Инфляция продолжает расти, а вместе с ней активнее формируются ожидания инвесторов к росту ключевой ставки в следующую пятницу. Самые адекватные аналитики прогнозируют её рост на 300 б.п., оптимисты уже не скрывают ожидания роста как минимум на 1%. Также новостийная лента во всю пестрит ожиданиями 15 санкционного пакета от ЕС, что никогда всегда приводило фондовый рынок к сокращению. Как и сегодня - индекс Московской биржи сократился на 📉-0,3% до 2 485,20 пункта.
Газпром нефть 📈+1,2% планирует нарастить инвестиции по причине реализации крупных проектов наряду с ростом объемов нефтепереработки.
Несмотря на то, что акционеры ФосАгро вчера проголосовали за снижение размера дивидендов до 126 рублей на одну акцию, акции компании сегодня находятся в лидера роста. Бумаги прибавляют 📈+3,5% в ожидании скорой отмены экспортной пошлины, а также на ожидании сокращения долговой нагрузки. Кроме того драйвером роста для компании остается слабый рубль.
Норникель 📈+0,2% на 30% снизил объем инвестиций на 2025 год до 215 млрд. рублей.
Компания Самолет провела день инвестора. Ничего нового не было сказано - высокие ставки давят на бизнес, компания видит свое развитие в смещении бизнеса в регионы, цены на новое жилье снижать не планирует, но при этом ставит на паузу проекты на 3,6 млн. кв.м. На 2025 год необходимо погасить 70 млрд. рублей, денег само-собой нет, поэтому этот долг Самолет будет реструктуризировать под еще более высокий процент. Акции компании растут на 📈+0,6%, хотя инвестиционной идеи в бумагах на ближайший год нет.
Роснефть 📉-0,3% согласовала с Индией крупнейший для компании десятилетний контракт на поставку нефти в объеме до 500 тыс. баррелей в сутки. Подписание контракта позволит нивелировать некоторые санкции в отношении нефтяной отрасли.
В лидерах падения акции Полюса 📉-7,5%. Бумаги сегодня торгуются без дивидендной нагрузки, акционеры получат более 1300 рублей дивидендов на одну акцию. При этом дивидендная доходность превышает дивидендный гэп.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
После вчерашней вечерней сессии рынок пробовал восстановить утраченные позиции, что частично получилось. На рынок продолжает давить ослабление рубля, ЦБ поднял официальный курс на четверг до 103,27 рублей, что вылилось в продолжение снижения индекса Московской биржи на 📉-0,4% до 2512,54 пункта.
ЦБ провел опрос аналитиков по поводу ожидания ключевой ставки на 2025 год, согласно которого эксперты подняли прогноз по средней ключевой ставке с 18% до 21,3%. Средняя КС, равная 21,3%, говорит нам о том, что 23-25% в первом полугодии выглядят весьма реально.
Аналитики спрогнозировали итоговый размер инфляции на 2024 год - 9,2%, а на 2025 год - 6%. Прогноз достаточно оптимистичен, но при этом всё еще далек от нормативного значения в 4% годовых.
От ослабления рубля в выигрыше акционеры Сургутнефтегаза. Мало того, что привилегированные акции растут на 📈+2,1%, так и слабый рубль на отчетную дату может дать до 11 рублей дивидендов на одну акцию. Вот бы им пересмотреть дивидендную политику и увеличить количество выплат в год.
Аэрофлот 📉-0,6% отчитался за ноябрь ростом пассажиропотока на 11% г/г до 4 млн. человек. Процент занятости кресел на внутренних линиях вырос до 93,5%. Всего же с начала года перевезено 51,3 млн. пассажиров, что на на 17,6% больше аналогичного периода прошлого года.
Сегодня Президент проведет совещание с членами правительства, в закрытом режиме будет обсуждаться состояние угольной отрасли, отметил Песков. Акции Мечела продолжили коррекцию на 📉-0,6%. С начала года бумаги просели на 74%.
