банкета.
Достигнута крутая зона поддержки 70.03, где, безусловно, присутствует психологическая составляющая.
Но, если данная зона не будет "замечена" рынком, то есть все предпосылки к дальнейшему обрушению - сначала к 51.87, а затем и к фантастическим 35.00 за баррель (сценарий малиновой стрелки).
Нельзя не допускать сценарий предварительной коррекции (синяя стрелка). В этом случае ждем откат в зону 88.00-90.00 и затем продолжение падения.
Недельный график: большая перепроданность, но кого это волнует на таких фундаментальных факторах?
Отмечаем очередной пробой нижнего конверта Боллинджера, что допускает вариант коррекции в зону 88.47 (выше нельзя, т.к. проявится разворотный момент через паттерн Over&Under).
Дневной график: отмечаем еще более локализованное сопротивление 80.85 (средняя полоса Боллинджера).
Вывод: итак, есть все риски падения в зону 51.87. При этом возможна некоторая локальная коррекция в зону 80.85. Если сценарий такой коррекции оправдается, то можно будет найти неплохие шорт-сигналы и "подержать" открытыми ордера вплоть до 51.87 (а экстремалы, умеющие сидеть в сделках не одну неделю - и к 35.00)
Золото
Месячный график: ADX пока только готовится к возможному импульсу, но время до этого еще есть, к тому же неплохо "держит" поддержка 1138.65. Сопротивление расположено на средней полосе Боллинджера (1243.64). Видимо, в этом диапазоне золото и будет определяться с дальнейшей своей судьбой.
Каждую неделю у нас меняются лидеры роста. В этот раз первые места в рейтинге заняли валютные пары с российским рублём — EUR/RUB и USD/RUB, которые потяжелели на 14% и 13% соответственно. Главным ньюзмейкером недели стало ОПЕК, которое отправило в нокаут отечественную валюту. Члены нефтяного картеля сохранили квоты на добычу нефти в прежнем объеме, что усилило “медвежье ралли” на рынке “черного золота”. Российский рубль очень чувствителен к изменениям цен на углеводороды, поскольку они составляют 52% доходов бюджета государства. Под удар после оглашения итогов саммита ОПЕК попали так же и другие “сырьевые валюты”, что позволило кросс-курсам EUR/MXN и EUR/AUD поделить третью строчку нашего рейтинга. Обе валютные пары по итогам недели прибавили в весе +3%. Замыкает пятерку лидеров фондовый индекс #DAX30 +2%. Немецкий фондовый рынок комфортно чувствует себя в периоды “мягкой” монетарной политики ЕЦБ.
Список неудачников прошедшей недели возглавила нефть: #WTI -13% и #BRENT -12%. 27 ноября по праву можно окрестить “черным четвергом” для рынка нефти —именно в этот день, после вердикта ОПЕК, сырьевые активы попали под мощную волну распродаж. Уже 5 торговых месяцев подряд наблюдается медвежий тренд по нефти, который обогатил многих трейдеров FreshForex. Стоит отметить, что трейдеры во всем мире избавлялись от сырьевых активов, что вывело серебро XAG/USD на третье место в списке аутсайдеров недели — драгоценный металл похудел на -6%. Снижение цен на энергоносители вызвало ослабление инфляционных ожиданий в мире, что побудило трейдеров избавляться от “желтого металла”, и по итогам недели золото (XAU/USD) похудело на -3%. Австралийский доллар относится к числу “сырьевых валют” и на фоне нестабильности на товарном рынке трейдеры традиционно “шортят” валюту Зеленого континента. Последнюю неделю ноября кросс-курс AUD/CHF завершил снижение котировок на -3%
Наибольший торговый оборот клиенты компании FreshForex совершили на XAU/USD, AUD/USD, EUR/JPY, GBP/JPY а так же #BRENT. В 44 раз сумма прибыльных сделок превысила сумму убыточных сделок клиентов по EUR/TRY, USD/MXN в 21 раз, GBP/NZD в 16, GBP/AUD в 13 раз и NZD/JPY в 12 раз.
