Продолжаю следить за фондовым рынком нашей необъятной страны. И на этой неделе в связи с небольшой, но давно ожидаемой коррекцией большинство компаний индекса Московской биржи находятся в красной зоне.
Выделим 5 акций с самым сильным ростом и 5 антагонистов, чтобы понять разброс вкусов и приоритетов инвесторов на этой неделе. Итак, в пятёрку лучших вошли:
1. Русагро +6,4%, продолжает активный рост с прошлой недели
2. МосЭнерго +3,3%, аналогично
3. Совкомфлот +3,2%
4. Сургутнефтегаз +2,7%
5. Татнефть-п +2,2%
Пятерка отстающих такая:
1. Магнит -11,8%
2. Банк СПБ -7,3%
3. Норникель -7,2%
4. ВК -7,0%
5. Мечел -6,9%
При покупке акций помните о главном правиле инвестирования: покупайте хорошее и не покупайте плохое 😜
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Московская биржа в очередной раз посчитала всех частных инвесторов и оказалось, что за месяц нас стало на 437 тысяч человек больше, а значит общее количество инвесторов достигло 33,8 млн. человек. А значит по данным Росстата каждый четвертый гражданин России - частный инвестор, имеющий брокерский счет на Московской бирже.
Нас стало настолько много, что брокеры уже разрешают торговлю в выходные дни, а Мосбиржа всё чаще задумывается о переводе торгов в режим работы банкомата - 24/7. Но при этом стоит отметить, что количество активных инвесторов осталось на прежнем уровне в 3,8 млн. человек, то есть совсем не выросло за месяц.
За месяц частные инвесторы снизили свою активность по всем рынкам: доля в торговле акциями сократилась до 74,2%, облигациями - до 33,8%, а на срочном рынке доля физ.лиц сократилась до 59,3%. Мы продолжаем терять активных инвесторов, которые перекладываются в банковские депозиты.
Биржа также опубликовала актуальный народный портфель сентября, который выглядит так:
1 (-) Сбербанк-ао - 32%;
2 (-) Лукойл - 16%;
3 (-) Газпром - 14%;
4 (-) Сбербанк-п - 7%;
5 (-) Роснефть - 6%;
6 (+1) Сургутнефтегаз-п - 6%;
7 (-1) Яндекс - 6%;
8 (-) Норникель - 5%;
9 (+1) Т-Банк - 4%;
10 (+1) Новатэк - 4%.
В сентябре инвесторы докупали префы Сургутнефтегаза и продавали немного Яндекс. Именно эти две компании совершили ротацию в рейтинге.
Кто же показал больший рост в сентябре: народный портфель или индекс Московской биржи? В сентябре за индексом сложно было угнаться, ведь он разогнался на 📈+11,1%, показав рекордный месячный рост в этом году. Народный портфель тоже оказался в хорошем плюсе, но недостаточном для победы, он вырос на 📈+7,8%. За 9 месяцев этого года счет 6:3 в пользу народного портфеля.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Помните, в детстве была такая экономическая настольная игра Монополия, в которой надо было покупать активы, развивать свой капитал и не стать банкротом? Я тоже помню, но это совсем не та Монополия, "это не игра, здесь всё серьезно".
Наша Монополия – это логистическая платформа, объединяющая участников рынка автомобильной логистики в цифровой среде с помощью сервисов и технологий. Функционал платформы позволяет грузоперевозчикам найти груз и вывезти его собственными силами, а водителям-предпринимателям - получить во владение транспортные средства через механизм лизинга при помощи партнеров компании
.В группу входят такие блоки как Монополия.Грузы, Монополия.Бизнес, Монополия.Тракинг, Монополия.Топливо и еще несколько дополнительных сервисов, которые вместе создают даже не логистическую компанию, а целую IT-группу.
Компания основана в 2006 году, штаб-квартира находится в Санкт-Петербурге. В 2023 году Монополия приобрела FTL-перевозчика Globaltruck. В 2025 году Монополия планирует выйти на IPO.
👀Что там по выпуску?
✅Дата размещения - 11.10.2024г.
✅Дата погашения - 26.09.2027г.
✅Объем выпуска - 3 000 000 000 рублей, вот вам и ВДО.
💰Размер купона - купон плавающий, привязан к ключевой ставке плюс надбавка за риск. Предварительно размер надбавки огласили как 375 б.п., но обычно в процессе сбора заявок спред снижается на 0,25-0,4%. Но если не снизят, то потенциальная доходность первого купона в 22,75% интересна.
✅Выплата купона - ежемесячно с 10.11.2024г.
✅Оферта и амортизация отсутствует.
✅Выпуск облигаций Монополия-001Р-01 доступен только для квалифицированных инвесторов.
📊Что еще надо знать о компании?
