Прогноз на неделю 1-5 июня:

XAUUSD:

Япония и Еврозона на минувшей неделе согласовали новый пакт стимулирующих мер, который составит 5,3% и 38% ВВП соответственно! Особенно впечатляет японская программа, поскольку еще ни разу в истории страна из G-7 не реализовывала программу стимулов на 38% ВВП. Такая ситуация играет на руку покупателям желтого металла, поскольку чем больше денег будет напечатано в крупнейших мировых экономиках, тем больше они обесцениваются и в такие периоды единственной альтернативой в виде “твердой валюты” выступает золото. Максимум текущего года находится на отметке 1764,49 и на этой неделе я ожиданию новых рекордов.

Торговая рекомендация: Buy 1733/1725 и take profit 1770.

#SP500:

В начале недели следует ожидать снижения котировок на фоне оттока капитала с рынка акций на рынок облигаций. Минфина США 1 июня увеличит размещение облигаций, что негативно отразится на рынке акций. Далее я ожидаю продолжения восходящего тренда по двум причинам. Во-первых, ФРС США продолжает скупать активы, что способствует росту денежной массы. Денежная Масса последний месяц растет с годовым темпом прироста более 20% и этот фактор будет оказывать положительное влияние на фондовый рынок. Во-вторых, пандемия короновируса COVID-19 в Соединенных Штатах идет на спад, что позволяет инвесторам с оптимизмом смотреть на перспективы роста американской экономики во втором полугодии. Максимальный уровень заболеваемости был зафиксирован 24 апреля. Прошло уже больше месяца и, исходя из динамики по другим странам можно прийти к выводу, что сейчас начнется резкий рост количества вылечившихся. Рынок всегда “живет ожиданиями” и сейчас ожидания, как по рынку, так и по экономике в целом, позитивные.

Торговая рекомендация: Buy 3000/2974 и take profit 3080.

#WTI:

На этой неделе будет проведена онлайн-конференция мониторингового комитета ОПЕК+, после чего 10 июня состоится очередной саммит нефтяного картеля и его союзников. Именно это событие является ключевым для нефтяного рынка в первой половине июня. Саудовская Аравия призывает своих партнеров увеличить сокращения добычи черного золота на два месяца, до 1 сентября, чтобы тем самым сократить излишние запасы углеводородов в хранилищах стран ОСЭР. Сейчас пока трудно сказать, что все участники соглашения ОПЕК+ примут именно это решение, но разговоры на эту тему окажут положительное влияние на котировки черного золота.

Торговая рекомендация: Buy 34.63/33.25 и take profit 36.52

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Не ожидается важной макроэкономической статистики.

EURUSD:

Сегодня можно выделить три фактора, которые окажут влияние на ход торгов. Во-первых, ралли на товарном рынке. Инвесторы активно скупают металлы и энергоносители, что негативно для доллара, поскольку товары котируются в американской валюте и при росте их цен наблюдается снижение курса доллара. Многие страны мира продолжают снимать ограничения по карантину из-за пандемии COVID-19. На этом фоне, инвесторы ожидают увеличение потребления металлов и нефтепродуктов. Во-вторых, на межбанковском рынке в Лондоне вновь продолжился тренд на снижение ставок по долларовым кредитам. Трехмесячная ставка Libor опустилась до 4-х летнего минимума, что указывает у банкиров проблем с долларовой ликвидностью. В-третьих, на рынке идет обсуждение увеличение стимулов от ЕЦБ. Ближайшее заседание регулятора состоится в четверг, и этот фактор будет сдерживать европейскую валюту от чрезмерного роста, поскольку новые стимулы негативно отразятся на курсе евро в среднесрочной перспективе.

Торговая рекомендация: Buy 1.1118/1.1100 и take profit 1.1165.

GBPUSD:

Британское правительство объявило о том, что она этой неделе начинается второй этап снятия ограничения карантина. Открыты детские сады и классы младшей школы, уличные ярмарки и автосалоны, разрешены переезды. Через две недели розыгрыш прерванного в марте футбольного чемпионата возобновит Английская премьер-лига. Для британской экономики это позитивный сигнал! Дополнительную поддержку фунту окажет ралли на нефтяном рынке, поскольку фунт исторически коррелирует с нефтью BRENT. Саммит ОПЕК+ перенесли с 10 июня на 4 июня, инвесторы ждут продления соглашения по ограничению добычи, которое ранее анонсировала Саудовская Аравия. Нефть BRENT находится в двух шагах от психологического уровня 40.00, и я ожидаю, что на этой неделе данный уровень будет протестирован.

Торговая рекомендация: Buy 1.2480/1.2455 и take profit 1.2540.

USDJPY:

Власти Соединенных Штатов приняли решение продлить до конца 2020 года сроки действия исключений из введенных ранее таможенных пошлин на ряд наименований импортируемой из Китая продукции. Это следует из официального уведомления, размещенного в понедельник в электронной базе Федерального реестра США - сборнике официальных документов американского правительства. Соответствующие пошлины на китайскую продукцию на общую сумму 34 миллиарда долларов были введены 6 июля 2018 года. Это позитивный сигнал для американского фондового рынка и пары USDJPY, поскольку она коррелирует с американским индексом S&P500. С другой стороны, негативная динамика долгового рынка может вызвать снижение котировок данной валютной пары – спрэд доходности 10-летних государственных облигаций США и Японии демонстрирует снижение.

Торговая рекомендация: флэт 107.15 -108.00