У ЦБ не получилось надолго удержать официальный курс доллара ниже 100 рублей. Спрос на валюту продолжает расти, фьючерс на доллар достиг 102 рублей. На фоне роста геополитических рисков инвесторы продолжили продавать акции, чем опустили индекс Московской биржи на 📉-1,95% до 2 522,75 пункта. Все компании индекса сегодня торгуются в красной зоне.
Полюс раскрыл детали проекта Сухой Лог. Мощной новой фабрики составит 34 млн. тонн руды, а производство составит 2,3-2,8 млн. унций золота в год. Объект может стать крупнейшим месторождением в России и практически удвоить добываемую руду. Для выхода проекта на крейсерскую мощность необходимо 6 млрд. долларов капитальных затрат, тогда первая линия будет запущена в 2028 году, а вторая - в 2029. Скорее всего из-за высокого CAPEXа инвесторы могут снова забыть о дивидендах. На дающем рынке новость пока что не зашла и акции просели на 📉-0,6%.
Черкизово 📈+2,5% покупает птицеводческий комплекс в Тюменской области у Группы Руском, что даст рост производства курицы на 60 тыс. тонн в год.
Сбербанк опубликовал данные за 11 месяцев по РСБУ. Чистая прибыль банка за 11 месяцев выросла на 4,9% до 1 444,8 млрд. рублей, при рентабельности капитала в 23,7%. В ноябре Сбербанк заработал 117,3 млрд. рублей чистой прибыли (+1,6% г/г). Банк идет на очередной рекорд, при этом за день акции скорректировались на 📉-2,5%.
Минфин России подтвердил планы выхода на IPO Дом.РФ. На рынок будет размещено 5% акций, что позволит привлечь 10-15 млрд. рублей. Сегодня Госдума приняла в третьем чтении закон, который устанавливает возможность приватизации корпорации при сохранении контролирующей доли (50% + 1 акция) государства.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
В понедельник бодрые и полные сил инвесторы начали выкупать просевшие акции и государственные облигации. Позитивный день на всех рынках Московской биржи, а индекс Мосбиржи растет на 📈+1,45% до 2 572,89 пункта.
Выручка Хэндерсон в ноябре составила 2 млрд. рублей, увеличившись за месяц на 16,5%. При сравнении годовых показателей размер рост составил 59%. С начала года размер выручки достиг 18 млрд. рублей. Также сегодня акции компании очистились от дивидендной нагрузки, что привело к коррекции на 📉-3,1%.
Х5 в течение 5 лет планирует закупить 7 000 китайских грузовиков для закрытия потребностей в транспорте. Компания рассматривает работу с китайским производителем Sinotruk как стратегическую для российского рынка.
Акционеры Хэдхантера ожидаемо проголосовали за выплату бонусных дивидендов в размере 907 рублей. Дата закрытия реестра уже совсем скоро - 17 декабря. Акции растут на 📈+0,5% и я уже заранее боюсь за уровень просадки после закрытия реестра, ведь эти дивиденды были разовым стимулом, в дальнейшем стоит рассчитывать на 200-250 рублей в год на одну акцию.
ВК 📈+2,5% рассматривает возможность проведения IPO VK Tech. По итогам девяти месяцев 2024 года выручка VK Tech составила 7,7 млрд рублей, что составляет менее 10% от выручки всей структуры ВК. Пока что о сроках размещения не говорится, да и скорее всего 1 половина 2025 года будет не самым лучшим временем для выхода на широкий рынок.
Т-Технологии 📈+2,0% в очередной раз подтвердил намерение выплачивать ежеквартальные дивиденды, на этот раз компания сообщила об этом в своем телеграм-канале. Не уверен, что еще кто-то сомневается в этом намерении холдинга, но зачем-то ведь они не устают напоминать о своих планах.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Обычно слабеющий рубль дает толчок роста для фондового рынка, но не на этой неделе. С таким сильным ослаблением национальной валюты начинают расти проинфляционные ожидания населения, как бы нас не пытались заверить в том, что мы получаем доходы в рублях, а значит на доллар нам не стоит смотреть.