🧮Компания опубликовала отчет по МСФО за 1 полугодие 2024 года, в котором можно отметить рост выручки год к году на 42% до 29,6 млрд. рублей.
🧮Количество активных клиентов-грузоперевозчиков на платформе увеличилось на 66% год к году до 3 296 перевозчиков.
🧮За 1 полугодие убыток компании составил 1,3 млрд. рублей, против чистой прибыли в 3,6 млрд. рублей годом ранее. На убыток повлияло активное инвестирование в развитие операционной инфраструктуры и масштабирование бизнеса. Кроме того на размер убытка влияет размер ключевой ставки.
🧮На 30 июня 2024 года чистый долг компании составил 15 млрд руб. Отношение чистого долга к EBITDA составило 3,9х.
🧮В сентябре 2024 года АКРА присвоило Монополии кредитный рейтинг на уровне ВВВ+ со стабильным прогнозом.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
На рынок заимствований выходит новый эмитент из сектора досуга и путешествий Парк "Сказка".
Парк "Сказка" основан в 2016 году и находится на особо охраняемой территории природного исторического парка Москворецкий в Крылатском. Парк включает более 70 вариантов досуга, в том числе детские, семейные, экстремальные и виртуальные аттракционы, интерактивные локации и тематические парки.
Инфраструктура включает в себя широкий выбор кафе, ресторанов и оборудованных помещений для проведения дней рождения и корпоративных мероприятий. Общая территория составляет 9 га. Одним словом, в парке большое разнообразие, но даже на сказку нужны деньги. А точнее деньги нужны на расширение парка и установку новых аттракционов, в том числе, по модели revenue sharing, то есть права на часть аттракционов принадлежат партнерам, а не собственникам парка.
👀Что там по выпуску?
👉Дата размещения - 03.10.2024г.
👉Дата погашения - 30.09.2027г.
👉Объем размещения - 300 000 000 рублей, у компании совсем скромные запросы.
💰Размер купона - 24% годовых, доходность фиксированная на весь срок размещения, но есть нюанс с офертой.
👉Выплата купона - раз в квартал, что немного необычно для размещений последних месяцев.
👉По выпуску предусмотрена оферта через 2 года, параметры которой да момент размещения не известны даже эмитенту.
👉Выпуск Парк Сказка-БО-П01 доступен для неквалифицированных инвесторов после прохождения тестирования.
📊Что там по эмитенту?
🧮Рейтинговое агентство Эксперт РА 18 сентября 2024 года присвоило Парку Сказка рейтинг ruBВ+ со стабильным прогнозом. Рейтинг не самый высокий, но для ВДО рейтинг выглядит условно нормальным.
🧮По финансовой части парк даст фору ряду более "престижных" бизнесов. Выручка за 1 полугодие составила 650 млн. рублей и она год к году выросла на 30%. Компания работает с прибылью, но она, наоборот, год к году сократилась на 47% до 36,6 млн. рублей.
🧮Чистый долг на отчетную дату составил 88 млн. рублей. Долговая нагрузка находится на низком уровне, отношение долга к EBITDA за 12 месяцев и годом ранее составляет менее 1,0х. При этом по прогнозам на 2024-2025 годы показатель EBITDA margin будет оставаться на высоком уровне, около 25%.
🧮Не стоит забывать и о сезонности бизнес-процессов, ведь основной денежный поток приходится на 2-3 кварталы года.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Сентябрь у меня был насыщенным на активности и покупки. Часть из активов покупал в рамках запланированного инвестиционного марафона, часть были более точечными и скорыми, потому что было важно ухватить интересный актив.
Так как политика ЦБ остается жесткой, то и приоритет в покупках я отдал облигациям, в большей степени флоатерам. По итогам месяца это решение оцениваю как правильное и в октябре, если вектор движения Банка России не поменяется, продолжу докупать облигации.
💰Были куплены следующие выпуски облигаций:
- Мособлэнерго 001Р-01 - 2 шт.
- Совкомбанк Лизинг БО-П07 - 2 шт.
- Россельхозбанк БO-02-002P - 2 шт.
- ФАРМФОРВАРД БО-01 - 2 шт.
- Европлан 001P-07 - 1 шт.
- СОБИ-ЛИЗИНГ 001Р-01 - 1 шт.
💰На просадке не смог пройти мимо хороших компаний. Сегежу купил на сдачу, так уж получилось 🤷♂
- РусГидро - 2000 шт.
- СТГ - 800 шт.-
Сегежа - 100 шт.
- Артген - 10 шт.
- Совкомфлот - 10 шт.
- Хэдхантер - 1 шт.
💰Свободные деньги припарковал в фонде SBMM и оттуда уже расходовал на покупки месяца.