В последнюю неделю ноября золото (XAU/USD) продемонстрировало слабость и завершило торги снижением котировок на 2.7%. Решение ОПЕК оставить текущие квоты на добычу нефти без изменений оказало значительное влияние на инфляционные ожидания в мире и на этом фоне мы увидели распродажи драгоценного металла. Золото очень чувствительно к изменению инфляции и нет ничего удивительного в том, что медведи полностью контролировали ситуацию. Снижение цен на энергоносители так же поддержало спрос на доллар, что является вторым негативным фактором для “желтого металла”, который завершил торговую неделю на отметке 1167.60$/унция.
Металлы платиновой группы в течение недели показали разнонаправленную динамику: платина (XPT/USD) похудела на 2%, при этом палладий (XPD/USD) потяжелел 1.96%. Платина в очередной раз следовала вслед за динамикой товарного рынка, который находился под давлением после оглашения итогов саммита ОПЕК. При этом палладий в очередной раз оторвался от своего “соседа” и в течение недели пользовался спросом на фоне позитивного релиза по ВВП США в целом, а так же увеличения объема продаж автомобилей в октябре в частности. В итоге, торговая неделя по XPT/USD завершилась на отметке 1200.48, по XPD/USD на отметке 806.
Уже 6 торговых недель подряд американский фондовый индекс S&P500 завершает в положительной области. Минувшая неделя на бирже NYSE была усеченной в виду празднования Дня Благодарения в четверг 27 ноября, однако быки не спешили избавляться от длинных позиций. Макроэкономическая статистика порадовала трейдеров позитивными данными – вторая оценка по ВВП за 3 квартал была пересмотрена в сторону увеличения до уровня 3.9%. Показатель заказов на товары долгосрочного пользования в октябре так же продемонстрировал рост на 0.4%, что указывает на сильную потребительскую уверенность. На этом позитивном фоне последняя неделя месяца завершилась ростом котировок на 0.2%, на отметке 2069.
Прогноз на неделю 1 – 5 декабря:
XAU/USD:
На грядущей неделе золото вновь будет находиться под давлением. Во- первых, после саммита ОПЕК на наблюдали резкое снижение доходностей облигаций США, Германии, Японии и Великобритании, что сигнализирует о снижении инфляционных ожиданий в экономически развитых странах мира. На этом фоне у инвесторов отсутствует необходимость хеджировать инфляционные риски через покупку золота. Во-вторых, американская валюта прошедший месяц вновь завершила в положительной территории, что так же является медвежьим фактором для “желтого металла”. Если обратиться к техническому анализу – здесь мы так же получили сигнал на продажу драгоценного металла. На недельных графиках образовалась модель “медвежьего поглощения”. В этой связи следует использовать краткосрочный рост золота в область 1170/1190 для наращивания коротких позиций с таргетом 1145.
XPT/USD и XPD/USD:
Несмотря на уверенный рост автопрома в США и Китае (именно автомобильная промышленность является главным потребителем металлов платиновой группы) оба металла будут находиться под давлением на грядущей неделе. Товарный индекс CRB на прошедшей недели похудел на рекордные 5.47%, что указывает на сильные медвежьи настроения по сырьевым активам. На этом негативном фоне трейдеры будут продавать оба металла, даже несмотря на позитивный новостной фон. В этой связи следует использовать краткосрочный рост котировок платины (XPT/USD) и палладия (XPD/USD) для наращивания коротких позиций с таргетами 1177 и 787 соответственно.
S&P500:
Пересмотр данных по ВВП США за 3 квартал в позитивную сторону подтверждает силу американской экономики. В первую неделю декабря внимание трейдеров безусловно будет приковано к публикации данных по рынку труда. Отчеты по заявлениям на пособие по безработице показывают умерено позитивную динамику, однако более точное представление о занятости можно будет получить в среду, когда будет опубликованы релизы от ADP и ISM. В целом, большинство макроэкономических релизов за октябрь порадовали участников рынка позитивными данными, что закладывает хороший фундамент на окончание года. Быки по-прежнему господствуют на американском фондовом рынке и лидерство высокотехнологичного индекса Nasdaq верное тому подтверждение. В этой связи, следует наращивать “лонги” на спадах в область 2050/2030 с таргетом 2100.
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
Оставить комментарий
.png)
.png)
.png)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.png)
.png)
.png)
.jpg)
.jpg)
