С этого и надо было начинать. Шортунов я не люблю, растущий рынок тебе поможет.
Я на растущем рынке отбил свои убытки, заработал и вывел то, что вносил). На свои никогда не шорчу, но на заработанные можно и рисковать с шортами. На растущем рынке любой может заработать, а вот играть против рынка уже намного труднее задача.
Шорт, обычка, что могу сказать, растет может и не на инсайде, а вот как раз на таких как ты, шортовиках.
Я на растущем рынке отбил свои убытки, заработал и вывел то, что вносил). На свои никогда не шорчу, но на заработанные можно и рисковать с шортами. На растущем рынке любой может заработать, а вот играть против рынка уже намного труднее задача.
Шорт, обычка, что могу сказать, растет может и не на инсайде, а вот как раз на таких как ты, шортовиках.
Не растет она на шортах. Ее пампят избушки и телеграм каналы со своей "аналитикой" и сигналами. Любое д.... растет сейчас по факту и повод даже не нужен.
Согласно нашим расчетам, рекордная прибыль в текущем году позволит компании сократить долг вдвое уже в 2023 г. и свести его к нулю к концу 2024 г., тогда как в 2020–2021 гг. долг превышал $3,5 млрд, а в 2018–2019 гг. — достигал $6 млрд.
Вот такую "аналитику" людям впаривают, вот и растет. Кто копался в отчетах Мечела и дочек понимает, что это очевидная ложь, но хомяки хавают за обе щеки. Рекордная прибыль в 2023!! Эти придурки явно не читают отчеты(читают, конечно, но вывод с потолка берут, который им нравится) и операционные результаты, не следят за ценами на товары, не учитывают дисконты и логистические проблемы!!!
Вот так , Кормилец радует наших братьев! Кому аппарат и трактор, кому велосипед и часы, кому то квартиру, а кому то вертолёт! Мечел самая лучшая бумага на нашем рынке!
Как часто видишь ты сон, свой удивительный сон. В котором Мечел там танцует вальс-бостон приносит муллион$$$!
Вот такую "аналитику" людям впаривают, вот и растет. Кто копался в отчетах Мечела и дочек понимает, что это очевидная ложь, но хомяки хавают за обе щеки. Рекордная прибыль в 2023!! Эти придурки явно не читают отчеты(читают, конечно, но вывод с потолка берут, который им нравится) и операционные результаты, не следят за ценами на товары, не учитывают дисконты и логистические проблемы!!!
Кого ты агитируешь, не парься, тренд развернуть все равно не сможешь, рынок всегда прав, а если не прав, смотри пункт первый.
Вот так , Кормилец радует наших братьев! Кому аппарат и трактор, кому велосипед и часы, кому то квартиру, а кому то вертолёт! Мечел самая лучшая бумага на нашем рынке!
Как часто видишь ты сон, свой удивительный сон, В котором Мечел там танцует вальс-бостон приносит муллион$$$!
Чукотка, давай музыку какую что ли, вроде процесс пошел.
Вот такую "аналитику" людям впаривают, вот и растет. Кто копался в отчетах Мечела и дочек понимает, что это очевидная ложь, но хомяки хавают за обе щеки. Рекордная прибыль в 2023!! Эти придурки явно не читают отчеты(читают, конечно, но вывод с потолка берут, который им нравится) и операционные результаты, не следят за ценами на товары, не учитывают дисконты и логистические проблемы!!!
Кого ты агитируешь, не парься, тренд развернуть все равно не сможешь, рынок всегда прав, а если не прав, смотри пункт первый.
Я не агитирую т.к. смысла в этом нет. Я задаюсь вопросом, как эти ребята из БКС дают такие прогнозы? Я по дочкам посчитал, что операционная прибыль максимум будет на уровне 2021, они дают прогноз EBIDTA за 2022 больше на 5%. Цены на уголь упали в 2023(все еще высокие, но в 2 раза меньше от максимумов в 1 полугодии 2022), есть дисконты, есть логистические проблемы и мы это видим в отчета за 1 квартал ПАО ЮК и операционным результатам, но они в мае дают прогноз на рекордную прибыль в 2023 году!!!! Очевидно, что добывающий сегмент(самый маржинальный) не повторит результаты 2021 и 2022 года, но они в мае(когда доллар около 80 был) дают прогноз на рекордную прибыль с отрывом!!! И говорят, что к концу 2024 весь долг будет погашен! Это же бред и 0 расчетов приводят. Схема: мы читали отчеты!!!, цены на уголь!!!, руль ослаб!!!! Объемы реализации вырастут!!!! Бац чистая прибыль 1.6 млрд. долларов или 120+ млрд. рублей по курсу 80.
Кого ты агитируешь, не парься, тренд развернуть все равно не сможешь, рынок всегда прав, а если не прав, смотри пункт первый.
