Фундаментальный анализ, обзор по Определению Потенциала Тренда, анализ по уровням Мюррея, Волновой анализ, анализ по Биллу Вильямсу, анализ по Ишимоку, Квантовый анализ
Во вторую неделю марта XAU/USD вновь находилось под давлением - по итогам недели золото похудело на 1%. Основным виновником нисходящей тенденции в драгоценном металле стала американская валюта – в течение недели индекс долларовой корзины USDX достиг отметки 100.39, что является максимальным уровнем с апреля 2003 года.
Медвежий тренд наблюдался и в металлах платиновой группы. Слабые данные по промышленному производству в Китае, Еврозоне и Великобритании в совокупности с ревальвацией американского доллара не оставила быкам ни единого шанса на успех. По итогам недели котировки XPT/USD и XPD/USD снизились на 3.66% и 3.22% соответственно.
Американский фондовый рынок на прошедшей пятидневке находился во флэте. В первой половине недели преобладали медвежьи настроения по индекс S&P500 на фоне слухов о “ястребиной” риторике FED 18 марта. Однако после слабых данных по розничным продажам за февраль доходность казначейских облигаций пошла вниз, что приободрило быков на открытие длинных позиций. В итоге, торговая неделя завершилась снижением котировок на 1%, на отметке 2053.2.
Прогноз на неделю 16 – 20 марта:
XAU/USD:
Основным событием недели, безусловно, станет заседание FOMC 18 марта. В этой связи мне бы хотелось акцентировать внимание на трёх ключевых факторах. Во-первых, слабый спрос в ритейл секторе в течение трех месяцев подряд указывает на сокращение личного потребления в первом квартале текущего года, что является негативным фактором для экономики США. Во-вторых, ревальвация американского доллара оказывает негативное влияние на торговый баланс, увеличивая чистый импорт Соединенных Штатов. В-третьих, доходность 10-летних американских казначейских облигаций сейчас находится на уровне 2.1%, что указывает на слабые инфляционные ожидания. В этой связи, на мой взгляд Федрезерв будет придерживаться консервативной риторики в отношении ужесточения денежно-кредитной политики. Монетарный регулятор, безусловно, укажет на позитивные тенденции рынка труда, однако низкая инфляция не позволит ему начать быстрый цикл повышения ставок, как многие на это рассчитывают. На этом фоне можно ожидать ослабления американской валюты из-за закрытия длинных позиций, что поддержит небольшой спрос на драгоценный металл. Однако это восходящее движение следует рассматривать как коррекцию – среднесрочная цель, которая была обозначена на вебинаре “Инвестиции в золото: основные тенденции 2015 года”, по-прежнему остается в силе. В этой связи, необходимо открывать позиции Buy на снижение котировок в область 1150/1138 и фиксировать прибыль на уровне 1168.
XPT/USD и XPD/USD:
Металлы платиновой группы на минувшей неделе получат возможность перевести дух. Фундаментальные факторы по-прежнему указывают на снижение обоих металлов, однако сейчас быки попытаются организовать контратаку. Как уже было отмечено ранее, ФРС США будет придерживать “голубиной риторики” в отношении скорого повышения ставок по федеральным фондам, что вызовет волну фиксации прибыли по длинным позициям по американской валюте. На этом фоне металлы смогу получить некоторую поддержку. Больше в текущий момент времени нет факторов, которые способны поддержать спрос на промышленные металлы. В этой связи, необходимо открывать Buy по платине (XPT/USD) на снижение котировок в область в область 1109/1099 и фиксировать прибыль на уровне 1131. По палладию (XPD/USD) Buy на снижение котировок в область 782/770 и фиксировать прибыль на уровне 800.
