Праздник к нам приходит - приближается дивидендный сезон. До активной фазы еще пару-тройку месяцев надо будет подождать, но уже есть компании, советы директоров которых дали предложения по дивидендным выплатам.
Как показывает история не всегда акционеры голосуют за выплату дивидендов. Но отказ или неявка основного акционера - скорее исключение из правил, поэтому давайте считать перечисленные ниже эмитенты проголосуют за выплату дивидендов.
1. Черкизово (4 квартал 2024)
Дата закрытия реестра - 07.04.2025г.
Размер дивиденда - 98,92 рублей
Див.доходность - 2,4%
2. Полюс (2024 год)
Дата закрытия реестра - 25.04.2025г.
Размер дивиденда - 73 рубля уже с учетом прошедшего дробления
Див.доходность - 3,9%
3. Новатэк (2024 год)
Дата закрытия реестра - 28.04.2025г.
Размер дивиденда - 46,65 рублей
Див.доходность - 3,6%
4. Авангард (4 квартал 2024)
Дата закрытия реестра - 28.04.2025г.
Размер дивиденда - 28,5 рублей
Див.доходность - 3,6%
5. Яндекс (2024 год)
Дата закрытия реестра - 28.04.2025г.
Размер дивиденда - 80 рублей
Див.доходность - 1,8%
6. ЛСР (2024 год)
Дата закрытия реестра - 29.04.2025г.
Размер дивиденда - 78 рублей
Див.доходность - 8,9%
⭐Если у вас, как и меня, отсутствуют в портфеле все указанные выше акции, но вы хотите получить по ним дивиденды, то необходимо успеть купить бумаги до даты закрытия реестра.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Рынок продолжает находиться под давлением внешних факторов. Это давление вроде бы и не усиливается, но инвесторы реагируют слишком негативно. Плавное снижение рынка в течение предыдущих трех дней сегодня вылилось в дневной провал индекса Московской биржи на 📉-1,98% до 3 083,99 пункта. При таком размере коррекции почти все компании, входящие в индекс, находятся в красной зоне.
Негатива рынку подкидывает и внутренняя повестка. Сегодня суд арестовал основателя группы Русагро Вадима Мошковича по делу о хищениях. Компания не входит в индекс Московской биржи, но снижение цены бумаг за 2 дня на 📉-28% никого не оставило в стороне.
Банк ВТБ порадовал инвесторов операционной отчетностью за январь-февраль 2025 года. Чистая прибыль по МСФО выросла на 26,4% до 77,5 млрд. рублей при рентабельности капитала в 17,8%. Высокая ключевая ставка негативно повлияла как на рост розничного кредитного портфеля - он продолжил сокращаться, так и в целом на процентный доход. Акции банка теряют 📉-1,1% на падающем рынке.
Инвестиционная группа ЭсЭфАй 📉-2,3% ожидаемо опубликовали сильный отчет за 2024 год. Доходы от операционной и финансовой деятельности за год выросли на 24% до 43,3 млрд. рублей. Активы группы выросли до 359 млрд. рублей. Чистая прибыль составила 22,9 млрд. рублей, увеличившись год к году на 18%.
Совет директоров Новабев рекомендовал выплатить дивиденды в размере 25 рублей на одну акцию. Дивидендная доходность выплаты составляет 4,4%. Компания не входит в индекс, но тоже следует за рынком и теряет 📉-2,5%.
Полюс вернулся на фондовый рынок после дробления акций в пропорции 1:10. Дробление должно было повысить спрос у частных инвесторов, так как бумаги теперь стали более доступными для небольших бюджетов, но как вы понимаете не сегодня. За первый день торгов акции просели на 📉-0,6%.
Власти РФ до конца мая примут решение по вопросу индексации цен на минеральные удобрения для внутреннего рынка, сообщили в ФАС. Индексация положительно повлияет на цену акций ФосАгро, но когда уже будет принято окончательное решение. Сегодня акции компании находятся под общим давлением и теряют 📉-2,7%.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Аналитики СберИнвестиции учли ситуацию на рынке, новую финансовую отчётность эмитентов, а также перспективы и объемы выплат дивидендов и обновили подборку 6 топовых дивидендных акций на 2025 год. Всем инвесторам с дивидендной стратегией инвестирования посвящается 😜
❌Прежде всего из списка были убраны акции Хэдхантера. Да, прошла любовь - завяли помидоры. Компания выплатила специальные дивиденды с див.доходностью в 22,8%, но нейтральные итоги работы в 4 квартале 2024 смутили аналитиков, хотя год к году выручка и выросла почти на 23%.
Кроме того аналитикам не понравилось отсутствие финансовых прогнозов на 2025 год и неопределенность с периодами выплат дивидендов в будущем.
