Мы ожидаем открытия индекса МосБиржи с понижением в пределах 0.1-0.4%, в районе 3955-3965 п. В качестве ближайших поддержек для него выступят уровни 3950, 3930 п. Значимыми сопротивлениями станут отметки 3970, 3980 п.
В первые минуты торгов индекс МосБиржи отыграет умеренное утреннее падение стоимости нефтяных фьючерсов. Позднее он с большой долей вероятности перейдет в состояние консолидации около уровня 3960 п.
Во второй половине дня участники российских торгов будут привычно ориентироваться на динамику нефтяных фьючерсов и на характер открытия фондового рынка в США. Косвенное влияние на локальный рынок акций способна оказать публикация еженедельных данных по количеству первичных заявок на пособия по безработице в США (15.30 МСК). Стоит также обратить внимание на июльскую оценку изменения объема промышленных заказов в США (17.00 МСК).
В минувшую среду российские фондовые индексы МосБиржи (+1.33%) и РТС (+1.84%) завершили основные торги с сильным приростом по отношению к уровнямпредыдущего закрытия. По итогам вечерней сессии индекс МосБиржи (IMOEX2) прибавил 1.67%.
Умеренное утреннее улучшение состояния внешнего фона позволило индексам МосБиржи и РТС открыться с заметным приростом. Однако во второй половине дня локальный рынок акций выглядел существенно сильнее, чем можно было ожидать, ориентируясь на динамику значимых внешних индикаторов.
Вопреки подешевевшим фьючерсам на нефть, рублевый индекс МосБиржи продолжил обновлять свое рекордное значение. Он закрылся вблизи внутридневного и исторического максимума. Что же касается долларового индекса РТС, то он вчера обновил свое максимальное значение за 9 лет. Таким образом, в индексах МосБиржи и РТС сложилась позитивная техническая картина во всех временных масштабах. Мы наблюдаем очередное подтверждение долгосрочного восходящего тренда на российском рынке акций.
Среди значимых внешних событий обратим внимание на решение участников международной сделки в формате ОПЕК+ о сохранении плана по увеличению суммарной добычи нефти на 0.4 млн баррелей в месяц в октябре текущего года. По-видимому, именно указанный фактор оказал давление на нефтяные котировки в середине дня. Вместе с тем, еженедельные данные по изменению запасов нефти и нефтепродуктов от Минэнерго США носили «бычий» характер. Запасы сырой нефти за океаном сильно сократились почти на 7.2 млн баррелей. Кроме того, недельное падение запасов дистиллятов на 1.7 млн баррелей превысило масштабы прироста запасов бензина, которые возросли на 1.3 млн баррелей.
В четверг утром сентябрьские фьючерсы на индекс РТС (RIU1) торгуются в состоянии незначительной бэквордациивеличиной в 3 п. или около 0.2% по отношению к базовому индикатору. Участники срочного рынка сохраняютнейтральную оценку среднесрочных перспектив указанного индекса.
На фоне сильного подъема индекса МосБиржи по итогамосновной и вечерней торговых сессий почти все ликвидные акции закрылись с повышением в пределах 1-5%.
Явными лидерами прироста среди голубых фишеквыступили бумаги Газпром (GAZP RM, +2.37%) и Новатэк(NVTK RM, +4.65%). Активизация покупок в них связана с ростом цен на газ в Европе выше уровня $600 за тысячу кубометров. На текущей неделе они обновляют свое рекордное значение. Свою позитивную роль в отношении указанных акций сыграла и недавняя публикация сильной полугодовой финансовой отчетности «Газпрома» по МСФО.
Вчерашнее укрепление рубля почти до месячного максимума по отношению к доллару США оказало явную поддержку бумагам Сбербанк-ао (SBER RM, +2.02%). Они остаются чувствительными к указанному фактору. Теперь указанные акции имеют неплохие шансы на обновление своего близкого исторического максимума, установленного в середине августа. Вполне вероятно, что в ближайшие дни мы увидим в них попытки захода в район 340 руб.
Заметным событием во втором эшелоне стали агрессивные покупки в акциях золотодобывающей компании Petropavlovsk PLC (POGR RM, +9.17%). Стимулом для активизации интереса к ним выступила публикация полугодовой финансовой отчетности эмитента. Компания сократила выручку в долларах США на 33% год к году. Физические объемы производства золота упали на 39%. Тем не менее, по итогам отчетного периода была зафиксирована чистая прибыль в размере $48.9 млн против убытка в $22.0 млн годом ранее. Несмотря на столь неоднозначные результаты, указанные бумаги вчера пользовались спросом. В отличие от многих других акций на российском рынке они сейчас не выглядят перекупленными.
Слабее рынка закрылись бумаги Северсталь (CHMF RM, -3.55%), НЛМК (NLMK RM, -0.48%), Polymetal (POLY RM, -0.35%), Полюс (PLZL RM, -0.01%), ФосАгро (PHOR RM, -2.44%), Акрон (AKRN RM, -0.40%).Таким образом, под давлением вчера оказались бумаги добывающих компаний, не относящихся к нефтегазовому сектору. По-видимому, их ситуативная слабость связана с тем, что компаниям-эмитентам грозит повышение НДПИ с начала 2022 года. Добавим, что в акциях «Северстали» вчера состоялся дивидендный разрыв.
Сегодня утром фь
ючерсы фондовые индексы США демонстрируют минимальное отклонение стоимости в пределах 0.1%. Контракты на нефть сорта Brent подешевели на 0.4%. Фьючерсы на золото почти не изменили своей стоимости. Китайский фондовый индекс ShanghaiComposite повысился на 0.4%. Японский Nikkei225 прибавил 0.2%.
Состояние внешнего фона перед началом торгов в России можно охарактеризовать как неопределенное или смешанное. Тем не менее, утреннее падение стоимости нефтяных фьючерсов создает условия для открытия индекса МосБиржи со сдержанным понижением.
Другая аналитика