S&P500:
Как это звучит не парадоксально, но слабая макроэкономическая статистика из соединенных Штатов, которую мы получили на минувшей неделе, окажет поддержку американскому фондовому рынку в течение марта. Заседание ФРС США 17-18 марта станет ключевым событием недели и в этой связи необходимо обратить внимание на следующий ключевой фактор. Слабые релизы по PPI и розничным продажам, в совокупности с низкими ценами на нефть, указывают на сжатие инфляционного давления, что вынуждает FED придерживаться консервативных взглядов в отношении денежно-кредитной политики. Этот фактор является позитивным для рынков акции, что поддержит спрос на корпоративные бумаги. Доходность 10-х летних казначейских облигаций по итогам минувшей недели снизилась на 0.14%, до уровня 2.11%, что подтверждает низкие инфляционные ожидания. В этой связи следует открывать позиции Buy на снижение котировок в область 2045/2020 и фиксировать прибыль на уровне 2085.
Месячный график: происходит откат вниз перед вероятной отработкой к 2178.3, откуда мы по-прежнему ждем разворот вниз, к 1898.5
Недельный график: так же восходящая тенденция не сломлена.
Дневной график: дивергенция так же свидетельствует об "усталости" бычьего тренда.. Тем не менее, от одной из поддержек - 2053.2 и 1980.1 -может произойти доработка зоны 2132.0-2178.3
Ожидания: ждем доработку зоны 2132.0-2178.3 от одной из двух зон: 2053.2, либо от 1980.1
Торговые решения:
1) Покупаем из зоны 1980.1-2053.2 к 2178.3.
2) При достижении 2178.3 можно искать сигналы на продажу в расчет на полный разворот индекса вниз.
Нефть "Brent"
Месячный график: восходящий свинг не сформирован, поэтому возможен новый локальный максимум, хотя мы видим, что нефть вновь стремится в зону 51.00.
Недельный график: неделя закрыта внутренним баром со среднесрочным потенциалом падения 41.41. Не исключаем предварительный вынос вверх к 66.69 (средняя полоса Боллинджера)
Дневной график: сужение конвертов при слабом ADX. Это так же оставляет вероятность на движение в зону 66.69
Ожидания: итак, мы имеем накопление нового понижательного потенциала к 51.00 и 41.41. Оптимальная зона входа - 66.69.
Торговые решения:
1) Продаем из зоны 66.69 в направлении 51.00 и 41.41
Золото
Месячный график: поддержка 1144.93 удерживает золото от дальнейшего снижения к 1033.00.
Недельный график: подтверждаем поддержку на 1144.93, т.к. параметры ADX недостаточны.
Дневной график: аналогичная ситуация. Поддержка 1144.93, сопротивление 1210.60
Ожидания: итак, с высокой вероятностью будет касание зоны 1144.93 и отскок к 1210.60
Торговые решения:
Покупаем по дополнительным сигналам от 1144.93 к 1210.60
Американский доллар возглавил рейтинг лидеров роста минувшей пятидневки: позиции Buy объёмом 5.00 лотов по валютным парамUSD/TRY, USD/MXN и USD/ZAR увеличили бы ваш депозит на $22 309, $18 287 и $16 084 соответственно. Снижение уровня безработицы до уровня 5.5% усилило ожидания по ужесточению монетарной политики со стороны Федрезерва в середине текущего года, что оказало доллару значительную поддержку. Дефляционная спираль в Швейцарии закручивается всё сильнее и сильнее – по итогам февраля инфляция сократилась до уровня -0.8%. На этом фоне трейдеры покупали высокодоходные валюты против швейцарского франка. Длинные позиции в кросс-курсе CAD/CHF в объеме 6.31 лота и кросс-курсе AUD/CHF в объеме 6.48 лота обогатили бы вас на $11 525 и $10 581 соответственно.