✅На место убывшего Хэдхантера были добавлены акции КЦ ИКС 5. Ну еще бы, о компании сейчас с каждого утюга слышно. На неделе совет директоров рекомендовал выплатить дивиденды от прибыли прошлых лет в размере 648 рублей на одну акцию, что соответствует 18,1% дивидендной доходности.
Также компания утвердила дивидендную политику, согласно которой будет выплачивать дивиденды 2 раза в год. Базой для расчета будет выступать свободный денежный поток и коэффициент чистый долг/EBITDA на уровне не более 1,4х.
❓В феврале 2025 года из данного списка уже были вычеркнуты акции ФосАгро по причине возможной не выплаты дивидендов, чего не произошло - совет директоров рекомендовал выплатить 171 рубль на акцию. Но акции ФосАгро так и не были возвращены в топ-лист. Возможно, в следующий раз.
Итоговый список лучших дивидендных акций на этот год выглядит так:
В СберИнвестиции отметили, что с начала июня 2022 года топ дивидендных акций вырос на 181,9%, в то время как индекс Московской биржи полной доходности - на 74,5%. Говорят, что это не инвестиционная рекомендация, а лишь информация для ознакомления.
У меня в портфеле совпали 4 позиции из 6, но зато большинство имеют высокий удельный вес.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
На этой неделе наблюдается новая тенденция - в течение дневной сессии рынок понемногу проседает, потом на вечерке разворачивается и показывает рост, чтобы на следующий день опять показать коррекцию. Сегодня индекс Московской биржи продолжил снижение на 📉-0,58% до 3 146,13 пункта. Индекс долгового рынка также после открытия торгов пошел в рост, но за день всё растерял.
Падение месяца сегодня в акциях Русагро 📉-19,5%. Основатель компании был задержан правоохранительными органами, а в офисах компании проходят обыски. Инвесторы активно перекладываются из бумаг Русагро в акции НКХП, которые за день взлетели на 📈+20%.
Новабев 📈+0,1% отчитался о росте выручки за 2024 год по МСФО на 16% до 135,5 млрд. рублей. Выручка росла как за счет увеличения объемов продаж, так и благодаря росту среднего чека. При этом чистая прибыль компании сократилась 43% до 4,6 млрд. рублей. Итоги слабые, но они стали ухудшаться еще после 1 половины 2024 года. Завтра совет директоров должен дать рекомендации по выплате дивидендов.
По итогам 2024 года Лента вышла на чистую прибыль в размере 24,5 млрд. рублей после убытка в 1,8 млрд. рублей в прошлом году. Рост выручки составил 44% до 888,3 млрд. рублей. Рост финансовых показателей позволил сократить долговую нагрузку по показателю чистый долг/EBITDA с 2,8х до 0,9х. С оптимизмом жду развития компании в 2025 году, так как этот год будет топовым для ритейла и финансовой сферы. Акции Ленты на сильной отчетности прибавляют 📈+3,7%.
Аренадата 📈+0,2% - одна из новых компаний на публичном рынке - 2024 год закрыла с ростом выручки на 52% до 6 млрд. рублей и ростом чистой прибыли на 33% до 1,9 млрд. рублей. Вот что значит отсутствие долга - даже высокая ключевая ставка не испортит финансовую отчетность. С момента IPO в октябре прошлого года бумаги стабильно держатся выше цены размещения.
Краудлендинговая площадка JetLend прошла IPO и теперь бумаги торгуются на СПБ бирже. Размещение прошло по нижней границе ценового коридора - 60 рублей за одну акцию. Общий размер IPO составил 476 млн. рублей, а рыночная капитализация компании составила в 6,3 млрд. рублей. Free-float составил 7,6%. Основные акционеры свои акции не продали, ведь для них установлен lock-up период в 180 дней. Тикер бумаг - JETL. Это второе размещение бумаг на СПБ Биржи с момента введения американских санкций.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Газпром нефть - одна из крупнейших нефтяных компаний с подтвержденными запасами на уровне топовых мировых нефтяных компаний. По объёму добычи и переработки нефти входит в тройку компаний России.
Компания является "дойной коровой" для Газпрома, правда 2024 год для компании оказался не самым сильным в финансовом плане.
💰Дивиденды
Дивидендная политика Газпром нефти предусматривает целевой размер дивидендных выплат по акциям компании - не менее 50% от чистой прибыли, определяемой в соответствии с МСФО, с учетом корректировок.
Дивиденды выплачиваются дважды в год. Компания стабильно платит дивиденды уже 22 года. По стабильности выплат - это самая стабильная компания российского фондового рынка. Но здесь важно оставить оговорку, ведь стабильность выплат дивидендов еще не означает постоянный их рост.
