Рынок сбережений разогрет и продолжает расти рекордными темпами, ведь ставки по вкладам напрямую зависят от ключевой ставки, которая уже с конца 2023 года стала относительно высокой. Очередной недавний рост ключевой ставки на 2% подкинул дровишек в депозитную топку.
По оценке Центробанка, средняя максимальная ставка в топ-10 банков в первой декаде августа составила 17,28% годовых. Банки предлагают максимальные ставки по вкладам на срок в 6 месяцев.
По данным Агентства по страхованию вкладов, общий объем подлежащих страхованию средств на банковских вкладах увеличился за первое полугодие 2024 года на 13,5% почти до 68 трлн. рублей.
При этом объем срочных вкладов физлиц вырос на 10,6% до 49,4 трлн. рублей, а наибольший рост показали вклады в диапазоне от 3 млн. до 10 млн. рублей — на 16,4% по сумме и на 22,4% по количеству вкладчиков.
Средний размер вклада на 1 июля 2024 года составил 338 тыс. рублей.
При всей радужности ситуации а банковской сфере фондовый рынок продолжает проигрывать вкладам. С начала года основной индекс Московской биржи сократился на 📉-9,5%, а индекс государственных облигаций потерял 📉-13%.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Неделя отчетов и советов директоров по дивидендам у эмитентов.
19 августа - Совет директоров по дивидендам ТНС Энерго Кубань;
20 августа - Отчет по МСФО за 2 квартал от Тинькофф;
20 августа - Отчет по МСФО за 1 полугодие от Европлан;
20 августа - Совет директоров по дивидендам НКХП;
21 августа - Отчет по МСФО за 1 полугодие от Циан;
21 августа - Отчет по МСФО за 1 полугодие от Займер;
21 августа - Совет директоров по дивидендам Инарктика;
22 августа - Отчет по МСФО за 1 полугодие от Ренессанс Страхование;
22 августа - Возобновление торгов акциями Новабев;
22 августа - Итоги 2 квартала от МТС;
22 августа - Отчет по МСФО за 1 полугодие от КарМани;
23 августа - Отчет по МСФО за 1 полугодие от Норникель.
Всем успешной инвестиционной недели 💼
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Без слез на индекс государственных облигаций смотреть невозможно. Сектор роста с мая 2024 тоже сильно сдал свои позиции.
Куда уходит основной поток денег от частных инвесторов? В фонды денежного рынка, которые на данный момент показывают одну из лучших доходностей. LQDT в данном случае использован для примера, на его место можно поставить фонд денежного рынка от вашего любимого брокера и картинка существенно не изменится.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Продолжаем следить за фондовым рынком и более внимательно за компаниями, которые водят в индекс Московской биржи.
На этой неделе рынок продолжил своё боковое движение с уклоном вниз, что не помешало многим акциям оставаться в зеленой зоне. На этой неделе топ-10 лучших акций индекса выглядят следующим образом:
1. Россети +5%
2. Сургутнефтегаз-п +3,8%
3. Полюс +3,3%
4. Юнипро +2,4% - вторую неделю подряд находятся в лидерах роста.
5. Ростелеком +2,0% - не отстают от Юнипро.
6. Норникель +2%
7. Русагро +1,7%
8. Интер РАО +1,7%
9. НЛМК +1,2%
10. МКБ +1%Более детально ситуацию на рынке и движение индекса Московской биржи обсудим в видео обзоре.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Очередная инвестиционная неделя пролетела, так и не принеся рынку надежды на рост, а ведь аналитики крупных инвестиционных домов продолжают прогнозировать рост рынка до конца года до 3 600 пунктов.
Этот уровень нам сейчас кажется мечтой оптимиста, ведь за сегодняшнюю торговую сессию индекс Московской биржи сократился еще на 📉-0,35%, таким образом неделю провожаем с отметкой 2 828,20 пункта.
На следующей неделе ждем оживления после возвращения на рынок 8 млрд. рублей, бывших в двулетней заморозке. По прогнозам 40-50% от этих средств будут реинвестированы в активы фондового рынка. В целом для рынков Московской биржи с месячным объемом торгов в 128 млрд. рублей вернувшиеся 4 млрд. будут каплей в море, но для конкретно фондового рынка - это было бы мощнейшим пинком к росту.