Я не агитирую т.к. смысла в этом нет. Я задаюсь вопросом, как эти ребята из БКС дают такие прогнозы? Я по дочкам посчитал, что операционная прибыль максимум будет на уровне 2021, они дают прогноз EBIDTA за 2022 больше на 5%. Цены на уголь упали в 2023(все еще высокие, но в 2 раза меньше от максимумов в 1 полугодии 2022), есть дисконты, есть логистические проблемы и мы это видим в отчета за 1 квартал ПАО ЮК и операционным результатам, но они в мае дают прогноз на рекордную прибыль в 2023 году!!!! Очевидно, что добывающий сегмент(самый маржинальный) не повторит результаты 2021 и 2022 года, но они в мае(когда доллар около 80 был) дают прогноз на рекордную прибыль с отрывом!!! И говорят, что к концу 2024 весь долг будет погашен! Это же бред и 0 расчетов приводят. Схема: мы читали отчеты!!!, цены на уголь!!!, руль ослаб!!!! Объемы реализации вырастут!!!! Бац чистая прибыль 1.6 млрд. долларов или 120+ млрд. рублей по курсу 80.
Много букв, мало смысла. БКС дают цель на год 600 исходя из того, что EBIDTA в 3 раза ниже чем у других металлургов, вот тебе 200 на 3 и будет 600. В целом их логика понятна и в принципе правильна. По мультипликаторам мечел явно недооценен, а как оно будет, будем посмотреть. Только отчетность по МСФО прояснит.
Я не агитирую т.к. смысла в этом нет. Я задаюсь вопросом, как эти ребята из БКС дают такие прогнозы? Я по дочкам посчитал, что операционная прибыль максимум будет на уровне 2021, они дают прогноз EBIDTA за 2022 больше на 5%. Цены на уголь упали в 2023(все еще высокие, но в 2 раза меньше от максимумов в 1 полугодии 2022), есть дисконты, есть логистические проблемы и мы это видим в отчета за 1 квартал ПАО ЮК и операционным результатам, но они в мае дают прогноз на рекордную прибыль в 2023 году!!!! Очевидно, что добывающий сегмент(самый маржинальный) не повторит результаты 2021 и 2022 года, но они в мае(когда доллар около 80 был) дают прогноз на рекордную прибыль с отрывом!!! И говорят, что к концу 2024 весь долг будет погашен! Это же бред и 0 расчетов приводят. Схема: мы читали отчеты!!!, цены на уголь!!!, руль ослаб!!!! Объемы реализации вырастут!!!! Бац чистая прибыль 1.6 млрд. долларов или 120+ млрд. рублей по курсу 80.
Много букв, мало смысла. БКС дают цель на год 600 исходя из того, что EBIDTA в 3 раза ниже чем у других металлургов, вот тебе 200 на 3 и будет 600. В целом их логика понятна и в принципе правильна. По мультипликаторам мечел явно недооценен, а как оно будет, будем посмотреть. Только отчетность по МСФО прояснит.
Маржинальность добывающего и металлургического сегмента разного уровня. Сравнивать их напрямую с другими металлургами это идиотизм. Без высоких цен на уголь Мечел опять в жопе с погашением долга. БКС, видимо, в будущее заглянули и увидели, что во втором полугодии 2023 цены на уголь улетят на 400+(а лучше 500+), коксохимеческое направление удвоит свой результат 2021 года, а в 2024 как минимум будет не хуже и доллар как минимум будет 90, а по хорошему все 120. Сравните аналитику Финама и БКС по Мечелу. Один дает полный разбор компании и сдержанно оценивает, другой пишет набор слов, обещает золотые горы, но фактуры 0.
БКС обещает отчет на днях(очевидно, что это только их предположение, но хомяки уверены, что отчет будет и это также влияет на цену). Если отчет выйдет, если не прав по размеру оставшегося долга, фиксану убыток(если вверх повезут), не проблема.
Общая операционная прибыль по РСБУ дочек: ЮК, Якутуголь, КГОК, Мечел-Кокс(данных за 2022 нет, но косвенно по результату Москокса и конкурентов можно прикинуть), Москокс, ЧМК, Ижсталь, Уралкуз(по метал. сравнение за 9 месяцев), порты за 2022 = 69,691 млрд. против 74,339 млрд. в 2021. Чистую прибыль сравнивать смысла нет т.к. там есть влияние валютных переоценок(ЧМК), фин. помощи(Якутуголь) и т.п.
