про наш рынок: 2 мес назад был выпуск "деньги не спят" с Ахмадуллиной и Максом Орловским, и что-то меня потянуло пересмотреть (ну бывает у меня такой бзик), на первых же минутах Макс говорит Ирине о том что падение 12 июня - это фигня, а вот потом выход дружественных инорезов (в частности арабских фондов) мы заметим. Продление OFAC сроков изгнания РФ с американской фонды имхо не просто так - кому-то крупному продлили возможности для выхода, поэтому сейчас (и дальше) наблюдаем двойной эффект: от исхода последних инорезов и высокой ставки (фр стал неэффективен по сравнению с долговым). Короче, я вашу мамбу шатал! Сидим во флоатерах и не дергаемся!
Так это же сплит и есть, зачем его допразмещением в СМИ назвали?
Это не сплит в чистом виде. При сплите нет ограничений на продажу акций. А тут сделали хитро и заблокировали 7/8 (т.е. все то , что начислили "дополнительно").
Припасть должно к 580. А касаемо заголовков - ну так стажеров понабрали на писанину ... да и хомяков тупых расплодилось , им за чистую монету туфту вкидывают как вот в этом канале с 500к подписчиков:
начал пристраивать летние дивики (с сентября банк грозится понизить начисляемый на остаток на процент): 1. на дивы от мтс нарастил ростелеком привилегированными (они дешевле). причем пакет мтс целиком оставил. таким образом, хочу диверсифицировать риск закредитованной компании одновременно оставаясь в секторе. от ростела получу в начале октября дивы, которые еще реинвестирую или потрачу на уплату налогов до 1 декабря . жду также от ростела роста котировок. госмонополист. высокоржинальный рынок цодов. риски: плохая управляемость компании от высшего менеджмента до низшего звена рядовых специалистов (наблюдаю на бытовом уровне), тоже высокая закредитованность. 2. на дивы татнефти, роснефти и европейской электротехники нарастил тгк-14: скоро дивы https://forum.mfd.ru/forum/post/?id=22510683. 3. на дивы транснефти и совкомфлота нарастил позу в магните https://forum.mfd.ru/forum/post/?id=22460377 4. на дивы сбера, газпромнефти, оргсинтеза и нижнекамскнефтехима удвоил позу в совкомфлоте https://forum.mfd.ru/forum/post/?id=22484654 не все выставленные заявки сработали, на следующей неделе возможно рынок даст еще купить, возможно даже ниже, но сегодняшние цены для начала лесенки нормальными смотрятся
Так это же сплит и есть, зачем его допразмещением в СМИ назвали?
Это не сплит в чистом виде. При сплите нет ограничений на продажу акций. А тут сделали хитро и заблокировали 7/8 (т.е. все то , что начислили "дополнительно").
Припасть должно к 580. А касаемо заголовков - ну так стажеров понабрали на писанину ... да и хомяков тупых расплодилось , им за чистую монету туфту вкидывают как вот в этом канале с 500к подписчиков:
Это не сплит в чистом виде. При сплите нет ограничений на продажу акций. А тут сделали хитро и заблокировали 7/8 (т.е. все то , что начислили "дополнительно").
Припасть должно к 580. А касаемо заголовков - ну так стажеров понабрали на писанину ... да и хомяков тупых расплодилось , им за чистую монету туфту вкидывают как вот в этом канале с 500к подписчиков:
500к+ подписчиков...
я не знаю ни одного из коучей, кто бы был успешен в том, чему учит возможно потому что цели учителей и учеников диаметрально отличаются, возможно потому что обучают лженаукам, возможно потому что сами учителя являются неучами, неважно почему... если ученики - лохи
хм, интерсное наблюдение: полез по пульсу тиньковскому по шастать, там крики везде "мамба упала, всё пропало", у меня портфель стоит на месте с весны (размазан по разным счетам, активам), глянул график мамбы, и тут соображаю, что падение с весны и в портфеле оно полностью компенсировалось купонами с облиг, хотя портфель весь красный. А теперь вопрос: Кто-нибудь анализировал уголы наклона падающих и растущих трендов на индексах (вижу визуально что они одинаковы всегда)? Идея такая: зная ставки и купонные доходности рассчитать оптимальный процент облиг, что-бы при любом сценарии портфель стоял на месте, а при росте индекса рос. Опять грааль ищу, но ведь не упал портфель-то, только инфляцией обгрызен...