Сегодня фьючерс на доллар снизился до 100 рублей, а ЦБ на 7 декабря обвалил доллар сразу на 3,8% до 99,42 рублей. Эта динамика мгновенно вызвала положительный резонанс на фондовом рынке страны и индекс Московской биржи показал рост на 📈+1% до 2 536,23 пункта. Рынок второй день подряд растет ровно на 1%, может быть у Московской биржи есть кнопка "вырасти на 1%" и они её используют?!🤣
Если руководство Банка России видят закономерность в росте инфляции при ослаблении рубля, так может быть кроме ключевой ставки можно немного подукрепить рубль, хотя бы не рыночными методами довести доллар до 70 рублей и будет нам всем счастье?!
Сбербанк провел день инвестора. В планах до конца года сохранить рентабельность капитала на уровне 23% с последующим снижением этого показателя до 22% в 2025 году. Как обычно, была отмечена роль ИИ в бизнес-процессах, позволившая сократить расходы на 450 млрд. рублей в 2024 году. Также в банке подтвердили выплату 50% чистой прибыли на дивиденды. Как бы ничего нового, но на растущем рынке акции показывают рост на 📈+1,5%.
Транснефть должны заплатить в 2025 году в бюджет 50% от чистой прибыли независимо от размера налога на прибыль. На новости акции взлетели на 🚀+4,0%, но мы должны понимать, что чистая прибыль сократится как минимум в 1,5 раза, если Правительство не применит другие методы содействия её росту.
Акции Газпрома корректируется на 📉-1,4%, опускаясь до годового дна. Бумаги продолжают отыгрывать заявление министра финансов об отсутствии в доходной части бюджета на 2025 год дивидендов от Газпрома.
ВТБ 📈+0,8% запускает собственную платформу ЦФА. ЦФА становятся новым трендом на рынке, как фонды денежного рынка и флоатеры.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Рынок сегодня сделал очередную попытку пробиться через заколдованный уровень 2500, возможно, эта наша новая реальность, особенно с учетом вчерашних комментариев Эльвиры Сахипзадовны. В итоге индексу Московской биржи через 2500 удалось проскочить и даже подняться до 2 510,83 пункта или на 📉+1%.
Но мы с вами помним и о втором индексе - индексе государственных облигаций, который продолжил снижение. Никакого роста, никакой радости...
ВТБ Банк 📈+1,7% до конца года продаст железнодорожного оператора Первую грузовую компанию и купит до 30 различных поставщиков судового оборудования для их последующей интеграции в Объединенную судостроительную корпорацию. Банк проводит разбалансировку своих активов. Костин также заявил, что дивидендов за 2024 год, скорее всего, не будет. Мало кто из инвесторов верил в это эфемерное распределение прибыли.
В лидерах роста расписки Ozon 📈+4,7%, но этот рост связан с откатом после почти 10% падения бумаг в течение недели. Расписки корректировались на новостях о редомициляции и сопутствующих с ней приостановкой торгов и навесом из нерезидентов.
Ростелеком по итогам 2024 года ожидает рост выручки до 800 млрд. рублей, то есть компания второй год подряд повторит рост на 13%. С учетом ежегодного повышения тарифов рост выручки будет обеспечен на много лет вперед. Акции растут на 📈+0,5%.
СИБУР планирует выйти на IPO и разместить 2% своих акций. Совет директоров в ближайшее время должен дать по этому вопросу рекомендацию для акционеров. СИБУР Холдинг - крупнейшая нефтехимический холдинг в России полного цикла, так как все предприятия холдинга обеспечиваются сырьём собственного производства. Основной реализуемый продукт - это полипропилен и полиэтилен. Я не так давно делал обзор на новый выпуск облигаций компании.
