https://mfd.ru/blogs/posts/view/?id=223084 🐹Циан. 🥜А это мой новичок, который попал ко мне на карандаш! 🥜Компания готовится к переезду в РФ, отлично откорректировалась, подсдув свои пузырики и сейчас технически подошла к ключевым экстремумам. 🥜Сама компания находится в выигрышном положении ввиду сложившейся ситуации и найм жилья смотрится в текущих реалиях адекватным мероприятием! 🥜К тому же на неделе вышли новости, что компания готовит спец дивиденд, как это сделал ХэдХантер! Это хорошо, у нас народ любит дивы! 🥜Так что мне эта история кажется интересной, смотрю на реакцию цены и принимаю решение!
🐹Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Циан, собака такая, сделал вот что. Раньше аренда проплачивалась по 7 дней. Это было выгодно для агента, ибо хороший вариант сдавался быстрее. А вот в Авито для Москвы реклама дешевле, но на 1 месяц. А вот сейчас в Циане тоже по 1 месяцу. Вот я сдал одну квартиру, пару месяцев назад я бы заплатил 180-200руб за рекламу, а сейчас почти 800.
https://mfd.ru/blogs/posts/view/?id=223371 🐹Циан. 🥜Спрашивали, как то в чате. Зачем брать Циан, когда есть Сбер по 240р.? Не стал отвечать, а теперь на факте можно. Волна роста вышла почти 20%. Думаю ответ исчерпывающий! 🥜Так, перезаходить не тороплюсь. Бумага в последнее время активно закрывает гэпы, а тут под боком такой магнит висит. 🥜Максимумы так же ещё не увеличивались, по этому о каком-то значимом росте говорить пока преждевременно. 🥜Посижу, посмотрю, глядишь и на тест донышка придёт. Ну а если вдруг уедет выше, ну так это не приводит к убыткам, бумаг на бирже полно!
❗️Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
https://mfd.ru/blogs/posts/view/?id=223560 🐹Циан. 🥜Друзья, первую половину дня большинство бумаг отскакивали от вчерашней слабости, то что я и просил у рынка. А вот сейчас перед публикацией инфляции уже поднапрягся. Покупатели естественно рисковать не хотят, ну а шортисты понятно, что пользуются ситуацией. 🥜Не так давно я начал подсвечивать Циан и действительно бумага отлично стала двигаться. Те кто осмелился взять на проливе, думаю остались довольны, а отскок на пике составил 20%. Очень не дурно. 🥜Сейчас идёт корректоз, ожидание данных по инфляции способствует ускоренному снижению. Можно вновь брать в разработку и тут по ситуации, если ничего особо страшного не будет, всё же следует и дальше понаблюдать. А вот если будет заливное, то уже завтра бумага даст дисконт. Напомню, что на вечерке она не торгуется. 🥜Так что ждём данных, глядишь чего и интересненькое будет!)
❗️Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.