Завхозик как у вас там? Я телек не смотрю и новости не знаю)
приветик, в Курске норм всё. Друг позавчера к себе в Рыльск ездил, трасса льгов-курск чистая, проезд свободен, но ехал под 130 на всякий случай, в Рыльске тоже всё спокойно, но вдалеке канонада иногда слышна. Что в Судже точно не знаю :Страшилки и слухи оставлю при себе. Телек не смотри, - зомбоящик!
От Суджи фронт на 5-7 км. откатился . Около 7дней назад оттуда вышли.
нет, причины пофиг, с математической точки зрения как рассчитать оптимальный портфель
У каждого своя оптимальность. Это же база - чем больше облиг, тем меньше просадки, но и меньше потенциальная доходность. Чем больше акций - тем больше риск и волатильность, но и больше доходность. Но у нас плюс ещё и сами облиги падают неслабо, даже ОФЗ, в отличие от типа стабильных трежерей.
Ну и ещё одна банальность - процент облиг в портфеле рекомендуется брать равным возрасту инвестора (т.к. потерять всё депо в 20 лет и в 60 лет совсем разные вещи).
в пнд посчитаю всё, но на вскидку "поплавком" для портфеля оказались вдо-флоатеры (у меня пионер лизинга больше всего), они и компенсировали большую часть просадки длинных ОФЗ. + похоже курс доллара подрос, вобщем считать надо.
хм, интерсное наблюдение: полез по пульсу тиньковскому по шастать, там крики везде "мамба упала, всё пропало", у меня портфель стоит на месте с весны (размазан по разным счетам, активам), глянул график мамбы, и тут соображаю, что падение с весны и в портфеле оно полностью компенсировалось купонами с облиг, хотя портфель весь красный. А теперь вопрос: Кто-нибудь анализировал уголы наклона падающих и растущих трендов на индексах (вижу визуально что они одинаковы всегда)? Идея такая: зная ставки и купонные доходности рассчитать оптимальный процент облиг, что-бы при любом сценарии портфель стоял на месте, а при росте индекса рос. Опять грааль ищу, но ведь не упал портфель-то, только инфляцией обгрызен...
Грааля нет, конечно же. Можно ребалансировать портфель исходя из расчета потенциальной доходности активов, но это большая работа. Если с облигациями попроще, особенно с постоянным купоном, то для оценки потенциальной доходности в акциях есть сложности. Требуется очень серьезный анализ по каждому эмитенту с привлечением экспертов в отраслях.
Если, условно, определил потенциальную доходность по каждому активу, то можешь ребалансировать портфель по долям классов активов, когда существует рыночная неэффективность.
На практике, те, у кого нет ресурсов заниматься подобными расчетами, принимают какое-то распределение по классам активов в портфеле целевым и при каждой ребалансировке возвращают к нему. Получается, если рынок акций растет, то ты будешь потихоньку распродавать акции, а когда падает, наоборот, покупать. Хорошее распределение 60 на 40, когда акций в полтора раза больше, чем облигаций. Я сейчас держу 70 на 30, планирую со временем уйти на 66,6 / 33,4 (2 к 1).
Ну и да. Длинные облигации не принципиально отличаются от акций и учитывать их в портфеле облигаций смысла нет. Для меня нормален облигационный портфель со средним сроком к погашению до 540 дней и где самые "дальние" выпуски имеют срок к погашению не более трех лет. Денежные фонды, к слову, можно тоже прибавлять к этой части портфеля.
А по поводу того, что портфель упал вообще переживать не стоит. У меня тоже с начала года -2%. Это не хороши и не плохо. Имеет значение только потенциальная доходность портфеля. Скажу, вероятно, странную вещь, но стагнирующий фондовый рынок в РФ лучше, чем растущий, например, американский.