Минфин выбрал 7 государственных компаний для выхода на фондовый рынок. Перечень компаний и сроки IPO не озвучены. Кроме того для менеджмента 20 государственных компаний хотят ввести привязку мотивации руководства к уровню капитализации.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Стартовал 15-й инвестиционный форум Россия зовет! Эти форумы обычно дают четкие сигналы бизнесу к росту, а инвесторам к покупке активов, так как спикерами выступает и первое лицо страны и руководители государственных структур. Но сегодня роста рынка не последовало, индекс Московской биржи провалился ниже 2500 пунктов до 2 485,62 пункта или на 📉-2,14%.
И Владимир Владимирович, и Эльвира Сахипзадовна Набиуллина подчеркнули высокий уровень инфляции в стране и необходимость продолжения повышения капитализации фондового рынка. Руководитель ЦБ допустила повышение ключевой ставки на заседании 20 декабря, но красиво съехала, что решение еще не принято и монетарные рычаги сдерживания инфляции уже почти исчерпали себя.
Бороться с высокой инфляцией будут ростом предложения товаров и услуг, то есть чтобы предложение было выше спроса и производители были бы вынуждены снижать цены. На самом деле решение идеальное, но, скорее всего, оно слишком труднореализуемое, иначе уже бы давно победили ту инфляцию.
📌Я писал ранее, что консенсус по рынку остановился на ключевой ставке в 23% годовых. Даже при такой высокой ставке российская экономика продолжит расти, правда предприятиям с большим долгом будет еще сложнее выходить на прибыль, а значит любимые нами дивиденды будут неумолимо сокращаться.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Кто-то вчера уже понадеялся на разворот в сторону роста к светлому будущему, но, к сожалению, этого разворота не случилось, чуда не произошло. Индекс Московской биржи за день теряет 📉-1,83% и опускается до 2 539,64 пункта.
В ЦБ напомнили прописные экономические истины, что ослабление национальной валюты постёгивает инфляцию. Население пытается максимально потратить свои рубли боясь их быстрому обесцениванию, тем самым подкидывая дровишек в инфляционную печку. А у Центробанка только один активный механизм обуздать инфляцию - в очередной раз повысить ключевую ставку.
И еще немного лирики. Я заметил, что максимально точные прогнозы по финансовому рынку страны дают руководство Сбербанка, я бы даже не стал исключать некие инсайды и вовлеченность руководства зеленого банка в совещательные процессы. Так вот, первый зампред Сбербанка допустил рост ключевой ставки на декабрьском заседании совета директоров регулятора до 23%.
Софтлайн 📉-2,7% анонсировал выход своих дочек на IPO после их слияния. В объединенный холдинг войдут три компании с оценочной капитализацией в 40 млрд. рублей. В планах провести IPO во втором полугодии 2025 года. Скорее всего, именно тогда денежно-кредитная политика ЦБ должна немного ослабнуть.
В лидерах падения Группа Позитив 📉-5,8%. На прошлой недели СМИ писали о том, что Центр ФСБ по компьютерным инцидентам расторг соглашение с Группой Позитив и это может быть только первой ласточкой в череде будущих расторжений.
Крупнейшая мировая алмазодобывающая компания De Beers снизила цены на 10% на большинство камней в рамках последнего цикла продаж в 2024г. Это говорит о продолжающемся кризисе в алмазной отрасли. Акции нашего лидера отрасли АЛРОСА теряют 📉-2,3%, двигаясь за рынком.
Мосгорломбард 📈+0,4% расширяется. Компания купила 26 ломбардов в Москве и области, увеличив долю присутствия до 14%. Теперь группа МГКЛ представлена 135 отделениями.
Объем торгов на Московской бирже 📉-4,0% в ноябре 2024 года составил 124,8 трлн. рублей, это на 1% ниже ноября 2023 года и на 11% ниже октября этого года.
Мечел начал останавливать работу своих шахт. Работа шахты Ольжерасская-Новая остановлена на полгода в связи с уменьшением объемов производства. До этого эта же шахта и еще одна приостанавливала свою работу по причине отсутствия рынков сбыта. Акции компании за день теряют 📉-5,5%.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
На фондовом рынке сегодня без существенных новостей, поэтому рынок понемногу идет в рост - как рынок облигаций, так и рынок акций. Английская пословица гласит, что отсутствие новостей - это хорошая новость, но без новостей нет драйверов роста. А без драйверов роста любой рост будет лишь краткосрочным.
