Внешний новостной фон, сформировавшийся в понедельник перед началом торгов на российском фондовом рынке, можно было считать умеренно-позитивным: американские фондовые индексы завершили пятничные торги разнонаправленным движением котировок; в понедельник утром фьючерсы на индексы США торговались в ''зеленой'' зоне; на азиатских фондовых площадках у игроков преобладали позитивные настроения; прибавляли в стоимости промышленные металлы; дорожала нефть.
С учетом позитивной внешней конъюнктуры, торги на российском рынке акций открылись ''гэпом'' вверх. После утреннего роста котировок активность покупателей постепенно пошла на убыль, и, хотя оба индикатора слегка сдали позиции, инициатива все же осталась за покупателями.
В понедельник нефтяные котировки продолжили свое восходящее движение. По всей видимости, этому способствовали сокращение поставок со стороны Ирана, который заявил, что будет продавать нефть другим потребителям вместо компаний Великобритании и Франции. В связи с этим, в нефтегазовом секторе возобновился спрос на бумаги ''нефтянки'': акции ЛУКОЙЛа подорожали на 0,21%, Сургутнефтегаза - на 1,26%, Роснефти - на 0,44%, Татнефти - на 2,45%, Газпрома - на 0,69%, НОВАТЭКа - на 1,26%.
Если говорить о банковском секторе, то тут стоит отметить публикацию отчета S&P, согласно которому 30 крупнейших банков РФ нуждаются в докапитализации, но не смогут существенно улучшить ситуацию в обозримом будущем. Публикация этой информации явно не способствовала повышению спроса на акции российских банков, однако и не нашла негативного отражения в котировках бумаг банковского сектора: к концу торгов акции ВТБ подорожали на 0,56%, Сбербанка - на 0,77%. Во втором эшелоне дела обстояли несколько хуже: акции Банка Москвы ограничились приростом всего на 0,1%, а бумаги Возрождения и Росбанка и вовсе подешевели - на 0,28% и 2,06% соответственно.
Что касается металлургического сектора, то несмотря на то, что цены на промышленные металлы существенно не изменились, спрос на акции этого сектора отчасти стал восстанавливаться. Неплохо прибавили в стоимости акции ГМК Норильский никель (+1,87%), ММК (+0,79%), Мечела (+1,46%) и НЛМК (+0,66%). Если курс на поддержание темпов роста китайской экономики будет сохранен, то опасения инвесторов относительно возможности рецессии мировой экономики постепенно ''сойдут на нет'', что в долгосрочной перспективе приведет к восстановлению котировок перепроданных бумаг металлургических компаний.
В электроэнергетическом секторе в понедельник покупатели также преобладали над продавцами: акции РусГидро подорожали на 1,74%, котировки акций Холдинга МРСК выросли на 0,56%, бумаги Интер РАО подорожали на 0,76%, стоимость акций ФСК ЕЭС выросла на 0,76%.
Что касается телекоммуникационного сектора, то в нем в первый рабочий день также наблюдалась позитивная динамика изменения котировок: обыкновенные акции Ростелекома подорожали 0,65%, бумаги МТС прибавили в стоимости 0,59%.
В ''фавориты рынка'' в понедельник попали акции РБК (+18,18%) и Балтики (+13,84%). Причем бумаги РБК росли второй день подряд и за это время прибавили в цене уже более 40%, выйдя к концу торгов на трехмесячный максимум. И если о причинах роста акций медиакомпании пока нет никакой информации, то акции Балтики дорожали на новостях о том, что датская пивоваренная группа Carlsberg, которой принадлежат около 85% российского завода, планирует довести свою долю в компании до 100%. Для этого предполагается выставление оферты из расчета 1550 руб./акция. Потенциал роста с уровня закрытия торгов 17 февраля (1230 руб./акция) составлял 26%, но после роста котировок в понедельник он сократился до 10,7%.
Подводя итоги торгов, следует отметить наличие покупателей на текущих, достаточно высоких ценовых уровнях. Рынок вновь показал, что агрессивные "короткие" позиции сейчас достаточно рискованны. В минувшую пятницу участники торгов пытались распродавать акции на опережение, однако 20 февраля после ''гэпа'' вверх никому уже не дали закрыть "шорты" без убытков. Это несколько поменяло настроение спекулянтов - в понедельник было отчетливо видно, что спешить с продажами уже особенно никто не хотел. И такое отношение к рынку - верное, продавать будет целесообразно, когда появится конкретика об очередном транше помощи Греции и когда точно будет видно, что пошла фиксация прибыли по факту.
Что касается же технической картины торгов, то по итогам торгов понедельника она была нейтральной. К концу сессии на дневном графике индекса ММВБ сформировалась разворотная свеча "падающая звезда", хотя ей уже было сложно придавать большой значение - на прошедшей неделе их было две, а восходящий тренд так и не был сломлен. В понедельник индекс ММВБ обновил полугодовой максимум и подтвердил наличие шансов на достижение круглой отметки в 1600 пунктов. Ряд индикаторов на дневном интервале вновь вошел в зону критической перекупленности, поэтому вполне вероятно, что скоро все же начнется снижение рынка. Более вероятным это событие становится вблизи уровня в 1555 пунктов по индексу ММВБ.
Во вторник перед открытием российского рынка акций установился слобо-позитивный новостной фон. Открытие торгов, предположительно, произойдет в ''зеленой'' зоне с ростом котировок основных ликвидных акций в пределах 0.5%.
Другая аналитика