За 1 половину 2024 года компания заплатила 51,96 рублей дивидендов на одну акцию. Аналитики РСХБ ожидают, что по итогам 2 полугодия 2024 года компания направит на дивиденды порядка 75% от чистой прибыли или 24-27 рублей дивидендов на одну акцию.
⚡Риски
Главный риск - снижение цен на нефть. На каждый 1% снижения цен на нефть акции корректируются на 0,2% в среднем.
Валютный риск. При укреплении рубля на 1% цена акций также в среднем снижается, но не так сильно, как при снижении цен на нефть - только на 0,1%.
Санкционное давление.
📍Итоги
По итогам 2024 года компания показала сильное ухудшение финансового результата. При росте выручки на 16,5% до 4 100 млрд. рублей чистая прибыль сократилась почти на 25% до 479,5 млрд. рублей. На финансовый результат оказали негативное влияние убытки от курсовых разниц и отложенные налоговые обязательства.
Финансовые результаты не самые лучшие, но это временное явление, так как у компании имеется значительный потенциал роста, в том числе за счет Чонского кластера.
По мультипликаторам компания оценена не дорого, так P/S на конец 2024 года составляет 0,7х, то есть акции сейчас продаются с дисконтом.
За 2024 год чистый долг Газпром нефти вырос в 2,4 раза до 742,6 млрд. рублей, что повлекло за собой рост показателя чистый долг/EBITDA, но он продолжает быть на низком уровне 0,5х - достаточном для обслуживания без каких-либо сложностей.
⭐В моем инвестиционном портфеле акции Газпром нефти занимают 1,3%, покупал и продолжаю их покупать на длительный срок, продавать не планирую. Целевая цена на ближайший год - 680-700 рублей.
Не инвестиционная рекомендация.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Очередной этап арабских переговоров и отсутствие какой-либо конкретики были негативно восприняты рынком, опять же после необоснованно позитивных ожиданий. Индекс Московской биржи продолжил вчерашнее плавное снижение и за день сократился еще на 📉-0,44% до 3 164,62 пункта.
К тому же скоро закрытие 1 квартала и институционалы захотят показать квартальную прибыль, а значит позиции будут закрываться для фиксации результата, что в перспективе даст еще более сильный минус.
Совет директоров Лукойла дал рекомендацию по дивидендам - 541 рубль на одну акцию, что оказалось выше прогнозов аналитиков и соответствует 7,1% дивленной доходности. Суммарные годовые дивиденды составят 1055 рублей, если инвесторы проголосуют за, чего мы все с нетерпением ожидаем. Но несмотря на это акции нефтяного гиганта корректируются на 📉-0,5%. Дата закрытия реестра на получение дивидендов - 3 июня.
Наблюдаем повышенную волатильность в расписках компании ОКЕЙ. Акционеры компании одобрили редомициляцию из Люксембурга в Калининградскую область и на этой новости бумаги сначала взлетели на 13%, а потом благополучно откатились в цене назад. После возвращения в родную гавань расписки будут конвертированы в соотношении 1:1.
ГК Элемент 📈+3,7% представила сильную отчётность по МСФО за 2024 год. Выручка выросла на 23% до 44 млрд. рублей, компания сократила долговую нагрузку и увеличило чистую прибыль год к году на 56% до 8,3 млрд. рублей.
В ходе дня инвестора Хэндерсон 📈+0,1% отчитались о росте выручки за январь-февраль 2025 года на 16% до 3,5 млрд. рублей, в том числе за счет активного роста онлайн продаж.
Московская биржа 📈+0,2% напомнила о графике торгов в майские праздники. Торги на всех рынках биржи не будут проводиться 1 и 9 мая.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Европлан – ведущая частная лизинговая компания, специализирующаяся на предоставлении в лизинг легковых и грузовых автомобилей, а также сопутствующих услуг. Она входит в инвестиционный холдинг 🏦ЭсЭфАй, то есть за спиной у компании стоит солидная материнская структура.
По итогам 9 месяцев 2024 года Европлан занимает 6 место из 111 в рэнкинге лизинговых компаний по версии РА Эксперт, стабильно удерживая эту позицию.
Акции Европлана (тикер LEAS) торгуются на Московской бирже и входили в её основной индекс до 21 марта 2025 года. С прошлой неделе они уступили своё место более "достойным".
💰Дивиденды
Дивидендная политика предусматривает выплату не менее 50% чистой прибыли по МСФО при условии соблюдения норматива достаточности капитала. Однако чёткого графика выплат у компании нет.
История выплат началась летом 2024 года, когда Европлан распределил дивиденды за 2023-й. По итогам 9 месяцев 2024 инвесторы получили 50 рублей на акцию, что соответствует дивидендной доходности 8,6%. Однако приоритетом компании остаётся реинвестирование прибыли.