По итогу месяца доля облигаций выросла до 16,2%, что сильнее диверсифицировало портфель. Облигации приносят ежемесячный пассивный доход, который продолжаю реинвестировать в активы фондового рынка.
Если второй обмен заблокированными активами пройдет успешно, то все поступления от Инвестиционной палаты продолжу направлять на покупку облигаций.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
До конца года компания планирует завершить процесс переезда в российскую гавань, поле чего она вернется к выплате дивидендов, которые обещают быть достаточно приличными.
💰 Прежде всего я говорю о так называемом особом дивиденде, который будет сформирован исходя из наколенной ранее кубышки. Ориентировочно, такой дивиденд составит от 640 до 700 рублей на одну акцию. То есть дивидендная доходность составит 16,4-18%. Понятно, что такая доходность будет не постоянной, это разовый фактор.
💰Постоянная дивидендная доходность будет зависеть от чистой прибыли, ведь дивидендная политика предусматривает ежегодное направление на выплату дивидендов от 60% до 100% от скорректированной чистой прибыли.
✅Поддержку бумагам будет оказывать утверждённая программа обратного выкупа акций. Buyback составит до 10 млрд. рублей сроком на 12 месяцев с момента редомициляции.
✅Дефицит кадров в России, а также отсутствие долга у Хэдхантера также являются важными факторами роста цены акций компании.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Мне очень нравится получать дивиденды. Для этого на постоянной основе отслеживаю какие компании и сколько заплатят, да и в целом слежу за дивидендной историей нашего рынка, так как придерживаюсь дивидендной стратегии инвестирования.
В октябре нас порадуют дивидендами сразу 13 крупных компаний.
1. Банк Авангард - 34,7 рублей
Период выплаты - 1 полугодие.
Дивидендная доходность - 4,5%.
Дата закрытия реестра - 02.10.2024г.
2. Займер - 12,02 рублей
Период выплаты - 2 квартал.
Дивидендная доходность - 7,0%.
Дата закрытия реестра - 06.10.2024г.
3. Инарктика - 10 рублей
Период выплаты - 2 квартал.
Дивидендная доходность - 1,6%.
Дата закрытия реестра - 06.10.2024г.
4. НКХП - 22,19 рубля
Период выплаты - 6 месяцев.
Дивидендная доходность - 2,9%.
Дата закрытия реестра - 07.10.2024г.
5. Делимобиль - 1 рубль
Период выплаты - 1 полугодие.
Дивидендная доходность - 0,4%.
Дата закрытия реестра - 07.10.2024г.
6. Татнефть - 38,2 рублей
Период выплаты - 1 полугодие.
Дивидендная доходность - 6,1%.
Дата закрытия реестра - 08.10.2024г.
7. Селигдар - 4 рубля
Период выплаты - 1 полугодие.
Дивидендная доходность - 7,1%.
Дата закрытия реестра - 11.10.2024г.
8. Новатэк - 35,5 рублей
Период выплаты - 1 полугодие.
Дивидендная доходность - 3,5%.
Дата закрытия реестра - 11.10.2024г.
9. Новабев - 12,5 рублей
Период выплаты - 1 полугодие.
Дивидендная доходность - 1,8%.
Дата закрытия реестра - 11.10.2024г.
10. Газпром нефть - 51,96 рубль
Период выплаты - 6 месяцев.
Дивидендная доходность - 7,2%.
Дата закрытия реестра - 14.10.2024г.
11. ММК - 2,494 рубля
Период выплаты - 2 квартал.
Дивидендная доходность - 5,6%.
Дата закрытия реестра - 17.10.2024г.
12. АЛРОСА - 2,49 рубля
Период выплаты - 1 полугодие.
Дивидендная доходность - 4,8%.
Дата закрытия реестра - 19.10.2024г.
13. Евротранс - 4,32 рубля
Период выплаты - 1 полугодие.
Дивидендная доходность - 3,1%.
Дата закрытия реестра - 19.10.2024г.
⭐ В моем инвестиционном портфеле представлены 5 бумаг из данной подборки и ориентировочная выплата составит 6 500 рублей.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Наш новый эмитент долгового рынка компания СпецАвтоТехЛизинг - универсальная лизинговая компания. Основным видом деятельности является предоставление в лизинг легкового и грузового транспорта, спецтехники, железнодорожной техники, производственного оборудования для малого и среднего бизнеса. То есть вполне себе среднестатистический лизинг.
Основана она была еще в далеком 1999 году и в основном свою деятельность ведет в Москве, Приволжском, Сибирском и Дальневосточном федеральных округах. Из названия можно сделать вывод, что она входит в финансовую группу Солид. Сейчас многие финансовые и банковские компании отдают дань моде и активно развивают свои лизинговые компании.