Как всегда порадовал инвесторов своими темпами роста Хэдхантер. Выручка за 2 квартал выросла на 40% до 9,8 млрд. рублей, скорректированная чистая прибыль улетела в космос на 83,5% до 5,5 млрд. рублей. Все ждут завершения процесса редомициляции и возобновления дивидендных выплат.А вот Совкомфлот 📉-1,1%, наоборот, расстроил своей отчетностью. Выручка за 1 полугодие составила 1 019 млн. долларов США и сократилась год к году на 16%, чистая прибыль снизилась на 35% до 324 млн. долларов США.
Ростелеком 📈+0,2% купил дата-центр Медведково за 26,3 млрд. рублей. Это очередной шаг перед выходом на IPO РТК-ЦОД, которой теперь принадлежат 22,2 тысяч стойко-мест в дата-центрах. Во 2 квартале выручка Ростелекома в сегменте ЦОД и облачные услуги составила 14,3 млрд. рублей. Дополнительные мощность повысят капитализацию дочерней компании и позволит максимально дорого разместить её акции в ходе первичного размещения.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Геополитика не осталась незамеченной в финансовой отчетности компании Совкомфлот. Из-за того, что официально можно было задействовать только 90% от всего всего количества судов выручка и чистая прибыль сократились.
➖Выручка за 1 полугодие составила 1 019 млн. долларов США и сократилась год к году на 16%. Темпы падения выручки ускорились во втором квартале, показав негативную динамику на 29% год к году.
➖Чистая прибыль за отчетный период сократилась на 35% до 324 млн. долларов США. Чистая прибыль во 2 квартале снизилась на 49% г/г до 107,8 млн. долларов США.
Согласно дивидендной политике Совкомфлот направляет на дивиденды не менее 25% от чистой прибыли по МСФО. Таким образом, 25% от чистой прибыли по курсу 88 рублей составят 7128 млн. рублей. Соответственно дивиденды на одну акцию могут составить 3 рубля по итогам 1 полугодия. Если динамика снижения чисто прибыли сохранится, то нас могут ждать весь скромные дивиденды в размере 6 рублей на одну акцию.
Компания может направить и больший объем средств на выплату дивидендов, но до 17,55 рублей, как это было по итогам 2023 года, эта выплата, к сожалению, не дотянет.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Вчера в рамках инвестиционного марафона в портфель были добавлены облигации Европлан. Это первые облигации с плавающим купоном в публичном портфеле и давайте я расскажу почему купил именно их.
Европлан - это лизинговая компания, которая предоставляет услуги по оформлению легковых и грузовых автомобилей в лизинг и сопутствующие автоуслуги: страхование, обслуживание автомобиля и парка, доставку транспорта и прочее. Порядка 90% клиентской базы приходится на представителей малого и среднего бизнеса.
Компания входит в состав одного из ведущих инвестиционных холдингов России ЭсЭфАй.В марте 2024 года состоялось IPO Европлана на Московской бирже, акции торгуются под тикером LEAS.
👀Что там по выпуску?
🚗Дата размещения - 09.07.2024 года, то есть еще совсем свежее.
🚗Дата погашения - 24.06.2027 года, размещение на три года как раз совпадает с типичным договором лизинга.
🚗Объем размещения - 12 000 000 000 рублей.
💰Ставка купона - плавающая и равна ключевой ставке + премия в 1,9%, то есть текущая доходность составляет 19,9% годовых, а эффективная доходность бумаг уходит в 21,5%. На текущий момент доходность вполне приличная.
🚗Выплата купона - ежемесячная, что позволяет инвестору максимизировать свой пассивный денежный поток.
🚗Оферта по выпуску отсутствует, но предусмотрена ежеквартальная амортизация по 25%, начиная с 27 купона.
🚗Выпуск Европлан ЛК-001Р-07 пока еще доступен для неквалифицированных инвесторов, успешно сдавших тест на неквалифицированность.
💬Что еще важно знать?
👉В мае 2024 года агентство Эксперт подтвердило кредитный рейтинг Европлана на уровне ruАА со стабильным прогнозом.
👉Текущая цена облигаций этого выпуска - 100,48% от номинала и это приемлемое значение цены для флоатера.
👉Облигационный долг на сегодня составляет 58,4 млрд. рублей на 10 выпусков, которые ничем не обеспечены, кроме честного слова и деловой репутации заемщика. Кстати, по РСБУ на 30.06.2024 общий объем заемных средств компании составлял 227 млрд. рублей.
