Прогноз на неделю 2-6 марта:

#HSI:

Власти Гонконга выплатят постоянным жителям города старше 18 лет по 10000 гонконгских долларов. Об этом заявил министр финансов Гонконга Пол Чан. В общей сложности власти города потратят на программу поддержки экономики 120 миллиардов гонконгских долларов или 15,4 миллиарда долларов. Это хороший сигнал для фондового рынка Гонконга. Если к этому еще добавить пятничное заявление главы ФРС США о том, что монетарные власти будут активно снижать процентные ставки и печатать деньги, то мы можем получить хороший тренд на этой неделе.

Торговая рекомендация: Buy 26300/26000 и take profit 26900

#NorilskNic:

Крупнейший в мире производитель палладия порадовал трейдеров позитивными финансовыми результатами за 2019 год. Выручка компании увеличилась на 20,4%, до рекордного уровня 877,76 миллиардов рублей. Компания воспользовалась благоприятной ценовой конъюнктурой на рынке металлов платиновой группы и нарастила объемы производства палладия. Операционная прибыль компании выросла на 35%, до 456,21 миллиардов рублей. Доходы компании в основном формируются в долларах, а расходы в рублях, поскольку основные производственные площадки компании находятся на территории России. В итоге компания фиксирует рост операционной прибыли, что позитивно для капитализации бизнеса.

Торговая рекомендация: Buy 20150/19974 и take profit 20600.

#Sberbank:

Крупнейший банк Восточной Европы предоставил финансовые результаты за 2019 год, которые превзошли ожидания рынка. Консенсус-прогноз инвестиционных банков по прибыли Сбербанка составлял 822 миллиарда рублей, а по факту мы получили 844,9 миллиардов рублей. Количество активных клиентов выросло на 3 миллиона человек и достигло рекордного уровня 96 миллионов человек. Банк сохраняет двузначный темп роста комиссионных доходов, и рост клиентской базы будет способствовать увеличению доходов в будущем. Объем кредитования в 2019 году вырос на 3,2%, что позволяет банку получать стабильный процентный доход. Рентабельность капитала составляет 20,5%, что позволяет Сбербанку входить в первую десятку крупнейших мировых банков по эффективности бизнеса.

Торговая рекомендация: Buy 233/225 и take profit 245

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Не ожидается важной макроэкономической статистики

EURUSD:

Продаем евро по двум причинам. Во-первых, несколько представителей ЕЦБ заявили о том, что центробанк готов увеличить стимулы для борьбы с короновирусом. Ближайшие заседание ЕЦБ состоится на следующей неделе 12 марта и регулятор может понизить процентные ставки, и увеличить программу QE. Для европейской валюты это негативный сигнал, поскольку монетарные власти за последние 5 лет несколько раз предпринимали такие меры, и всегда наблюдалось снижение курса евро. Во-вторых, инвесторы продолжают наращивать “шорты” в золоте, что также несет в себе риски для евро, поскольку оба инструмента сильно коррелируют друг с другом. Инвесторы ждут снижения ставок от ЕЦБ и ФРС, и на этом фоне золото теряет свою инвестиционную привлекательность.

Торговая рекомендация: Sell 1.1184/1.1200 и take profit 1.1140.

GBPUSD:

На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, сохраняются трения между Великобританией и Евросоюзом по таможенным вопросам. Пока что никто не хочет идти на уступки и каждая сторона заявляет, что консенсуса будет трудно достичь. Так это на самом деле или очередные политические игры? На мой взгляд, это именно игры политиков, но обычно такие игры играют в долгую и весь процесс затянется на месяцы. Для фунта это хоть и умеренный, но всё же негатив. С другой стороны, фьючерс на ставку ФРС США, указывает на 99% вероятность снижения ставки на заседании 18 марта, причем ставка будет снижена не на 0,25%, а сразу же на 0,5%. Такие ожидания могут заставить инвесторов начать фиксировать прибыль по “шортам” в этой валютной паре, что может вызвать рост котировок фунта.

Торговая рекомендация: флэт 1.2755- 1.2820.

USDJPY:

Президент США в очередной раз раскритиковал ФРС США и его руководителя Д. Пауэлла. В своем аккаунте в Twitter Дональд Трамп написал следующее: “Как обычно Пауэлл и ФРС действуют медленно. Германия и другие страны уже вливают деньги в свою экономику. Другие ЦБ ведут себя намного агрессивнее. Ставка в США должна быть самой низкой, но сейчас это не так, что лишает нас конкурентного преимущества. Мы должны быть впереди, а не позади!” в прошлом году Федрезерв прислушался к критике со стороны Трампа и трижды снизил процентную ставку. Как будет на этот раз? Я думаю Федеральный Резерв пойдет на встречу американскому президенту и снизит процентные ставки на заседании 18 марта, а также увеличит объем программы QE. Как это событие отразится на котировках? Можно ожидать небольшого снижения курса данной валютной пары, по аналогии со второй половиной октября 2019 года, когда ФРС снизила ставку и включила печатный станок.

Торговая рекомендация: Sell 108.00/108.25 и take profit 107.70.