⚡Риски
Главный фактор давления – высокая ключевая ставка, которая:
🔹 увеличивает стоимость финансирования для компании;
🔹 снижает спрос на лизинговые услуги из-за удорожания контрактов.
📍Итоги
Несмотря на непростые условия, в 2024 году Европлан показал:
✅ Рост чистого процентного дохода на 45% – до 25,6 млрд. рублей.
✅ Увеличение лизингового портфеля на 11% – до 256 млрд. рублей.
✅ Чистую прибыль по МСФО 14,9 млрд. рублей (+0,7% к 2023 году).
Однако стоит отметить ухудшение качества портфеля: стоимость риска выросла до 3,4%, что выше многолетнего среднего (≤0,9%). Это увеличивает резервы под проблемную задолженность и сказывается на финрезультате.
Тем не менее компания планирует списание резервов в 2025 году, что может позитивно повлиять на стоимость акций, но до конца года рынок лизинга останется под давлением.
С прошлой недели акции Европлана покинули индекс МосБиржи. Это может привести к коррекции стоимости бумаг по следующим причинам:
🔹 психологическому давлению на частных инвесторов;
🔹 продажам со стороны индексных фондов.
Тем не менее влияние будет ограниченным из-за небольшого веса бумаги в индексе, поэтому сторонники теории заговора могут проходить мимо.
Текущая оценка акций: P/E ~6,3x – достаточно высоко для компании с умеренными перспективами роста, хоть и ниже средней по сектору. В данный момент покупать акции считаем не целесообразным по причине снижения спроса на лизинговые услуги. К тому же вопрос по росту дивидендных выплат до конца 2025 года точно не будет актуальным. Наш целевой ориентир по стоимости акций Европлана - 780 рублей.
Компания для меня интересна в плане инвестирования в её облигации, что собственно говоря я и делаю.
Не инвестиционная рекомендация.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Сегодня рынок показывает затишье перед очередным раундом переговоров в Эр-Рияде. Индекс Московской биржи скорректировался на 📉-0,41% до 3 178,66 пункта. Долговой индекс также теряет 📉-0,95%, а это значит, что пятничное решение совета директоров ЦБ не понравилось институциональным инвесторам, хотя на чем там было ждать новостей об ослаблении ДКП?! Невольно вспомнилось философское высказывание одного выдающегося человека, о том что ваши ожидания - это ваши проблемы.
Акрон опубликовал отчётность по МСФО за 2024 год. Выручка за год выросла на 10% до 198,2 млрд. рублей, а вот чистая прибыль упала на 15% до 30,5 млрд. рублей. На финансовый результат давят высокие процентные расходы, ведь за год чистый долг вырос в 4 раза до 103,3 млрд. рублей (в моем портфеле как раз присутствуют облигации Акрона). Бумаги теряют 📉-0,9% за торговую сессию. В планах у компании на 2025 год нарастить производство продукции на 7%.
Девелопер Эталон закрыл год с чистым убытком в размере 6,9 млрд. рублей. Несмотря на рост выручки на 44% год к году до 131 млрд. рублей закрытие государственной ипотечной программы сильно ударило по всем застройщикам. Расписки теряют 📉-3,5%. Ранее в планах у компании была редомициляция в Россию в течение 2025 года, но убыток за 2024 год и не самая радужная перспектива 2025 года, скорее всего, поставят эти планы на длительную паузу.
Также в лидерах падения компания ПИК 📉-5,6%. Аналитики ожидают такую же слабую годовую отчётность как и у Эталона.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Какие события нас ждут в последнюю полноформатную инвестиционную неделю марта?
25 марта - отчётность по РСБУ за 2024 год от ЭсЭфАй;
25 марта - день инвестора Хэндерсон;
25 марта - отчётность по МСФО за 2024 год от Группы Элемент;
25 марта - финансовые результаты за 2024 год от Ленты;
25 марта - ВОСА ОКЕЙ по вопросу редомициляции;
26 марта - отчетность по МСФО за 2024 год и конференц-колл от Аренадата;
26 марта - данные по недельной инфляции от Росстата;
27 марта - день инвестора в КЦ ИКС 5;
27 марта - отчётность по МСФО за 2024 год от ЭсЭфАй;
28 марта - отчётность по МСФО за 2024 год от ЭЛ5 Энерго.
Всем желаю успешной инвестиционной недели💼
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Первый выпуск подкаста на канале. В видео встретился с командой инвесторов InveStory - это Максим Пасканов и Владислав Решетняк. Обсудили горячие темы и то как они способны повлиять на динамику российских акций, разобрали конкретные примеры. Получилось очень мощно!
Оставить комментарий