👉Остаток чистых инвестиций в лизинг составляет около 87% активов по МСФО за 2023 год и характеризуется высоким уровнем кредитного качества. Объем лизингового портфеля на 01.01.2024 –385,6 млрд. рублей, объем нового бизнеса за 2023 год – 200,4 млрд. рублей.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Рубль опять укрепляется, а инфляция опять разгоняется. Что опять приводит к снижению основные индексов. На долговом рынке индекс GRBI потерял 📉-0,8%, на рынке акций индекс Московской биржи теряет еще больше 📉-1,15% и опускается до 2 838,11 пункта.
Несмотря на рост чистого процентного дохода и чистого комиссионного, чистая прибыль Совкомбанка год к году сократилась на 24% до 39 млрд. рублей. Во многом падение чистой прибыли связано с высоким уровнем процентных ставок. Акции сегодня корректируется следом за рынком на 📉-0,8%.
Софтлайн 📈+0,2% отчитался за 1 полугодие по МСФО. Оборот компании вырос на 30% до 21,3 млрд. рублей год к году, а вот прибыль сменилась убытком в размере 0,7 млрд. рублей. На финансовый результат повлияла покупка 60% компании ОМЗ Перспективные Технологии и рост процентных расходов. Из плюсов стоит отметить растущую на 75% EBITDA.
Х5 отлично отчиталась за 2 квартал по МСФО. Выручка выросла на 25% до 965,5 млрд. рублей, чистая прибыль растет на 19,5% до 35,2 млрд. рублей. Компания завершает процесс редомициляции и пока что торги акциями приостановлены.
Акции Новабев сегодня торгуются последний день перед паузой, связанной с предстоящим перераспределением акционерного капитала и заморозкой новых акций до одобрения ЦБ новой сделки (крайний срок - декабрь 2024 года). Да, новые подарочные акции будут иметь свой отдельный код и пока Набиуллина не одобрит дополнительную эмиссию их нельзя будет продать. Инвесторы боятся замораживать свои инвестиции на такой длительный срок, поэтому само по себе нейтральное событие повлекло снижение цены акций на 7% за последнюю неделю. в том числе и за сегодня на 📉-0,8%.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Докупаю самые ликвидные акции, по которым платят дивиденды. После ребалансировки портфеля облигаций купил новый выпуск облигаций с плавающим купоном. Все бумаги доступны неквалифицированным инвесторам с небольшими бюджетами.
Министерство финансов и налоговой политики Новосибирской области решил разместить новый выпуск облигаций с фиксированным купоном, но есть нюанс. Давайте разбираться, там всё очень сильно закручено.
✅Дата размещения - 22.08.2024г.
✅Дата погашения - 17.08.2029г., раз уж размещаться, то сразу на длинный горизонт.
✅Объем эмиссии - 13 500 000 000 рублей стандартным номиналом в 1 000 рублей.
💰Размер купона фиксированный, но не все так однозначно:
- Размер 1 и 2 купона предварительно оценивается как доходность ОФЗ сроком 2,6 года + премия до 2,75 б.п. То есть ориентировочно 15,5% + премия = до18,25%.
- Размер 3 купона будет равен размеру 1 купона за вычетом 25 б.п.
- Размер 4 купона будет равен размеру 1 купона за вычетом 50 б.п. и дальше с таким же шагом размер купона будет уменьшаться, как матрешка, до 20 купона, который должен будет уменьшить 1 купон на 750 б.п.
✅Выплата купона - ежеквартальная или 4 раза в год, но при этом:
- длительность 1 купона составит 57 дней;
- длительность 2-19 купонов - квартал;
- длительность 20 купона - 125 дней;
✅По выпуску предусмотрена амортизация:
- в 9 купон будет погашено 30% номинала;
- в 13 купон - 20% номинала;
- в 17 купон - 20% номинала;
- и в 20 купон - 30% номинала.
✅Странно, что эмитенту никто не подсказал об оферте - так бы пасьянс полностью сложился...
✅Выпуск НовосибирскаяОбл-34024-об доступен неквалифицированным инвесторам без тестирования.
Кстати, вы обратили внимание, что пессимисты из Новосибирской области планируют снижение доходности ОФЗ за 5 лет на 7,5%. А значит по ключевой ставке они закладывают такую же динамику. Что бы на этот прогноз сказала Набиуллина?
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Оставить комментарий
