Москва, 10 ноября. /МФД-ИнфоЦентр, MFD.RU/
Международное рейтинговое агентство Fitch Ratings присвоило финальный рейтинг "BB-" 10-летним еврооблигациям АК "АЛРОСА". Об этом говорится в сообщении Fitch.
3 ноября "АЛРОСА" завершила сделку по размещению 10-летних еврооблигаций объемом 1 млрд долл. с доходностью 7.75% годовых. Эмитентом выпуска выступила Alrosa Finance S.A. Выпуск обеспечен гарантией АК "АЛРОСА" ("BB-"/ прогноз "Стабильный"). Fitch отмечает улучшение кредитоспособности компании после мер, реализованных новым менеджментом во 2 половине 2009 г. и I полугодии 2010 г., направленных на снижение операционных и финансовых рисков, а также за счет стабилизации мировой алмазодобывающей отрасли. Компания продолжает развивать систему сбыта продукции и увеличила долю продаж по долгосрочным контрактам с крупнейшими международными и российскими клиентами с 21% в 2009 г. до 51% в I половине 2010 г. Такое увеличение будет способствовать поддержанию показателей EBITDAR и операционного денежного потока компании в периоды циклических спадов.
"АЛРОСА" намерена повысить долю продаж по долгосрочным контрактам до 70% в 2011 г. Меры, предпринятые "АЛРОСА" с целью сокращения финансового риска, включали снижение долга на 30% за 12 мес. по начало октября 2010 г., увеличение доли долгосрочного долга в общем долговом портфеле до 55% по состоянию на 1 октября 2010 г. по сравнению с 20% на 31 декабря 2009 г., рефинансирование краткосрочных банковских кредитов за счет пятилетних рублевых облигаций на сумму 26 млрд руб. и сокращение средней стоимости заимствований до 8.3% годовых на 1 октября 2010 г. относительно 12.4% годовых на 31 декабря 2009 г. На конец 9 мес. 2010 г. общий долг "АЛРОСА" в сумме составлял 104.7 млрд руб. (3.4 млрд долл.), включая краткосрочный долг в размере 4.3 млрд руб. (1.6 млрд долл.). По оценкам Fitch, за 2010 г. общий левередж (общий долг/EBITDAR) у компании составит 2.7x-2.9x, а чистый левередж (чистый долг/EBITDAR) будет равен 2.6x-2.8x. В 2011 г. агентство прогнозирует увеличение этих показателей соответственно до 3.2x-3.4x и 3x-3.2x.
Комментарии отключены.