Неужели выгоднее пойти на фондовый рынок за финансированием, чем оформить кредитную линию в том же Солид Банке и не знать проблем?
👀Что там по выпуску?
✅Дата размещения - 27.09.2024г.
✅Дата погашения - 10.03.2028г. Немного странный период размещения, 3,5 года, но, возможно, компания размещается с небольшим запасом, мало ли что там дальше будет со ставками на рынке.
✅Объем эмиссии - 500 000 000 рублей.
💰Размер купона - 24%. Он фиксирован на весь срок размещения бумаг. Доходность на хорошем уровне для нынешней ключевой ставки, но с её ростом доходность будет сжиматься. Кроме того доходность отражает достаточно высокий кредитный риск выпуска (о нем чуть позже).
✅Выплата купона - ежемесячная.
✅Фиксированный купон связан с определенными рисками как для эмитента, так и для держателя, поэтому по этому выпуска предусмотрена амортизация уже с 1 первой купонной выплаты.
✅Также эмитент предусмотрел call-опцион после 18 купона, то есть компания может полностью погасить облигации через 1,5 года. То есть она или может закрыть своими деньгами или "перезанять, чтобы потом переотдать".
✅Дебютный выпуск СОЛИД СпецАТЛ-01-боб доступен для неквалифицированных инвесторов, но после успешного прохождения тестирования.
📊Что важно знать?
🧮Кредитный рейтинг выпуска был оценен НРА на уровне B+, который характеризуется низкой степенью кредитоспособности / финансовой устойчивости. Финансовые обязательства в высокой степени подвержены риску неисполнения. Вот такое ВДО.
🧮Компания отчиталась за 1 полугодие 2024 года снижением выручки на 18% год к году до 125 млн. рублей. За аналогичный же период чистая прибыль сократилась на 46% до 11,2 млн. рублей.
🧮Заемные средства на 30.06.2024г. составляли 956 млн. рублей (или 75,5% валюты баланса). При этом за 6 месяцев этого года заемные средства выросли на 35%. Если бы этот клиент обратился к нам в банк, то с высокой вероятностью получил бы отказ в кредитовании на 500 млн. рублей.
🧮Можно отметить положительную динамику роста лизингового портфеля. Так на конец 2022 год был равен 895,4 млн. рублей, а уже на конец 2023 года он вырос до 1,28 млрд. рублей.
Солид СпецАвтоТехЛизинг - типичное ВДО со всеми вытекающими из этого последствиями. Высокая доходность нивелируется высокими рисками. Возможный рост доходности в будущем может быть отрублен опционом на покупку.
В рэнкинге лизинговых компаний от РА Эксперт СпецАвтоТехЛизинг занимает 84 место из 110.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Всегда слежу за рекомендациями разных инвестиционных домов, чтобы подчерпнуть стоящую идею. Бывает достаточно забавно наблюдать за ситуацией, когда одни инвестиционные аналитики исключают бумаги из своего рейтинга, а другие, наоборот, добавляют как перспективные.
Сегодня такой же классический случай в сравнении с информацией от структур Сбера, опубликованной на этой неделе, - аналитики зеленого брокера и аналитики синего брокера настолько сильно разошлись в оценке самых перспективных акций, что это уже становится интересным.
С последнего разбора эксперты ВТБ внести следующие коррективы в перечень:
❌исключили привилегированные акции Ростелекома, так как в ближайшие периоды не видят перспектив и драйверов роста для бумаг компании. А как же планируемое IPO дочерней компании осенью 2024 года? Неужели ВТБ знает какие-то инсайды и размещение не состоится? Интересно...
✅добавили обыкновенные акции Банка СПБ в преддверии выплаты промежуточного дивиденда за первую половину 2024 года в размере ₽27,3 на обыкновенную акцию. Здесь решение кажется вполне логичным, даже с учетом перекупленности в акциях очередной рост возможен. Но не только из-за выплаты дивидендов, еще ведь у банка в активной стадии программа выкупа акций.
Кроме того аналитики прогнозируют рост ключевой ставки в октябре и этот рост положительно повлияет на котировки Банка СПБ.
Итоговый актуальный портфель выглядит так:
1. АЛРОСА
2. Астра
3. Банк Санкт-Петербург
4. Газпром
5. ЛУКОЙЛ
6. Мосбиржа
7. Позитив
8. Полюс
9. Русал
10. Сбербанк
Брокер начал такие подборки публиковать с 2017 года и с того момента доходность подборки топ-10 обгоняет индекс Московской биржи более чем в два раза: 341,5% против 136,1%. Похвально-то как.
⭐У меня в портфеле присутствуют 5 компаний из данной подборки, поэтому на 50% я точно согласен с аналитиками ВТБ.
Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.
Оставить комментарий