Итоги 9 мес. 2024 г. Замедление темпа роста доходов на фоне кризиса на рынке недвижимости
Компания CIAN опубликовала финансовую отчетность за 9 мес. 2024 г. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/cian_plc_cian/itogi-9-me... В отчетном периоде компания показала рост совокупной выручки на 15,1% до 9,6 млрд руб. Выручка основного бизнеса достигла 9 млрд руб. (+14,3%). Указанный рост выручки был обусловлен высокими показателями выручки от размещения объявлений и медийной рекламы. Выручка сегмента «Транзакционный бизнес» составила 535 млн руб., увеличившись на 31,4%. Рост обусловлен главным образом сделкой по приобретению SmartDeal в сентябре 2023 года, что позволило компенсировать снижение количества лидов на ипотечном маркетплейсе. Операционные расходы выросли на 13,2%, составив 7,9 млрд руб., главным образом, на фоне роста расходов на персонал (+14,8%) и маркетинг (+7,8%). В итоге операционная прибыль выросла на четверть и составила 1,6 млрд руб. В блоке финансовых статей отметим получение прибыли от курсовых разниц в размере 221 млн руб. от переоценки остатков денежных средств в иностранных валютах, что вдвое меньше прошлогоднего результата (482 млн руб.). В результате чистая прибыль компании составила 1,7 млрд руб., увеличившись на 19,1%. Напомним, что МКАО «ЦИАН» находится на финальной стадии подготовки к получению публичного статуса: сформирован совет директоров и комитеты, требуемые в соответствии с правилами листинга ПАО Московская Биржа, утверждены положения комитетов и внутренние политики, включая дивидендную. После получения публичного статуса компания рассчитывает объявить обмен в отношении акционеров CIAN PLC; в 2025 году Совет директоров МКАО «ЦИАН» может рассмотреть вопросы о выплате дивидендов и обратном выкупе акций. Кроме того, после завершения реструктуризации компания может рассмотреть возможность выплаты специальных дивидендов за счет распределения накопленных денежных средств. Учитывая текущий статус реструктуризации CIAN PLC, выплата специальных дивидендов может произойти не ранее второго полугодия 2025 г. и потребует одобрения Совета директоров и акционеров МКАО «ЦИАН», а также будет зависеть от финансовых показателей компании, рыночных условий и регуляторных ограничений. По итогам вышедшей отчетности мы ухудшили прогноз по выручке и чистой прибыли компании на текущий и последующие годы, отразив ужесточение условий на ипотечном рынке и ухудшение конъюнктуры на рынке вводимого жилья, частично компенсировав это увеличением доходов от медийной рекламы. В результате потенциальная доходность расписок компании несколько снизилась. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/cian_plc_cian/itogi-9-me... В настоящий момент расписки CIAN торгуются исходя из P/BV 2024 около 3,5 и не входят в число наших приоритетов. ___________________________________________ Телеграм канал: https://t.me/arsageranews
Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании»: http://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/knig...
МКПАО «ЦИАН» сообщила, что ее дочерняя компания, Cian Investments Limited завершила расчеты в отношении подавляющего большинства оферт, направленных и акцептованных в рамках обмена акций и американских депозитарных расписок CIAN Plc на обыкновенные акции МКПАО «ЦИАН». Согласно релизу компании, обмен осуществлялся в рамках приглашения компании, объявленного 7 февраля 2025 года.
Всего с момента объявления данного приглашения 16 197 141 акций и АДР CIAN Plc были обменяны на такое же количество акций МКПАО «ЦИАН», что составляет приблизительно 21% всех выпущенных и находящихся в обращении акций МКПАО «ЦИАН» или около 80% ценных бумаг в свободном обращении CIAN Plc. Компания также ожидает, что оставшиеся расчеты по акцептованным офертам в отношении 364 780 акций CIAN Plc будут полностью завершены в ближайшее время.
Мосбиржа в четверг, 3 апреля, проведет делистинг АДР Cian. Торговая площадка остановила торги расписками компании 8 февраля. В то же время биржа с 7 февраля включила акции МКПАО “Циан” в первый уровень листинга и сообщалось, что торги этими бумагами могут начаться тоже 3 апреля 2025 года.
В конце 2024 года компания утвердила дивидендную политику с ориентиром по распределению 60-100% скорр. чистой прибыли. Рассчитываем, что годовой дивиденд может составить 26-43 руб. на акцию. Спецдивиденд, который ожидается ближе к концу года, по нашим подсчетам, может быть на уровне 42-84 руб. на акцию. Суммарно в 2024 году ЦИАН может выплатить 68-127 руб./акция, что потенциально может дать от 12 до 22% доходности.
Переезд в Россию происходил в несколько этапов. Сначала была создана компания Cian Technology на Сейшельских островах. Сейшельская компания стала владельцем 69,94% кипрской, затем — головной компанией холдинга. А после этого Cian Technology переехала в Россию, в специальный административный район в Калининградской области, и стала МКПАО «Циан». В феврале она получила публичный статус и тогда же на Мосбирже были остановлены торги депозитарными расписками Cian PLC.
