Мы ожидаем открытия индекса МосБиржи с умеренным изменением в пределах 0.1-0.3%, в районе 3815-3840 п. В качестве ближайших поддержек для него выступят уровни 3810, 3800 п. Значимыми сопротивлениями станут отметки 3850, 3860 п.
После близкого к нейтральному старта торгов индекс МосБиржи с большой долей вероятности перейдет в состояние консолидации. Этому способствует смешанное утреннее состояние внешнего фона. Дополнительным фактором стабилизации локального рынка акций станут ожидания решения по уровню ключевой ставки ЦБ РФ (13.30 МСК) и последующих комментариев по этому поводу (15.00 МСК).
Во второй половине дня участники российских торгов будут привычно ориентироваться на динамику нефтяных фьючерсов и на характер открытия фондового рынка в США. Косвенное влияние на локальный рынок акций способна оказать публикация предварительной оценки июньского значения индекса потребительского доверия в США от Мичиганского университета (17.00 МСК).
В минувший четверг российские фондовые индексы МосБиржи (-0.41%) и РТС (+0.16%) завершили основные торги с умеренным разнонаправленным отклонением по отношению к уровням предыдущего закрытия. По итогам вечерней сессии индекс МосБиржи (IMOEX2) понизился на 0.16%.
Вчерашнее состояние локального рынка акций можно было охарактеризовать как консолидацию в рамках достаточно узкого диапазона. Рублевый индекс МосБиржи еще с начала торгов закрепился в плоскости отрицательного изменения. Этому способствовало заметное утреннее падение стоимости нефтяных фьючерсов. Вместе с тем, указанный индекс не пошел существенно ниже и вскоре стабилизировался около уровня открытия. Что же касается долларового индекса РТС, то он сумел закрыться с незначительным повышением лишь благодаря продолжению устойчивой среднесрочной тенденции к укреплению обменного курса отечественной валюты.
Добавим, что во второй половине дня неоднозначная динамика важных внешних индикаторов не способствовала направленному движению российского рынка акций. Европейский региональный фондовый индекс STOXX Europe 600 завершил торги с символическим приростом в 0.03%. В то же время ключевые фондовые индексы США после позитивного открытия начали закрывать образовавшийся гэп. Несколько позднее наблюдалась довольно резкая и глубокая просадка стоимости нефтяных фьючерсов, которая сменилась их быстрым отскоком вверх.
За океаном вчера отыгрывалась публикация свежей макроэкономической статистики, которая носила смешанный характер. Недельное количество первоначальных заявок на пособия по безработице в США оказалось несколько выше прогнозов. Оно составило 376 тыс. Вместе с тем, указанное значение стало минимальным с начала пандемии COVID-19. В то же время темпы долларовой инфляции в мае ускорились до 5% в сравнении с аналогичным периодом прошлого года. Это наихудшее значение более чем за 12 лет.
В пятницу утром июньские фьючерсы на индекс РТС (RIM1) торгуются в состоянии контанго величиной в 5.3 п. или около 0.3% по отношению к базовому индикатору. Таким образом, участники срочного рынка сохраняют близкую к нейтральной оценку среднесрочных перспектив указанного индекса.
На фоне сдержанного спада индекса МосБиржи по итогам основной и вечерней торговых сессий наиболее ликвидные акции закрылись с умеренным разнонаправленным отклонением в пределах 1-3%.
Лидером повышения среди голубых фишек выступили акции Алроса (ALRS RM, +3.84%). Интерес к ним явно подогрела публикация майских результатов продаж алмазодобывающей компании. Их объем составил $365 млн. Для сравнения, средний объем продаж эмитента за 4 предыдущих месяца составил $390 млн. Таким образом, майские продажи компании Алроса выглядят достаточно скромными. Тем не менее, ее акции вчера обновили свой исторический максимум на повышенных торговых оборотах. По-видимому, в данном случае влияние позитивных технических факторов перевесило значение фундаментальных показателей.
Кроме того, поддержку этим бумагам продолжает оказывать тот факт, что их цена пока включает в себя дивиденды за 2 полугодие 2020 года в размере 9.54 руб. или порядка 7.1% от цены вчерашнего закрытия.
Заметным событием дня стало также сильное повышение стоимости бумаг Транснефть-ап (TRNFP RM, +7.47%). Столь сильное движение было связано с позитивной корпоративной новостью о том, что эмитенту будет выплачено порядка 11.7 млрд руб. дивидендов со стороны Каспийского трубопроводного консорциума (КТК).
Существенно хуже рынка закрылись бумаги Роснефть (ROSN RM, -1.58%), ГМК Норильский Никель (GMKN RM, -1.17%), Новатэк (NVTK RM, -3.17%), ВТБ (VTBR RM, -1.77%). Как мы видим, распродажам в основном подверглись акции крупных экспортеров сырья. По-видимому, это было обусловлено продолжением мощной среднесрочной тенденции на укрепление курса отечественной валюты.
Сегодня утром фьючерсы на фондовые индексы США демонстрируют незначительное повышение стоимости в пределах 0.1%. Контракты на нефть сорта Brent подешевели на 0.3%. Фьючерсы на золото прибавили в цене 0.3%. Китайский фондовый индекс Shanghai Composite понизился на 0.4%. Японский Nikkei225 подрос на 0.1%.
Состояние внешнего фона перед началом торгов в России можно охарактеризовать как неоднозначное или смешанное. Это создает условия для открытия индекса МосБиржи с несущественным отклонением.
Другая аналитика
