Фьючерсы на три основных фондовых индекса США незначительно подрастают перед выступлением главы ФРС Джерома Пауэлла перед Конгрессом в 18:00 МСК. Инвесторы в ожидании подсказок о дальнейшей денежно-кредитной политике и о том, как растущая вспышка коронавируса из Китая будет влиять на экономику.
Индекс Stoxx Europe 600 подрастает на 0,65% во многом за счет нефтяного сектора. Однако опасения по замедлению экономики Еврозоны все больше нарастают: опубликованные отчеты по промышленному производству в Германии, Франции и Италии показали снижение на 6,8%, 2,8% и 4,3% г/г соответственно, а производственные заказы Германии упали на 8,7% в годовом исчислении. Все эти данные относятся к декабрю, то есть еще до появления проблемы коронавируса. Пока текущий дисбаланс во многом отражается на курсе EUR/USD - валютная пара тестирует минимумы прошлого года на уровне 1,09 пункта, однако дальнейшее ослабление евро может привести к торговым спорам между США и Евросоюзом. Уверен, что уже можно запасаться попкорном и ждать твиттер-интервенций со стороны президента США.
Российский рынок отыгрывает часть потерь с начала недели. Акции «Газпрома» и Сбербанка подрастают на 1,8% и 1,2% соответственно. Общую конъюнктуру хорошо иллюстрирует рубль, который (явно благодаря существенным интервенциям) сумел закрепиться на уровне 63,5 рубля за доллар, укрепившись практически на 1%. Рост цен на нефть и рост аппетита к риску творят чудеса с российским рынком - индекс МосБиржи подрастает на 0,6%, валютный индекс РТС растет на 1,6%.
Золото и доллар США - два актива, которые часто находятся в противофазе, сейчас выглядят наиболее интересными. Доллар укрепляется последние недели практически ко всем валютам, однако котировки цен на золото не демонстрируют снижение аппетита инвесторов к драгоценному металлу. Таким образом вырисовывается интересная возможность заработка на росте цен на золото при развороте индекса доллара. Рекомендую вам внимательно следить за данной возможностью.
Нефть в текущем моменте - самый непредсказуемый актив. Инвесторы ждут, согласится ли Россия с рекомендацией экспертной группы ОПЕК + в отношении сокращения добычи в ответ на более низкие ожидания спроса из-за коронавируса. Ответ от министра энергетики Александра Новака должен последовать на этой неделе, что определит дальнейший тренд по ценам на «черное золото».
Текущая неделя будет очень непростой - рынки находятся в ожидании роста волатильности. Стоит отметить, что будут опубликованы отчетности таких компаний, как Alibaba Group Holding Ltd., Credit Suisse Group AG и Airbus SE. Особое внимание стоит обратить не на полученную прибыль, а на прогноз будущих доходов. Ведь ритейл, авиаперевозки и финансовый сектор не выиграют, если вспышка коронавируса не будет взята под контроль в ближайшее время.
Другая аналитика