Итоги 2024 г.: финальная стадия реструктуризации и ожидание выплаты спецдивиденда
Компания МКПАО «ЦИАН» опубликовала финансовую отчетность за 2024 г. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/cian_plc_cian/itogi-2024... В отчетном периоде компания показала рост совокупной выручки на 12,2% до 13,0 млрд руб. Выручка основного бизнеса достигла 12,3 млрд руб. (+13%). Рост выручки основного бизнеса обусловлен, главным образом, ростом выручки от размещения объявлений и от медийной рекламы. Выручка от размещения объявлений выросла на 22,5% до 6,9 млрд руб. Указанное увеличение было обусловлено повышением цен, а также увеличением количества объявлений. В 2024 г. на платформе компании было опубликовано около 1,94 млн объявлений, тогда как в 2023 г. этот показатель составил около 1,85 млн. Увеличение количества объявлений, в основном, вызвано ростом срока экспозиции объявлений на платформе на фоне охлаждения рынка. Выручка от лидогенерации снизилась на 5,3% до 4,0 млрд руб. Падение доходов было вызвано значительным снижением количества лидов для застройщиков на фоне сокращения спроса на новостройки из-за снижения доступности ипотеки. Вместе с тем, снижение количества лидов было частично компенсировано ростом стоимости лида. Выручка от медийной рекламы выросла на 37,8% до 1,2 млрд руб. Рост выручки от медийной рекламы был обусловлен повышением тарифов, а также реализацией спецпроектов с застройщиками. Выручка сегмента «Транзакционный бизнес» составила 680 млн руб. Снижение выручки на фоне неблагоприятной ситуации на рынке ипотечного кредитования во втором полугодии было компенсировано приобретением сервиса SmartDeal в сентябре 2023 г. Отметим, что операционные расходы выросли на 10,3%, составив 10,8 млрд руб., главным образом, за счет роста расходов на персонал (+14,7%) и прочих операционных расходов (+41%). В итоге операционная прибыль увеличилась на 22,6% и составила 2,3 млрд руб. В блоке финансовых статей отметим увеличение положительных курсовых разниц по остаткам валютных денежных средств в размере 393 млн руб. против 355 млн руб. годом ранее на фоне ослабления рубля. Помимо этого, компания отразила финансовые доходы в размере 731 млн руб., что практически вдвое превышает показатель 2023 г. на фоне роста процентных ставок по свободным денежным средствам. В результате чистая прибыль компании составила 2,5 млрд руб., увеличившись на 45,7%. Из корпоративных новостей отметим, что 4 февраля 2025 г. МКПАО «ЦИАН» получило публичный статус, а 7 февраля 2025 г. Московская биржа включила акции МКПАО «ЦИАН» в первый котировальный список. 7 февраля 2025 года Cian Investments Limited, дочерняя компания МКПАО «ЦИАН», объявила о приглашении, адресованном акционерам CIAN PLC, делать оферты об обмене принадлежащих им ценных бумаг CIAN PLC на обыкновенные акции МКПАО «ЦИАН». Согласно предварительным итогам, около 80% ценных бумаг в свободном обращении CIAN PLC приняли участие в обмене и получили приблизительно 21% всех выпущенных и находящихся в обращении акций МКПАО «ЦИАН». С 3 апреля 2025 г. Московская биржа начала торги акциями МКПАО «ЦИАН». До конца 2025 года компания планирует вынести на рассмотрение Совета директоров предложения по выплате дивидендов, в том числе, специального дивиденда. При этом одновременно с началом торгов на Московской бирже компания запустила рыночный выкуп акций МКПАО «ЦИАН» сроком на 12 месяцев, планируя потратить до 3 млрд руб. для поддержания котировок акций. По итогам вышедшей отчетности, учитывая планы по увеличению выручки к 2027 г. включительно до 26 млрд руб., мы повысили прогноз финансовых показателей компании, отразив ожидаемое увеличение ряда операционных характеристик на фоне отложенного спроса (количество объявлений и лидов, их среднюю цену, доходы от транзакционного сегмента бизнеса). Помимо этого, мы учли планируемую выплату спецдивиденда, а также повысили оценку качества корпоративного управления компании, отразив планируемое внедрение принципов Модели управления акционерным капиталом в части распределения прибыли. В результате потенциальная доходность акций компании возросла. См. таблицу: https://bf.arsagera.ru/cian_plc_cian/itogi-2024... В настоящий момент акции ЦИАНа торгуются исходя из P/BV 2025 около 6,0 и не входят в число наших приоритетов. ___________________________________________ Телеграм канал: https://t.me/arsageranews
Подробнее о выборе акций, расчете потенциальной доходности и принципах формирования и управления портфелем читайте в книге «Заметки в инвестировании»: http://arsagera.ru/kuda_i_kak_investirovat/knig...