Рейтинг лидеров падения прошедшей недели возглавил кросс-курс EUR/HKD: позиция Sell объемом 4.61 лота позволила бы заработать $15 433. ЕЦБ 9 марта запускает программу QE и на этом фоне участники рынка избавляются от единой европейской валюты. Ожидания по инфляции потребительских цен на туманном Альбионе в первом квартале текущего года снизились, что усилило давление на британскую валюту. Короткая позиция в валютной паре GBP/HKD объемом 3.33 лота увеличила бы ваш депозит на $12 800. Ускорение дефляции в еврозоне и Швейцарии побудили участников рынка наращивать короткие позиции в кросс-курсах CHF/JPY и EUR/JPY. Позиции Sell объемом 4.93 лота и 4.61 лота увеличили бы ваш торговый депозит на $12 114 и $10 914 соответственно. Также в пятерке неудачников недели оказалось серебро: короткая позиция по XAG/USD объемом 3.15 лота позволила бы получить доход в размере $11 020. Позитивная статистика из Соединенных Штатов по рынку труда усилила бычий тренд по доллару, что в свою очередь нанесло значительный удар по котировкам драгоценного металла.
Наибольший торговый оборот трейдеры компании FreshForex совершили на XAU/USD, #BRENT, EUR/JPY, GBP/JPY, а также #WTI. В 52 раза сумма прибыльных сделок превысила сумму убыточных сделок клиентов по XPD/USD, #BRENT в 9 раз, EUR/AUD и AUD/CAD в 3 раза,#WTI в 2 раза.
* Позиции были открыты строго в начале и закрыты строго в конце выбранного в фильтре периода (например, «текущий месяц» предполагает открытие сделки в начале месяца и ее удержание в рынке по настоящий день);
Направление сделки соответствует направлению изменения цены за выбранный период (если цена росла, то предполагается, что сделка была открыта на buy; если цена снижалась — sell);
Объем сделки в лотах рассчитан так, что залог по ней составит около $1 000 при кредитном плече на счете 1:500.
С информацией о доходности финансовых инструментов Вы можете ознакомиться на сайте компании.
На прошедшей пятидневке наблюдались распродажи XAU/USD на фоне мощного роста американской валюты. Позитивная статистика из Соединенных Штатов по рынку труда усилила бычий тренд по гринбеку, что в свою очередь нанесло значительный удар по котировкам драгоценного металла – по итогам недели золото похудело на 4.1%.
Металлы платиновой группы в течение недели показали разнонаправленную тенденцию: котировки XPT/USD снизились на 2.14%, при этом XPD/USD продемонстрировал символический рост на 0.15%. Трейдеры негативно отреагировали на релиз по продажам автомобилей в Штатах за февраль – показатель вышел хуже консенсус-прогноза. Именно автопром предъявляет основной спрос на оба металла и нет ничего удивительного в том, что медведи наращивали короткие позиции.
Под давлением на прошедшей пятидневке находился и американский фондовый рынок – индекс S&P500 по итогам недели похудел на 1.66%. Несмотря на позитивный отчет по рынку труда (в феврале было создано 295 тыс. новых рабочих мест) – трейдеры открывали короткие позиции на фоне опасений ужесточения монетарной политики Федрезервом.
Прогноз на неделю 9 – 13 марта:
XAU/USD:
На грядущей неделе следует ожидать развития нисходящей тенденции в драгоценном металле. Во-первых, позитивная макроэкономическая статистика из Соединенных Штатов по рынку труда ускорила рост американской валюты, что обрушило котировки золота на прошедшей пятидневке. На рынке вновь поползли слухи о ужесточении монетарной политики Федрезервом и теперь инвесторы будут отыгрывать этот фактор вплоть до 18 марта, когда состоится заседание FOMC. Во-вторых, золото сейчас является самым слабым активом из состава товарного индекса CRB, что указывает на сильные медвежьи настроения в благородном металле. В-третьих, рост американской валюты будет усиливать давление на котировки нефти, что в свою очередь приведет к сжатию инфляционного давления. В этой связи инвесторы будут избавляться от золота, поскольку отпадет необходимость хеджирования инфляционных рисков. Мой среднесрочный прогноз, данный в январе на вебинаре “Инвестиции в золото: основные тенденции 2015 года”, по-прежнему остается в силе. В этой связи, необходимо открывать позиции Sell на росте котировок в область 1172/1185 и фиксировать прибыль на уровне 1150.