Специфика акций, как инструмента инвестирования, заключается в том, что это очень долгая, я бы сказал "пожизненная" инвестиция (с учетом того, что акции передаются по наследству, даже "сверхпожизненная"). Крайне маловероятно, что кто-то разумный будет инвестировать в акции для достижения конкретной финансовой цели к конкретному сроку. Для этого есть более предсказуемые инструменты. В акциях важен лишь текущий и будущий денежный поток, который обеспечивает ваш инвестиционный портфель. И что характерно, денежный поток будет больше, если при прочих равных вам дадут возможность инвестировать и реинвестировать по P/E 3, чем по P/E 20 или тем более P/E 40. Это обычная математика
хм, интерсное наблюдение: полез по пульсу тиньковскому по шастать, там крики везде "мамба упала, всё пропало", у меня портфель стоит на месте с весны (размазан по разным счетам, активам), глянул график мамбы, и тут соображаю, что падение с весны и в портфеле оно полностью компенсировалось купонами с облиг, хотя портфель весь красный. А теперь вопрос: Кто-нибудь анализировал уголы наклона падающих и растущих трендов на индексах (вижу визуально что они одинаковы всегда)? Идея такая: зная ставки и купонные доходности рассчитать оптимальный процент облиг, что-бы при любом сценарии портфель стоял на месте, а при росте индекса рос. Опять грааль ищу, но ведь не упал портфель-то, только инфляцией обгрызен...
в пнд посчитаю всё, но на вскидку "поплавком" для портфеля оказались вдо-флоатеры (у меня пионер лизинга больше всего), они и компенсировали большую часть просадки длинных ОФЗ. + похоже курс доллара подрос, вобщем считать надо.
у меня аналогично у меня гигантская доля флоатеров Ленэнерго (правда это совсем не ВДО), купоны с него и помогли компенсировать убыток от тела+купонов ОФЗ акций пока мизерная доля (18%), начиная с 2500 или даже выше буду ее сильно наращивать
Так это же сплит и есть, зачем его допразмещением в СМИ назвали?
Это не сплит в чистом виде. При сплите нет ограничений на продажу акций. А тут сделали хитро и заблокировали 7/8 (т.е. все то , что начислили "дополнительно").
Припасть должно к 580. А касаемо заголовков - ну так стажеров понабрали на писанину ... да и хомяков тупых расплодилось , им за чистую монету туфту вкидывают как вот в этом канале с 500к подписчиков:
чет мысль посетила (на ветке СНГ писать не стал): долгие годы топливом для роста нашего рынка были дивиденды, компании делились частью прибыли с акционерами, плохо ли, хорошо ли, но это было. На фоне высоких ставок, растущих налогов и санкций, думается мне ждёт нас новая эпоха нашего рынка: эпоха байбеков. Ну по крайней мере, на дивы лучше не облизываться больше. У кого какие мысли?
кстати, действительно классная мысль: если работает метод ФИФО (а он должен работать), то у кого есть акции, получены ещё 7, надо продать одну штуку, по ней фиксится убыток, а остальные (начисленные) ждут три года, профит!
. Хорошее распределение 60 на 40, когда акций в полтора раза больше, чем облигаций. Я сейчас держу 70 на 30, планирую со временем уйти на 66,6 / 33,4 (2 к 1).
Ну и да. Длинные облигации не принципиально отличаются от акций и учитывать их в портфеле облигаций смысла нет. Для меня нормален облигационный портфель со средним сроком к погашению до 540 дней и где самые "дальние" выпуски имеют срок к погашению не более трех лет. Денежные фонды, к слову, можно тоже прибавлять к этой части портфеля.
Где-то когда-то читала, что доля облиг в портфеле должна быть равна возрасту человека ))
Причина удаления:
Перемещённое сообщение не будет удалено, только эта копия.
Используйте эту форму для отправки жалобы на выбранное сообщение (например, «спам» или «оскорбление»).
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ОАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