Для индекса Московской биржи декабрь начался оптимистичным ростом на 📈+0,34% до 2 586,74 пункта. При этом всегда стоит обращать внимание на движение индекса государственных облигаций, динамика которого сегодня отрицательная.
Одно из недавних IPO компания Промомед 📈+5,6% опубликовала операционную отчетность за 9 месяцев. Выручка показала внушительный рост год к году на 34% до 10,7 млрд. рублей. С начала года компания получила регистрационные удостоверения для 34 лекарственных препаратов и получила 14 патентов. Чистая прибыль еще не посчитана, но показатель чистый долг/EBITDA снизился кв/кв до 2,3х.
Лента 📈+4,6% объявила о приобретении сети магазинов Улыбка радуги в количестве 1 535 единиц. Компания осуществляет трансформацию, добавляю в свою сеть магазины самообслуживания в формате магазинов у дома. При этом компания никак не желает расширяться в новые и исторические регионы РФ.
Поставки газа в Китай по газопроводу Сила Сибири вышли на проектный уровень (38 млрд куб. м в годовом исчислении). На новости акции Газпром корректируются на 📉-0,2%, после активного роста на прошлой неделе.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Обычно в последний торговый день инвесторы или избавляются от ненужного или покупают то, что не успели за месяц. Сегодня на рынке получился день покупок - инвесторы активно покупали тяжеловесов таких как Сбербанк и Газпром, что не могло не отразиться положительно на рынке в целом.
Индекс Московской биржи к закрытию последней торговой сессии этой осени показал рост на 📈+1,18% до 2 578,00 пунктов. Таким образом, динамика волатильного индекса за ноябрь составила 📈+0,7%.
Акции Газпрома показывают опережающий рост на 📈+2,7%. Инвесторы ждут оптимистичного отчета по МСФО за 3 квартал, в частности снижения долговой нагрузки.
Акции Транснефти 📉-0,8% продолжают терять в цене, сегодня на -2,0%. Компания обратилась к правительству с предложением увеличить тариф на прокачку нефти на 8,7% с 2025 года, чтобы избежать колоссального дефицита ликвидности через 5 лет. Кроме того компания решила не публиковать отчетность по МСФО за 9 месяцев и теперь мы можем только догадываться и финансовом состоянии компании.
Совет директоров Магнит 📈+6,7% рекомендовал выплатить дивиденды за 9 месяцев в размере 560 рублей на одну акцию и это выше ожиданий рынка. Дивидендная доходность выплаты составит 12,4%. На дивиденды будет направлена прибыль текущего года и прошлых лет. Дата закрытия реестра на получение дивидендов - 8 января 2025г.
Аэрофлот 📉-4,8% достойно отчитался за 9 месяцев по МСФО. Выручка компании выросла на 44,3% до 636,6 млрд. рублей. Отмечается рост скорректированной чистой прибыли до 48,6 млрд. рублей против 2,6 млрд. рублей убытка за 9 месяцев 2023 года. Пассажиропоток год к году вырос на 18,7% за счет более активно роста международных перевозок.
Акции Русагро после вчерашнего рекордного роста обвалились на 📉-7,0%. Цены акций вернулась на свой уровень, так как вчера был мягко говоря искусственный рост и инвесторы не хотят замораживать свои активы на 3 месяца до завершения процесса редомициляции.
Руководство Самолета 📈+2,9% заявило, что не планирует снижать цены на квартиры, а для достижения финансовых результатов ограничат предложение нового жилья. До конца года Самолёт планирует ввести около 1 млн. кв.м. жилья в соответствии с планом. Главный акционер Михаил Кенин заявил, что не продает свою долю в компании. Возможно, потому что никто не предлагает интересные условия за продажу пакета акций.
Оставить комментарий