XPT/USD и XPD/USD:
Металлы платиновой группы в течение недели также будут находиться под давлением, как и их “золотой брат”. Во-первых, инфляция в Соединенных Штатах достаточно низкая и даже текущий рост доходностей 10-летних государственных облигаций до уровня 2.25% не позволяет рассчитывать на скорый рост CPI. Рост потребительской инфляции начнется с бычьим циклом на рынке “черного золота”. Уже 8 недель подряд отмечается рост запасов нефти и нефтепродуктов в США и в этой связи, фаза технической коррекции близится к завершению. Скоро нас вновь ожидает новая волна распродаж нефтяных фьючерсов, что вызовет снижение CPI. Низкая инфляция является негативной средой для обоих металлов. Во-вторых, нельзя обойти стороной и тенденцию в мировом автопроме, поскольку именно этот сектор экономики предъявляет основной спрос на металлы платиновой группы. В США и Великобритании в последние месяцы наблюдается снижение объёма продаж, при этом в Японии и еврозоне продажи незначительно, но растут. На этом фоне оба металла лишаются главного драйвера для роста котировок. В-третьих, индекс долларовой корзины USDX сейчас находится на 11-летнем максимуме и на будущей неделе не видно причин для изменения тренда. Поскольку стоимость металлов деноминирована в американской валюте – рост доллара вызывает снижение котировок планы и палладия. В этой связи, необходимо открывать позиции Sell по платине (XPT/USD) росте котировок в область 1168/1182 и фиксировать прибыль на уровне 1150. По палладию (XPD/USD) необходимо открывать позиции Sell на росте котировок в область 821/827 и фиксировать прибыль на уровне 805.
S&P500:
Во вторую неделю марта быки будут наращивать длинные позиции на краткосрочных откатах. В четверг мы получим данные по розничным продажам за февраль. Рост средней почасовой оплаты труда в январе на 0.5% и феврале на 0.1% позволяет рассчитывать на уверенный спрос в ритейл-секторе, что позитивно отразится на ведущих бенчмарках США. Следует также отметить, что на минувшей неделе инвесторы избавлялись от безопасных активов (золота и японской йены) и в этой связи следует ожидать притока капиталов в рисковые инструменты, к которым традиционно относятся корпоративные бумаги. В пятницу 6 марта на фондовом рынке меньше всех пострадал технологический сектор (индекс Nasdaq), что также указывает на возможный разворот краткосрочной нисходящей тенденции. Котировки фьючерса на индекс S&P500 опустились в область открытия текущего года, что является 38% коррекцией к последней фазе роста. Текущий уровень цен является привлекательным для открытия длинных позиций и можно ожидать возвращения боков на американский фондовый рынок. В этой связи следует открывать позиции Buy на снижение котировок в область 2065/2050 и фиксировать прибыль на уровне 2100.
Быки все никак не могут разогнаться для того чтобы все же сформировать недостающие волны восходящего импульса.
Возможно это получится сегодня?
Так или иначе пока ожидания сохраняются прежними и в ближайшее время ожидается продолжение импульсного роста пары в ходе которого, для начала будет сформирована волна [3] of v, а после уже и волны [4] и [5].
На этом рост, очевидно, будет полностью завершен и случится разворот.
Во вторник американская валюта находилась под давлением – индекс долларовой корзины USDX завершил торговые сутки на отметке 95.31. Пара EUR/USD по итогам дня выросла на 0.1% на фоне позитивных данных по розничным продажам в Германии зав январь. Итоговый показатель вышел значительно лучше консенсус-прогноза и судя по всему немцы вновь смогут вытянуть в экономику Старого света. Рост цен на нефть также позитивно отразился на котировках единой европейской валюты и в итоге торговые сутки завершились на отметке 1.1197.