Результаты за 2021:
АО ХК "ЯКУТУГОЛЬ": выручка 33,062 млрд., операционная прибыль 14.834 млрд., чистая прибыль 16 млрд. ПАО "ЮЖНЫЙ КУЗБАСС": выручка 43,547 млрд., операционная прибыль 16.860 млрд., чистая прибыль 12,785 млрд. АО "МОСКОКС": выручка 24.543 млрд., операционная прибыль 6.015 млрд., чистая прибыль 5.356 млрд. ПАО "КОРШУНОВСКИЙ ГОК": выручка 15.211 млрд.,операционная прибыль 4.395 млрд., чистая прибыль 5.076 млрд. ООО "МЕЧЕЛ-КОКС": выручка 49.468 млрд., операционная прибыль 14.017 млрд., чистая прибыль 16.149 млрд. ЧМК: выручка 131.969 млрд. в 2021, чистая прибыль 11.509 млрд. Операционная прибыль 12.990 млрд. Ижсталь: выручка 19.647 млрд., чистая прибыль1.515 млрд., операционная прибыль 1.733 млрд. Уралкуз: выручка 10.023 млрд., чистая прибыль 0.953 млрд., операционная прибыль 0,287 млрд.
Результаты за 2022: АО ХК "ЯКУТУГОЛЬ": выручка 48.609 млрд.(+47%), операционная прибыль 26.755 млрд.(+80,4%), чистая прибыль 7.721 млрд.(-144.3%). ПАО "ЮЖНЫЙ КУЗБАСС": выручка 57.957 млрд., операционная прибыль 23.558 млрд., чистая прибыль 12 млрд. АО "МОСКОКС": выручка 15.067 млрд., операционная прибыль -1.224 млрд., чистая прибыль -2.463 млрд. ПАО "КОРШУНОВСКИЙ ГОК": выручка 10.248 млрд., операционная прибыль -0,854 млрд., чистая прибыль 1.507 млрд. ООО "МЕЧЕЛ-КОКС"(за 2022 нету, но если посмотреть на результат Москокс и конкурентов, то можно приблизительно посчитать): операционная прибыль ~4 млрд. ЧМК: выручка 132.9 млрд., чистая прибыль 23,783 млрд., операционная прибыль 7.572 млрд. Ижсталь: выручка 25,331 млрд., чистая прибыль 3,596 млрд., операционная прибыль 3,307 млрд. Уралкуз: выручка 10.023 млрд., чистая прибыль 4,135 млрд., операционная прибыль 2,873 млрд.
Мой прогноз: Мечелу в 2022 максимум удалось повторить результат 2021. Смотрим на погашение долга в 2021. На начало 2021 долг был 317 млрд. в конце 283,5 млрд(147 млрд. рублей, 1,240 млрд. евро, 420 млн. долларов). Получается на погашение тела долга направили 33,5 млрд и в наличку 16 млрд.(стало 17.7). В феврале погасили еще долг в долларах на 141 млн. долларов(10.434 млрд. рублей по тому курсу). Очевидно, что за январь они 10 млрд. не могли заработать т.е. гасили используя наличку, а значит долг уменьшился(долларовый долг стал 280 млн.), но чистый нет. Допустим, что наличка после погашение долга была 7,2 млрд. По итогам 2022 свободный денежный поток был максимум на уровне 2021 т.е. около 48 млрд. Значит можно предположить, что на погашение тела долга максимум направили приблизительно 33,5 млрд. и в наличку 16 млрд(стало 23,2 млрд.). Теперь рассмотрим некоторые варианты погашения долга в 2022:
1) Погашали только долг в евро по курсу 60 и наличку не оставляли 147 млрд. рублей + (1,240 млрд. евро - 0,945 млн. евро) + 280 млн. долларов = по курсу на текущий день 201,7 млрд. рублей чистого долга на конец 2022 года. 2) Как в сценарии 1, но с наличкой 147 млрд. рублей + (1,240 млрд. евро - 0,558 млн. евро) + 280 млн. долларов - 23,2 млрд. рублей = 217,2 млрд. рублей чистого долга на конец 2022 года. 3) Погашали долг рублевый и в евро поровну и наличку не оставляли. 147 млрд. рублей - 28 млрд. рублей + (1,240 млрд. евро - 0,466 млн. евро) + 280 млн. долларов = 221,6 млрд. рублей чистого долга на конец 2022. 4) Погашали долг рублевый и в евро поровну. 147 млрд. рублей - 17 млрд. рублей + (1,240 млрд. евро - 0,283 млн. евро) + 280 млн. долларов - 23,2 млрд. рублей = 227,7 млрд. рублей чистого долга на конец 2022 года. 5) Погашали только рублевый долг - 56,7 млрд. рублей + 1,240 млрд. евро + 280 млн. долларов - 23,2 млрд. рублей = 239,5 млрд. рублей чистого долга.
