"Интеррос" и акционеры "Газметалла" обсуждают схемы сделки, об этом"Ведомостям" рассказали несколько источников, близких к обеим компаниям и "Норникелю". Основная - размещение "Норникелем" допэмиссии, которая будет оплачена акциями "Газметалла".
Это защита от возможного поглощения "Норникеля" UC Rusal, который покупает блокпакет у Михаила Прохорова.
Чтобы сделка не была заблокирована, обсуждается и вариант объединения на базе "Газметалла", рассказывает близкий к "Норникелю" источник: "Газметалл" осенью проведет IPO, а став публичным, выставит оферту акционерам "Норникеля". Близкий к "Газметаллу" источник такой возможности не исключил.
За месяц-два должна быть согласована стоимость компаний, говорят два близких к ним источника. По словам одного из них, Dresdner Kleinwort оценил "Газметалл" перед проведением IPO в 23-30 млрд долл. (без долга). Капитализация "Норникеля" - 57.2 млрд долл. Исходя из этих оценок акционеры "Газметалла" получат около 30% "Норникеля", а у Потанина останется около 17%.
Чтобы уравнять доли в объединенной компании, в схеме могут появиться деньги, говорит источник, близкий к "Норникелю": объединение может начаться с покупки "Норникелем" доли в "Газметалле", например 25%.
Аналитик Lehman Brothers Владимир Жуков считает логичным объединение на базе "Норникеля" - вряд ли многие его акционеры захотят меняться на бумаги "Газметалла". Представители "Норникеля", "Металлоинвеста" (управляет активами "Газметалла"), "Интерроса", группы "Онэксим" и UC Rusal от комментариев отказались.
Комментарии отключены.