Пара GBP/USD в течение дня пользовалась спросом на фоне публикации позитивного релиза от Markit Economics по строительному сектору. Показатель делового климата в этой отрасли экономики вновь вернулся в область 60%, что указывает на силу экономики Соединенного Королевства. По итогам дня пара фунт/доллар потяжелела на 0.14%, завершив торги на отметке 1.5381.
Больше всех американский доллар пострадал в паре с японской йеной. Министерство здоровья, труда и благосостояния Японии отрапортовала о незначительном росте уровня заработных плат в январе, что приободрило медведей на открытие коротких позиций. Коррекция на американском фондовом рынке усилило давление на пару USD/JPY, которая по итогам дня похудела на 0.46%, завершив торги на отметке 119.57.
События, на которые следует обратить внимание сегодня:
12.30 мск. Великобритания: Индекс деловой активности в секторе услуг за февраль (предыдущее значение 57,2; прогноз 57,5).
13.00 мск. Еврозона: Изменение объема розничной торговли за январь (предыдущее значение 0,3%; прогноз 0,0%).
16.15 мск. США: Изменение числа занятых от ADP за февраль (предыдущее значение 213K; прогноз 220K).
18.00 мск. США: Индекс деловой активности в секторе услуг за февраль (предыдущее значение 56,7; прогноз 56,5).
EUR/USD:
В первой половине следует обратить внимание на публикацию данных из еврозоны по розничным продажам за январь. Первый месяц года традиционно является позитивным для ритейл сектора и мощный рост продаж в Германии отличное тому подтверждение. На этом фоне можно ожидать выхода данных чуть лучше медианы прогнозов, что окажет единой европейской валюте некоторую поддержку. Однако как мы видим на 12 фигуре пара евро/доллар встречается с мощным напором медведей и в этой связи потенциал роста котировок будет ограничен этой областью. Давление на евро оказывают и немецкие бонды, доходность которых снижается по отношению к американским бумагам. Снижение кросс-курса евро/фунт на фоне позитивных данных из Великобритании также будет играть на руку медведям. При этом рост котировок “черного золота” будет сдерживать единую европейскую валюту от значительных распродаж. На этом смешанном фоне в течение дня можно ожидать развития флэта в рамках диапазона 1.1140 -1.1240. На сегодня можно выделить следующие уровни: уровни поддержки 1.1096 - 1.1000 и уровни сопротивления: 1.1216 -1.1269.
GBP/USD:
Markit Economics на этой неделе отрапортовал о росте производственного и строительного сектора Великобритании, что позволяет рассчитывать на выход позитивных данных по деловому климату в сфере услуг. Облигационный рынок также может оказать поддержку “быкам”: рост доходности британских 10-летних государственных облигаций по отношению к аналогам из США и Германии является позитивным фактором для пары GBP/USD. На этом фоне, в первой половине дня следует открывать позиции Buy на снижении котировок в область 1.5365/1.5325 и фиксировать прибыль в области 1.5415. Необходимо выделить следующие уровни по паре фунт/доллар: уровни поддержки: 1.5351 - 1.5315 и уровни сопротивления: 1.5427 – 1.5540.
USD/JPY:
В первой половине дня на фоне отсутствия публикации интересных макроэкономических релизов следует ожидать развития флэта. В американскую торговую сессию внимание трейдеров будет приковано к публикации данных от ISM по сектору услуг. Лишь только выход данных выше уровня 57.0 сможет оказать поддержку американской валюте, в противном случае нас ожидает небольшой откат вниз. Рост котировок нефти также будет сдерживать “быков” от наращивания длинных позиций и на этом фоне в течение дня можно ожидать развития боковой тенденции в рамках диапазона 119.50 -120.40. Необходимо выделить следующие уровни: уровни поддержки: уровни поддержки: 119.37 – 118.98 и уровни сопротивления: 119.86 – 120.71.