Самым реальным по мне видится 3 и 4 сценарий, точнее между ними. И то, если евро погашали в среднем по курсу 60, что вряд ли т.к. первые 4 месяца 2022 курс евро был очень высок, погашали ежеквартально. Мой прогноз чистый долг на конец 2022 года был > 220 млрд. рублей.
Важно отметить, что сильное уменьшение долга случилось из-за продажи угольного актива в 2020, который вынудили продать и высоких цен на уголь(и в 2021 коксохимия выстрельнула). Цены на уголь в 2023 хоть и высокие, но далеки от 2022 года и из-за санкций продажи идут с дисконтом, из-за логистики проблемы с реализацией, что видно по операционным результатам и по отчету за 1 квартал ПАО ЮК.
Немного некорректные расчёты. Мы до этого уже считали, но не по РСБУ ( там метод начисления, его нельзя применять к реальному денежному потоку) , а по отгрузке объёмов и курсе рубля. Но в целом направление верное. Около 200 долг должен крутиться. 190-220 млрд. Все что больше -упадём, все что меньше - улетим. Сильно больше- сильно упадём, сильно меньше - взлетим как ракета. Мой прогноз 100)))
Мечел-ао (+6,3%), Распадская (+2,6%). Угольщики в среду выглядели существенно лучше рынка. Позитивный взгляд по бумагам сохраняется, учитывая слабый рубль и относительно комфортную ценовую конъюнктур в секторе. Подробнее на БКС Экспресс: https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/2023...
Доброго утра. Сегодня жду от Мечела сообщение, что во вторник отчёт выйдет) А вообще странное творится. Последнее время с опережением выкладывали. По идее сегодня должен быть - четверг же. Судя что-ли внёс коррективы? Тогда что там хотят спрятать/показать? И почему. Явная затяжка ведь. При чем ведь ни одна дочка ещё не отчиталась! Точно. А я у всей компании Рсбу жду.
И почему. Явная затяжка ведь. При чем ведь ни одна дочка ещё не отчиталась! Точно. А я у всей компании Рсбу жду.
А не попробует ли зюзин вместо финансового нам впарить производственный отчет( не покажет даже рсбу) - жук еще тот. Но это не отменяет предварительный бурный рост нескольких дней в ожидании ЧУДА .. И ВОТъ на самом отчете производки заключительный рост на 2% на пять минут и бурная фиксация неделю кряду чтобы сбросить не менее половины роста предыдущих дней В общем, сейчас не напрягаемся - не противимся неизбежному росту к производке, и ....
И почему. Явная затяжка ведь. При чем ведь ни одна дочка ещё не отчиталась! Точно. А я у всей компании Рсбу жду.
А не попробует ли зюзин вместо финансового нам впарить производственный отчет( не покажет даже рсбу) - жук еще тот. Но это не отменяет предварительный бурный рост нескольких дней в ожидании ЧУДА .. И ВОТъ на самом отчете производки заключительный рост на 2% на пять минут и бурная фиксация неделю кряду чтобы сбросить не менее половины роста предыдущих дней В общем, сейчас не напрягаемся - не противимся неизбежному росту к производке, и ....
Даа, на производные батискаф будет. Снова вагонов не будет или лопатки для сгребания угля в вагонетку. Мещел
Аналитики БКС Мир инвестиций при помощи собственных стоимостных подходов на годовом горизонте ожидают рынок выше текущих — 3700 п., или +24%
Подробнее на БКС Экспресс: https://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/ross... А не попробует ли зюзин вместо финансового нам впарить производственный отчет( не покажет даже рсбу) - жук еще тот. Но это не отменяет предварительный бурный рост нескольких дней в ожидании ЧУДА .. И ВОТъ на самом отчете производки заключительный рост на 2% на пять минут и бурная фиксация неделю кряду чтобы сбросить не менее половины роста предыдущих дней В общем, сейчас не напрягаемся - не противимся неизбежному росту к производке, и ....
Даа, на производные батискаф будет. Снова вагонов не будет или лопатки для сгребания угля в вагонетку. Мещел
Зашорти тогда эту "нехорошую бумагу" на всю котлету...
Внимание! Уважаемые посетители сайта mfd.ru, предупреждаем вас о следующем: ПАО Московская Биржа (далее – Биржа) является источником и обладателем всей или части указанной на настоящей странице Биржевой информации. Вы не имеете права без письменного согласия Биржи осуществлять дальнейшее распространение или предоставление Биржевой информации третьим лицам в любом виде и любыми средствами, её трансляцию, демонстрацию или предоставление доступа к такой информации, а также её использование в игровых, учебных и иных системах, предусматривающих предоставление и/или распространение Биржевой информации. Вы также не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию для создания Модифицированной информации предназначенной для дальнейшего предоставления третьим лицам или публичного распространения. Кроме того, вы не имеете права без письменного согласия Биржи использовать Биржевую информацию в своих Non-display системах.