Дивиденды МКАО «ЦИАН» утвердил новую дивидендную политику (ранее не платил дивидендов), но выплата станет возможна не раньше завершения этапов реструктуризации — что не ранее 2 полугодия 2025 года. Совет директоров компании принял решение о дивидендной политике, которая будет направлена на выплату дивидендов в размере от 60% до 100% от скорректированной чистой прибыли МКАО «ЦИАН» за период.
МКПАО «ЦИАН» запустит обратный выкуп (байбэк) своих акций сроком на 12 месяцев.
Выкуп будет финансироваться за счет накопленных группой денежных средств — на конец 2024 г. объем денежных средств на счетах ЦИАН составил 9,2 млрд руб.
МКПАО «ЦИАН» запустит обратный выкуп (байбэк) своих акций сроком на 12 месяцев.
Выкуп будет финансироваться за счет накопленных группой денежных средств — на конец 2024 г. объем денежных средств на счетах ЦИАН составил 9,2 млрд руб.
Что-то слабо выкупают)
Скорее всего почти не выкупают на случай более низких цен. Покупателя в лице ЦИАН на 767 млн. руб. в месяц не видно с начала 2025 года... А уже май почти. Дождутся, что потом выметут все, резко задрав цену. Переливы идут. Им бы чего про дивиденды озвучить, так бы приподняли чуть-чуть. А то вылезли из-за границы и все, стухли...
МКПАО «ЦИАН» запустит обратный выкуп (байбэк) своих акций сроком на 12 месяцев.
Выкуп будет финансироваться за счет накопленных группой денежных средств — на конец 2024 г. объем денежных средств на счетах ЦИАН составил 9,2 млрд руб.
Что-то слабо выкупают)
Скорее всего почти не выкупают на случай более низких цен. Покупателя в лице ЦИАН на 767 млн. руб. в месяц не видно с начала 2025 года... А уже май почти. Дождутся, что потом выметут все, резко задрав цену. Переливы идут. Им бы чего про дивиденды озвучить, так бы приподняли чуть-чуть. А то вылезли из-за границы и все, стухли...
Имейте ввиду что выкуп в течение 12 месяцев. Так что в удобный момент можно втарить на всю катушку. Имхо
Скорее всего почти не выкупают на случай более низких цен. Покупателя в лице ЦИАН на 767 млн. руб. в месяц не видно с начала 2025 года... А уже май почти. Дождутся, что потом выметут все, резко задрав цену. Переливы идут. Им бы чего про дивиденды озвучить, так бы приподняли чуть-чуть. А то вылезли из-за границы и все, стухли...
Имейте ввиду что выкуп в течение 12 месяцев. Так что в удобный момент можно втарить на всю катушку. Имхо
Я как раз об этом и пишу. Когда втарят, тогда ценник переставят выше сразу. Но вот когда? Пока выжидают. В мае навряд ли. Май - самый негативный месяц для биржи. Летом торги минимальные. Профи уходят в отпуска. Не раньше осени, думаю, начнут выкупать, чтобы к концу года все 9.2 миллиарда оприходовать. Так что будем болтаться еще долго в болоте, наверное. Если новости не подоспеют к тому времени положительные, типа, СД по дивидендам...
Причина удаления:
Перемещённое сообщение не будет удалено, только эта копия.
Используйте эту форму для отправки жалобы на выбранное сообщение (например, «спам» или «оскорбление»).
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