Месячный график: рост идет на падающем ADX, что говорит о близости полного разворота вниз. Однако февраль закрылся бычьим поглощение, это нельзя игнорировать. Ближайшая цель - верхняя полоса Боллинджера (2163.6)
Недельный график: дивергенция осциллятора. Сопротивление 2153.6 (верхняя полоса Боллинджера). Поддержка находится на 2035.0 (средняя полоса).
Дневной график: так же дивергенция. Итак, три "взрослых" фрейма нам говорят о приближении разворота. Но для доработки новых максимумов еще вполне хватает сил.
Ожидания: итак. ждем индекс на новых хаях (2153.6-2163.6), после чего может случиться разворот вниз, с первыми целями на 2007.1
Торговые решения:
1) Открытые ниже покупки можно попробовать "додержать" в зону 2163.0
2) В зоне 2153.6-2163.6 можно искать появление сигналов к продажам к 2007.1
Нефть "Brent"
Месячный график: февральский свинг говорит о том, что в марте мы можем увидеть продолжение роста нефти, минимум к средней недельной полосе Боллинджера (68.69). Отметим, что средняя полоса вновь получила снижение более чем на 2 доллара, поэтому сопротивление может оказаться сильным. Тем не менее, вариант с более крутой коррекцией (к средней линии, 96.77) нельзя отвергать.
Недельный график: абсолютно идентичная картина, Поддержка на 42.05, сопротивление 68.69
Дневной график: слабый ADX, поэтому, вероятно, ближайшая неделя пройдет в диапазоне между поддержкой 52.72 (нижняя полоса Боллинджера) и 68.69. Обе эти зоны пригодные для открытия сделок.
Ожидания: итак, основным ожиданием является доработка ключевой цели коррекции - 68.69. При этом возможен вынос вниз, в зону поддержки 52.72. Я бы рассматривал сделки исходя из того, что произойдет первым.
Торговые решения:
1) Покупаем в случае отката вниз (предположительно - к 52.72) к цели 68.69.
2) От 68.69 можно искать возможные сигналы к продажам.
Золото
Месячный график: медведи подтвердили нисходящую структуру графика, создав за февраль на откате вверх мощный обратный внутренний бар. В ближайшем будущем можем вновь увидеть трехзначный ценник на золото вместо четырехзначного. Однако ADX пока слаб. Поэтому сначала нам нужно будет дождаться тестирования поддержки 1032.24.
Недельный график: бычий паттерн Over&Under. Это позволяет рассчитывать на рывок в район 1377, где будет решаться - удержат ли медведи общую нисходящую динамику, или же потеряют ее и отпустят золото в северный разворот в направлении 1618.
Дневной график: поддержка на нижней полосе Боллинджеера (1181.13), сопротивление на верхней (1273.22)
Ожидания: непростая структура. Общее давление - вниз, но локально получен северный паттерн, который имеет потенциал для слома медвежьего фронта. Неделя может пройт в отработке движения в рамках O&U (от 1181.13 к 1273.22)
Торговые решения
1) Пробуем покупать от 1181.33 к 1273.22 , однако помним, что для этого необходимо дождаться подтверждений.
2) На 1273.22 вероятно появление новых сильных сигналов к продажам. Обсудим их на следующей неделе.
Четырехчасовой график GBPUSD. Пара достаточно сильно скорректировалась вниз, но данное снижение вполне вписывается в рамки восходящего тренда, который мы сейчас наблюдаем. Поэтому в качестве основного по-прежнему рассматриваем вариант с ростом пары. В качестве цели выступает главный уровень сопротивления (8/8). В качестве ближайшего уровня поддержки стоит рассматривать уровень (6/8).
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
Оставить комментарий
.png)
.png)
.png)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.jpg)
.png)
.png)
.png)
